Wie man in den S&P 500 investiert

Der S&P 500 (Standard & Poor’s 500) ist ein nach Marktkapitalisierung gewichteter Index der 500 größten börsennotierten Aktien am US-Aktienmarkt. Der S&P 500 ist einer der führenden Benchmarks zur Messung der Performance des US-Aktienmarktes.

Weitere bekannte Aktienindizes sind der Dow Jones Industrial Average (einfach als Dow bekannt) – ein Blue‑Chip‑Index, der aus 30 Aktien besteht – und der Nasdaq Composite. Von allen Indizes gilt der S&P 500 als der vielfältigste und repräsentativste für den Zustand des US-Aktienmarktes, da er Large‑Cap‑Aktien aus einer breiten Palette von Sektoren enthält. Der S&P 500 repräsentiert etwa 80 % des US-Aktienmarktwerts.

Wie wurde der S&P 500 gestartet?

Die Standard Statistics Company erstellte 1923 den ersten Aktienmarktindex, der die Aktien von 233 Unternehmen umfasste; der Index wurde wöchentlich berechnet. 1941 wurde die Standard Statistics Company zu Standard & Poor’s. Am 4. März 1957 wurde der Index erweitert, um die Aktien von 500 Unternehmen einzubeziehen; der S&P 500 Stock Composite Index wurde geschaffen.

Welche Unternehmen sind im S&P 500 enthalten?

Einige quantitative Kriterien, die ein Unternehmen erfüllen muss, bevor es im S&P 500 gelistet werden kann, umfassen die Erfüllung einer Mindestmarktkapitalisierung, mindestens 50 % seiner Aktien für den öffentlichen Handel verfügbar zu haben und ein BBB‑ oder höheres Investment‑Grade‑Rating zu besitzen. Unternehmen müssen vier aufeinanderfolgende Quartale mit positiven Gewinnen vorweisen, um für einen Platz im S&P 500 in Betracht gezogen zu werden.

Das Indexkomitee von Standard and Poor’s berücksichtigt bei der Aufnahmeentscheidung auch die Branchen- und Sektorvertretung der Unternehmen im Index; dies führt zu einem sehr diversifizierten Portfolio.

Einige Top‑Unternehmen im S&P 500 sind Apple Inc. (AAPL ), Microsoft Corporation (MSFT ), Amazon.com, Inc. (AMZN ), Alphabet Inc. (GOOG ), Facebook, Inc., Berkshire Hathaway Inc. (BRK.A ) (BRK-B ), Visa Inc. (V ), Proctor & Gamble Co, Johnson & Johnson (JNJ ) und Coca‑Cola Co.

Nur in den USA ansässige Unternehmen mit börsennotierten Aktien sind im S&P 500 enthalten.

Wie man in den S&P 500 investiert

Es gibt mehr beim Investieren in den S&P 500; es geht über den direkten Kauf und Handel von Aktien hinaus. Es gibt keine Möglichkeit, direkt in den S&P 500 oder einen anderen Index zu investieren, da sie lediglich ein Maß für die Performance ihrer zugrunde liegenden Aktien darstellen. Indexfonds und börsengehandelte Fonds (ETF) bieten jedoch eine Möglichkeit, in Indizes zu investieren. Diese Fonds (Indexfonds und ETFs) spiegeln die Performance spezifischer Indizes wider; daher ist das Investieren in sie wie das Investieren in einen Index.

Indexfonds und ETFs

Ein Indexfonds (auch als Index‑Tracker bezeichnet) ist eine Art von Investmentfonds, der einen Benchmark‑Index nachbildet. Ein Indexfonds spiegelt die Zusammensetzung und Performance eines Index wider. Indexfonds sind eine passive Anlageform; ihre Aktien werden nicht häufig gehandelt, daher sind die Verwaltungsgebühren von Indexfonds in der Regel niedriger. Einige Indexfonds bilden alle Wertpapiere (Aktien und Anleihen) eines Index ab; andere investieren nur in ausgewählte Wertpapiere des Index, den sie nachbilden.

