سامير فاسافادا، المؤسس المشارك والرئيس التنفيذي لشركة Vise – سلسلة المقابلات

سامير فاسافادا هو المؤسس المشارك والرئيس التنفيذي لشركة Vise، شركة إدارة أصول مدعومة بالتكنولوجيا تستخدم الذكاء الاصطناعي لمساعدة المستشارين الماليين على بناء وإدارة وشرح المحافظ الشخصية لعملائهم.

قابلت شريكك المؤسس عندما كان عمرك 12 عامًا، هل يمكنك مشاركة بعض التفاصيل حول تلك الأيام الأولى وما هي بعض التطبيقات الأولى التي عملتما عليها معًا؟

من الممتع دائمًا استرجاع ذكريات الأيام الأولى. عندما التقيت برونيك في صفوف صيفية بالجامعة عندما كان عمرنا 12 عامًا، كنا مجرد طفلين يشتركان في شغف التكنولوجيا وفضول حول العالم. جذبنا طموح بعضنا البعض وبدأنا نتعاون في مشاريع تقنية صغيرة. كان أحد أول تطبيقاتنا لعبة بسيطة، وعلى الرغم من أنها لم تكن رائدة بأي شكل من الأشكال، إلا أنها كانت أول تجربة لنا في إنشاء شيء من الصفر. لقد أسرتنا.

بعد ذلك بدأتما في تقديم المشورة للمؤسسات المالية حول كيفية عمل الذكاء الاصطناعي، كيف وصلتما إلى هذه النقطة، وما هي بعض أكبر الدروس التي تعلمتماها من هذا الفصل في حياتكما؟

مع مرور الوقت، نضجت اهتماماتنا من مجرد بناء التطبيقات إلى البحث عن طريقة قابلة للتوسع لبناء التطبيقات، وبدأنا نرى إمكانات الذكاء الاصطناعي. أسرتنا قدراته وبدأنا نتعمق في تفاصيله. بحلول الوقت الذي كنا فيه في السنة الثانية من المدرسة الثانوية، كنا قد طورنا فهماً قوياً لإمكانات الذكاء الاصطناعي وبدأنا نقدم الاستشارات للمؤسسات المالية. كان ذلك خطوة جريئة، لكننا كنا نؤمن بالقيمة التي يمكننا تقديمها. أكبر درس من ذلك الفصل؟ أن تكون دائمًا مرنًا. عالم المال معقد، والذكاء الاصطناعي في تطور مستمر. كان علينا أن نتعلم باستمرار، ونكرر، ونتكيف لضمان تقديم القيمة.

كيف انتقلت بعد ذلك إلى بناء تطبيق برمجي للمستشارين الماليين والذي أصبح النسخة الأولى من Vise؟

إدراكًا للدور الأساسي للعلاقات في الاستشارة، كان واضحًا لي أن البرمجيات يمكنها تعميق تفاعل العميل مع المستشار بشكل كبير. في عالم يصبح فيه التخصيص بسرعة ركيزة أساسية في جميع جوانب حياتنا، رأيت أنا ورونيك حاجة واضحة لمثل هذه الحلول المخصصة خلال أيام الاستشارة لدينا. هذا الإدراك أشعل فكرة Vise. من خلال الاستفادة من التكنولوجيا، سعىنا لتعزيز قدرة المستشار على فهم وتلبية احتياجات كل عميل على حدة، وبالتالي وضع أساس النسخة الأولى من Vise. كانت الرحلة من تحديد هذه الفجوة إلى تطوير حلٍّ مليئة بالتحديات ولكنها مجزية للغاية.

ما مدى أهمية مشاعر السوق والأسهم في نقاط البيانات التي يتم تحليلها لأوامر الشراء أو البيع؟

يمكن لمشاعر السوق والأسهم على المدى القصير أن تؤثر على ديناميكيات الأسعار. ومع ذلك، في Vise، نستراتيج لتفكير طويل الأمد، متخيلين استمرارية المحافظ لمدة 20-30 سنة متوافقة مع أهداف التقاعد. مستلهمين من منظور بنجامين غراهام الذي يقول: “على المدى القصير، السوق آلة تصويت، ولكن على المدى الطويل، هي آلة وزن”، نميل إلى اختيار الشركات ذات الأسس القوية من خلال بحث مفصل عن العوامل. نحن نحلل عددًا هائلًا من العناصر بما في ذلك، ولكن ليس حصرًا، أصول الشركة، مع تعديل مناسب للجوانب غير الملموسة مثل الاستثمارات في البحث والتطوير والبرمجيات، بالنسبة لتقييم الشركة الحالي في السوق.

تقدم Vise محافظًا مخصصة، هل يمكنك وصف ما يعنيه هذا المصطلح، ولماذا هو ذو قيمة للمستثمرين؟

في صميم ما تقدمه Vise هو الفهم أن نهج “مقاس واحد يناسب الجميع” لم يعد قابلًا للتطبيق في المشهد المالي الحديث. الذكاء الاصطناعي يدعم التخصيص عبر العديد من جوانب حياتنا، مما يتيح تجارب مخصصة في التجارة الإلكترونية، والترفيه، وحتى في طلبات القهوة اليومية.

