Krypto‑fokussierte Neobanken: Werden sie bald populärer?

Es war ein turbulenter Zeitraum, da das US‑Bankensystem zu wanken begann. Das Problem resultiert aus der kurzsichtigen Entscheidung der Federal Reserve, die Zinsen innerhalb eines Jahres um das 19‑fache zu erhöhen, nachdem Banken während des Niedrigzinsumfelds bis 2022 langfristige Staatsanleihen aufgekauft hatten, von denen man annahm, sie würden bestehen bleiben. Obwohl die Zinserhöhungen von vielen als notwendig angesehen wurden, um die Inflation zu zügeln, berücksichtigte die Geschwindigkeit, mit der sie erfolgten, nicht die Anforderungen der Einleger und die Verbindlichkeiten der Banken in einem schwierigen Umfeld.

Massenentlassungen haben im vergangenen Jahr in verschiedenen Branchen stattgefunden, wobei die Tech‑Industrie vermutlich am stärksten getroffen wurde. Da die VC‑Finanzierung versiegt ist, begannen Kunden/Einleger verschiedener Banken, ihre Mittel abzuheben, um den Betrieb aufrechtzuerhalten. Für die Banken, die sich mit niedrig verzinsten Anleihen vollgestopft hatten, bedeutete dies, nun Vermögenswerte mit Verlust zu veräußern, um ihren Kundenverpflichtungen nachzukommen. Das Ergebnis? Banken wie Silvergate, Silicon Valley Bank, Signature und möglicherweise weitere litten unter einer solchen Liquiditätskrise, dass sie geschlossen wurden.

Mit diesen drei Banken, die eine große Rolle bei der Bereitstellung von Dienstleistungen für den Digital‑Asset‑Sektor spielten, fragen sich viele, an wen Unternehmen sich nun wenden können, um ihre Bedürfnisse zu decken. Ja, es gibt nach wie vor zahlreiche Optionen, wobei einige bereits ihre Absicht signalisiert haben, zu Branchengiganten wie BNY Mellon zu wechseln, andere haben andere Pläne, darunter das Betreiben als Neobanken.

Was ist eine Neobank?

Eine Neobank, manchmal auch als „Challenger‑Bank“ bezeichnet, ist ein Unternehmen, das grundlegende Bankdienstleistungen anbietet, die auf eine bestimmte Kundengruppe zugeschnitten sind.

Diese Unternehmen betreiben in der Regel keine Filialen, sondern ausschließlich online. Sie unterscheiden sich von echten Online‑Banken, da sie keine Banklizenz besitzen. Das bedeutet, dass sie zwar einer unterversorgten Branche oder Kundengruppe Zugang zu bestimmten Bankdienstleistungen ermöglichen können, jedoch bestimmte Schutzmechanismen fehlen, die normalerweise nur bei einer lizenzierten Bank (z. B. FDIC‑Absicherung) gewährt werden.

Obwohl die von Neobanken angebotenen Dienstleistungen in der Regel begrenzt sind, da sie keinen persönlichen Kundenservice, keine physischen Filialen und bestimmte Schutzmechanismen bieten, gibt es verschiedene Vorteile bei ihrer Nutzung. Dazu gehören die Zugänglichkeit in unterversorgten Märkten, Komfort, höhere betriebliche Effizienz, die zu niedrigeren Gebühren und höheren Zinsen führt usw.

Wer ist an Bord?

Als Reaktion auf die anhaltende Bankenkrise wurden auf verschiedenen Social‑Media‑Plattformen zahlreiche Fragen zu Neobanken gestellt. Eine davon erhielt eine Antwort vom Coinbase‑CEO Brian Armstrong.

Quelle: Twitter @octal

Natürlich ist das derzeit nur Gerede. Es zeigt jedoch, dass die Idee, als Neobank zu agieren, bei einigen der führenden Unternehmen im Digital‑Asset‑Sektor, die sich aktiv neu positionieren, im Umlauf ist.

Derzeit bieten bereits verschiedene bestehende Neobanken – oder planen – ein gewisses Service‑Level für digitale Assets an. Dazu gehören Unternehmen wie Step, Current, MoneyLion und viele weitere.