Der Vanguard First Index Investment Trust wurde 1976 von Jack Bogle, dem Gründer von Vanguard, gestartet. Er war der erste US‑Indexfonds, der privaten Anlegern zur Verfügung stand; der Indexfonds bildete den S&P 500‑Index nach.

ETFs sind ähnlich wie Indexfonds, da beide Indizes nachbilden, Anlegern eine einfache Möglichkeit zur Diversifizierung ihres Portfolios bieten und ähnliche Anlagestrategien verfolgen.

Einige wichtige Unterschiede zwischen Indexfonds und ETFs sind: ETFs werden aktiv gehandelt, während Indexfonds nur einmal täglich zum Marktabschluss gehandelt werden. ETFs, wie der Name impliziert, werden an der Börse gehandelt, während Indexfonds nicht an Börsen gehandelt werden. Da ETFs an Börsen gehandelt werden, sind sie in der Regel liquider als Indexfonds.

(KO ) (CCC3.DE )

Es gibt sektorspezifische Indexfonds und ETFs. Zum Beispiel bildet der Vanguard Information Technology ETF (VGT.IV) die Performance eines Index nach, der die Rendite von Aktien im Technologiesektor misst. Aktien von Technologieunternehmen wie Microsoft, Apple, NVIDIA (NVDA ) und Visa sind im VGT.IV ETF enthalten.

Der Vanguard REIT Index Fund bildet den MSCI US REIT Index ab, einen Index, der inländische Aktien‑Real‑Estate‑Investment‑Trusts verfolgt. Der Vanguard Health Care Index Fund Admiral Shares (VHCIX) bietet Zugang zum Gesundheitssektor des US‑Aktienmarktes.

Ein ausführlicher Securities.io-Artikel, der die Ähnlichkeiten und Unterschiede zwischen Indexfonds und ETFs weiter hervorhebt, ist hier zu finden.

S&P 500 Indexfonds oder ETFs

Indexfonds und ETFs können direkt von einer Mutual-Fonds-Gesellschaft oder einem ETF-Broker erworben werden.

• Fidelity 500 Index Fund (FXAIX): Ein kostengünstiger Indexfonds, herausgegeben von Fidelity mit einer Gesamtkostenquote von 0,015 %. Im Jahr 2021 betrug die Gesamtrendite von FXAIX 28,69 %.

• Schwab S&P 500 Index Fund (SWPPX): Auch ein relativ kostengünstiger Indexfonds mit einer Gesamtkostenquote von 0,02 %. Seine Rendite 2021 betrug 28,66 %. SWPPX wird von Charles Schwab herausgegeben.

• Vanguard 500 Index Fund (VFAIX): Der ursprüngliche Indexfonds, der den S&P 500 nachbildet. VFAIX verwaltet über 700 Milliarden $ an Vermögen. Die Rendite 2021 betrug 28,66 %.

• SPDR S&P 500 ETF (SPY): Einer der liquidesten und am leichtesten handelbaren S&P 500‑Index‑ETFs, herausgegeben von State Street . Er hat eine Gesamtkostenquote von 0,09 %, daher ist er kein besonders kostengünstiger ETF. Die Jahresrendite für 2022 betrug 28,52 %.

Indexfonds und ETFs, die denselben Index nachbilden, weisen kaum Unterschiede in ihrer prozentualen Rendite auf. Die Gesamtkostenquote für Indexfonds und ETFs ist die jährliche Gesamtkostenbelastung, die Investoren an den Fondsmanager zahlen. Gesamtkostenquoten von über 1,5 % gelten als hoch und ungünstig.

ETF‑Broker wie Fidelity Investments, TD Ameritrade und IBKR gehören zu den bekannten Online‑Brokern, die indexbasierte ETFs anbieten.