Inteligência artificial
Visa Abraçando o Comércio Agente com Novo Protocolo
Desde o início da arquitetura moderna da Internet, a premissa do comércio eletrônico e da economia online tem sido relativamente consistente: anúncios, busca ou redes sociais trazem tráfego para um site/aplicativo, e os clientes navegam até encontrar algo de valor para eles, para comprar/assinar/seguir/etc.
Isso pode mudar em breve com a ascensão da IA. Em vez de depender apenas de um sistema automatizado para descoberta em resposta a buscas escritas por humanos, as pessoas podem logo confiar em agentes de IA para executar tarefas por elas, incluindo compras online, mudando completamente nossa abordagem às interações digitais.
Como hoje, muitos, senão a maioria, dos itens e serviços são comprados online, isso poderia mudar radicalmente como nossas economias serão estruturadas no futuro.
Fonte: ARK Invest
Isso representa uma mudança importante não apenas para plataformas de comércio eletrônico, mas também para sistemas de pagamento, que agora precisam processar pedidos e riscos associados não apenas de humanos, mas também de agentes de IA.
Já discutimos este tópico em detalhes em nosso artigo “A Mudança de $8 Trilhões para o Comércio Agente de IA“, e de forma mais ampla, o impacto dos agentes de IA em “IA Agente: O Próximo Jogo de Eficiência de Um Trilhão de Dólares”.
Portanto, isso rapidamente se tornou um tema de grande interesse, bem como de preocupação para empresas como a Visa, que processa a maior parte dos pagamentos globais através de sua rede de pagamentos e cartões de crédito. Essas empresas estão mudando rapidamente, com, por exemplo, a concorrente da Visa, Mastercard, fazendo um movimento agressivo na adoção de criptomoedas e stablecoins.
Isso representa uma mudança importante, alinhada com a forma como a maioria das instituições financeiras está agora, após anos de resistência e demora, abraçando plenamente novas tecnologias financeiras.
Visão da Visa para a Era Agente
Em uma publicação de 17 de março de 2026, Jack Forestell, Diretor de Produto e Estratégia da Visa, explicou suas e as visões da empresa sobre agentes de IA. Ele detalhou que sua estratégia está articulada em torno de quatro pilares.
Fonte: Visa
“Quando as taxas de sucesso aumentam, os volumes aumentam — beneficiando todos, desde consumidores e comerciantes até emissores e o ecossistema mais amplo.”
Outro ponto faz parte de uma tendência de longo prazo de transações cada vez menores, ajudada pelo desaparecimento ou redução de taxas fixas na última década. Outro fator foi a ascensão das assinaturas, com, por exemplo, um software que antes seria comprado em uma única transação de centenas de dólares agora substituído por transações mensais menores.
“Os agentes acelerarão essa tendência — dividindo compras em transações menores e permitindo que o consumo seja precificado em horas, minutos ou até segundos, em vez de meses ou anos.”
Outra tendência, que pode ser ainda mais importante que a adoção B2C de IA agente para o comércio eletrônico, é o processo de pagamento em transações B2B. Até hoje, o pagamento de faturas entre empresas é um processo muito lento e ineficiente, frequentemente exigindo dias ou até semanas de trocas de e‑mail de cotações, dados de faturamento, autorizações, assinaturas, etc. Tudo isso poderia mudar quando agentes de IA forem capacitados a tomar decisões, especialmente no caso de relacionamentos já seguros e validados, ou para tarefas hoje intensivas em mão‑de‑obra, como a integração de novos parceiros.
“Os agentes podem remover atritos em toda a integração de fornecedores, faturamento, reconciliação e execução de pagamentos — acelerando a digitalização em escala.”
Finalmente, a Visa espera que agentes de IA e IA em geral impactem a economia mais ampla. Transações mais eficientes e decisões mais inteligentes e automatizadas aumentarão a produtividade. Como tal, o crescimento econômico essencialmente “elevará todos os barcos” e impulsionará o volume de transações, que é, em última análise, a principal fonte de crescimento para intermediários como a Visa.
“Os ganhos de eficiência dos sistemas agentes têm o potencial de expandir significativamente o PIB global — e quando o PIB cresce, o ecossistema de pagamentos cresce com ele.”
