Pourquoi les bilans de retraite sont le nouveau examen physique annuel

Traditionnellement, les plans de retraite reposaient sur une mentalité « mettre en place et oublier ». Du côté de l’accumulation, les épargnants retraite voyaient un montant fixe être déposé chaque mois automatiquement. Et une fois la distribution commencée, un montant conçu pour fournir un revenu fiable à l’âge moyen de la retraite était versé chaque mois sur le compte bancaire du retraité.

Certains événements peuvent déclencher la nécessité de revoir les stratégies de retraite, comme des dépenses personnelles imprévues ou des mouvements intempestifs sur les marchés d’investissement. Cependant, la plupart du temps, les plans de retraite étaient adoptés parce qu’ils demandaient peu d’effort aux retraités qui comptaient sur ce que leurs plans produiraient pour financer leurs dépenses de retraite.

Mais les temps ont changé, comme le confirme quiconque suit l’actualité financière. L’inflation est devenue persistante, ce qui crée des problèmes des deux côtés de l’équation de la retraite. Ceux qui épargnent doivent faire preuve de plus de créativité pour trouver des fonds à déposer. Et ceux qui dépensent doivent veiller à ce que la hausse des coûts ne les amène pas à épuiser leurs ressources alors qu’ils ont encore des années (voire des décennies) de vie devant eux.

La volatilité du marché est également devenue plus persistante. Les investisseurs constatent davantage de fluctuations qu’auparavant, ce qui signifie que les retraités doivent être plus prudents quant au moment où ils passent de l’accumulation à la distribution.

De plus, les craintes augmentent quant à la possibilité que la Sécurité Sociale ne continue pas d’être la source fiable de fonds qu’elle a été par le passé. Pour les retraités, cela signifie suivre l’actualité, prendre en compte les pourcentages changeants et peut-être même repenser le moment où ils passent à la retraite.

Ces facteurs, ainsi que d’autres, ont inauguré une nouvelle ère où les bilans de retraite, tout comme les bilans médicaux, constituent un événement que les retraités et ceux qui se préparent à la retraite devraient planifier chaque année.

Adopter la nécessité de mettre à jour les stratégies après la retraite

Plusieurs facteurs contribuent à la réticence des retraités à revoir leurs stratégies après la retraite. La mentalité persistante de « mettre en place et oublier » en est l’un. De nombreux retraités estiment avoir suivi leur stratégie avec diligence pendant la phase d’accumulation et s’attendent à être bien pris en charge par leur plan une fois retraités.

Les retraités peuvent également souffrir d’une confiance excessive, les amenant à ignorer les complexités financières qui surgissent après la retraite. Par exemple, les retraités qui atteignent l’âge où ils doivent commencer à prendre les distributions minimales obligatoires (RMD) de leurs comptes de retraite pourraient prendre des décisions basées sur une compréhension obsolète. Un bilan de retraite les aidera à évaluer comment les règles ont pu changer et à identifier les nouveaux facteurs que les stratégies doivent prendre en compte.

Comme les stratégies de retraite sont généralement conçues pour maximiser l’efficacité fiscale, les modifications du code fiscal constituent une autre complexité pouvant affecter de façon significative l’efficacité à long terme de ces stratégies. Les bilans annuels permettent aux planificateurs d’examiner les effets des changements législatifs, de créer des opportunités pour identifier les modifications envisagées et d’évaluer comment s’y préparer au mieux.

Utiliser les « tests de résistance » pour identifier les faiblesses des stratégies financières

Lorsque les circonstances suscitent des inquiétudes concernant l’état physique, des tests de résistance sont souvent prescrits pour déterminer si les préoccupations sont fondées. Par exemple, des douleurs thoraciques ou un essoufflement peuvent conduire à un test de résistance visant la possibilité d’une maladie coronarienne.

Tout comme pour les conditions physiques, les tests de résistance peuvent être utilisés pour déterminer si les inquiétudes concernant la santé financière sont fondées, en recourant à des simulations ou analyses qui introduisent des scénarios financiers défavorables ou des événements de vie imprévisibles dans les stratégies de retraite. L’objectif de ces tests est de révéler si les plans seront résilients face à ces événements ou si des ajustements devront être apportés si de telles conditions se matérialisent.

Le test de résistance est particulièrement utile pour évaluer le risque de séquence de rendements. Il peut explorer les effets négatifs d’une entrée à la retraite pendant un marché baissier et alerter le retraité sur les ajustements stratégiques à envisager pour minimiser les pertes à long terme.

Essentiellement, le test de résistance pose les questions « et si » qui empêchent les retraités de dormir. Et si le marché boursier subissait une baisse importante comme celle qui a eu lieu pendant la Grande Récession ? Et si l’inflation continuait d’augmenter ? Et si je vivais 10 ans de plus que ce que les statistiques indiquent ? Explorer ces questions dans le cadre d’un bilan de retraite annuel permet aux simulations d’utiliser les dernières données et d’inclure les objectifs et préoccupations actuels de l’investisseur retraité.

Des études montrent qu’un pourcentage élevé tant chez les planificateurs de retraite que chez les personnes déjà à la retraite ont peur de vivre au-delà de leurs économies. Une enquête récente a révélé que 64 % des Américains s’inquiètent davantage de manquer d’argent à la retraite que de mourir. Les tests de résistance financiers peuvent aider à atténuer ces craintes, soit en révélant qu’elles sont infondées, soit en déclenchant des changements pouvant conduire à une situation financière à long terme plus saine.

Prendre des mesures pour faire aux risques de la retraite

Pour beaucoup, les premières années après avoir quitté le marché du travail sont le « lune de miel de la retraite ». C’est une période passée avec la famille, à voyager et à investir dans d’autres intérêts personnels qui avaient été négligés pendant les années de carrière.

Cependant, avec le temps, les risques propres aux années de retraite deviennent plus évidents. Un bilan de retraite annuel permet de s’assurer que ces risques sont reconnus et traités.

Par exemple, les coûts des soins de longue durée constituent un risque financier que de nombreux retraités devront finalement affronter. Les retraités d’aujourd’hui vivent plus longtemps que les générations précédentes. Ils ont généralement une santé plus fragile, et l’économie oblige leurs enfants, historiquement fournisseurs de soins, à travailler davantage. Par conséquent, les retraités doivent régulièrement évaluer leurs besoins en soins de santé, les coûts associés à la satisfaction de ces besoins et la manière dont les stratégies doivent être ajustées pour garantir la disponibilité des fonds.

La planification successorale peut également devoir être examinée une fois la lune de miel de la retraite terminée. Les bilans annuels peuvent être utilisés pour s’assurer que la planification prend en compte les lois fiscales les plus récentes ainsi que les changements, les mouvements du marché ou les évolutions personnelles susceptibles d’influencer la valeur des successions.

Les médecins recommandent des bilans physiques annuels afin de favoriser la prévention, le dépistage précoce et la bonne gestion des défis sanitaires uniques liés au vieillissement. Les bilans financiers offrent les mêmes avantages, permettant aux retraités de détecter rapidement les évolutions susceptibles d’impacter négativement leurs finances et d’ajuster leurs stratégies pour prévenir des pertes à long terme.