Autoridades dos EUA avançam com investigações e medidas de fiscalização sobre exchanges

Esta análise descreve a situação no início de maio de 2023. Após o colapso da FTX, autoridades de diversos países intensificaram a fiscalização das empresas de criptoativos. A exchange, cofundada por Sam Bankman-Fried, pediu proteção contra credores em novembro de 2022, quando não conseguia atender às solicitações de saque dos clientes.

Nos meses anteriores, as autoridades dos EUA haviam intensificado a fiscalização das exchanges centralizadas, dos intermediários e de outras empresas. Medidas de órgãos como SEC e CFTC envolviam diferentes operadores, entre eles Coinbase, Kraken e Gemini. No caso da Coinbase, tratava-se então de um aviso sobre possível medida de fiscalização, não da ação judicial apresentada posteriormente, em junho de 2023. No início de maio também surgiram notícias sobre uma investigação do Departamento de Justiça relacionada a sanções e à Binance. A seguir estão os principais acontecimentos daquele período.

Relatos de investigação da Binance sobre sanções contra a Rússia

A Bloomberg reportou em 5 de maio de 2023, citando pessoas com conhecimento do assunto, que a divisão de segurança nacional do Departamento de Justiça investigava a Binance e alguns dirigentes. Segundo a reportagem, a apuração avaliava se a plataforma havia sido usada para contornar sanções contra a Rússia e transferir dinheiro ilegalmente. A Binance, então liderada por Changpeng Zhao, negou conhecer violações desse tipo e destacou seus procedimentos de identificação de clientes (KYC).

A avaliação das fontes anônimas de que um eventual processo criminal dificilmente terminaria em acordo era uma previsão daquele momento. Posteriormente, em novembro de 2023, a Binance chegou a um amplo acordo nos EUA e se declarou culpada, inclusive de violações de sanções. Separadamente, em 1º de maio de 2023, o OFAC anunciou um acordo de conciliação com a Poloniex para resolver possível responsabilidade civil por supostas violações de sanções relacionadas à Crimeia, Cuba, Irã, Sudão e Síria.

A Binance também enfrentava outros procedimentos regulatórios e investigações criminais. No início de maio, a Reuters relatou contas que as autoridades israelenses associavam a organizações terroristas, incluindo o Estado Islâmico. Em uma publicação no blog datada de 4 de maio de 2023, a Binance respondeu acusando a Reuters de omitir fatos importantes. Essa data corresponde à indicada na publicação da própria empresa.

A Binance afirmou que fazia mais do que outras exchanges e instituições financeiras para impedir o uso de sua plataforma por agentes envolvidos em atividades ilícitas. Declarou que suas políticas e processos cumpriam os requisitos AMLD5/6 contra lavagem de dinheiro e financiamento do terrorismo e que seu programa de conformidade empregava princípios de sanções globais e ferramentas para detectar e tratar atividades suspeitas. Essas afirmações expressavam a posição da empresa naquele momento.

A Binance destacou que trabalhava com autoridades internacionais de combate ao terrorismo nos bloqueios e apreensões mencionados. A empresa também afirmou que cooperava com as forças policiais para identificar contas utilizadas por organizações ilícitas.Enquanto isso, Coinbase e outras empresas continuavam pedindo esclarecimentos sobre a aplicação do marco regulatório.

Coinbase pede ordem judicial para que a SEC responda à petição sobre regras

Em 24 de abril de 2023, a Coinbase recorreu à Justiça federal para obter uma resposta da SEC à petição sobre elaboração de regras apresentada em julho de 2022. O pedido buscava uma resposta positiva ou negativa, não uma ordem que obrigasse diretamente a SEC a criar regras específicas. A agência ainda não havia dado uma resposta definitiva naquele momento.

A petição solicitava regras para valores mobiliários digitais e esclarecimentos sobre registro e aplicação de normas tradicionais a esses ativos. Separadamente, em 27 de abril, a Coinbase publicou sua resposta ao aviso Wells recebido em março. Esse aviso diz respeito a uma possível recomendação da equipe da SEC de tomar medidas, não a uma decisão judicial. O CEO Brian Armstrong e o diretor jurídico Paul Grewal disseram que defenderiam a empresa vigorosamente em tribunal, mantendo-se abertos ao diálogo.

Armstrong considerava que um processo não favoreceria os interesses dos EUA e criticava o que entendia como falta de regras claras. Os advogados da empresa no escritório Sullivan & Cromwell argumentavam que uma eventual ação da SEC contra a Coinbase fracassaria tanto nos fatos quanto no direito. Essa era a tese da empresa, não uma conclusão judicial. Em um vídeo sobre proteção ao investidor, o então presidente da SEC Gary Gensler enfatizou, por sua vez, que os intermediários de criptoativos deveriam cumprir a legislação de valores mobiliários. Para ele, o problema era a falta de conformidade, não a ausência de orientação.

SEC encerra acusações administrativas contra Coinme, Up Global e seu CEO por meio de acordo

Em 28 de abril de 2023, a SEC anunciou um acordo sobre acusações administrativas contra Coinme, sua subsidiária Up Global e o CEO de ambas, Neil Bergquist, relacionado à oferta de UpToken em 2017. Os três eram acusados de realizar ofertas e vendas sem registro; as acusações de fraude sobre a demanda pelo token e os recursos captados envolviam Up Global e Bergquist. A Up Global recebeu uma multa de US$ 3,52 milhões, pela qual a Coinme também respondia solidariamente. A Coinme recebeu ainda uma multa separada de US$ 250 mil, e Bergquist, de US$ 150 mil. O total era US$ 3,92 milhões, sem admissão ou negação das conclusões da SEC pelas partes.

Segundo a SEC, Up Global e Bergquist haviam inflado os valores divulgados e obtido um estoque de UpToken que reduzia a necessidade de a Coinme comprar o token posteriormente no mercado. A divulgação da oferta previa compras de UpToken para um programa que devolvia ao cliente 1% do valor de sua transação no caixa eletrônico na forma de tokens.

Kraken contesta a abrangência do pedido de dados de clientes pelo IRS

Em abril de 2023, foi noticiado que a Kraken pediu a um tribunal federal de São Francisco que limitasse a exigência de dados de clientes feita pela autoridade tributária IRS. A exchange descreveu o pedido como uma caça ao tesouro injustificada. A intimação original havia sido entregue em maio de 2021; o processo para exigir seu cumprimento começou em 2023. O pedido abrangia contribuintes dos EUA com transações em criptomoedas de valor total mínimo de US$ 20 mil, independentemente do tipo, em qualquer um dos anos de 2016 a 2020. Portanto, não se tratava do valor de uma única operação. Os advogados da Kraken consideravam que o IRS ultrapassava os limites do litígio anterior com a Coinbase e exigia dados excessivos de uma população maior de clientes.