KuCoin‑„Ether“-Klage, CoinFLEX‑Umbenennung, Gate‑Group‑Visa‑Krypto‑Karten‑Einführung und weitere Updates

Die zweite Märzwoche war von einer Rückkehr des Chaos im Bereich digitaler Vermögenswerte geprägt, da die von Marktregulierern ausgeworfenen Netze weitere Unternehmen erfassen, die gegen festgelegte Gesetze verstoßen oder illegal im Sektor tätig sind. Anfang dieser Woche bestätigten südkoreanische Behörden, dass sie weiterhin Terraform Labs und seinen Hauptmitbegründer, Do Kwon, wegen seiner Rolle beim Zusammenbruch von Terra im letzten Sommer untersuchen. Hier ist ein Überblick über weitere rechtliche Entwicklungen in dieser Woche:

CoinFLEX wird zu Open Exchange umbenannt, kündigt Führungswechsel an

Coinflex, das neueste Krypto‑Unternehmen des umstrittenen Three Arrows Capital‑Duos Kyle Davies und Su Zhu, teilte Anfang dieser Woche mit, dass es von einem Gericht auf den Seychellen, wo es seinen Sitz hat, die Genehmigung für seinen Restrukturierungsplan erhalten hat. Eine Erklärung der Börse vom Dienstag, die im Juni letzten Jahres Auszahlungen ausgesetzt hatte, zeigte, dass sie auf eine schriftliche Anordnung wartet, bevor sie die nächsten Schritte im Sanierungsverfahren einleitet. Der Betrieb von Coinflex kam zum Stillstand; die Börse wurde zusammen mit anderen Krypto‑Unternehmen nach dem Zusammenbruch von Terra in die Knie gezwungen. Die Börse meldete ein Defizit von 47 Millionen Dollar in ihrer Bilanz als Folgewirkung des Zusammenbruchs des Ökosystems.
Obwohl die Börse im Juli den Nutzern erlaubte, einen Bruchteil (10 %) der gehaltenen Vermögenswerte abzuheben, traten ihre finanziellen Probleme erneut auf, als sie Stellenkürzungen ankündigte. Coinflex führte die Entscheidung auf den rückläufigen Markt und die Unsicherheit im Zusammenhang mit einem seiner Gegenparteien zurück. Außerdem stellte sie klar, dass das verbleibende Personal sich künftig stärker auf Produkt‑ und Technologie‑Bereiche konzentrieren werde, bevor im September ein Restrukturierungsplan vorgeschlagen wird, um die Verpflichtungen gegenüber Investoren und Mitarbeitern zu erfüllen. In der Mitteilung vom 7. März erklärte die Börse, dass gehandelte gesperrte Vermögenswerte nicht sofort nach Veröffentlichung der Anordnung verfügbar sein würden, sondern erst 24 Stunden später wieder freigegeben werden – ein Zeitraum, den sie als ausreichend erachtet, damit alle Inhaber gesperrter Vermögenswerte „ausreichend informiert“ werden.

Übergang zu Open Exchange

Der genehmigte Plan sieht vor, dass 65 % des Unternehmenskapitals zur Begleichung von Gläubigern verwendet werden und weitere 15 % an die Mitarbeitenden vergeben werden. Zusätzlich zu dem „großen Meilenstein“ bei den Restrukturierungsplänen wurde Coinflex in Open Exchange (OPNX) umbenannt – eine neue Einheit, die von Leslie Lamb geleitet wird, die die Nachricht auf LinkedIn teilte. Erwähnenswert ist, dass der ursprüngliche Restrukturierungsvorschlag von CoinFLEX keinen Hinweis auf den neu übernommenen Namen enthielt. Der Großteil der Krypto‑Community bleibt der Börse gegenüber skeptisch – vor allem wegen ihrer Geschichte, die zu den Mitbegründern von 3AC, Davies und Zhu, zurückverfolgt werden kann.
Die ehemaligen Hedge‑Fund‑Manager hatten zuvor eine solide Erfolgsbilanz in diesem Bereich, bevor die reine Long‑Strategie ihres Unternehmens in Flammen aufging und die Liquidation des Three Arrow Capital‑Fonds auslöste. Die Ereignisse führten im Juni zu noch größeren Verlusten am Markt, da die Ansteckung auf Kredit‑ und andere Unternehmen mit entsprechender Exponierung übergriff. Vernünftigerweise bleibt der empfindliche Punkt der Krypto‑Community der Umfang der Börse – Ansprüche und Derivate im Zusammenhang mit Geldern, die auf gescheiterten Handelsplattformen gehalten werden. In einer Twitter‑Spaces‑Sitzung am Donnerstag sagte Lamb, OPNX werde Zero‑Proof für die Audits der Nutzer‑Salden einsetzen.

