Erholende Preise verschafften Minern im 1. Quartal Erleichterungen – Foundry, Marathon, Hut 8, TeraWulf und Sphere Finanz‑ & Rechts‑Updates

Bitcoin‑Miner verzeichneten im März einen deutlichen Anstieg der Gesamteinnahmen und erzielten fast 732 Millionen US‑Dollar aus Blocksubventionen. Zusätzlich zu den Inflationsbelohnungen erhöhten die Transaktionsgebühren in diesem Zeitraum die kumulierte Summe auf 755 Millionen US‑Dollar.

Nischenüberblick – Mining‑Schwierigkeit und Netzwerk‑Hashrate

Der Einnahmenanstieg entsprach einer positiven Kursentwicklung am Markt, da Bitcoin (BTC) im dreimonatigen Zeitraum um 72 % zulegte. Dennoch bleibt die Rentabilität von Mining‑Operationen deutlich gedämpft, da der BTC‑Preis mehr als 60 % unter seinem Rekordhoch vom November 2021 lag, für den größten Teil des Quartals.

Unterdessen stieg bei der letzten Anpassung bei Blockhöhe 784 224 die Mining‑Schwierigkeit zum vierten Mal in Folge auf ein neues Hoch von 47,9 T, laut Daten von Blockchain.com. Der am 6. April festgestellte Anstieg von 2,23 % folgt auf drei vorherige Erhöhungen von 9,95 %, 1,16 % und 7,56 %, was auf eine gesunde Reaktion auf die allmählich wachsende Netzwerk‑Hashrate hindeutet. Die durchschnittliche Hashrate wurde hingegen bei einem Rekordwert von rund 340 EH/s beobachtet.

Mining‑Schwierigkeits‑Diagramm

Auf der Umwelt‑Bühne haben kürzlich veröffentlichte Berichte gezeigt, dass ein erheblicher Teil des Energieverbrauchs von Bitcoin aus erneuerbaren Quellen stammt. In einem Update zu einem im Februar veröffentlichten Bericht bemerkte der ESG‑Analyst und Investor Daniel Batten, dass mehr als 50 % des Bitcoin‑Energieverbrauchs aus erneuerbaren Energien stammt, wobei etwa die Hälfte (23,12 %) davon bis Ende März aus Wasserkraft stammt. Wind trug 13,98 % zum Bitcoin‑Energie-Mix bei, während der Anteil der Kernenergie bei 7,94 % lag. Solar lieferte 4,98 % und andere Erneuerbare summierten sich auf insgesamt 52,4 %.

Gas und Kohle machten in diesem Zeitraum 21,14 % bzw. 22,92 % des Energieverbrauchs beim Bitcoin‑Mining aus. Batten schätzte, dass die jährliche Wachstumsrate von 6,2 % beim Einsatz umweltfreundlicher Energie für das Bitcoin‑Mining seit 2020 wahrscheinlich anhalten wird. Dies könnte wiederum eine Verlangsamung der Nutzung nicht‑erneuerbarer Energien, wie fossiler Brennstoffe, bewirken.

Geschäfts‑Überschriften

Mining‑Investitionsoptionen, einschließlich börsengehandelter Fonds (ETF) und Aktien, haben bisher in diesem Jahr recht solide abgeschnitten nach einem schweren Einbruch im Jahr 2022. Die HUT‑Aktie verzeichnete einen moderaten Aufwärtstrend, ähnlich wie die meisten ihrer Markt‑Peers.

Performance von Mining‑Aktien

Die HUT‑Aktie erzielte im ersten Quartal rund 98 % Quartalsrendite, während Bitfarms (BITF), Hive (HIVE), Marathon (MARA) und Riot (RIOT) 120 %, 128 %, 154 % bzw. 194 % verzeichneten.