لقد شهد التخصيص في الاستثمار نموًا هائلًا بالفعل، حيث يقود أكبر وأسرع المستشارين النمو. وفقًا لـ Bloomberg، يستخدم 51٪ من عملاء المستشارين الماليين نموذجًا مخصصًا أو معدلًا. ومع ذلك، بينما تحاول الصناعة المالية التكيف، مع إنشاء مئات الصناديق المتداولة (ETF) سنويًا لتلبية هذا الطلب، لا تزال غير قادرة على تحقيق تخصيص حقيقي بسبب القيود المتأصلة في الأساليب التقليدية.

هنا يأتي دور التكنولوجيا، وبشكل خاص الذكاء الاصطناعي، كعامل تغيير قواعد اللعبة، حيث يقدم حلاً قويًا لمعضلة التخصيص. في Vise، استفدنا من تقنية الذكاء الاصطناعي المتقدمة لتطوير منصة تمكّن المستشارين من التكيف بسرعة وذكاء مع احتياجات العملاء المتغيرة وديناميكيات السوق. من خلال ذلك، نساعد على ضمان قدرة المستشارين على بناء وإدارة محافظ مخصصة حقًا، مصممة لتتجاوز ما يمكن أن تقدمه الصناديق المتداولة (ETF).

تعني المحافظ المخصصة صياغة استراتيجيات استثمارية مُضبوطة بدقة لتتناسب مع الأهداف المالية لكل عميل، وتحمل المخاطر، وتفضيلاته، مقدمة خدمة لا تقتصر على بيع الأوراق المالية والمنتجات فحسب، بل على تمهيد طريق للأمان والازدهار المالي. يمكن أن تكون القيمة للمستثمرين هائلة، حيث تتحول إلى استراتيجيات أكثر استجابة وتكيفًا، وفي النهاية أكثر نجاحًا في تلبية احتياجاتهم وتطلعاتهم الفردية.

هل يمكنك مناقشة بعض خيارات التخصيص مثل الاستثمار في قطاعات وفروع محددة؟

في Vise، نقدم تخصيصات للمحافظ بناءً على أبعاد مختلفة، بما في ذلك استراتيجيات الضرائب الفردية والأرباح الرأسمالية الحالية للمساعدة في تحسين الفوائد الضريبية. يمكن للعملاء إبراز الشركات التي يفضلونها للاستثمار المستمر، مما يسمح بمحفظة تعكس ثقتهم في نمو الشركات المحددة ومواقفها الأخلاقية. يمكننا تطبيق قيود لتجنب الإفراط في التعرض لقطاعات أو فروع معينة، مما يساعد على تعزيز محفظة متوازنة ذات مقاومة أكبر لتقلبات السوق. علاوة على ذلك، نمكّن العملاء من تنسيق محافظهم بأخلاقية من خلال السماح لهم بتقييد الاستثمارات في “الأسهم المذنبة” أو حتى الشركات ذات تاريخ الإقراض الجائر. يمكن للمستشارين استغلال فهمهم لاتجاهات أسواق رأس المال لتشكيل استراتيجية تخصيص أصول مخصصة. أخيرًا، نسهل التخصيص على مستوى الاستراتيجية، بما يشمل عوامل مثل تحمل المخاطر والأهداف المالية لتطوير محافظ تتماشى حقًا مع احتياجات كل عميل.

ما هي بعض التحديات التي تواجه أتمتة الإدارة المالية باستخدام الذكاء الاصطناعي؟

غالبًا ما يدخل الناس إلى الخدمات المالية بعقلية الرغبة في إحداث تغيير جذري. ومع ذلك، يتطلب تحقيق النجاح في إدارة الثروات موازنة بين فهم الصناعة والأساليب التقليدية لإدارة الثروات مع الأفكار الجديدة والتكنولوجيا. أحد الأمثلة على العقبة هو التنقل في المشهد التنظيمي، الذي لا يتطور بسرعة التكنولوجيا – وهذا لأسباب واضحة. في Vise، نعمل بجد لتجاوز هذه التحديات، من خلال الجمع بين أفضل ما في النهجين.

ما هي رؤيتك لمستقبل الاستثمار الشخصي باستخدام الذكاء الاصطناعي؟

حسب رؤيتنا، يتجه عالم إدارة الثروات نحو نموذج Wealth 3.0، حيث لا تكون التخصيصات الموسعة مجرد ميزة بل هي القاعدة. الأمر كله يتعلق بتجاوز حلول “مقاس واحد يناسب الجميع” وتقديم حلول محفظة مُنقحة بعناية ومدعومة بأحدث التقنيات. يلعب الذكاء الاصطناعي دورًا محوريًا في هذه الانتقالية، ليس فقط كأداة بل كعامل محفز، يعزز القدرة على تقديم مستوى من التخصيص كان غير متخيل سابقًا، ويقوم بذلك على نطاق يلبي متطلبات شريحة واسعة من العملاء. المستقبل الذي نتصوره في Vise هو مستقبل يُمكّن فيه الذكاء الاصطناعي المستشارين الماليين من تقديم حلول محفظة ليست فقط مخصصة بل شخصية بعمق، يصوغون استراتيجيات فريدة لكل فرد، ويعززون العلاقات القوية، وفي النهاية يحققون نتائج استثمارية أفضل.

شكرًا على هذه المقابلة الرائعة، القراء الذين يرغبون في معرفة المزيد يجب أن يزوروا Vise.