米国当局、取引所に対する調査と執行措置を推し進める

FTX取引所の崩壊を受け、世界中の当局はデジタル資産領域により注目し、業界内企業の行動に鋭く焦点を当てています。サム・バンクマン＝フリードが共同設立した同取引所は、顧客の要請を満たすだけの資産を調達できず、昨年11月に破産を申請しました。この出来事は、規制当局が不正な暗号取引を根絶しようとする中、他の類似取引プラットフォームにも規制の注目を集めることとなりました。

近月、米国におけるこのセクターを監督する連邦機関や政府部門は、中央集権型取引所への取り組み、市場仲介業者、その他の企業への取り組みを強化しています。証券取引委員会（SEC）や商品先物取引委員会（CFTC）などの規制機関は、主要プレイヤーであるCoinbase、Kraken、Geminiに対し、様々な不正行為を理由に措置を取っています。今週、Binanceは制裁法違反の疑いで米国司法省の最新の標的となりました。以下に詳細と、法的問題に直面している他の取引所について紹介します。

ウクライナ紛争に関連する制裁違反の可能性でBinanceが調査対象に

Bloombergは金曜日に、司法省の国家安全保障部門がBinanceとその幹部数名を調査していると、関係者の話を引用して報じました。捜査は、ロシア人が同取引所のプラットフォームを利用して違法に資金を移転したかどうかを確認することを目的としています。CZ率いる取引所は、米国および国際的な金融制裁に違反した事例はなく、KYC（顧客確認）プロトコルを導入していると否定しました。

匿名の情報筋は、捜査が正式な起訴に至った場合、司法省が暗号取引所と和解に応じる可能性は低いと指摘しました。米国財務省の外国資産管理局（OFAC）は先週月曜日に和解合意を発表し、クリミア、キューバ、イラン、スーダン、シリアに対する制裁違反の可能性に基づく民事責任を問いました。

Binanceはその行動に関して、他の規制および刑事調査の対象でもあります。今週、5月4日のロイター報道によると、同取引所はテロ組織（イスラム国を含む）に関連するアカウントがプラットフォームにアクセスできるようにしていたことが示されました。5月5日のブログで、Binanceはロイターが「重要な事実を意図的に除外」し、同取引所を悪く描写したと主張しました。

「結論として、私たちは、現在のところ、他のどの取引所や金融機関も、Binanceほどプラットフォームから悪質な行為者を排除する努力をしているところはないと認識しています。当社の方針とプロセスは、AMLD5/6のマネーロンダリング防止およびテロ資金供与防止要件に準拠しており、洗練されたマネーロンダリング防止とグローバル制裁の原則とツールを組み込んだ堅牢なコンプライアンスプログラムを有しています。」

取引所は、同社の取り組みは常に関係する国際的な対テロ当局と一致していると強調しました。Binanceはまた、現在、法執行機関と協力して違法組織の追跡を支援しているとも述べました。世界最大の暗号通貨取引所に対する調査は、Coinbaseなど他のプレイヤーが既存の枠組みについての明確化を求め続けている中で行われています。

Coinbase、規制の明確化を求める要請への無反応を受けてSECに対し訴訟を提起

4月下旬、Coinbaseは訴訟を起こし、デジタル資産に関する特定の規則への回答を強制しようとしました。同取引所は2022年7月に、SECに対し明確かつ曖昧でない規制枠組みを求める請願書を提出しましたが、同機関は未だに決定的な回答を出していません。その代わり、SECは複数の暗号企業に対し執行措置を継続的に取っており、Coinbaseもその対象となっています。

4月24日の提出書類で、CoinbaseはSECに対し、デジタル資産を証券として登録する指針や、何年も前に従来の証券向けに制定された規則がこの資産クラスにどのように適用されるかを示すガイダンスの提供を求めました。別件でSECがCoinbaseにWells Noticeを発行したことへの回答として、同取引所の関係者は以前の法的挑戦の姿勢を再確認しました。CEOのBrian Armstrongと法務責任者のPaul Grewalは述べ、法廷での激しい防御を行う意向であるものの、状況が深刻化する前に議論の機会を設けることも検討しています。

Armstrongは、SECが取引所と対立することは米国の利益にかなわないと再度述べました。取引所を代表するSullivan & Cromwellの弁護士は、明言し、「委員会のCoinbaseに対する訴訟は事実上、法的にも実務的にも失敗するだろう」と述べました。特筆すべきは、同日の早朝に共有された投資家保護動画で、SEC委員長のGary Genslerが米国市場で活動する暗号仲介業者に対し、規制遵守の重要性を強調し、主な問題は規制指針の欠如ではなく、参加者側の遵守不足であると述べたことです。

SEC、CoinmeとUp Globalに対し380万ドルの訴訟を提起

同週、SECは発表し、暗号企業Coinmeとその子会社Up Global、そしてCEOのNeil Bergquistに対し、2017年のICOで投資家を誤誘導したとして、約400万ドルの罰金を科すとしました。Bergquistには15万ドルの罰金が科され、両社は合計で380万ドルを支払うことになりますが、3者とも訴えを認めても否認もしませんでした。

規制当局は、当事者がICOで調達額を意図的に水増ししたと主張しました。また、SECはBergquistとCoinmeがUpTokenの購入必要性を減らす措置を取ったと述べました。CoinmeはICO期間中、取引ごとに1％をUpTokenトークンの形でキャッシュバック報酬として配分するとユーザーに伝えていました。

Kraken、サンフランシスコ裁判所に対しIRSからの特定ユーザー情報要求の制限を求める

4月中も、BloombergはKraken取引所がサンフランシスコの連邦裁判所に対し、米国国税庁（IRS）の一部重要ユーザー情報に関する問い合わせを阻止するよう介入を求めたと報じました。Krakenはこの問い合わせを「不当な宝探し」と呼びました。同取引所の反発は、2月にIRSが出した召喚状に遡るもので、2016年から2020年の間にいずれかの年で最低2万ドル相当の暗号取引を行ったKrakenアカウントを特定するようユーザーに求めていました。Krakenの弁護士は、IRSが6年前のCoinbaseとの類似紛争で設定された範囲を超えており、はるかに大規模なユーザーベースから許容される以上の詳細情報を求めていると指摘しました。