Hut 8 verzeichnet einen Rückgang von 30 % bei der im 1. Quartal produzierten Bitcoin‑Menge

Hut 8 teilte am Mittwoch seine Produktion und Operationen für März mit und berichtete, im März 131 Bitcoin gemined zu haben. Diese Zahl brachte die Quartalsproduktion auf 475 Bitcoin – das Unternehmen gab in seinem ersten Update für 2023 an, im Januar 188 BTC gemined zu haben. Hut 8, das ebenfalls seinen Hauptsitz in Kanada betreibt, meldete im Bericht vom 5. April, dass es 240 Bitcoin aus dem Februar‑Batch und teilweise aus dem März‑Batch verkauft habe. Dennoch ist der Miner einer der größten Inhaber des Assets unter den Peer‑Unternehmen in seiner Nische. Sein selbstgeminedes Reservenvolumen von 9.133 BTC belegt den Spitzenplatz unter börsennotierten Unternehmen mit Bitcoin im Treasury. (HUT )

Hut 8 Mining‑Operationen. Quelle: TheMinerMag

Zuvor im Februar kündigten Hut 8 und US Bitcoin eine „Merger‑of‑Equals“-Vereinbarung an, um eine „führende digitale Asset‑Mining‑, Hosting‑, Managed‑Infrastructure‑Organisation und Hochleistungs‑Computing‑Einheit“ zu realisieren, laut einer gemeinsamen Erklärung.

„Wir glauben, dass das Zusammenführen dieser beiden Einheiten eine unglaubliche Skalierung [und] diversifizierte Einnahmeprogramme ermöglichen wird, was sehr gut zur Strategie beider Parteien passt“, sagte CEO Jaime Leverton, der die geschäftsführende Rolle der neuen Einheit übernahm, in einem Interview zu diesem Zeitpunkt.

Im neuesten Betriebs‑Update teilte das Mining‑Unternehmen mit, dass es Remediations‑Pläne für seinen Standort in Alberta eingeleitet habe. Die Hut 8‑Mining‑Anlagen in Medicine Hat erreichten ebenfalls ein All‑Time‑High von 1,72 EH/s. Das Wachstum war auf die erhöhte Energieversorgung zurückzuführen, nachdem rund 1.000 Miner von seinem Standort in North Bay transferiert wurden.

„Während wir im März wichtige operative Meilensteine in Medicine Hat erreicht haben, bleiben wir fokussiert auf zwei Dinge. Das …‑Team ist verpflichtet, sowohl die Herausforderungen an unserem Drumheller‑Standort zu beheben als auch die Transaktion mit USBTC abzuschließen, die weiterhin im Zeitplan liegt“, sagte Leverton.

US Bitcoin erzielt eine Einigung, um den Betrieb in der Niagara‑Falls‑Anlage wieder aufzunehmen

Separat teilte US Bitcoin diese Woche mit, dass es eine vorläufige Vereinbarung mit der Stadt getroffen habe, um den Mining‑Betrieb in Niagara Falls fortzusetzen. Der Betrieb der Anlage wurde zuvor im Einklang mit einer Entscheidung eines Staats‑Supreme‑Court‑Richters eingestellt. Zusätzlich zu Geldstrafen und Anwaltskosten sieht die Vereinbarung vor, dass das Mining‑Unternehmen die Anlage unter Einhaltung von Lärmschutzverordnungen und anderen Vorschriften wieder eröffnet.

Foundry wird später in diesem Monat Gebühren für Dienstleistungen erheben

Am Dienstag informierte die Bitcoin‑Mining‑Einheit von DCG, Foundry, ihre Kunden darüber, dass ihr Mining‑Pool, der größte nach Hash‑Rate‑Anteil, seine kostenlosen Dienste einstellt. Foundry, das seit 2019 seine Mining‑Pool‑Dienste gebührenfrei anbietet, wird ein gestuftes Modell einführen, um Pool‑Gebühren zu erheben.

