Novità sui titoli digitali – BSE sigla un accordo con Blockstation, nasce SPiCE Fund II e un capolavoro viene tokenizzato

Nel maggio 2022, mentre i mercati degli asset digitali sono scossi anche dal crollo di UST e Luna, è facile trascurare gli sviluppi positivi che avvengono contemporaneamente. Ecco alcuni esempi recenti, con particolare attenzione ai titoli digitali.

Blockstation supporterà il trading di asset digitali alla Borsa di Barbados

Nel febbraio 2019, Blockstation e la Barbados Stock Exchange (BSE) hanno avviato una partnership strategica. Blockstation ha fornito alla BSE gli strumenti necessari per sperimentare il supporto a diversi asset digitali. La collaborazione si è poi sviluppata a beneficio di entrambe le parti. Dopo il memorandum d’intesa iniziale, è ora stato annunciato che le parti hanno firmato un nuovo accordo quadro in base al quale la BSE adotterà la piattaforma di asset digitali di Blockstation. L’obiettivo principale è creare un «…mercato di titoli tokenizzati basato sulla blockchain».

Annunciando lo sviluppo, l’amministratore delegato di Blockstation, Marko M. Hafez, ha dichiarato: «Le borse di tutto il mondo cercano di integrare la tecnologia blockchain e ci congratuliamo con la BSE per essere tra le prime ad adottare formalmente una piattaforma a questo scopo … Come azienda tecnologica, ci impegniamo a rendere il più efficiente e agevole possibile la creazione di un ecosistema dei mercati dei capitali basato sulla blockchain da parte delle borse regolamentate, riducendo gli attriti e migliorando l’efficienza per tutti i soggetti coinvolti nell’intero ciclo degli investimenti sul mercato pubblico.»

La BSE ha inoltre affermato di essere «…destinata a diventare una delle prime borse regolamentate a quotare offerte pubbliche iniziali tokenizzate».

https://youtu.be/yv3W_ZO3Q_Y
Blockstation ha compiuto progressi anche altrove nei Caraibi. Meno di due mesi prima, l’azienda ha annunciato una collaborazione analoga con l’Eastern Caribbean Securities Exchange Ltd (ECSE). Anche in quel caso è stato firmato un accordo quadro con l’obiettivo di sviluppare un mercato di titoli tokenizzati. Inoltre, Blockstation ha una storia di servizi alla Jamaica Stock Exchange (JSE) che risale al 2019.

Viene lanciato SPiCE Fund II

SPiCE VC e il suo primo SPiCE Fund I sono considerati uno dei casi di successo dei titoli digitali. Il fondo investe in società che sviluppano servizi per il settore degli asset digitali, tra cui Bakkt, INX Limited e Securitize. SPiCE Fund I è ormai chiuso a nuovi capitali e i suoi token sono negoziati sui mercati secondari. La società prosegue con il nuovo SPiCE Fund II, appena annunciato.

Tal Elyashiv, cofondatore e managing partner di SPiCE VC, ha descritto il nuovo fondo così: «Non è un segreto che la blockchain stia trasformando radicalmente il settore finanziario e numerosi altri settori, crescendo rapidamente verso un mercato da diverse migliaia di miliardi di dollari. Con il lancio di SPiCE II, l’importanza del nostro ruolo nell’individuare e finanziare le aziende fondamentali per costruire l’ecosistema di un futuro digitale non può essere sopravvalutata … Siamo entusiasti di aprire il prossimo capitolo di SPiCE VC, che ha già inaugurato una nuova era del venture capital in un mondo Web3. Non vediamo l’ora di collaborare con gli imprenditori più innovativi e gli investitori più lungimiranti di oggi per creare grandi opportunità di generazione di ricchezza, ora e nel lungo periodo.»

Il fondo si concentrerà su aziende degli asset digitali che utilizzano la blockchain per trasformare, tra gli altri, questi ambiti:

• Gaming
• Infrastruttura
• Concessione e assunzione di prestiti
• Metaverso
• Immobiliare

SPiCE Fund II è stato lanciato come «fondo tradizionale», mentre una versione tokenizzata era prevista alcuni mesi dopo, intorno alla metà del 2022. Le aspettative per il secondo fondo sono elevate, dato che il primo aveva già visto tre società del portafoglio quotarsi in borsa.

Tokenizzato il capolavoro «Carnaval de Binche»

Fin dai primi sviluppi dei titoli digitali, asset costosi e tradizionalmente poco liquidi come immobili, automobili e opere d’arte sono stati considerati applicazioni promettenti. La tokenizzazione può dividere l’investimento economico in unità più piccole, rendendolo accessibile a più investitori. In questo contesto, Tokeny e Rubey hanno aiutato il Royal Museum of Fine Arts Antwerp (KMSKA) a realizzare quello che le società descrivono come il primo progetto museale europeo a tokenizzare un «capolavoro».
L’opera è «Carnaval de Binche» di James Ensor. Il progetto permette anche ai piccoli investitori di partecipare con importi a partire da 150 euro. Secondo la descrizione di Tokeny, questi Art Security Tokens sono titoli basati su strumenti di debito, non quote di proprietà giuridica diretta del dipinto. Il finanziamento serve ad acquistare l’opera, che viene concessa in prestito a lungo termine al museo.
I titoli digitali utilizzano ERC-3643 sulla blockchain Polygon. La soluzione si basa sul protocollo T-REX di Tokeny, introdotto nel 2018; la proposta ERC-3643 è invece datata luglio 2021. Lo standard è progettato per creare, emettere e gestire titoli digitali. È compatibile con ERC-20, ma i trasferimenti sono soggetti a controlli d’identità e di conformità normativa.
L’amministratore delegato di Tokeny, Luc Falempin, ha dichiarato: «Sul mercato c’è confusione tra NFT e token che rappresentano titoli finanziari, e siamo lieti che KMSKA, un museo tradizionale innovativo, comprenda pienamente le differenze tra questi due tipi di asset digitali. Condividiamo con i nostri partner KMSKA e Rubey la visione secondo cui i token rappresentativi di titoli avranno un impatto concreto sul settore artistico, permettendo ai piccoli investitori di investire e partecipare a opere d’arte che hanno già un valore consolidato. Siamo entusiasti di offrire l’infrastruttura per la conformità normativa e le interfacce intuitive che consentono loro di raggiungere questo pubblico. È iniziato un nuovo capitolo degli investimenti nell’arte e questo è solo l’inizio. Non vediamo l’ora di scoprire cosa accadrà.»
https://youtu.be/RnciWZN5nVk