Este é agora um tema urgente para a Visa, já que agentes de IA estão experimentando uma das curvas de adoção tecnológica mais rápidas de todos os tempos, potencialmente tornando‑os muito mais disruptivos que a adoção comparativamente mais lenta da Internet pelos usuários de PC há várias décadas.
Fonte: ARK Invest
Construindo Pagamentos para Agentes de IA
Definindo o Protocolo Correto
A Visa está se posicionando para abraçar a mudança em que agentes de IA realizam muitas, ou talvez a maioria, das compras online. E, para ser justo, a empresa tem sido um dos pilares que tornaram as compras online convencionais, fornecendo as infraestruturas digitais e legais para conectar a nascente Internet aos bancos tradicionais.
“Quando analisamos nossa história, construímos tecnologias fundamentais em cada fase do comércio à medida que a complexidade e o risco aumentaram, e adaptamos continuamente nossa tecnologia. Criamos novos métodos de autorização no e‑Commerce e aumentamos a segurança com tokens no comércio móvel.”
Isso, porém, pode se tornar um espaço rapidamente lotado, com empresas de IA correndo para desenvolver seu próprio padrão que permita o uso mais seguro de agentes de IA. Por exemplo, o Model Context Protocol (MCP) é um padrão de código aberto introduzido pela Anthropic no final de 2024. Ou o Agentic Commerce Protocol (ACP), desenvolvido pela Stripe e OpenAI.
No último ano, o tráfego impulsionado por IA para sites de varejo nos Estados Unidos aumentou mais de 4.700%, e 85% dos compradores que usaram IA para fazer compras dizem que isso melhorou sua experiência de compra.
É por isso que a Visa está se atualizando e desenvolvendo seu próprio “Visa Intelligent Commerce and Trusted Agent Protocol“, com o objetivo de construir processos agentes melhores sobre a infraestrutura confiável da Visa.
Estratégia do Protocolo de Agente da Visa
O objetivo do protocolo de agente da Visa é fornecer um sistema pronto‑para‑uso que possa ser quase instantaneamente escalado, aproveitando suas vantagens inerentes de já possuir uma grande parte do ecossistema de pagamentos mundial.
Em última análise, a parte importante será a Visa convencer empresas de IA e desenvolvedores a usar principalmente seu protocolo, ou ao menos tornar seus agentes compatíveis com ele, de modo que se torne um padrão reconhecido e bem estabelecido na indústria.
“Se você está construindo um agente de comércio, quer que seu agente atue em nome do consumidor, adaptado às suas preferências. Você não está optando por algo experimental. Você buscará métodos de pagamento que ofereçam alcance, segurança e confiança — os pontos fortes centrais da Visa.”
Nessa visão, a Visa será instrumental não apenas facilitando, mas também acelerando a adoção de pagamentos via agentes de IA. Isso porque a empresa, fiel às suas raízes e reputação estabelecida, está focando muito em confiabilidade e segurança, mais do que apenas na experiência do usuário.
“Acreditamos que todo o ecossistema de pagamentos tem a responsabilidade de garantir que os vendedores possam confiar nos agentes de IA tanto quanto confiam em seus melhores clientes e redes,”
Protocolo de Agente da Visa Explicado
A Visa está abordando o problema de implantar um agente de IA no pagamento por ambos os lados.
De um lado, o protocolo precisa gerenciar sites e sistemas de detecção de bots de pagamento, já que até recentemente qualquer atividade automatizada era considerada a priori nefasta, e fazê‑los distinguir ameaças reais de transações agentes legítimas.
Do outro lado, ele precisa suportar checkout de convidados e de usuários logados conduzido por agentes e garantir que o consumidor ainda possa entender, controlar e ter visibilidade sobre o que seus agentes estão fazendo.
“No último ano, trabalhamos de perto com vendedores, emissores e parceiros para garantir que transações iniciadas por agentes sejam tão perfeitas e seguras quanto qualquer pagamento hoje.”
Outro elemento importante é tornar a implementação deste protocolo o mais fácil possível, já que muitos vendedores podem não estar familiarizados ou confiar nos agentes. Idealmente, isso será feito usando a infraestrutura web existente e exigindo mudanças mínimas na experiência do usuário (UX).
