Aspectos destacados de la audiencia del Comité de la Cámara sobre FTX

La primera audiencia del Comité de Servicios Financieros de la Cámara de Representantes de EE. UU. sobre el desastre de FTX se celebró ayer. Sam Bankman‑Fried (SBF), ex‑CEO del caído intercambio de criptomonedas, había acordado previamente ofrecer su testimonio en la audiencia virtualmente, pero en los últimos acontecimientos, SBF ha sido arrestado por las autoridades de Bahamas tras la notificación de funcionarios estadounidenses de que se le han presentado cargos criminales. En la audiencia, John J. Ray III, el nuevo dirigente de FTX que fue nombrado para supervisar la bancarrota de la empresa, estuvo presente para ofrecer su testimonio.

La congresista Maxine Waters, presidenta del Comité de Servicios Financieros de la Cámara, pronunció la declaración de apertura en la audiencia. En su discurso de apertura, dio la bienvenida al recién nombrado CEO de FTX, John Ray III, a la audiencia para testificar ante el comité. Dijo que esperaba que el arresto de Sam Bankman‑Fried signifique que será responsabilizado por el fraude que cometió y el daño que causó. La congresista Waters afirmó que el comité no se detendrá hasta que se descubra la verdad completa detrás del colapso de FTX.

Revelaciones impactantes del nuevo CEO de FTX

John Ray III tomó la palabra y dio su discurso de apertura en el que dijo que aceptó el cargo de CEO de FTX en las primeras horas de la madrugada del 11 de noviembre. “Inmediatamente, me quedó claro que el Capítulo 11 era la mejor opción disponible para preservar cualquier valor restante de FTX”, dijo John Ray. Su primera acción como CEO de FTX fue autorizar la presentación de la bancarrota bajo el Capítulo 11.

John Ray dijo que el colapso de FTX parece derivar de la concentración absoluta del control en manos de personas extremadamente inexpertas que no lograron implementar prácticamente ninguno de los sistemas o controles necesarios para una empresa a la que se le confía el dinero o los activos de otras personas. Identificó algunas prácticas de gestión inaceptables, que incluyen el uso de infraestructura informática que otorgaba a individuos de la alta dirección acceso a sistemas que almacenaban los activos de los clientes sin controles de seguridad para impedir que estos directivos redirigieran dichos activos. Otra práctica de gestión defectuosa fue el almacenamiento de claves privadas de billeteras que contenían cientos de millones de dólares en cripto‑activos sin controles de seguridad efectivos ni cifrado. El Sr. Ray también mencionó la capacidad de Alameda Research, la rama comercial de FTX, para tomar prestados fondos de usuarios mantenidos en FTX, utilizados para las actividades de negociación de Alameda. Otras incompetencias previas al colapso en FTX citadas por el nuevo CEO incluyen la falta de documentación completa de transacciones que involucraban cerca de 500 inversiones separadas realizadas con fondos y activos mantenidos en FTX, la ausencia de estados financieros auditados o fiables, la falta de expertos en funciones de gestión financiera y de riesgos, y la ausencia de una gobernanza independiente en FTX.

John Ray III dijo que el alcance de la investigación sobre FTX es enorme, ya que implica el rastreo detallado de los flujos de dinero y las transferencias de activos desde la fundación de FTX.

Cuando la representante Waters le preguntó si FTX contaba con sistemas y controles de gestión de riesgos suficientes para monitorear adecuadamente cualquier apalancamiento que FTX asumiera y las interconexiones que tenía con Alameda, John Ray respondió que prácticamente no existían controles internos y que no había separación alguna.

El congresista Patrick McHenry, miembro de alto rango del Comité de Servicios Financieros de la Cámara, le preguntó al Sr. Ray si existía una distinción entre FTX.us, la plataforma de la empresa basada en EE. UU., y FTX.com, la plataforma internacional. El Sr. Ray reconoció que había una distinción pública entre ambas plataformas, pero lo que se está descubriendo tras bambalinas mediante las investigaciones es que los cripto‑activos de FTX.us y FTX.com estaban alojados en la misma base de datos de Amazon Web Services (AWS).

Apareciendo, hace dos semanas, en su primera entrevista pública en vivo, en la Cumbre DealBook, desde el colapso de FTX, Sam Bankman‑Fried reiteró que FTX.us y FTX.com eran entidades separadas, y que FTX.us seguía siendo solvente. Se obtuvo una filtración del discurso que SBF había preparado para su testimonio en la audiencia, antes de su arresto. Un congresista citó a SBF diciendo “FTX.us sigue siendo solvente”.

El congresista Bryan Steil preguntó al Sr. Ray sobre los activos digitales que fueron trasladados fuera de FTX un día después de que la empresa se declarara en bancarrota. “¿Ha determinado si los activos fueron movidos después de la bancarrota?” preguntó la representante Steil. El Sr. Ray confirmó que los activos fueron trasladados fuera de FTX después de la bancarrota. La representante Steil preguntó además si los activos fueron movidos como resultado de un hackeo o por orden de las autoridades de Bahamas, como se informó ampliamente. El Sr. Ray respondió: “fue ambos”.

La representante Steil preguntó al Sr. Ray si tenía alguna indicación de por qué las autoridades de Bahamas solicitaron mover los cripto‑activos. “No fue una solicitud; simplemente los tomaron”, respondió el Sr. Ray. Según el relato de los hechos del Sr. Ray, las autoridades de Bahamas fueron asistidas por ex empleados de FTX para tomar los cripto‑activos.

Uno de los principales momentos destacados de la audiencia surgió de las preguntas de la congresista Ann Wagner. La congresista le pidió al Sr. Ray que profundizara en algunas de las formas específicas en que FTX es peor que los casos de bancarrota anteriores que él había presenciado. “El grupo FTX es inusual”, dijo el Sr. Ray. “No había ningún registro de contabilidad”.

El Sr. Ray dijo que los empleados de FTX discutían facturación y gastos en Slack – una aplicación de mensajería instantánea usada mayormente por equipos de proyectos tecnológicos para comunicarse. Según el informe del Sr. Ray, FTX utilizaba Quickbooks — un paquete de software contable orientado a pequeñas y medianas empresas. El Sr. Ray declaró que no tenía nada contra Quickbooks, sin embargo, simplemente no es adecuado para las necesidades contables de una empresa de varios miles de millones de dólares.

Sam Bankman‑Fried fue denegado de la fianza y permanecerá bajo custodia en Bahamas hasta el 8 de febrero de 2023, cuando se espera que comparezca ante el tribunal.

John J. Ray III, el nuevo CEO de FTX, es un abogado especializado en la reestructuración de empresas en dificultades. Ayudó a gestionar la implosión de Enron, la firma de comercio de energía, tras un escándalo contable en 2001.