Warum die USA bis 2055 deutlich weniger Banken haben könnten

Die vertraute Bankfiliale wird nicht gleich verschwinden, aber das System, das sie unterstützt, wird kleiner, stärker konzentriert und zunehmend digital. Eine neue Studie¹, die fast neun Jahrzehnte US‑Bankdaten untersucht, schätzt, dass das Land im Basisszenario bis 2055 nur noch 1,482 Banken und 40,901 Filialen haben könnte.

Das würde eine bemerkenswerte Veränderung gegenüber den etwa 4,000 Banken und 70,000 Filialen darstellen, die als Ausgangspunkt der Studie für 2025 verwendet wurden. Doch die wichtigere Geschichte ist nicht die genaue Zahl der Gebäude, die möglicherweise erhalten bleiben, sondern die sich ändernde ökonomische Logik des Bankwesens.

Software ermöglicht es Finanzinstituten, mehr Kunden zu bedienen, ohne in jeder Gemeinde einen Standort zu unterhalten. Größere Banken können Technologie-, Cyber‑Security‑ und Regulierungs‑Kosten auf breitere Einlagenbasen verteilen. Fintech‑Unternehmen können einzelne Dienstleistungen, wie Zahlungen oder Kredite, vom traditionellen Bankpaket trennen. Stablecoins und dezentralisierte Finanzen fügen eine weitere potenzielle Wettbewerbsebene hinzu.

Zusammen deuten diese Kräfte darauf hin, dass die Zukunft nicht sauber zwischen Banken und Technologieunternehmen aufgeteilt sein wird. Das Bankwesen selbst wird zu einem Technologiegeschäft, während physische Standorte von Routine‑Transaktionszentren zu Orten für Beratung, Beziehungsmanagement und komplexe finanzielle Entscheidungen wechseln.

US‑Bankenkonsolidierung begann vor dem digitalen Banking

Die Studie, durchgeführt von Todd Feldman und Chris Yost‑Bremm, analysiert Daten der Federal Deposit Insurance Corporation aus den Jahren 1934 bis 2023. Ihr am längsten anhaltender Trend ist der Rückgang der Anzahl von Bankinstituten.

1934 hatte die Vereinigten Staaten etwa 14,146 Banken und nur 3,000 Filialen. Bis 2009 war die Bankenanzahl auf rund 7,000 gesunken, während das Filialnetz auf etwa 83,000 Standorte angewachsen war. Weniger Banken betrieben mehr Standorte.

Diese Unterscheidung ist wichtig, weil sie verhindert, dass dem digitalen Banking zu viel Anerkennung für die Konsolidierung zugeschrieben wird. Die Zahl der Institute begann bereits in den 1980er‑Jahren stark zu sinken, lange bevor Smartphones und moderne Fintech‑Plattformen verbreitet waren. Deregulierung, grenzüberschreitendes Banking, Fusionen, Skaleneffekte, Fehlgeschlagene Institute und steigende Compliance‑Kosten trugen alle zu diesem Trend bei.

Zwischen 1984 und 2023 sank die Zahl der US‑Banken um 72.16 %, während die Zahl der Filialen um 68.16 % zunahm. Erst später begannen beide Kennzahlen gleichzeitig zu fallen. Von 2007 bis 2023 nahm die Bankenanzahl um 45.44 % ab und die Filialen schrumpften um 7.93 %.

Die Branche durchlief daher zwei getrennte Transformationen. Die erste ersetzte zahlreiche unabhängige Banken durch größere Netzwerke. Die zweite reduziert nun den physischen Infrastrukturbedarf dieser Netzwerke.

Was die Bankszenarien zeigen

Die Forscher nutzten Monte‑Carlo‑Simulationen, um zu untersuchen, wie sich das System über 30 Jahre entwickeln könnte. Sie führten 10,000 Simulationen für konservative, Basis‑ und aggressive Szenarien durch und wendeten unterschiedliche jährliche Schrumpfungsraten auf Banken und Filialen an.

Diese Zahlen stellen Szenarien dar, keine Prognosen. Der Basisszenario geht von einer durchschnittlichen jährlichen Schrumpfungsrate von 3.25 % bei Banken und 1.75 % bei Filialen aus. Das aggressive Szenario erhöht diese Raten auf 4.5 % bzw. 3 %. Kleine Unterschiede, über drei Jahrzehnte kumuliert, führen zu dramatisch unterschiedlichen Ergebnissen.

