Investieren in Kyber Network (KNC) – Alles, was Sie wissen müssen

Was ist Kyber Network?

Kyber Network ist ein On-Chain-Liquiditätsprotokoll, das Liquidität aus allen verfügbaren Quellen aggregiert und sie in ein Netzwerk bringt. Liquidität ist ein entscheidender Aspekt für den Erfolg von DeFi-Anwendungen, insbesondere dezentralen Börsen, und genau dieses Problem will Kyber Network lösen.

Mit Sitz auf den Britischen Jungferninseln wurde Kyber Network von Loi Luu und Victor Tran gegründet. Loi Luu hat einen Bachelor in Informatik von der Vietnam National University und einen Doktortitel in Philosophie der Informatik von der berühmten National University of Singapore. Vor der Gründung von Kyber Network arbeitete Loi als Forschungsassistent an der National University of Singapore. Derzeit leitet er Kyber Network als CEO.

Victor Tran, ein weiterer Mitbegründer von Kyber Network, hat einen Bachelor in Informatik von der University of Engineering and Technology, Vietnam National University. Vor der Gründung von Kyber Network war er als CTO bei 24/7 Digital Group & Clixy tätig. Yaron Velner war von 2017 bis Mitte 2019 CTO von Kyber Network. Er arbeitet jedoch nicht mehr für das Unternehmen. Derzeit ist er CEO des israelischen Unternehmens B Protocol.

Das Unternehmen hat bisher $60M an Finanzierung von 13 Investoren erhalten. Zu den Investoren gehören Amino Capital, Fundamental Labs, Hashed, Chain Capital, Fenbushi Capital, 8 Decimal Capital, IOSG Ventures, Iconium, Rockaway Blockchain Funds und weitere. Kyber Network hat außerdem in Delta Exchange investiert. Diese Investition war zum Zeitpunkt des ICO 5 M $ wert.

Welches Problem löst Kyber Network?

Es ist allgemein bekannt, dass die meisten Black‑Swan‑Ereignisse wie Hacks zentrale Börsen und Institutionen betreffen. Zum Beispiel musste Mt. Gox, die größte Kryptowährungsbörse in den frühen Jahren der Kryptowährungen, nach einem Hack‑Vorfall schließen.

Zweitens sind DeFi-Anwendungen und zentrale Börsen aufgrund ihrer Unterschiede nicht kompatibel. DeFi‑Protokolle haben keine andere Wahl, als ihre Token an zentralen Börsen anzubieten, da diese fast 90 % des Kryptowährungshandelsvolumens ausmachen. Kyber Network löst dieses Problem, indem es die Liquidität aus mehreren Quellen aggregiert und an einem einzigen Ort zusammenführt.

Bevor wir zu den Funktionen von Kyber Network kommen, schauen wir uns einige Daten an, um zu verstehen, warum Kyber Network heute eine entscheidende Rolle im DeFi‑Bereich spielt.

Im Vergleich zu zentralen Börsen liegen dezentrale Börsen immer noch beim verfügbaren Liquiditätsvolumen zurück. Zum Beispiel lag das Handelsvolumen an dezentralen Börsen im April 2021 nur ein wenig über 10% des Handelsvolumens an zentralen Börsen. Derzeit übertreffen zentrale Börsen sogar dezentrale Börsen, wenn es um DeFi‑Token geht. Ist das nicht ironisch? Das höhere Handelsvolumen von DeFi‑Token an zentralen Börsen ist kontraproduktiv, da diese Börsen dem Gegenteil dessen entsprechen, wofür dezentrale Plattformen stehen.

Das Problem im dezentralen Finanzbereich besteht darin, dass die Liquidität zwar vorhanden, aber über mehrere dezentrale Börsen verteilt ist. Hier macht Kyber Network einen Unterschied – es bündelt die gesamte verfügbare Liquidität eines bestimmten Tokens an einer einzigen Quelle, wodurch es für Händler einfacher wird, Token zu kaufen und zu verkaufen. Die Händler profitieren zudem von den besten Kursen.

Jeder, sei es ein Unternehmen, das Kryptowährungen akzeptiert, oder ein DeFi‑Protokoll, kann auf Kyber Network zugreifen und Kryptowährungen schnell tauschen, ohne eine dritte Partei wie eine zentrale Kryptowährungsbörse zu benötigen.

Was die Implementierung von Kyber Network‑Lösungen angeht, kann man sie auf jeder Blockchain aktivieren, die Smart‑Contract‑Funktionen unterstützt. Der native Token von Kyber Network heißt KNC, und Kyber plant, drei Rollen innerhalb des Netzwerks zu erfüllen, die wir im Folgenden detailliert untersuchen werden. Der Besitz von KNC‑Token ermöglicht es den Nutzern, über wesentliche Aspekte der Funktionsweise des Protokolls abzustimmen.

Wie funktioniert Kyber Network?

