Ohio Valley Banc: los ingresos netos del tercer trimestre aumentan un 8,7%, hasta los 3,295 millones de dólares

Ohio Valley Banc Corp. (OVBC ) La empresa informó de unos ingresos netos consolidados de 3.295.000 dólares en el trimestre finalizado el 30 de septiembre de 2026, un aumento de 265.000 dólares, o del 8,7%, con respecto al mismo período de 2025, según el comunicado de resultados incluido en un Formulario 8-K presentado ante la Comisión de Bolsa y Valores de Estados Unidos el 27 de octubre de 2026. Las ganancias por acción del tercer trimestre fueron de 0,70 dólares, frente a los 0,64 dólares del año anterior.

La sociedad de cartera, con sede en Gallipolis, Ohio, presentó el informe corriente conforme al apartado 2.02, «Resultados de las operaciones y situación financiera», y EDGAR aceptó la presentación a la 1:11 p. m., hora del Este, según el índice de presentaciones. El informe fue firmado por el director ejecutivo, Larry E. Miller, II.

En los nueve meses finalizados el 30 de septiembre de 2026, los ingresos netos sumaron 10.519.000 dólares, una disminución de 1.127.000 dólares, o del 9,7%, con respecto al mismo período del año anterior. Las ganancias por acción fueron de 2,23 dólares, frente a 2,47 dólares. La rentabilidad sobre los activos medios y la rentabilidad sobre el patrimonio medio fueron del 0,85% y el 8,14%, respectivamente, en los primeros nueve meses de 2026, frente al 1,03% y el 9,95% del período del año anterior. En el tercer trimestre, la rentabilidad sobre el patrimonio medio fue del 7,50% y la rentabilidad sobre los activos medios, del 0,79%, frente al 7,44% y el 0,78%, respectivamente, del año anterior.

«Aunque nuestros resultados acumulados en lo que va de año no han estado a la altura de nuestras expectativas, el principal factor han sido las pérdidas vinculadas a un número limitado de créditos comerciales», afirmó Miller en el comunicado. «Nos alienta la solidez de nuestro negocio principal, incluido el crecimiento sostenido de los préstamos y la estabilidad de los márgenes».

Ingresos y margen netos por intereses

Los ingresos netos por intereses aumentaron 1.271.000 dólares en el tercer trimestre y 3.882.000 dólares en el período de nueve meses, en comparación con los mismos períodos del año pasado. La empresa atribuyó estos aumentos al crecimiento de los activos rentables medios. Los activos rentables medios aumentaron 131 millones de dólares en el trimestre y 143 millones de dólares en los nueve meses, principalmente debido al crecimiento de los saldos medios de préstamos. En los nueve meses, los préstamos medios aumentaron 140 millones de dólares, un incremento que, según la empresa, se produjo principalmente en los segmentos de crédito comercial a los que dirige sus operaciones.

Según el informe, el crecimiento de los activos rentables medios se financió principalmente mediante ofertas promocionales de certificados de depósito y nuevas cuentas del mercado monetario para clientes particulares y empresariales. En los nueve meses, los saldos medios de certificados de depósito aumentaron 125 millones de dólares y los saldos medios de las cuentas del mercado monetario, 28 millones de dólares.

El margen neto por intereses del tercer trimestre fue del 4,03%, por debajo del 4,05% registrado un año antes; el margen de los nueve meses fue del 3,99%, frente al 4,03% del período del año anterior. La empresa señaló que la reducción del margen se debió a que el costo de las fuentes de financiación aumentó a un ritmo mayor que el rendimiento de los activos rentables, al desplazarse la composición de la financiación hacia certificados de depósito y cuentas del mercado monetario de mayor costo ofrecidos en el marco de los programas promocionales, que se utilizaron para financiar el crecimiento de los préstamos y mantener una posición de liquidez adecuada. El rendimiento de los activos rentables mejoró en la comparación de nueve meses, ya que los préstamos de mayor rendimiento representaron una proporción más alta de esos activos y mejoraron los rendimientos de los valores; durante el segundo semestre de 2025, la empresa vendió valores por 36,9 millones de dólares que rendían un 1,35% y reinvirtió los ingresos en valores que rendían un 4,52%. El rendimiento de los nueve meses del año anterior también incluyó un descuento de mercado de 817.000 dólares reconocido sobre préstamos adquiridos, que no se repitió en 2026. La empresa afirmó que el crecimiento adicional de los activos rentables compensó con creces la contracción del margen.

Pérdidas crediticias y calidad de los activos

La provisión para pérdidas crediticias sumó 2.825.000 dólares en el tercer trimestre, un aumento de 1.713.000 dólares con respecto al mismo período del año pasado. La empresa atribuyó la provisión trimestral principalmente a castigos netos de 6.357.000 dólares, de los cuales 3.284.000 dólares correspondieron a que una asignación específica para un préstamo respaldado por garantías —concedido a un concesionario de automóviles— pasara a la categoría de castigo, y 2.818.000 dólares, al registro a valor razonable de un activo inmobiliario comercial adjudicado. El aumento de las reservas se vio parcialmente compensado por una disminución de las tasas de pérdida estimadas mediante modelos, relacionada principalmente con la mejora de las proyecciones tanto de desempleo como del PIB.