KuCoin in Klage genannt, die behauptet, Ether sei ein Wertpapier

Die engsten Beobachter der Branche erschreckend, reichte die New Yorker Generalstaatsanwältin Letitia James am Donnerstag eine Klage gegen die auf den Seychellen ansässige Handelsplattform für digitale Vermögenswerte KuCoin ein. Die Klage behauptet, dass die Börse gegen Wertpapiergesetze verstoßen habe, indem sie nicht registrierte digitale Vermögenswerte – einschließlich des nativen Tokens von Ethereum (Ether) – angeboten habe. Das Büro der NYAG definierte letzteres und andere Tokens als Wertpapiere gemäß dem Martin‑Act. Das Büro der NYAG wies darauf hin, dass diese Maßnahme Teil der Bemühungen der Behörden sei, den Sektor zu regulieren, indem unlautere Akteure, einschließlich nicht registrierter Krypto‑Plattformen, ausgerottet werden.

“Die Petition argumentiert, dass ETH, genau wie LUNA und UST, ein spekulatives Asset ist, das auf den Bemühungen von Drittentwicklern beruht, um den Inhabern von ETH Gewinn zu verschaffen. Deshalb musste KuCoin sich registrieren, bevor es ETH, LUNA oder UST verkaufte,” hieß es in der Pressemitteilung vom 9. März.

In ihrem Argument stellte James zudem fest, dass KuCoin nicht registrierte Wertpapiere über ein Kredit‑ und Staking‑Produkt, KuCoin Earn, verkaufte. Die Klage des AG‑Büros zielt darauf ab, das Börsengeschäft von KuCoin im Bundesstaat zu zerschlagen. Bemerkenswert ist, dass dies nicht der erste Rechtsstreit für KuCoin ist. Es wurde bereits von südkoreanischen und niederländischen Marktregulierern beschuldigt, ohne Lizenzierung zu operieren. Die jüngste Klage stellt die erste rechtliche Auseinandersetzung dar, die sich um die umstrittene Debatte dreht, ob Ether ein Wertpapier ist (oder nicht). Mehrere Behörden, darunter die US‑Börsenaufsicht SEC, haben in der Vergangenheit auf diese Behauptung hingewiesen.
Um mehr über Ethereum zu erfahren, lesen Sie unseren Leitfaden zum Investieren in Ethereum.

Gemini klärt, dass die Bankbeziehung zum Bankenriesen JP Morgan intakt ist

Bestehende Verbindungen zwischen Banken und zentralisierten Krypto‑Börsen, die in den USA tätig sind, stehen in letzter Zeit unter intensiver Beobachtung. Mehrere Behörden, darunter die Federal Deposit Insurance Corporation (FDIC), das Office of the Comptroller of the Currency (OCC) und die Federal Reserve, scheinen zusammenzuarbeiten, um Banken vor der potenziellen Illiquidität von Krypto‑Einheiten zu warnen. In dieser Woche deuteten Berichte darauf hin, dass JPMorgan die Beziehungen zur Gemini‑Börse beendet habe. In den darauffolgenden Stunden wiesen die Mitbegründer Cameron und Tyler Winklevoss jedoch Berichte zurück, die besagten, dass der Bankenriese die Zusammenarbeit beendet habe. Eine mit der Angelegenheit vertraute Person teilte CoinDesk mit, dass die Vereinbarung der Bank mit Coinbase, die zusammen mit Gemini zu den ersten Krypto‑Kunden der Bank gehörte, unversehrt bleibt.

