Comment la tokenisation et le paiement par agent vont transformer les paiements

La nouvelle génération de solutions de paiement

Les solutions de paiement sont un pilier du système financier moderne. Leur digitalisation s'est accélérée avec l'avènement d'Internet et de sociétés de paiement comme PayPal. (PYPL + 0.83%), Stripe (privé) et Wise (SAGE.L).

Bien que ces technologies aient largement résolu le problème de la sécurité des paiements en ligne, elles ne sont pas idéales. Les frais peuvent être relativement élevés et les transferts d'argent, notamment internationaux, peuvent être lents et complexes.

L'émergence de la technologie blockchain et des cryptomonnaies a toujours porté en elle la promesse d'une transformation radicale du système monétaire. Non seulement elle pourrait représenter une monnaie véritablement décentralisée, indépendante de tout État ou entreprise, mais elle pourrait aussi bouleverser la manière dont les transactions sont enregistrées, effectuées et consignées.

Pour l'instant, la plupart des cryptomonnaies ont connu une certaine volatilité par rapport aux actifs réels ou aux monnaies fiduciaires émises par les gouvernements. Cela a freiné leur adoption pour les transactions quotidiennes, une grande partie des activités autour des cryptomonnaies se concentrant plutôt sur leur rôle de réserve de valeur (par exemple, la perception du Bitcoin comme « or numérique »).

Les stablecoins sont une solution développée par la communauté crypto pour créer une monnaie basée sur la blockchain et plus proche des devises courantes comme le dollar, le yen, le yuan et l'euro. Ce sont des cryptomonnaies conçues pour offrir une valeur équivalente à une monnaie fiduciaire, à parité près.

Ainsi, les stablecoins peuvent être utilisés de la même manière que l'argent sur un compte bancaire traditionnel ou une carte de crédit, mais avec tous les avantages de la technologie blockchain : immuabilité, transfert quasi instantané, faibles frais, etc.

tokenization

Comment fonctionnent les paiements tokenisés (et pourquoi ils sont importants)

De nouveaux progrès sont réalisés dans le domaine des technologies de paiement, qui seront probablement aussi transformateurs que l'a été l'arrivée du paiement en ligne.

La première est la « tokenisation », qui consiste à convertir des devises ou des actifs en jetons numériques transférables. Nous abordons ici l'application de la tokenisation aux paiements, Il peut également être utilisé pour s'appliquer à des actifs financiers comme les actions..

Ce type de système de paiement ressemblerait aux stablecoins, mais pourrait être spécifique à chaque entreprise de commerce électronique ou système de paiement, plutôt que de dépendre d'un fournisseur de stablecoins distinct.

L'avantage principal résiderait dans la possibilité d'autoriser les transferts transfrontaliers au sein d'un système de paiement unifié.

« Les utilisateurs de différents pays ne devraient pas avoir besoin de plateformes différentes simplement pour transférer de l'argent. »

« Ainsi, lorsque les acheteurs américains ou les acheteurs en euros paient un certain montant en euros, celui-ci n'a pas besoin de transiter par différentes banques à travers le monde, mais utilise en réalité la tokenisation et la blockchain », a déclaré Zhang.

Kuo Zhang - président d'Alibaba.com

Progrès de la tokenisation d'Alibaba

Alibaba, le géant chinois du commerce électronique et de l'informatique en nuage, tire parti des services de JP Morgan (JPM -1.16%) technologie de tokenisation faire évoluer sa solution de paiement.

Cette mesure devrait accélérer les transactions et réduire le nombre d'intermédiaires nécessaires aux paiements internationaux.

Dans le commerce transfrontalier actuel, un acheteur américain envoyant des dollars à un fournisseur chinois peut voir ses fonds transiter par plusieurs banques et subir de multiples conversions de devises, ce qui augmente le temps et les coûts.

Avec une monnaie tokenisée, une version numérique de ce dollar pourrait être transférée directement via un système basé sur la blockchain, court-circuitant ainsi les intermédiaires.

La tokenisation de JP Morgan repose sur son jeton de dépôt, le JPMD. Le JPM Coin est un jeton de dépôt, adossé à 1:1 à des dépôts bancaires, utilisé exclusivement par les clients institutionnels pour le règlement instantané.

Étant donné qu'il est émis sur un réseau public, les restrictions concernant les personnes pouvant détenir le jeton sont moins nombreuses, les clients institutionnels de JPMorgan étant potentiellement en mesure de proposer l'utilisation du JPMD à leurs propres clients.
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Où Alibaba se dirige avec les jetons numériques et les stablecoins

La récente déclaration d'Alibaba sur la tokenisation fait suite à son annonce en juin 2025 concernant Ant Group, la filiale financière d'Alibaba, ont annoncé leur intention d'obtenir des licences pour émettre des stablecoins à Hong Kong et à Singapour..

Alibaba se concentre actuellement sur les jetons numériques émis par les banques, plutôt que sur les stablecoins, pour des raisons de clarté réglementaire et opérationnelle.

L'entreprise a déclaré qu'elle évaluerait également la possibilité d'utiliser des stablecoins après avoir testé les transactions tokenisées.

Rémunération des agents

Comment les agents IA géreront les paiements automatiquement

Outre la tokenisation, l'autre défi du système de paiement consiste à donner aux agents d'IA les moyens de transférer de l'argent de manière semi-indépendante.