Das Papier prüfte zudem, wie gut historische Trendmodelle die Jahre 2001 bis 2023 vorhersagen konnten. Das Bankmodell erzielte einen mittleren absoluten prozentualen Fehler von 17.64 %, während das Filialmodell bei 22.76 % lag. Diese schwächere Leistung der Filialen zeigt, warum die Zahlen für 2055 nicht als präzise Zielwerte behandelt werden sollten.

Die wertvolle Schlussfolgerung ist richtungsweisend: Sofern die Gründung neuer Banken nicht beschleunigt wird oder physische Servicemodelle nicht wesentlich ändern, wird die USA wahrscheinlich weniger Institute und weniger Filialen haben.

Digitale Finanzen verändern die Wirtschaftlichkeit der Distribution

Die digitale Adoption verstärkt diese Richtung, indem sie finanzielle Aktivitäten vom physischen Standort trennt. Die nationale Haushaltsbankumfrage der FDIC ergab, dass fast die Hälfte der bankgebundenen US‑Haushalte im Jahr 2023 hauptsächlich über Mobile Banking auf ihre Konten zugriff. Ein Kunde, der Schecks einreicht, Geld überweist, Kredite beantragt und Anlagen remote verwaltet, hat weniger Gründe, einen Schalter aufzusuchen.

Das macht Filialen nicht wertlos. Es ändert, welche Aktivitäten ihre Kosten rechtfertigen. Bargeldintensive Unternehmen, ältere Kunden, komplexe Kreditentscheidungen, Vermögensverwaltung und beziehungsbasiertes Firmenbanking können weiterhin von physischem Zugang profitieren. Die Filiale der Zukunft wird folglich eher als Beratungs‑ und Akquisitionszentrum denn als Hochvolumen‑Transaktionsschalter fungieren.

Drei Fähigkeiten werden zunehmend wichtiger, während sich dieser Wandel vollzieht:

• Digitale Plattformen, die Kunden effizient akquirieren und bedienen können
• Physische Standorte, konzentriert in Märkten, in denen Beratung Wachstum unterstützt
• Ausreichende Skalierung, um Compliance‑, Sicherheits‑ und Technologiekosten zu absorbieren

Dieses Modell hilft zu erklären, warum Filialschließungen und -eröffnungen gleichzeitig auftreten können. Die Branchensummen können sinken, während einzelne Banken in vielversprechende Städte investieren, Büros verlegen oder Altstandorte durch moderne Formate ersetzen. Laut einer aktuellen Analyse schrumpfte das US‑Netzwerk zwischen 2017 und 2025 um 14.8 %, doch das Tempo der Filialschließungen begann 2025 zu verlangsamen.

Stablecoins erweitern die Wettbewerbsgrenze

Die Studie beinhaltet DeFi‑Anwendungen, das Total Value Locked und die Marktkapitalisierung von Tether als Indikatoren für das Wachstum digitaler Finanzen. DeFi‑Anwendungen stiegen von 20 im Jahr 2018 auf 1,100 im Jahr 2024, während die Marktkapitalisierung von Tether von etwa 2 Mrd. $ auf über 139 Mrd. $ wuchs.

Diese Zahlen zeigen Wachstum, beweisen jedoch nicht, dass DeFi oder Stablecoins Banken oder Filialen zum Verschwinden brachten. Das Papier vermeidet ausdrücklich diese kausale Behauptung. Seine Daten zu digitalen Vermögenswerten decken einen deutlich kürzeren Zeitraum ab als die Bankdaten, und DeFi bleibt volatil. Das Total Value Locked stieg 2021 auf 180 Mrd. $, fiel 2022 auf 40 Mrd. $ und erholte sich bis 2024 auf 87 Mrd. $.

Die defensivere Interpretation ist, dass Stablecoins die Wettbewerbsgrenze erweitern. Sie können Werte rund um die Uhr bewegen, programmierbare Transaktionen unterstützen und Nutzer mit blockchain‑basierten Märkten verbinden. Securities.io hat bereits untersucht, wie Beschränkungen der Stablecoin‑Rendite das Bankkreditgeschäft beeinflussen, was zeigt, dass Entscheidungsträger Einlagen und digitale Dollar bereits als Teile eines zunehmend vernetzten Systems betrachten.