Hashrate‑Verteilung unter Mining‑Pools

Foundry USA macht den größten Anteil an Bitcoins täglicher Echtzeit‑Hashrate aus, gefolgt von Antpool. Das neue Schema, das in einer von Bloomberg veröffentlichten Mitteilung zitiert wird, basiert auf der durchschnittlichen Hashrate des vorherigen Quartals und tritt zwischen dem 19. April und dem 22. April in Kraft.

Sphere 3D‑Dateien‑Klage basiert auf Angriffs‑Vorwürfen gegen Gryphon

Der kanadische Bitcoin‑Miner Sphere 3D verklagt seinen Partner Gryphon Digital Mining und wirft ihm vor, nach fehlerhaften Bitcoin‑Transaktionen nicht im besten Interesse gehandelt zu haben, laut Gerichtsunterlagen vom 7. April. Der in Mississauga ansässige, net‑kohlenstoffneutrale Miner legte in der Klage beim Southern District of New York dar, dass Gryphon Bitcoin im Wert von 500.000 USD, das ihm gehörte, in einem Spoofing‑Angriff verloren habe. Laut den Angaben der Klage sandte Gryphon‑CEO Rob Chang im Januar 18 BTC an eine von einem Betrüger eingerichtete Adresse, die sich als CFO von Sphere 3D ausgab. Die betroffene Partei erklärte, dass einige Tage später eine zweite Transaktion über 8 BTC an dieselbe Adresse erfolgte.

Zum Vorgehen sagte CEO Patricia Trompeter, die Beschwerde fördere die Unternehmensintegrität in der Branche erheblich. Die beiden Unternehmen hatten im August 2021 die aktuelle Vereinbarung getroffen, die Gryphon „fiduciäre Pflichten“ für die digitalen Asset‑Mining‑Operationen von Sphere überträgt. Die Geschäftsbeziehung belohnt Gryphon mit 22,5 % des Bruttogewinns von Sphere für Management‑ und Wartungsdienste. Sphere 3D fordert eine Erstattung von mindestens 75.000 USD „exklusive Zinsen und Kosten“ aufgrund mangelhafter erbrachter Leistungen.

„Heute hat [Sphere 3D] Klage gegen Gryphon eingereicht, den Verwahrungs‑Management‑Dienstleister unserer Blockchain‑ und Kryptowährungs‑Dienstleistungen, wegen wesentlicher Verstöße gegen den Master Services Agreement … Gryphon hat die Vermögenswerte des Unternehmens erheblich gefährdet und bewusst ihre vertraglichen Pflichten verletzt“, sagte Trompeter in einer Erklärung.

Obwohl Gryphon noch keine offizielle Antwort gegeben hat, bestätigte CEO Chang die Beschwerde und fügte hinzu, dass das Unternehmen eine energische Verteidigung plant.

Im April 2022 kündigten Gryphon und Sphere 3D an, dass sie sich einvernehmlich entschieden hätten, die früheren Fusionspläne „nicht weiterzuverfolgen“, mit Verweis auf „sich ändernde Marktbedingungen, den Zeitverlauf und die relativen finanziellen Positionen der Unternehmen“. Die gemeinsame Erklärung zur Absage der Fusion besagte, dass keine der Parteien in böser Absicht vom Tisch gegangen sei. Nach dem Zusammenbruch der im Juni 2021 konzipierten Pläne erklärten beide, eigenständig carbon‑neutrale Bitcoin‑Mining‑Operationen weiterzuverfolgen. Markant wäre, dass die Vereinbarung und die daraus resultierende Umstrukturierung Gryphon zu einem börsennotierten Unternehmen gemacht hätten, während Sphere 3D bereits an der NASDAQ notiert ist.

