Réglementation et fiscalité des cryptomonnaies en Inde

Le 1er novembre, la ministre des Finances Nirmala Sitharaman a déclaré que l’Inde avançait « rapidement » avec la technologie financière numérique, alors que le pays lançait le programme pilote du Roupie numérique dans le segment de gros.

Neuf banques participent au projet pilote, qui devrait rendre le marché interbancaire plus efficace. La banque centrale du pays prévoit le premier pilote de la monnaie numérique de banque centrale (CBDC) pour le segment de détail d’ici un mois, dans des groupes d’utilisateurs fermés.

Les remarques de Sitharaman ont été prononcées lors d’un événement annuel organisé par le Indian Council for Research on International Economic Relations (ICRIER) à l’approche de la conférence du G20.

Fait intéressant, l’Inde se prépare à assumer pendant un an la présidence du G20 après la passation de pouvoir avec l’Indonésie en décembre et accueillera plus de 200 réunions pendant son mandat. Le G20 est un forum des principales économies développées et en développement du monde. Il regroupe l’Argentine, l’Australie, le Brésil, le Canada, la Chine, la France, l’Allemagne, l’Inde, l’Indonésie, l’Italie, le Japon, la République de Corée, le Mexique, la Russie, l’Arabie saoudite, l’Afrique du Sud, la Turquie, le Royaume-Uni, les États-Unis et l’Union européenne (UE).

Sans aucun doute, les actifs numériques et la myriade d’actifs connexes, tels que les cryptomonnaies, les stablecoins, les monnaies numériques de banque centrale (CBDC), les jetons non fongibles (NFT) et la finance décentralisée (DeFi), figurent parmi les sujets les plus populaires du secteur des services financiers, les régulateurs du monde entier intensifiant leurs efforts pour encadrer cette industrie naissante. Et, pour le meilleur ou pour le pire, les cryptomonnaies sont désormais officiellement l’un des principaux points à l’ordre du jour du G20.

Crypto comme priorité sous la présidence du G20 de l’Inde

Au cours des derniers mois, la ministre indienne des Finances Nirmala Sitharaman a déclaré que la réglementation des actifs cryptographiques serait l’un des huit domaines clés d’intérêt pendant la présidence d’un an du G20 du pays, qui débute le mois prochain.

Cependant, Sitharaman a appelé à une collaboration mondiale sur la réglementation des actifs cryptographiques en raison des risques que les cryptomonnaies font peser sur la stabilité financière mondiale, soulignant la nature transfrontalière des transactions cryptographiques.

« Aucun pays ne peut réussir seul, isolé, en essayant de réguler les actifs cryptographiques. Nous avons besoin que tous les membres du G20 se joignent à nous pour déterminer la meilleure façon de procéder », a-t-elle déclaré lors de la 14e conférence internationale annuelle du G20 organisée par l’ICRIER.

De plus, à son avis, le Fonds monétaire international (FMI), le Conseil de stabilité financière (FSB) et l’Organisation de coopération et de développement économiques (OCDE) doivent se réunir avec tous les pays membres du G20 afin d’assurer la régulation des actifs cryptographiques.

« Je sais que le FSB, l’OCDE, le FMI et également la Banque des règlements internationaux (BRI) ont déjà travaillé sur le sujet. Nous devrons donc les rassembler tous et les présenter aux membres pour qu’ils puissent engager une discussion constructive à ce sujet », a-t-elle déclaré.

Au début du mois dernier, l’organisation intergouvernementale OCDE a élaboré un cadre pour les cryptomonnaies en réponse à une demande du G20. L’OCDE a présenté le Cadre de déclaration des actifs cryptographiques (CARF), destiné à échanger automatiquement des informations sur les cryptomonnaies entre les pays au-delà des frontières.

Cela a été suivi par la publication par le FSB de son cadre proposé pour la régulation internationale des activités liées aux actifs cryptographiques, le premier du genre pour la communauté mondiale. Quelques jours plus tard, il a été rapporté que Sitharaman avait rencontré le secrétaire général de l’OCDE, Mathias Cormann, ce qui a été perçu comme une avancée vers la régulation des cryptomonnaies.

Sitharaman a ensuite déclaré que la régulation des cryptomonnaies était dans l’intérêt national de l’Inde, car la traçabilité des transactions est difficile. Selon elle, on ne sait pas si les transactions cryptographiques sont utilisées pour financer le terrorisme, la drogue, ou simplement « manipuler le système ».

Lors du même événement, V. Anantha Nageswaran, conseiller économique en chef du gouvernement, a déclaré que l’identification de « solutions consensuelles pour accélérer l’ampleur et la portée de la réponse de la communauté mondiale à de nombreux défis transfrontaliers, tels que la régulation des actifs virtuels » serait le troisième objectif de la présidence du G20 de l’Inde.