En los nueve meses, la provisión para pérdidas crediticias fue de 8.202.000 dólares, un aumento de 5.526.000 dólares. Esta cifra reflejó castigos netos de 6.783.000 dólares, una asignación específica de 3.278.000 dólares para un préstamo respaldado por garantías destinado a la construcción de un hotel y reservas adicionales requeridas por el aumento de 52 millones de dólares en los saldos de préstamos acumulado en lo que va de año. Estos incrementos se vieron parcialmente compensados por menores reservas, debido a la disminución de ciertos factores cualitativos de riesgo relacionados con la mejora de las tendencias de morosidad y de castigos netos en algunas carteras, así como a una menor exposición a prestatarios que atienden el servicio de su deuda a medida que sus préstamos se ajustan a las tasas de mercado.

Los préstamos improductivos representaban el 1,09% del total de préstamos al 30 de septiembre de 2026, frente al 1,40% al 31 de diciembre de 2025 y al 0,42% al 30 de septiembre de 2025. La provisión para pérdidas crediticias representaba el 1,05% del total de préstamos al 30 de septiembre de 2026, frente al 0,96% al 31 de diciembre de 2025 y al 1,01% al 30 de septiembre de 2025. La empresa atribuyó este aumento principalmente a la asignación específica constituida para el préstamo destinado a la construcción del hotel.

Los ingresos distintos de intereses aumentaron $1.339.000 en el tercer trimestre y $1.319.000 en el período de nueve meses. El aumento trimestral se debió en gran medida a una reducción de $1.219.000 en las pérdidas por venta de títulos de deuda: en el tercer trimestre de 2025, la empresa vendió títulos por $11,0 millones que rendían un 1,32 %, con una pérdida de $1.219.000, y reinvirtió los fondos en títulos con un rendimiento del 4,37 %. Los resultados de los nueve meses incluyen una ganancia de $395.000 en títulos de capital, producto de registrar a valor razonable las acciones ordinarias Clase C de Visa; durante el segundo trimestre de 2026, la empresa participó en una oferta de canje de Visa Inc. en la que entregó 954 acciones Visa Clase B-1 a cambio de una combinación de acciones ordinarias Visa Clase B-3 y Clase C. Los ingresos por comisiones de intercambio de tarjetas de débito y crédito aumentaron $29.000 en el trimestre y $185.000 en los nueve meses; los ingresos por seguros de vida propiedad del banco aumentaron $146.000 en los nueve meses debido al cobro de prestaciones de seguros de vida, y las comisiones por cheques electrónicos de reembolso y depósitos disminuyeron $676.000 en los nueve meses tras la expiración de un acuerdo de procesamiento de impuestos con un tercero.

Los gastos distintos de intereses sumaron $12.093.000 en el tercer trimestre, un aumento de $604.000, y $34.639.000 en los nueve meses, un incremento de $1.283.000, o del 3,8 %. Los sueldos y beneficios para empleados, la mayor partida de gastos distintos de intereses de la empresa, aumentaron $292.000 en el trimestre y $986.000 en los nueve meses, principalmente debido a los aumentos anuales por mérito y a las primas del seguro médico. Los gastos de software aumentaron $133.000 y $339.000 en los respectivos períodos, debido a una inversión en software para mejorar los procesos internos; los gastos del seguro de la FDIC aumentaron $87.000 y $222.000, por una base de cálculo más alta a raíz del crecimiento de los activos y por un aumento de la tasa de evaluación relacionado con el incremento de los préstamos morosos. Los gastos de procesamiento de datos disminuyeron $61.000 en el trimestre y $680.000 en los nueve meses; la reducción acumulada en lo que va del año refleja principalmente una recuperación de $544.000 de un proveedor por un error de facturación.

Los activos totales ascendían a $1.655 millones al 30 de septiembre de 2026, un aumento de $73 millones, o del 4,6 %, respecto del 31 de diciembre de 2025. El incremento se debió principalmente a un aumento de $52 millones en los préstamos totales y de $25 millones en los saldos mantenidos en la Reserva Federal. Los depósitos totales aumentaron $84 millones desde el cierre de 2025, principalmente en depósitos a plazo y cuentas del mercado monetario. El patrimonio de los accionistas disminuyó $0,5 millones desde el cierre de 2025, ya que los ingresos netos de $10,5 millones acumulados en lo que va del año quedaron compensados por el pago de dividendos en efectivo de $3,4 millones y una disminución de $7,5 millones en otro resultado integral acumulado. La empresa señaló que el aumento de las tasas de interés de mercado durante 2026 redujo el valor razonable de los títulos clasificados como disponibles para la venta, lo que contribuyó a la disminución del resultado integral.

El valor contable por acción era de $36,04 al 30 de septiembre de 2026, frente a $34,90 un año antes. Los dividendos por acción fueron de $0,25 en el tercer trimestre y $0,73 en los nueve meses, en comparación con $0,23 y $0,68 en los períodos correspondientes del año anterior. El índice de eficiencia del tercer trimestre fue del 63,35 %, frente al 69,70 % de un año antes, y el promedio ponderado de acciones en circulación fue de 4.711.001.

Ohio Valley Banc Corp. es propietaria de The Ohio Valley Bank Company, que opera 19 sucursales en Ohio y Virginia Occidental, y de Loan Central, Inc., que opera seis oficinas de financiación al consumo en Ohio. Las acciones ordinarias de la empresa cotizan en el Nasdaq Global Market.