TeraWulf meldet einen monatlichen Anstieg von 63 % der BTC‑Produktion im März

TeraWulf (WULF ) teilte ebenfalls diese Woche sein Produktions‑ und Betriebs‑Update für März mit und berichtete von einem Anstieg der operativen Hashrate um 50 % im Monat. Die Erweiterung erhöhte die Hashrate des Unternehmens auf 3,3 EH/s von zuvor 2,8 EH/s. Das gesamte Netzwerk von TeraWulf besteht aus 18.000 (13.000 Eigen‑Miner und 5.000 gehostete) operativen Minern in seiner Anlage in New York. Die zweite Bitcoin‑Mining‑Anlage verfügt über 9.200 Miner in Nautilus und wird zu 100 % mit Kernenergie betrieben. Diese Anlage trägt über 1,2 EH/s zur Eigen‑Mining‑Kapazität bei.

Der Miner berichtete, dass er 233 BTC selbst gemined habe, was einer durchschnittlichen Produktionsrate von etwa 7,5 Coins pro Tag entspricht. Der nicht geprüfte Bericht hob hervor, dass die gesamten strombezogenen Ausgaben 2,3 Millionen USD betrugen, im Einklang mit einem Ziel von 0,035 USD/kWh an beiden Standorten. TeraWulf gab an, dass sein aktiver Flottenbestand zum Ende des 1. Quartals 27.200 Miner umfasste. Das Unternehmen wirbt mit einem 91 %‑igen Null‑CO₂‑Energie‑Anspruch für die Stromversorgung seiner vertikal integrierten Mining‑Anlagen.

„Wir setzen die versprochenen Maßnahmen konsequent um und liefern starke Ergebnisse im 1. Quartal 2023. Wir glauben, dass die anhaltende harte Arbeit und das Engagement unseres Teams uns in die Lage versetzt haben, unser Ziel von 5,5 EH/s Kapazität im zweiten Quartal zu erreichen“, sagte Chief Strategy Officer Kerri Langlais.

Der Bericht vom 6. April enthielt ein Update zum Bau von Gebäude 2 am Lake Mariner. TeraWulf plant, in den kommenden Wochen zusätzliche 50 MW Eigen‑Mining‑Kapazität für die Anlage in Pennsylvania zu sichern, um das Ziel von 160 MW Betriebs‑Kapazität für das 2. Quartal zu erreichen.

Bitfarms erzeugte 1.297 Bitcoin im 1. Quartal, verkaufte 394 BTC im März

Bitfarms, ein weiteres in Kanada ansässiges Mining‑Unternehmen, berichtete in einem Update, das am Montag veröffentlicht wurde, dass seine BTC‑Produktion im 1. Quartal um 35 % auf 1.297 Bitcoin im Vergleich zum gleichen Zeitraum 2022 gestiegen sei – zurückzuführen auf die positive Kursentwicklung. Bitfarms reduzierte zudem seine Schuldenverpflichtungen und stärkte seine Bilanz. Trotz Energieeinsparungen in seinen Anlagen in Quebec und Paraguay erzielte das Mining‑Unternehmen im März einen Jahres‑zu‑Jahr‑Anstieg der Bitcoin‑Produktion um 17 %, indem es 424 Tokens mit einem Durchschnitt von 13,7 Bitcoin pro Tag minte. Der Gegenwert in US‑Dollar belief sich auf etwa 390.000 USD pro Tag und 12,1 Millionen USD für den Monat.

Der kanadische Miner verkaufte im März 394 Bitcoin zu einem durchschnittlichen Preis von 24.700 USD pro Bitcoin, was einem Gesamtwert von 9,7 Millionen USD entspricht. CEO Geoff Morphy stellte fest, dass das Unternehmen dank stabiler Produktion und steigender Bitcoin‑Preise gut performte. Chief Mining Officer Ben Gagnon erklärte, dass die Bitcoin‑Preise im ersten Quartal 2023 um 72 % gestiegen seien und damit das Wachstum der Schwierigkeit (32,5 %) übertrafen. Folglich stiegen die Mining‑Einnahmen der Branche im gleichen Quartal um 31 % in Dollar pro TH.