L’Autorité fiscale indienne propose de nouvelles règles fiscales sur les revenus cryptographiques

À l’heure actuelle, les cryptomonnaies ne sont pas réglementées en Inde. Si l’on remonte à 2018, la Reserve Bank of India (RBI) avait interdit aux banques de fournir des services aux entreprises de cryptomonnaies, interdiction qui a été annulée en 2020 par la Cour suprême de l’Inde.

Les jetons non fongibles (NFT), cependant, n’ont pas encore fait l’objet du même niveau de contrôle que les cryptomonnaies, mais ils souffrent bien sûr de la même incertitude juridique.

L’Inde devait présenter un projet de loi sur les cryptomonnaies lors de sa session d’hiver du parlement, mais la législation n’a jamais été adoptée. À ce jour, l’Inde ne dispose toujours d’aucune loi régissant les cryptomonnaies, mais le pays ne veut pas manquer la ruée vers l’or, c’est pourquoi Sitharaman a annoncé que le pays imposerait tous les actifs numériques au taux le plus élevé, soit 30 % – sans déductions ni exonérations.

Mais le 1er novembre, l’autorité fiscale indienne a proposé de nouvelles règles fiscales sur les revenus cryptographiques, qui devraient toucher un grand nombre de personnes dans le pays investissant dans les cryptomonnaies. Ces nouvelles règles seraient conformes aux efforts du gouvernement visant à renforcer la transparence et la responsabilité du système financier.

Selon les nouvelles règles, tout revenu provenant de transactions de cryptomonnaies sera imposable, ce qui affectera de manière significative les détenteurs d’actifs numériques virtuels (VDA) ou de cryptomonnaies et éventuellement les investisseurs dans des organisations autonomes décentralisées (DAO).

Le Central Board of Direct Taxes (CBDT) a proposé une nouvelle déclaration fiscale commune (ITR) afin de consolider plus facilement les déclarations d’impôt sur le revenu existantes. Son objectif principal est de déclarer les revenus provenant des actifs cryptographiques ainsi que des titres de participation et de dette étrangers détenus par les résidents indiens.

Ouvert aux commentaires du public

Dans le cadre de la nouvelle proposition, le CBDT sollicite des Indiens résidant à l’étranger des informations sur la nature de leur activité, leurs éventuelles connexions commerciales en Inde, l’établissement permanent (PE), le nombre d’utilisateurs en Inde, et si cette entité possède une présence économique significative (SEP) dans le pays – notamment les entreprises dont ils tirent leurs revenus.

Selon Rajat Mittal, conseiller fiscal à la Cour suprême de l’Inde qui conseille les entreprises de cryptomonnaies, cela pourrait affecter les plateformes d’échange de cryptomonnaies qui ne sont pas constituées en Inde mais qui comptent néanmoins des traders indiens.

« De nombreux clients indiens utilisent ces plateformes, ce qui pourrait entraîner une présence économique significative (SEP) pour ces échanges. Si ces plateformes ont une SEP en Inde, elles pourraient être tenues de payer la taxe d’égalisation », a-t-il déclaré.

En 2016, la taxe d’égalisation, qui est une taxe sur les entreprises étrangères opérant, a été introduite pour taxer les transactions numériques ou les revenus que les sociétés de commerce électronique étrangères réalisaient en Inde. Au cours des dernières années, l’Inde a continué d’élargir son champ d’application pour taxer les entités numériques non résidentes.

Dans le projet, sous la rubrique revenu provenant d’une activité commerciale ou professionnelle, le CBDT demande le bénéfice net et le revenu provenant des actifs numériques virtuels ainsi que le transfert d’actifs numériques virtuels. De plus, il mentionne le taux d’imposition actuel des actifs virtuels, qui est de 30 %.

Actuellement, le CBDT invite les parties prenantes et le grand public à commenter les modifications proposées du formulaire fiscal jusqu’au 15 décembre 2022. La nouvelle proposition interroge également les contribuables sur leurs investissements dans des entités non constituées, ce qui soulève la question de savoir si un investissement dans une DAO relève de cette catégorie.

Bien que la position juridique des cryptomonnaies dans le pays soit incertaine et que l’Inde n’ait pas introduit de réglementation spécifique aux cryptomonnaies, les résidents du pays devront s’acquitter d’un impôt de 30 % plus surtaxe et contribution sur le transfert de tout VDA en vertu de la loi sur l’impôt sur le revenu de 1961 (Income Tax Act).

De plus, les amendements du projet de loi de finances 2022 ont également prévu d’imposer une retenue à la source (TDS) de 1 % aux Indiens qui achètent ou vendent des actifs virtuels ou les offrent. Cependant, ces décisions du gouvernement ont été critiquées par le secteur ainsi que par les passionnés de cryptomonnaies, qui les considèrent comme un régime fiscal écrasant.