Binance gedeiht trotz des bedrückenden Marktes und regulatorischen Drucks

Die letzten Monate standen im Zeichen von Durchsetzungsmaßnahmen gegen Krypto‑Unternehmen, die wiederum deren Betrieb beeinträchtigten. Trotz dieses Rückschlags haben einige Unternehmen wie Binance besser abgeschnitten und im letzten Monat ein Rekordvolumen im Spot‑Handel erzielt, trotz der Belastung durch regulatorische Ängste. Binance steigerte seinen Anteil am Spot‑Markt im Februar zu einem neuen Rekordhoch.
Das Spot‑Volumen der Börse erreichte 504 Milliarden Dollar, was laut einem Bericht der Markt‑Daten‑ und Analyseplattform CryptoCompare einer Steigerung von 13,7 % entspricht und zu einem Rekord‑Marktanteil führte. Gleichzeitig stieg im Februar der Anteil am Derivate‑Börsenmarkt auf den bisher höchsten monatlichen Marktanteil von 62,9 %. OKX und Bybit lagen dahinter mit 14 % bzw. 13,3 %.

Das Vertrauen der Marktteilnehmer und erhebliche Liquidität stärken den Marktanteil von Binance

Die Rekordzahlen von Binance kamen zu einer Zeit, in der Regulierungsbehörden Krypto‑Börsen verfolgen. Das globale Unternehmen hat seine Portion regulatorischer Probleme erlebt, ebenso wie seine US‑Tochter. Binance.US wurde zuletzt von einem SEC‑Beamten beschuldigt, der bei der Insolvenzverhandlung von Voyager sprach und erklärte, dass das Agenturpersonal glaubt, die Börse betreibe ein nicht registriertes Wertpapiergeschäft in der Jurisdiktion.
Der Research‑Analyst Jacob Joseph von CryptoCompare sagte gegenüber CoinDesk, dass trotz der jüngsten Probleme der Börse die Marktteilnehmer weiterhin Vertrauen in sie setzen, weil sie glauben, dass die prominente Börse zu den zuverlässigsten Handelsplattformen gehört. Er fügte hinzu, dass die Dominanz von Binance am Markt auch auf seine erhebliche Liquidität zurückzuführen sei, was geringere Slippage‑Kosten und Spreads bedeute und Händlern somit einen überzeugenden Vorteil biete. Joseph wies zudem darauf hin, dass Binance ein umfangreiches Angebot an Handelspaaren und Dienstleistungen bereitstelle.

Binance fügt seiner Proof‑of‑Reserve‑Liste weitere Tokens hinzu

Anfang dieser Woche gab Binance in einer separaten Ankündigung bekannt, dass es seinem Proof‑of‑Reserve‑System (PoR) 11 neue Tokens hinzugefügt hat, das nun 24 Tokens unterstützt. Zu den neuesten Einträgen gehören DOGE, WRX, GRT, 1INCH, SSV, ENJ, CVP, MASK, HFT, CRV und CHR, wodurch die Gesamtsumme der im PoR‑System gehaltenen Mittel auf über 63 Milliarden Dollar steigt. Das System wurde Ende 2022 eingeführt, um den Nutzern mehr Transparenz zu bieten und sicherzustellen, dass ihre Vermögenswerte 1:1 in Verwahrung sind.
Um mehr über Graph zu erfahren, lesen Sie unseren Leitfaden zum Investieren in The Graph.

Buchhaltungsfirmen zögern, mit Binance zusammenzuarbeiten

Obwohl das verstärkte PoR‑System zeigt, dass die Börse die Nutzer‑Fonds unterstützt, gibt es Bedenken, dass es nicht ausreicht, um die gewünschte Transparenz zu gewährleisten, und ein Audit erforderlich sei. Im vergangenen Jahr veröffentlichte die Prüfungs‑, Buchhaltungs‑ und Beratungsgruppe Mazars einen umstrittenen „Agreed‑upon‑Procedure“ (AUP)‑Bericht, der fälschlicherweise als Prüfungsbericht dargestellt wurde.
Nach dem erhaltenen Gegenwind stellte das globale Unternehmen schließlich alle Arbeiten mit Krypto‑Entitäten an Proof‑of‑Reserve‑Berichten ein. Anfang letzten Monats sagte Leon Foong, Leiter von Binance für den asiatisch‑pazifischen Raum, dass dieser Prozess lange dauern könnte, da Prüfungsfirmen typischerweise keine Expertise im Krypto‑Bereich besitzen. Während Deloitte weiterhin die Finanzberichte von Coinbase prüft, sind Deloitte zusammen mit den anderen Big‑Four‑Buchhaltungsfirmen KPMG, Ernst & Young und PricewaterhouseCoopers nicht bereit, mit Binance zusammenzuarbeiten.