Gagnon fügte hinzu, dass Bitfarms in diesem Monat ein Management‑System einsetzen werde, um den Echtzeit‑Energieverbrauch der Maschinen zu verfolgen, nachdem ein erfolgreicher Pilot des proprietären Management‑Systems im März durchgeführt wurde. Laut dem Finanz‑Update hielt Bitfarms zum Quartalsende 435 Bitcoin in Verwahrung, etwa 12,4 Millionen USD, 29 Millionen USD in Baräquivalenten und eine weitere Kreditlinie von 22 Millionen USD für vorausbezahlte Einlagen für zukünftige Miner‑Kaufverträge.

Marathon Digitals Wachstum im 1. Quartal 2023 erreichte Rekordniveau, da 2.195 Bitcoin gemined wurden

Marathon Digital (MARA ) meldete separat eine Rekordproduktion von 2.195 Bitcoin, die im ersten Quartal 2023 gemined wurden, was zu diesem Zeitpunkt etwa 62 Millionen USD entsprach. Die Quartalsergebnisse bedeuteten, dass Marathon im Vergleich zum Vorjahr um 74 % und gegenüber dem 4. Quartal 2022 um 41 % zulegte. Der Anstieg der Bitcoin‑Produktion von Marathon ist eine Folge der operativen Hashrate, die seit dem 1. Quartal 2022 um fast 200 % gewachsen ist.

Bemerkenswerte Fortschritte bisher

In jüngerer Zeit, zwischen dem 1. Januar und dem 31. März, stieg die Hashrate um 64 % auf 11,5 EH/s. Marathon hatte für dieses Jahr zwei Hauptinitiativen festgelegt – die bereits gekauften Mining‑Rigs bis Ende Q2 auf 23 EH/s zu bringen und die Leistung der Rigs zu optimieren. CEO und Vorsitzender Fred Thiel erklärte, das Unternehmen habe bei beiden Initiativen angemessene Fortschritte erzielt, wobei die operative Hashrate um 64 % von 7 EH/s auf 11,5 EH/s gestiegen sei und die Konsistenz der Hashrate kontinuierlich verbessere, was den Erfolg der technologischen Upgrades beweise. Diese Hashrate‑Zuwächse resultierten aus der Inbetriebnahme von 25.900 Bitcoin‑Minern in verschiedenen Einrichtungen in North Dakota, wodurch die Flottengröße zum 1. April auf 105.200 Mining‑Rigs anwuchs.

Marathons Produktion erreichte im letzten Monat 825 Bitcoin, ein signifikanter Anstieg von 21 % gegenüber dem Vormonat, was 40 % der gesamten Quartalsproduktion ausmacht. Zum 31. März befanden sich 11.466 Bitcoin im Tresor, was etwa 326,5 Millionen USD entspricht und zum Zeitpunkt der Erstellung leicht über 321 Millionen USD lag. Marathon reduzierte im letzten Quartal seine Schulden um 50 Millionen USD und erhöhte seine uneingeschränkten Bitcoin‑Bestände um 3.132 Bitcoin, nachdem es sein Term‑Loan vorzeitig zurückzahlte und seine Kreditlinien bei der inzwischen insolventen Silvergate Bank kündigte. Marathon plant den Erwerb einer neuen Charge von Antminer S19 XP‑Bitcoin‑Mining‑Rigs, die eine fast 30 %ige Effizienzsteigerung gegenüber den vorherigen Antminer S19 Pro‑Modellen bieten. Sobald sie in Betrieb sind, sollen die S19 XP etwa 66 % der gesamten Hashrate ausmachen. Das Design dieser Maschinen wurde zuvor von dem Mitbewerber Compass Mining als fehlerhaft bezeichnet, der behauptete, sie könnten überhitzen oder vollständig abschalten. Außerdem erklärte Marathon, dass es seine Prognose von rund 23 EH/s Kapazität, die bis Mitte 2023 erreicht werden soll, beibehalte.