Sind Neobanken nötig?

Es gibt Stimmen, die sich fragen, ob Neobanken überhaupt nötig sind. Im Folgenden einige kurze Gründe, warum sie möglicherweise nicht vorankommen.

Krypto‑fokussierte lizensierte Banken

Obwohl sie noch nicht aktiv sind, gibt es bereits Beispiele für lizensierte Banken, die speziell für den Digital‑Asset‑Sektor gegründet werden sollen. Vielleicht wird keine mehr erwartet als die Kraken Bank.

„…digital‑first traditionelle und Krypto‑Bankprodukte, bei denen Kryptowährungen als gleichwertige Bürger behandelt werden. Wir prüfen Produkte wie Einlagenkonten in USD und Krypto‑Assets (z. B. Bitcoin), verschiedene Finanzierungs‑ und Zahlungsoptionen, institutionelle Verwahrungsprodukte (qualifizierte Verwahrung für Berater und Broker‑Dealer), IRAs und vieles mehr.“

„Im Gegensatz zu traditionellen Banken glaubt Kraken nicht an das Fractional‑Reserve‑System. In diesem Zusammenhang erklärt es: ‚Die Kraken Bank wird vollständig reserviert sein (d. h. keine Fractional‑Reserve‑Bankgeschäfte oder damit verbundene Re‑hypothecierung und Kreditaktivitäten). Alle Vermögenswerte werden vor Ort gehalten und stehen als Bargeld oder als die risikoärmsten, liquidesten Baräquivalente zur Verfügung. Wir werden zudem erhebliche Kapitalreserven und Überschüsse unseres eigenen Kapitals vorhalten, um die gesamte Bilanz aller Kunden abzudecken, selbst im Falle eines „Bankruns“.‘“

Nur die Zeit wird zeigen, aber Kraken wirbt mit seiner bevorstehenden Bankeinführung als Lösung für die aktuellen Probleme, die das Bankensystem erschüttern, seit es erhielt erstmals 2020 seine SPID‑Zulassung.

Globale Präsenz

Obwohl die Vereinigten Staaten zweifellos das einflussreichste Land der Welt sind, ist es letztlich nur ein Land. Da digitale Assets global agieren, benötigt der Digital‑Asset‑Sektor keine Unternehmen, die innerhalb der USA bleiben, und es besteht kein Bedarf, dass Branchenakteure ausschließlich auf US‑basierte Dienste angewiesen sind.

Diese Sichtweise wird immer häufiger geteilt, da viele nun glauben, dass die Vereinigten Staaten möglicherweise die Chance verpassen, eine Führungsrolle in der zukünftigen Weltwirtschaft zu übernehmen, wenn sie den eingeschlagenen Kurs weiterverfolgen.

Sei deine eigene Bank

Denken Sie daran, dass Bitcoin selbst nach der letzten US‑Bankenkrise 2008/2009 zeitnah entstand. Das gesamte Konzept bestand darin, dass die Nutzung seines Netzwerks den Teilnehmern ermöglichte, ihre eigene Bank zu sein. Es bot ein Mittel, Werte transparent zu transferieren, ohne Vertrauen zu benötigen. Im Jahr 2023 hat sich daran nichts geändert.

Zentralisierte Institutionen können Bankruns, Betrug und Missmanagement erliegen. Bitcoin selbst nicht. Ja, sein Wert kann schwanken, aber das beruht auf Angebot/Nachfrage – nicht auf schlechtem Risikomanagement und Fractional‑Reserve‑Krediten.

Wenn Ihr BTC in Ihrer nicht‑custodial Wallet liegt, haben Sie die Kontrolle. Das bedeutet, dass zwar mehr Verantwortung bei Ihnen liegt, aber niemand sonst die Möglichkeit hat, Ihre Mittel zu rehypothecieren oder Sie unnötigen Risiken auszusetzen.

Mit dem Zusammenbruch verschiedener Banken, die die Finanzwelt erschüttern, ist dies ein Verkaufsargument, das nun bei vielen zunehmend an Bedeutung gewinnt.