Binance.US gewinnt Rechtsstreit und schließt den Kauf der Vermögenswerte von Voyager Digital ab

Der US‑Zweig von Binance, Binance.US, ging diese Woche in seinem Streit mit der SEC als Sieger hervor. Die Börse erhielt das Recht, die Vermögenswerte des insolventen Voyager Digital nach einer viertägigen Anhörung zu erwerben. Der Konkursrichter des Southern District of New York, Michael Wiles, genehmigte den Parteien, mit dem Deal fortzufahren, und wies mehrere Argumente der Regulierungsbehörde zurück. In seiner Entscheidung stellte Richter Wiles fest, dass die Argumente der SEC an Präzision mangelten und nicht genügend Beweise lieferten, um ihre Behauptungen eines möglichen Verstoßes gegen Wertpapiergesetze zu untermauern. Er fügte hinzu, dass die Kommission bis zur letzten Minute gezögert habe, bevor sie Beschwerden über ihre Vorbehalte einreichte.

Der Deal bietet den Gläubigern von Voyager die beste Rückzahlungsoption

Binance.US kann nun mit seinem 1,3‑Milliarden‑Dollar‑Deal fortfahren und den Gläubigern von Voyager bis zu 73 % der verlorenen Vermögenswerte zurückerstatten. Bevor Voyager‑Kunden Zahlungstoken zur Rückerstattung erhalten können, steht noch einige Due‑Diligence‑Prüfung aus. Der insolvente Kreditgeber hat einige Wochen, um zu entscheiden, ob er mit dem Verkauf der Vermögenswerte fortfahren oder sich selbst liquidieren soll, um die Gläubiger zu bezahlen. Der leitende Investmentbanker von Voyager, Brian Tichenor, sagte dem Gericht letzten Freitag, dass der Restrukturierungsplan mit Binance.US dazu führen würde, dass Kunden etwa 100 Millionen Dollar mehr erhalten würden, als wenn das Unternehmen liquidiert würde. Die Auszahlungen an Kunden hängen zudem vom Ausgang des Rechtsstreits von Voyager mit Alameda Research ab – dieser fordert 446 Millionen Dollar.

Gate plant die Einführung einer Visa‑Krypto‑Debitkarte für europäische Nutzer

Ein weiteres heutiges Highlight: Die Gate Group, das Unternehmen hinter der Gate.io‑Börse, kündigte Pläne an, eine Visa‑Krypto‑Debitkarte für Nutzer in Europa einzuführen. Die Ankündigung vom 9. März spiegelt die Strategie wider, zu der sich Börsenunternehmen entschlossen haben, nämlich vermehrt Krypto‑Kartenangebote zu erkunden. Das Unternehmen teilte mit, dass eine Warteliste für Nutzer im Europäischen Wirtschaftsraum eröffnet wurde, um sich für die Gate‑Visa‑Krypto‑Debitkarte anzumelden, die über Gate Global eingeführt wird. Für die Nutzung können Karteninhaber ihre Krypto‑Bestände in Fiat umwandeln und die Mittel für Online‑ und Ladenkäufe in der realen Welt ausgeben.

Die Muttergesellschaft der Börse erklärte, dass sie plant, die Verfügbarkeit der neuen Karte auf weitere Regionen auszudehnen. Im vergangenen Monat enthüllte Gate.io Pläne, ihre Aktivitäten nach Hongkong zu erweitern. Die Sonderverwaltungszone hat in diesem Jahr im Gegensatz zu Festlandchina eine aufgeschlossene Haltung gegenüber digitalen Vermögenswerten eingenommen. Die Börse sagte, sie verfolge Genehmigungen und Lizenzen, um in der Region über die richtigen Kanäle tätig zu werden. Gate Group schließt sich einer wachsenden Liste von Krypto‑Unternehmen an, die mit Visa (V ) zusammenarbeiten, die zusammen mit MasterCard angeblich darüber nachdenken, ihre Krypto‑Geschäfte zu beenden. Wirex, eine Zahlungsplattform, gab Mitte Februar eine ähnliche langfristige strategische Partnerschaft für krypto‑fähige Debit‑ und Prepaid‑Karten bekannt. Die Krypto‑Zahlungs‑App hatte zuvor eine Vereinbarung, die Krypto‑verknüpfte Visa‑Debitkarten in den USA beinhaltete. Nach der neuen Vereinbarung kann das in London ansässige Unternehmen nun die Karten im Asien‑Pazifik‑Raum (APAC) und im Vereinigten Königreich ausgeben.