Banken können zudem die zugrunde liegende Infrastruktur übernehmen. Tokenisierte Einlagen, Blockchain‑Abwicklung, Verwahrung und regulierte Stablecoin‑Dienste könnten etablierten Instituten ermöglichen, außerhalb des Bankwesens entwickelte Funktionen zu integrieren. Aktuelle Initiativen, bei denen kanadische Banken die Blockchain übernehmen, zeigen, dass das wahrscheinliche Ergebnis Konvergenz statt vollständiger Ersetzung ist.

Bank of Montreal bietet Investoren eine hybride Bankstrategie

Für Investoren, die an dieser Transition partizipieren wollen, bietet die Bank of Montreal ein relevantes Beispiel dafür, wie ein großer Marktteilnehmer digitale Skalierung mit gezielter physischer Expansion verbinden kann. BMO ist sowohl an der Toronto Stock Exchange als auch an der New York Stock Exchange unter dem Ticker BMO notiert.

Die Bank erweiterte ihre US‑Präsenz erheblich durch die Übernahme von Bank of the West im Jahr 2023. Kürzlich kündigte BMO Pläne an, innerhalb von fünf Jahren etwa 150 Finanzzentren zu eröffnen, darunter mehr als 130 in Kalifornien. Diese Expansion mag zunächst im Widerspruch zu einer Studie stehen, die weniger Filialen prognostiziert. In Wirklichkeit illustriert sie die strategische Umverteilung, die unter den nationalen Gesamtsummen stattfindet.

BMO versucht nicht, das einst gleichmäßig verteilte Filialnetzwerk wiederherzustellen. Es konzentriert physische Investitionen in Wachstums­märkte, in denen lokale Beratung, geschäftliche Beziehungen und Kundengewinnung die Kosten rechtfertigen können, während digitale Kanäle Routineaktivitäten übernehmen. Dieser hybride Ansatz könnte größeren Instituten helfen, Kunden zu gewinnen, selbst wenn das gesamte Branchen‑Footprint schrumpft.

Der Investment‑Case beinhaltet nach wie vor die üblichen Bankrisiken, darunter Kreditausfälle, Zins‑Sensitivität, Regulierung, Integrationskosten und Konkurrenz um Einlagen. Eine abnehmende Zahl von Banken garantiert nicht, dass jedes große Institut überdurchschnittlich abschneidet. Skalierung ist nur wertvoll, wenn das Management sie in besseren Service, effiziente Technologie, diszipliniertes Underwriting und profitables Kundenwachstum umsetzt.

Die Zukunft des Bankwesens ist konzentriert, nicht banklos

Der stärkste Beitrag der Studie ist nicht ihre präzise Schätzung von 1,482 Banken im Jahr 2055. Es ist die historische Perspektive, die zeigt, dass die Bedeutung einer Bank sich ändern kann, selbst wenn ihre Kern‑ökonomischen Funktionen weiterhin wesentlich bleiben.

Kunden werden weiterhin sichere Einlagen, Kreditvergabe, Zahlungsdienste und finanzielle Expertise benötigen. Was möglicherweise verschwindet, ist die Annahme, dass jede Dienstleistung ein separates Institut oder ein nahegelegenes Gebäude erfordert. Digitale Bereitstellung ermöglicht es weniger Organisationen, mehr Menschen zu erreichen, während physische Standorte zu gezielten Werkzeugen statt zu Standard‑Infrastruktur werden.

Dieser Übergang schafft Chancen für Fintech‑Unternehmen, Netzwerke für digitale Vermögenswerte, Anbieter von Banktechnologie und etablierte Institute, die modernisieren können. Er wirft zudem politische Fragen zu Wettbewerb, ländlichem Zugang, systemischer Konzentration und den Folgen auf, wenn eine kleinere Zahl technologieabhängiger Institute einen größeren Teil des Finanzsystems trägt.

Die Vereinigten Staaten könnten bis 2055 tatsächlich deutlich weniger Banken und Filialen haben. Die Gewinner werden jedoch nicht zwangsläufig die Unternehmen sein, die das physische Banking am schnellsten eliminieren. Es werden die Institute sein, die verstehen, welche Dienstleistungen auf einen Bildschirm gehören, welche weiterhin von einer menschlichen Beziehung profitieren und wie beide Kanäle wirtschaftlich vereint werden können.

Referenzen:

^{1. Feldman, T., & Yost‑Bremm, C. (2026). Digitale Finanzen und die sich ändernde Zusammensetzung von Banken. Next Research, 102392. https://doi.org/10.1016/j.nexres.2026.102392}