規制当局がファースト・リパブリックを接収し、JPMorganによる買収を確認

米国の大手銀行JPMorganは、傷ついた銀行を実質的に買収し、すべての資産の管理権を取得する入札に勝利した後、ファースト・リパブリックを取得する予定です。カリフォルニア州金融保護・革新局は、5月1日の通知を自社ウェブサイトで発表し、同銀行を閉鎖し、預金が多国籍金融機関に引き継がれたことを伝えました。

「カリフォルニア州金融保護・革新局は本日、ファースト・リパブリック銀行を閉鎖しました。預金者保護のため、連邦預金保険公社（FDIC）はJPMorgan Chase Bankと購入・引受契約を締結します」とプレスリリースは述べています。

月曜早朝のニュースは、先週中に銀行を救うための議論が実を結ばず、複数の銀行グループが危機に瀕したカリフォルニア銀行の支配を争うレースにつながったことを受けてのものです。連邦規制当局は週末に入ると入札期間を開き、関心のあるグループが提案できるようにし、期限は日曜日に切れました。

購入・引受契約の条件

JPMorganの落札は、ファースト・リパブリック銀行の預金を完全に取得し、8州にわたる84の支店が同銀行名で営業を再開することを含んでいます。政府主導の売却に入札したと報じられている他の企業には、Financial Services GroupとCitizens Financial (CFG ) Groupがあります。注目すべきは、この買収が銀行サービスに支障を来すことは予想されず、契約は顧客（およびその記録）の移転を伴い、今後はJPMorgan Chase Bankの新たな預金者となります。

「ファースト・リパブリック銀行の顧客は、JPMorgan Chase Bankからシステム変更が完了し、他のJPMorgan支店でも口座処理が可能になる旨の通知を受け取るまで、既存の支店を利用し続けるべきです。」

先週、ファースト・リパブリックの株価は水曜日に3日連続で下落し、4.92ドルまで下がり、金曜の市場終値では3.20ドルまで下落しました。この急落は、サンフランシスコ拠点の貸し手から3月に顧客が1,000億ドルの預金を引き出したという報道が原因です。

第一四半期にファースト・リパブリックの預金は720億ドル減少

4月24日に発表された第一四半期の決算結果は、投資家や観測者の間にさらなる懸念を呼び起こしました。預金は第一四半期で1,045億ドルで、予想の1,360億ドルを下回り、2022年最後の四半期の1,760億ドルからも減少しました。この低迷に対し、同銀行は従業員の四分の一を削減する計画だと述べました。買収を担当する規制当局は、4月13日時点でファースト・リパブリックの資産価値を2,291億ドルと見積もっており、預金は1,039億ドル（半分未満）です。

「FDICは受託者として、JPMorgan Chaseと共に損失共有契約でカバーされたローンの損失と潜在的な回収を分担します[…] 損失共有取引は、資産を民間部門に留めることで回収額を最大化することが見込まれます。また、この取引はローン顧客への混乱を最小限に抑えることも期待されています。」

特に、規制当局が迅速に介入し事態を処理したのは、先月の類似した混乱事例に続く国内銀行業界の弱体化を防ぐ試みと考えられます。連邦機関は預金保険基金へのコストが130億ドルになると見込んでいますが、最終的な金額は受託手続きが完了するまで判明しません。

銀行業界での最悪の事態はまだ終わっていない可能性がある

ファースト・リパブリックは3月に救済を受けましたが、これはJPMorganがバンク・オブ・アメリカ、シティグループ、ウェルズ・ファーゴなど11行に対し、300億ドルの資金提供を要請した結果です。カリフォルニア拠点の貸し手は、連邦預金保険公社によって受託状態に置かれた暗号通貨関連銀行のリストに加わります。Signatureとシリコンバレー銀行（SVB）は、3月中旬にそれぞれ倒産し、3日未満の間隔で崩壊しました。後者は3月10日に最初に閉鎖され、First–Citizens Bank & Trust社に買収されました。2日後の3月12日、ニューヨーク拠点のSignature銀行も倒れ、ニューヨーク・コミュニティ・バンカープの部門であるFlagstarに買収されました。

(BAC ) (CMTV )