Eisen、金融業界で最も見過ごされがちなコンプライアンス問題の一つを近代化するために$18.5 millionを調達
ニューヨーク拠点のフィンテックスタートアップ Eisen は、金融システム内でほとんど知られていないが巨大な問題、すなわち顧客口座が休眠状態になり資産が最終的に州に引き渡されることに対処するために、$18.5 millionの資金調達 を実施しました。資金には、MissionOG が主導する1,000万ドルのシリーズAと、Index Ventures が主導した未公表の850万ドルのシードラウンドが含まれ、Cowboy Ventures、First Round Capital、Homebrew、Restive Ventures が参加しています。同社によると、現在、暗号プラットフォーム、フィンテック企業、銀行など、約50の組織にわたる数千万件の口座の残高総額約$160億を監視しています。Eisenによれば、2025年にリスクのある資産の31%以上が州の管理下に移転されるのを防いだとしています。エスクエートとは何か？Eisenの事業の中心には「エスクエート」と呼ばれるプロセスがあり、これは多くの消費者にとって馴染みのない用語ですが、何百万人ものアメリカ人に影響を及ぼしています。エスクエートとは、金融機関が長期間活動がない休眠または放棄された資産を州政府に移転することを義務付ける法的手続きです。これらの資産には、忘れられた貯蓄口座、未換金の小切手、退職金口座、保険金支払い、証券口座残高、さらには暗号通貨の保有も含まれます。この概念はもともと消費者保護の仕組みとして設計されました。銀行や金融機関が口座所有者と連絡が取れなくなると、州が資金の管理者として介入し、正当な所有者が請求するまで保管します。しかし、現代の金融環境ではこのシステムの管理がますます困難になっています。米国の各州は、休眠期間、通知要件、報告手続き、資産移転のタイムラインに関する独自の規則を持っています。全国規模で事業を展開する企業は、同時に50以上の別々の規制枠組みに対応しなければならないことがあります。この問題の規模は非常に大きいです。Eisenは、約3,300万人のアメリカ人が未請求財産を保有していると推定し、州全体で約$70億の消費者資産を保有していると報告しています。2024年に所有者に返還されたのは約$45億にすぎず、残りの大部分が未請求のままです。なぜ休眠口座が大きな問題となっているのか金融サービスがオンラインへシフトする中で、休眠口座に関わる運用負担は劇的に増大しています。従来の銀行は支店との関係や紙の郵便に大きく依存していましたが、今日のフィンテックエコシステムはデジタルファーストの銀行、暗号取引所、決済プラットフォーム、投資アプリなどを含み、顧客は口座をすぐに開設し、同様に簡単に放棄できるようになっています。これにより、機関がコンプライアンス目的で継続的に監視しなければならない休眠口座の数が増加しています。多くの企業は依然としてスプレッドシートや分散したベンダー、手動のレビュー工程でこれらのワークフローを管理しています。Eisenは、コンプライアンスインフラが金融商品と同様に進化していないと主張しています。暗号通貨が関与すると、この課題はさらに深刻になります。カリフォルニア、ニューヨーク、デラウェア、フロリダなど複数の州では、デジタル資産をエスクエート対象の財産として分類しています。多くの場合、プラットフォームは休眠中の暗号資産を州に移転する前に現金化することが求められます。つまり、口座所有者は元の資産へのエクスポージャーを失い、本人の意思決定なしに課税対象となる可能性があります。ステーブルコインやデジタル資産が規制された金融にますます統合されるにつれ、休眠暗号口座に関するコンプライアンス義務はさらに強化されると予想されます。「コンプライアンスオペレーションインフラ」の台頭Eisenは単なるコンプライアンスソフトウェアではなく、「コンプライアンスオペレーションインフラ」として位置付けています。この区別は重要です。多くの金融機関は現在、部門、ベンダー、レガシーソフトウェアにまたがる分散したシステムでコンプライアンスプロセスを運用しています。Eisenのプラットフォームは、これらのワークフローを統合された運用層に集約し、州ごとの要件をリアルタイムで継続的に適用しようとします。同社は当初、エスクエート管理に注力していましたが、その後、税務報告、支払ワークフロー、アウトリーチ管理、口座オフボーディング業務へと拡大しています。この広範なカテゴリは、フィンテックやエンタープライズソフトウェア全体で見られるトレンド、すなわち規制の複雑さに特化した運用インフラの台頭を反映しています。休眠資産がすでに移転予定になるのを待つのではなく、Eisenのシステムはリスクを早期に特定し、顧客へのアウトリーチを自動化し、資産がプラットフォームから離れる可能性を最初から低減することを目指しています。これは金融機関にとって財務上重要です。資産が州に引き渡されると、企業は資金自体だけでなく、当該口座に結びつく収益ストリームや顧客関係も失うことが多いためです。AIのコンプライアンス自動化における役割多くのAIスタートアップが消費者向けアプリケーションに注力する中、Eisenは高度に専門化されたバックオフィス業務にAIを適用する成長カテゴリの一員です。コンプライアンス業務はしばしば反復的で、ルールベース、文書が多く、管轄ごとに変化する規制の監視に依存しています。これらの特性は自動化に適した候補であることを示しています。Eisenは、同社のプラットフォームが州ごとの要件を日々の口座運用に直接組み込み、手動レビュー作業を削減すると同時に、監査準備性と報告の一貫性を向上させると述べています。同社の拡大は、政府がデジタル資産と金融インフラの監視を強化しようとする中で、フィンテックや暗号企業が直面する規制圧力の高まりを反映しています。金融サービスがオンラインへ移行し、デジタルウォレットが従来の口座に取って代わるにつれて、休眠資産の問題はむしろ顕在化すると予想されます。Eisenは、長らく運用上の後回しとされてきたコンプライアンスインフラが、現代金融の核心層となりつつあると見込んでいます。