Es gibt mehrere Benutzertypen oder Rollen, die wir verstehen müssen, bevor wir lernen, wie Kyber Network funktioniert. Diese sind Nutzer, Reserve‑Einheiten, Reserve‑Beiträger, der Reserve‑Manager und der Kyber‑Network‑Operator. Jeder von ihnen hat spezifische Aufgaben. Jede Person oder Organisation, die in die Definition einer Rolle fällt, wird entsprechend kategorisiert. Das liegt daran, dass der Smart Contract mit jedem von ihnen unterschiedlich interagiert.

Nutzer können einzelne Händler, Trader oder jeder sein, der Token an das Kyber Network sendet und von dort empfängt. Es kann auch ein Smart‑Contract‑Konto sein.

Reserve‑Einheiten sind diejenigen, die Liquidität auf Kyber Network bereitstellen, während jeder, der die Reserve‑Einheiten finanziert, als „Reserve‑Beiträger“ bezeichnet wird. Reserve‑Manager hingegen sind dafür verantwortlich, Wechselkurse für verschiedene Kryptowährungen zu berechnen. Sie tragen die Kursdaten in das Netzwerk ein.

Der Kyber‑Network‑Operator entscheidet, welche Token im Netzwerk gelistet werden. Er entscheidet auch, welche Reserve‑Einheiten auf der Plattform verbleiben und welche entfernt werden.

Dynamischer Reservepool

Der Hauptbereich des Kyber Network, der die Liquidität im Protokoll aufrechterhält, wird vom Dynamischen Reservepool verwaltet. Kyber Network hat ein innovatives System implementiert, um ein Monopol zu verhindern, indem mehrere Reserve‑Einheiten im Dynamischen Reservepool platziert werden.

Wenn ein Nutzer ETH gegen beliebige ERC20‑Token über Kyber tauschen möchte, sucht das Protokoll die Reserve‑Einheit mit den besten Kursen und wählt sie aus. Es gibt zwei Arten von Reserve‑Einheiten: intern und extern. Die Frage ist nun, warum Kyber externe Reserve‑Einheiten in das Protokoll einbeziehen würde. Dies unterstützt die dezentrale Natur des Protokolls. Die Einbeziehung externer Akteure bietet zudem die Möglichkeit, neue Token mit geringem Volumen standardmäßig bei Kyber zu listen.

Wechselkurse, die stark vom Normalwert abweichen, müssen eine spezielle Prüfung bestehen, um sicherzustellen, dass keine schädlichen Elemente im Netzwerk vorhanden sind. Reserve‑Beiträger spielen ebenfalls eine Rolle bei der Funktionsweise von Kyber Network. Lassen Sie uns also verstehen, welche Rolle sie im Zusammenhang mit öffentlichen Reserve‑Einheiten spielen.

Reserve‑Beiträger sind Personen, die Liquidität zu den öffentlichen Reserve‑Einheiten beitragen und im Gegenzug einen Anteil am Gewinn erhalten, der als Belohnungen auf Kyber Network bezeichnet wird. Derzeit erlaubt Kyber Network Reserve‑Beiträgern nur, Mittel an öffentliche Reserve‑Einheiten zu liefern. Der Grund dafür ist, dass Kyber Network einen Mechanismus eingeführt hat, um die Sicherheit der Mittel in öffentlichen Reserven zu gewährleisten. Es hat ein transparentes Fondsmanagement implementiert, um alle Transaktionen über die öffentliche Reserve abzuwickeln.

Die besonderen Merkmale von Kyber Network

1. Da jeder Handel auf Kyber Network in einer einzigen Blockchain‑Transaktion abgeschlossen wird, ist der Token‑Tausch sofortig. Daher müssen die Handelspartner nicht auf die Ausführung des Trades warten.
2. Teilweise Auftragsausführungen finden auf Kyber nicht statt. Es kann nur ein vollständiger Handel oder keiner stattfinden, und wenn die Chance besteht, dass der Auftrag nicht vollständig erfüllt wird, wird der Handel storniert.
3. Kyber Network ermöglicht es Nutzern, die Kurse zu prüfen, die sie beim Token‑Tausch erhalten werden. So können sie entscheiden, ob sie den Handel durchführen möchten oder nicht.
4. Die Integration von Kyber Network in beliebige Smart Contracts ist sehr einfach, ermöglicht den sofortigen Token‑Tausch und unterstützt mehrere Handelsausführungen.

KNC‑Token

Der Governance‑Token von Kyber Network ist als Kyber Network Crystal bekannt, kurz KNC. Neben seiner Governance‑Funktion wird KNC die Wirtschaft im Kyber‑Network‑Ökosystem antreiben. Er wird zudem eine Treasury‑Funktion besitzen, die die weitere Entwicklung des Netzwerks finanziert. Lassen Sie uns jede dieser Funktionen etwas genauer betrachten.