Les agents IA représentent la prochaine étape du développement de l'IA, passant des modèles généralistes aux modèles dédiés à des applications et des besoins spécifiques. Vous pouvez en savoir plus sur ce concept dans notre article « L'application phare de l'IA : comment les agents IA pourraient tout changer ».

L'idée est qu'un agent d'IA puisse effectuer non seulement des recherches, mais aussi des transactions à la demande d'un utilisateur, en achetant des biens ou des services, sans que l'utilisateur ait à effectuer lui-même le paiement, à saisir un mot de passe, etc.

Source: Département des produits

En 2025, des entreprises comme MasterCard (MA + 0.95%) ont fait pression pour le développement de nouvelles technologies de paiement par agent.

« Une petite entreprise textile pourra utiliser son agent d'IA pour gérer l'approvisionnement, optimiser les conditions de paiement et gérer la logistique avec un fournisseur international. »

À partir de là, l'agent IA peut finaliser l'achat transfrontalier à l'aide d'une carte virtuelle Mastercard.

Paiement par agent B2B d'Alibaba

En 2024, Alibaba a introduit Accio, son moteur de recherche B2B basé sur l'IA.

Sur Novembre 13^thEn 2025, Alibaba a dévoilé un nouveau mode IA pour Accio, une fonctionnalité qui intègre l'intelligence artificielle agentique dans le flux de travail d'approvisionnement.

C’est important pour l’entreprise afin de préserver sa dynamique actuelle, puisqu’elle a enregistré une augmentation de 50 % du nombre de fournisseurs actifs dans le monde entier la même année.

« Il existe de nombreux bons produits dans le monde entier qui peuvent également contribuer à la chaîne d'approvisionnement mondiale, et nous investissons massivement dans ce secteur. »

Nous ressentons l'urgence d'utiliser l'IA pour repenser les échanges commerciaux internationaux. Nous pensons que cela va révolutionner le e-commerce B2B.

Kuo Zhang – président d'Alibaba.com

Cela ajouterait la rémunération par agent à l'offre déjà croissante de recherche par agent proposée par Alibaba. Cette solution s'appuie sur le déploiement par Alibaba de la « recherche approfondie », qui utilise des modèles de langage (LLM) pour interpréter les descriptions de produits complexes et compléter la recherche par mots-clés.

« L’IA n’est plus un outil supplémentaire chez Alibaba.com. Elle est en train de devenir le système d’exploitation de notre plateforme. »

Kuo Zhang – président d'Alibaba.com

Comment l'IA agentique pourrait remodeler le commerce électronique mondial

La recherche et la rémunération par agent permettent de fusionner la conversation avec les LLM en actions concrètes, à l'instar des auteurs de science-fiction qui imaginaient autrefois l'interaction avec les IA, sur un ton conversationnel plutôt que par le biais de commandes informatiques.

À terme, grâce à de meilleures commandes vocales, nous pourrions tout simplement dialoguer avec notre agent IA. Au lieu de cliquer sur un clavier et une souris, nous lui demanderons simplement d'acheter ce dont nous avons besoin.

Cela créera également une situation intéressante pour les vendeurs, car la première personne à être convaincue par un produit ne sera plus un humain, mais une IA.

Nous pourrions donc tôt ou tard voir apparaître un nouveau type de marketing, le marketing ciblé sur les agents, à l'instar du SEO (Search Engine Optimization) qui s'est imposé en se concentrant autant sur la manière de « plaire » aux moteurs de recherche qu'aux utilisateurs finaux.

Il est également très probable que les propres modèles LLM d'IA d'Alibaba, Qwen2.5-Max et Qwen3Les LLM, qui affichent des performances comparables à celles d'autres LLM majeurs comme DeepSeek, Llama, Claude et GPT, vont être développés pour exceller particulièrement dans ce rôle, bouclant ainsi la boucle et fidélisant les clients au sein de l'écosystème d'IA d'Alibaba.

Source: Qwen

Conclusion

L'association de la tokenisation basée sur la blockchain et du paiement par agent pourrait complètement transformer la manière dont les paiements seront effectués à l'avenir.

Le terme « agent » signifie qu'à l'avenir, nous n'aurons peut-être même plus besoin de nous rendre sur une plateforme de vente en ligne pour acheter quelque chose, mais que nous laisserons simplement notre agent personnel, connaissant parfaitement nos goûts et nos aversions, trouver la meilleure solution et nous demandera simplement notre confirmation.

Le système procédera ensuite au traitement du paiement sans aucune intervention humaine.

Parallèlement, les paiements nationaux et transfrontaliers seront quasi instantanés, peu sensibles aux conversions de devises et aux frais interbancaires, et seront enregistrés sur un registre immuable.

À terme, l'adoption des systèmes de paiement automatisés sera liée à notre acceptation croissante de l'IA et à la confiance que nous lui accordons pour agir de manière semi-autonome, y compris avec notre propre argent.

Et le type de système de paiement qui deviendra la nouvelle forme dominante – cryptomonnaie, stablecoins indépendants ou jetons de dépôt bancaire – dépendra de notre confiance dans les institutions concernées et de l’importance que nous accordons à la commodité et à la stabilité des prix.

(Vous pouvez également rPour une analyse plus détaillée des activités d'Alibaba en matière de commerce et d'IA, consultez notre rapport d'investissement dédié..)