Wochenrückblick zum 23. Dezember 2022: FTX, QuadrigaCX und Brasiliens Gesetz

Die Woche bis zum 23. Dezember 2022 brachte zahlreiche Nachrichten über digitale Vermögenswerte: FTX-Verfahren, Bewegungen alter Wallet-Adressen und Restrukturierungspläne. Hier folgt der Rückblick auf diese damaligen Entwicklungen.

QuadrigaCX-Adressen werden wieder aktiv

Während FTX die Schlagzeilen beherrschte, betraf eine besonders überraschende Entwicklung die kanadische Kryptobörse QuadrigaCX, die schon Jahre zuvor zusammengebrochen war.

Mitte Dezember 2022 wurden rund 104 BTC von alten, QuadrigaCX zugeordneten Adressen bewegt. Die Vorgeschichte umfasste eine irrtümliche Übertragung von etwa 104 BTC am 6. Februar 2019. Ernst & Young berichtete darüber als gerichtlich bestellter Sachwalter. Der Bericht beschrieb einen Einstellungsfehler der Quadriga-Plattform, keine eigene Überweisung durch EY. Die Kenntnis der Adressen bedeutete nicht, dass EY die privaten Schlüssel besaß.

Die Bewegungen warfen erneut die Frage auf, wer über die Mittel verfügen konnte. Sie identifizierten den Absender jedoch nicht und belegten auch nicht die Gerüchte, Gerald Cotten habe seinen Tod vorgetäuscht. Sein Tod war offiziell bekannt gegeben worden.

Nach damals zitierter Analyse gelangte ein Teil der BTC in Transaktionen mit Bezug zur Wasabi-Wallet und ihren CoinJoin-Funktionen. Das ist nicht automatisch eine Einzahlung bei einem verwahrenden Mixing-Dienst. Die Verwendung identifiziert weder die handelnde Person noch garantiert sie völlige Unverfolgbarkeit.

Viele Kunden forderten damals weiterhin Geld aus dem Zusammenbruch zurück. Die Erwartung, der Fall werde 2023 weitergehen, war eine damalige Prognose und keine Beschreibung des heutigen Verfahrensstands.

Entwicklungen bei FTX

In derselben Woche beschäftigte der FTX-Fall sowohl Fachmedien als auch die allgemeine Presse. Zu den wichtigsten Ereignissen gehörten:

• Sam Bankman-Fried wurde am 21. Dezember 2022 von den Bahamas an die USA ausgeliefert.
• Am 22. Dezember kam er unter Auflagen gegen eine persönliche Bürgschaft über 250 Millionen US-Dollar frei. Das bedeutete keine Vorauszahlung dieses Betrags in bar und keine Geldstrafe.
• SEC und CFTC erhoben Zivilklagen wegen der Beteiligung von FTX-Führungskräften; diese waren von den Strafverfahren zu unterscheiden.
• Caroline Ellison hatte am 19. Dezember ihre Schuld eingestanden und eine Zusammenarbeit mit der Bundesanwaltschaft SDNY vereinbart. Das war weder eine Rücktrittserklärung noch eine allgemeine Straffreiheit.

Im Insolvenzverfahren bestanden unter anderem Streitigkeiten über Vermögenswerte, die BlockFi beanspruchte. Ein Eigentumsanspruch war noch keine abschließende gerichtliche Anerkennung. Außerdem wurde die Rückgabe politischer Spenden angestrebt, die möglicherweise mit veruntreuten Mitteln zusammenhingen. Damit war nicht bewiesen, dass jede Spende oder jeder Empfänger rechtswidrig handelte. Diese Angaben beziehen sich auf Dezember 2022.

Insolvenzen und Restrukturierungspläne

Der sinkende Bitcoinpreis, höhere Energiekosten und Schulden belasteten viele Proof-of-Work-Miner. Die Produktionskosten unterschieden sich jedoch je nach Unternehmen; nicht alle arbeiteten unter denselben Verlustbedingungen. Core Scientific (CORZ ), eines der größten börsennotierten Mining-Unternehmen, beantragte eine Reorganisation nach Chapter 11 am 21. Dezember 2022 und plante, den Betrieb während des Verfahrens fortzuführen.

Für Kunden der ebenfalls insolventen Voyager gab es unterdessen eine neue Perspektive, als bekannt gegeben wurde, dass Binance.US am 19. Dezember als Bieter mit einem Kaufvorschlag im Wert von rund 1,022 Milliarden US-Dollar ausgewählt worden war. Die Transaktion erforderte Genehmigungen und weitere Voraussetzungen; sie war weder abgeschlossen noch garantierte sie eine vollständige Kundenauszahlung. Binance.US zog sich schließlich im April 2023 zurück.

Das brasilianische Gesetz

Der damalige brasilianische Präsident Jair Bolsonaro unterzeichnete am 21. Dezember 2022 das Gesetz 14.478. Es wurde am 22. Dezember veröffentlicht und sollte nach 180 Tagen in Kraft treten. Es schuf einen Rahmen für Anbieter virtueller Vermögenswerte und ließ die bestehenden Zuständigkeiten der CVM für Wertpapiere unberührt. Die Definition umfasste eine Verwendung für Zahlungen oder Anlagen, machte Bitcoin aber nicht zum gesetzlichen Zahlungsmittel und verpflichtete Händler nicht zur Annahme.

Die Entwicklung wurde als Teil des wachsenden Interesses an digitalen Vermögenswerten in Mittel- und Südamerika betrachtet. Inflation und Überweisungskosten wurden als mögliche Einflussfaktoren genannt, nicht als nachgewiesene gemeinsame Ursache für jedes Land.

Das Gesetz enthielt Grundsätze zu Unternehmensführung, Transparenz und Verbraucherschutz sowie einen Rahmen für Zulassungen und weitere Regeln. Die ausdrückliche allgemeine Pflicht zur Trennung von Kunden- und Unternehmensvermögen, die ihm der ursprüngliche Text zuschrieb, stand nicht in diesem Gesetz von 2022. Weiteres Wachstum der Nutzung war eine Erwartung, keine Garantie.