Binance anticipe des amendes des régulateurs américains, services de garde de crypto sous le radar de la SEC, et plus

La récente enquête sur l’offre de stablecoin BUSD de Paxos ; d’abord par le Département des services financiers de l’État de New York (NYDFS) vers la fin de la semaine dernière, puis par la Securities and Exchange Commission (SEC) américaine cette semaine, a mis la pression sur Binance elle-même.

Un article du 15 février du Wall Street Journal a détaillé que la plateforme dirigée par CZ est prête à régler avec les régulateurs nationaux si elle était jugée coupable de violations réglementaires. Le directeur de la stratégie de Binance, Patrick Hillmann, a souligné la période où la plateforme de trading a connu une croissance fulgurante, une étape où elle aurait pu être responsable. Le rapport de mercredi indiquait que la plateforme anticipe des amendes de la part des régulateurs américains pour compenser les problèmes réglementaires passés survenus durant cette période. L’échange a également accueilli favorablement les directives sur le processus de remédiation en cas de faute.

Passé entaché

De manière notable, Binance a adopté une approche conciliante pour résoudre les différends avec les autorités compétentes dans les juridictions où elle a été accusée de non-conformité. Aux États‑Unis, la plateforme a été citée dans plusieurs enquêtes menées par diverses agences, dont la SEC, qui est intervenue dans l’acquisition de Voyager Digital par l’unité américaine de Binance. Le ministère de la Justice avait auparavant lancé une enquête en 2018 sur la plateforme pour suspicion de violation des sanctions anti-blanchiment (AML).

Un rapport de Reuters du 12 décembre, citant quatre personnes au fait des derniers développements de l’enquête, a détaillé que les procureurs fédéraux n’ont pas pu s’entendre sur une date pour agir contre la plateforme et son fondateur Changpeng Zhao. Un groupe estime qu’il faut porter des accusations compte tenu des preuves convaincantes déjà réunies, tandis que l’autre recommande de prendre davantage de temps avant d’agir. Par ailleurs, la Commodity Futures Trading Commission a commencé à examiner la plateforme en mars 2021 afin de déterminer si elle proposait aux investisseurs américains des dérivés crypto non enregistrés. L’agence n’a toutefois formulé aucune accusation contre la plateforme.

Le PDG de Binance rejette les rumeurs selon lesquelles Circle aurait tiré la sonnette d’alarme

Des rapports non confirmés apparus mardi affirmaient que l’émetteur concurrent de stablecoin Circle avait tiré la sonnette d’alarme concernant l’enquête de Paxos en informant le régulateur de New York du manque de réserves suffisantes soutenant le stablecoin BUSD. Le PDG de Binance, Changpeng Zhao, a rejeté ces rapports lors d’une discussion sur Twitter Spaces le 14 février talk, excluant qu’un tel acte soit non professionnel.

En commentant les actions intensifiées des autorités de régulation, CZ a exhorté les investisseurs potentiels et les entrepreneurs du secteur à envisager de s’installer dans des juridictions telles que Dubaï, Bahreïn et la France, qui ont récemment été réceptives aux actifs numériques. La pression sur le paysage des actifs numériques aux États‑Unis s’est déjà avérée intenable pour certaines entreprises, la plupart se tournant vers des juridictions plus accueillantes. Plusieurs personnalités clés du secteur ont appelé les régulateurs américains à changer leur approche de la supervision, y compris le PDG de Coinbase, Brian Armstrong.

 « L’Amérique risque de perdre son statut de plaque tournante financière à long terme, sans régulations claires sur les cryptos, et avec un environnement hostile de la part des régulateurs. Le Congrès devrait agir rapidement pour adopter une législation claire. Les cryptos sont ouvertes à tous dans le monde et d’autres régions sont en tête. L’UE, le Royaume‑Uni et maintenant Hong Kong, » l’exécutif de Coinbase a écrit dans un tweet.

Des points de vue similaires sont partagés par la PDG de l’Algorand Foundation, Staci Warden, qui a déclaré dans une interview lundi que les entreprises crypto sont malmenées au lieu de recevoir des directives sous forme de règles claires et bien définies.

« Ce n’est pas tant la régulation, mais la façon dont la régulation est appliquée, » a-t-elle déclaré. « Ils [les échanges] essaient de faire ce qui est juste […] et avec une meilleure clarté réglementaire dès le départ, ils auraient, à mon avis, probablement fait exactement ce que la SEC attendait d’eux. »

Le régulateur des marchés américains (SEC) a confirmé mercredi qu’il cherchait à étendre la dernière série d’actions d’application visant à gérer les risques crypto au-delà des cercles des échanges centralisés et des sociétés de prêt crypto.

Les sociétés de capital-investissement et les fonds de pension ciblés par la dernière proposition de la SEC

L’effondrement du groupe FTX en novembre a déclenché un effet domino sur les entreprises exposées à la plateforme, prolongeant les pertes enregistrées en mai dernier après le crash de Terra. La société de market‑making Auros Global, dont les fonds étaient bloqués sur FTX, a manqué son deuxième paiement de 7,5 millions de dollars de prêts de finance décentralisée à Maple Finance cette semaine. Le market‑maker a déposé le bilan en décembre et a manqué un remboursement d’ether enveloppé (WETH) d’une valeur de 10,8 millions de dollars. Une déclaration de mercredi de son principal créancier, M11 Credit, indiquait que la société de trading avait restructuré la dette sur Maple, totalisant environ 18 millions de dollars.

Les fonds spéculatifs et les sociétés de capital‑risque pourraient également être pris dans le champ d’action de l’agence dans le cadre d’une proposition qui a été votée par une équipe de cinq membres de la SEC mercredi. Dirigée par Gensler, la commission a soutenu que les entreprises crypto ne respectaient pas les règles de garde destinées à protéger les investisseurs et les participants concernés. En ciblant les échanges, le président de la SEC a déclaré que les plateformes de trading actuelles sont conçues de manière à ce qu’elles « ne répondent pas aux normes de dépositaire qualifié de la règle actuelle. Les échanges crypto doivent se conformer à un processus d’enregistrement complet conformément aux exigences fédérales de garde qui imposent la séparation des fonds appartenant à l’entreprise et aux utilisateurs. »

En réaction à la proposition, la commissaire de la SEC Hester Peirce a critiqué le régulateur de marché pour avoir précipité le projet, arguant qu’il pourrait avoir des effets lourds, d’où la nécessité de l’examiner correctement.

« Cette règle nécessitera beaucoup de travail, et un an semble trop court pour tout accomplir, » a-t-elle déclaré dans une déclaration, ajoutant, « J’apprécie le temps supplémentaire accordé aux petits conseillers, mais même dix-huit mois semblent être un calendrier agressif pour les changements envisagés ici. »

Suite à la clarification de Gensler sur ce que recouvrent les « dépositaire qualifiés », Coinbase a informé ses utilisateurs que son Coinbase Custody Trust est conforme en tant que dépositaire qualifié. Cependant, l’intérêt accru pour les échanges centralisés et les offres de stablecoins aux États‑Unis a profité aux jetons natifs des solutions décentralisées comme GMX. Les données du marché montrent que le GMX, le jeton de la plateforme de dérivés GMX, se négocie autour d’un sommet historique de 84 $.