Ein Nutzer zahlt für alle Transaktionen innerhalb des Kyber Network. Zum Beispiel kann ein Nutzer, der Token auf Kyber tauscht, mit KNC bezahlen, um den Handel zu ermöglichen. Mit neuen Kyber‑Network‑Produkten und -Dienstleistungen im Netzwerk wird die Nutzung von KNC‑Token als Kernwährung im Kyber‑Network‑Ökosystem ebenfalls zunehmen.

Bezüglich des Governance‑Aspekts des Besitzes von KNC‑Token hat ein KNC‑Inhaber Stimmrechte auf Protokollebene sowie auf der erweiterten Netzwerkebene in verschiedenen Chains. In der Treasury‑Rolle ermöglichen die KNC‑Mittel dem Entwicklungsteam von Kyber Network, das Netzwerk weiter auszubauen. Die DAO‑Mitglieder können zudem auf die KNC‑Mittel des Netzwerks für Marketing‑ und Wachstumsaktivitäten zugreifen.

Die maximale Versorgung von KNC‑Token beträgt 226.000.000, während die aktuelle Umlaufversorgung 210.252.944 beträgt. Zum Zeitpunkt dieses Schreibens ist es die 122. größte Kryptowährung nach Marktkapitalisierung.

Wie man Kyber Network (KNC) kauft

Uphold – Dies ist einer der besten Börsen für US‑Residenten, die eine breite Palette an Kryptowährungen anbietet. Deutschland & Niederlande sind ausgeschlossen.

Uphold‑Haftungsausschluss: Es gelten die Bedingungen. Krypto‑Assets sind stark volatil. Ihr Kapital ist gefährdet. Investieren Sie nicht, wenn Sie nicht bereit sind, das gesamte investierte Geld zu verlieren. Dies ist eine Hochrisiko‑Investition, und Sie sollten nicht erwarten, im Falle eines Fehlers geschützt zu sein.

Coinbase – Eine an der NASDAQ notierte Börse. Coinbase akzeptiert Einwohner aus über 100 Ländern, darunter Australien, Kanada, Frankreich, Deutschland, Niederlande, Singapur, das Vereinigte Königreich und die Vereinigten Staaten (ausgenommen Hawaii).

Kraken – 2011 gegründet, ist Kraken einer der vertrauenswürdigsten Namen der Branche und bietet Handelszugang in über 190 Länder, darunter Australien, Kanada, Europa und die Vereinigten Staaten (ausgenommen Maine und New York).

Kraken‑Haftungsausschluss: Keine Anlageberatung. Der Handel mit Krypto birgt Verlustrisiken. Payward European Solutions Limited, handelnd unter dem Namen Kraken, ist von der Zentralbank Irlands autorisiert.

Wie man Kyber Network (KNC) aufbewahrt

Wenn Sie eine größere Investition in KNC tätigen oder planen, diese Krypto langfristig zu HODL‑en, ist ein Hardware‑Wallet die beste Option. Hardware‑Wallets speichern Ihre Krypto offline im „Cold Storage“. Diese Strategie macht es Online‑Bedrohungen unmöglich, auf Ihre Bestände zuzugreifen. Sowohl der Ledger Nano S als auch der fortschrittlichere Ledger Nano X unterstützen Kyber Network (KNC).

Kyber Network – Das Protokoll zur Verbesserung der Liquidität für DeFi‑Anwendungen

Mangelnde Liquidität ist eines der größten Hindernisse für DeFi. Das Wachstum dezentraler Börsen war enorm. Vergleicht man das durchschnittliche Verhältnis des Handelsvolumens an dezentralen Börsen zu zentralen Börsen im Jahr 2019 mit dem im April 2021, stellt man fest, dass das Volumen um über 100 % gewachsen ist.

Im Jahr 2019 betrug das Handelsvolumen an dezentralen Börsen nur 4 % des Volumens an zentralen Börsen. Heute hat sich das geändert, wobei der dezentrale Gegenpart von CEXes im April 2021 ein Handelsvolumen von 10 %–11 % im Vergleich zu den zentralen Börsen aufweist. Akteure wie Uniswap, Balancer und andere haben den DEX‑Bereich gut geführt.

Das Problem bleibt jedoch bestehen, da die Liquidität an dezentralen Börsen über eine lange Liste von Börsen verteilt ist. Kyber Network wächst derzeit rasant. Mit der Zeit wird Kyber Network seine Nutzerbasis vergrößern und die Liquiditätsprobleme im DeFi‑Bereich verschärfen. Der aktuelle Krypto‑Bullenmarkt hat eine entscheidende Rolle dabei gespielt, Kyber Network ins Rampenlicht zu rücken. Ob Kyber Network seinen neu gewonnenen Ruhm nutzen kann oder nicht, wird ebenfalls die Zukunft dezentraler Börsen prägen. Bisher hat Kyber Network alle seine Karten richtig gespielt.