カナダのロックイン退職口座（LIRA）とは何ですか？

ロックイン退職口座（Locked-In Retirement Account、LIRA）は、カナダで以前の勤務先の年金資産を保有・運用するための口座です。引き出し制限は、資金を老後のために確保することを目的としています。口座内の運用益への課税は、通常、資金が支払われるまで繰り延べられます。

ロックイン退職口座（LIRA）を理解する

勤務先の年金制度を離れる際、資格要件や制度の条件を満たせば、積み立てた年金受給権の価値に相当する資産をLIRAへ移管できる場合があります。
資金は年金目的で拘束され、自由には引き出せません。認められる移管、年金収入の受け取り開始時期、拘束解除の例外は、その資金に適用される年金法令によって決まります。州ごとに規則が異なり、連邦規制の年金資金には対応する別の口座や規則が適用されます。

RRSPとの比較

LIRAは登録退職貯蓄制度（RRSP）に似ていますが、引き出しや移管に特別な制限があります。通常、新たな個人拠出ではなく、要件を満たす年金資産の移管を受け入れます。
一般的なRRSPはより柔軟で、個人の拠出可能枠内での拠出と通常の引き出しができます。通常の引き出しは原則として所得税の対象です。

LIRAを利用する理由は？

LIRAは、以前の勤務先の年金資産を老後に向けて引き続き運用したい人の選択肢です。引き出し制限は、その目的のために資金を保つ役割を果たします。ただし、投資価値の上昇を保証するものではありません。

LIRA内での投資

口座保有者は、法令上認められ、金融機関が取り扱う投資対象から選べます。将来の年金収入のニーズに合わせて運用を組み立てることが可能です。投資対象の例は次のとおりです。

• 現金
• 株式
• 債券などの固定利付証券
• 投資信託
• 上場投資信託（ETF）
• 不動産投資信託（REIT）

金融アドバイザーは、目標、運用期間、リスク許容度に照らして投資の適合性を検討する助けになります。

税務、入金と移管、引き出し制限

税務上の影響:LIRA内の運用益への課税は、通常、資金の支払いまで繰り延べられます。要件を満たす年金資産の直接移管は、一般に移管時点では課税されませんが、新たな所得控除も生じません。通常のRRSPへの個人拠出に対する控除とは異なります。

入金と移管：新たな個人拠出は通常認められず、年金法令と税法の要件を満たす移管を受け入れます。このため、一般的なRRSPのような個人拠出の年間上限があるわけではありません。ただし、課税を繰り延べて移管できる年金資産額には制限が適用される場合があります。

引き出し制限:資金は通常、適用規則に従い、終身年金やLife Income Fund（LIF）などの認められた年金収入商品へ移します。原則として、保有者が71歳になる年の末までに口座を転換する必要があります。余命の短縮、経済的困難、少額残高、一定期間のカナダ税務上の非居住者であることなどを理由に、早期の拘束解除が認められる場合もあります。条件は適用される年金法令によって異なり、カナダから転居しただけで自動的に引き出せるわけではありません。

米国における類似商品

米国の従来型個人退職口座（traditional IRA）にも、運用益への課税を繰り延べる仕組みがあります。ただし類似点は限定的です。IRAの資金は以前の勤務先の年金に由来する必要がなく、拠出と引き出しの規則も異なります。

結論

LIRAは、以前の雇用に由来する年金資産を、課税繰延べの仕組みの中で保有する手段です。特別な年金規則に従うため、一般的なRRSPより柔軟性は低くなります。収益とリスクは、選択する投資対象によって決まります。

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LIRA、RRSP、その他の投資の選択肢について詳しくは、securities.ioの投資ガイドをご覧ください。