“Nosso novo protocolo de agente foca em criar funcionalidade sem código para que os comerciantes identifiquem agentes com intenção de compra de forma segura e ofereçam uma experiência de pagamento e personalizada melhor para seus usuários conhecidos.”
O sistema usará assinaturas criptográficas específicas de agente que incluem informações‑chave:
- Intenção do Agente: a indicação de que o agente deseja obter detalhes adicionais ou comprar um produto específico de um comerciante.
- Reconhecimento do Consumidor: os dados que indicam se o consumidor possui uma conta existente ou já interagiu anteriormente com o comerciante.
- Informação de Pagamento: Os agentes têm capacidade de trabalhar com o checkout ou método de pagamento preferido do comerciante?
O sistema não funcionará em oposição a outros protocolos, mas como parte de um ecossistema crescente de soluções que tanto competem quanto se complementam.
“Estamos comprometidos em alinhar estreitamente com organismos globais de padrões como IETF, OpenID Foundation e EMVCo. Estamos trabalhando de perto com nossos parceiros de ecossistema para garantir que o Trusted Agent Protocol complemente outros protocolos recentemente anunciados, como o Agentic Commerce Protocol, e estamos colaborando com a Coinbase para alinhar a interoperabilidade com x402.”
É muito provável que o comércio eletrônico agente seja uma entre várias revoluções na forma como transações e dinheiro funcionarão no futuro próximo. Outra tendência será a adoção de stablecoins de criptomoedas, tokenização e tecnologia blockchain em geral.
Para aprender sobre as sinergias entre blockchain e IA agente, e como empresas de comércio eletrônico como a Alibaba (BABA ) estão impulsionando rapidamente essa mudança, você pode ler nosso artigo “Como a Tokenização e o Pagamento Agente Transformarão os Pagamentos”.
Investindo na Visa
(V )
Redes de pagamento como Visa e Mastercard são frequentemente vistas por investidores como empresas antigas, estabelecidas e “seguras/chatas”, especialmente quando comparadas a empresas fintech mais agressivas e recentes.
No entanto, isso só é verdade para suas operações contínuas, que de fato têm a virtude de serem muito estáveis e de fornecer fluxo de caixa constante. Mas a Visa também está abraçando novas tecnologias em ritmo acelerado, ciente de que qualquer resistência ou atraso a faria se tornar a Kodak dos sistemas de pagamento.
Por exemplo, a Visa está adotando stablecoins USDC em redes blockchain para liquidação transfronteiriça quase instantânea. Ou oferece aos seus clientes cartões de crédito vinculados a stablecoins, e está habilitando a conversão cripto‑para‑fiat para gastos em mais de 130 milhões de locais comerciais.
A empresa já processou US$ 3,5 bi em liquidações de stablecoins no final de 2025.
A Visa também investiu em empresas como a BVNK, que fornece serviços cripto B2B, recentemente adquirida por sua rival Mastercard por US$ 1,8 bi.
O próximo passo da inovação financeira para a Visa é a possibilidade de dinheiro programável. Isso é apoiado pelo esforço em IA agente e pela Visa Tokenized Asset Platform (VTAP), que auxilia linhas de crédito programáveis ou automação de contratos inteligentes, com bancos como o BBVA argentino já pilotando essas capacidades.
No geral, há uma década, a Visa corria o risco de ser considerada uma relíquia de uma era passada, onde os pagamentos tinham que passar por poucos atores monopolistas que cobravam altas taxas de seus clientes, sendo substituída por fintechs inovadoras e criptomoedas.
Hoje, sua posição competitiva é muito diferente, e está posicionada não apenas para sobreviver, mas para prosperar neste novo ambiente.
No entanto, como acontece com a Mastercard, transações mais eficientes também podem ser uma desvantagem, pois podem forçar a empresa a aceitar taxas menores, reduzindo duravelmente sua lucratividade e margens, já que manter seus níveis de taxa anteriores a deixaria vulnerável a ataques de concorrentes cripto mais baratos e eficientes. Assim, o resultado final pode ser neutro, com os lucros de mais transações por agentes potencialmente neutralizados por margens comprimidas.
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