5 Beste Festkörperbatterie-Aktien zum Beobachten oder Kaufen

Festkörperbatterien sind eine aufstrebende Technologie, die erwartet wird, dass sie die Energieerzeugung und -speicherung revolutionieren wird. Diese Batterien haben das Potenzial, zu verändern, wie wir unsere Elektrofahrzeuge (EVs) und sogar Smartphones mit Energie versorgen, indem sie sicherer, schneller aufladbar und energiereicher sind.

Diese Batterien wandeln chemische Energie in elektrische Energie um, indem sie einen Festelektrolyten verwenden, ein Material mit einer festen Matrix und hoher Ionenleitfähigkeit, um Lithiumionen von einer Elektrode zur anderen zu bewegen. Das ist anders als die derzeit populären Lithium-Ionen-Batterien, die flüssige oder Gel-Elektrolyte verwenden.

Ein Festelektrolyt ermöglicht diesen Batterien eine lange Haltbarkeit, da feste Systeme stabiler sind, über einen breiteren Temperaturbereich effizient arbeiten können und nicht entflammbar sind, was sie sicherer macht.

Aber obwohl Festkörperbatterien größere Haltbarkeit, Vielseitigkeit und eine höhere Energiekapazität bieten, werden sie noch nicht breit produziert. Das liegt an den Herausforderungen hinsichtlich Kosten und Skalierbarkeit, die Forscher aktiv zu überwinden versuchen. Mehrere Unternehmen investieren ebenfalls stark in die Hoffnung, sie in den nächsten Jahren kommerziell zu machen.

Beste investierbare Unternehmen

Schauen wir uns also einige namhafte Unternehmen, ihre einzigartige Technologie, finanzielle Leistung und den Entwicklungsstand ihrer Technologie im Hinblick auf die Marktreife an.

1. QuantumScape (QS )  

Das in Kalifornien ansässige Unternehmen QuantumScape Corporation ist eines der besten, wenn es um die Entwicklung und Kommerzialisierung von Festkörper‑Lithium‑Metall‑Batterietechnologie für Elektrofahrzeuge geht. Ihr Fokus liegt darauf, die Batteriefertigung wirtschaftlich und zugänglich zu machen, um sie in verschiedenen Märkten, einschließlich der Unterhaltungselektronik, zu übernehmen.

Die Batterietechnologie des Unternehmens ist darauf ausgelegt schnellere Aufladung, höhere Energiedichte und verbesserte Sicherheit zu bieten.

Eine Batterie besser als Lithium‑Ion zu machen, ist jedoch nicht einfach; vielmehr, wie der Chief Technology Officer von QuantumScape, Tim Holme, betont, ist es „wirklich schwer.“ Es hat sie tatsächlich 100 Mio. $ und fünf Jahre nur um das richtige Material für den Festelektrolyten auszuwählen. Weitere fünf Jahre und weitere 200 Mio. $ später hat das Unternehmen Prototypen zur Bewertung gebaut. Es gab über 2 Millionen Tests, „und es gibt noch viel mehr zu erledigen.“

Es ist also eindeutig ein langer und mühsamer Weg, und QuantumScape hat dank der Unterstützung des weltweit größten Automobilkonzerns, der Volkswagen Gruppe, die 17 % an dem Unternehmen hält, gute Fortschritte gemacht. Für seine nächste Batterietechnologie hat QuantumScape zudem mit dem Batterieunternehmen PowerCo der Volkswagen Gruppe zusammengearbeitet, das die Spitzentechnologie des ersteren mit der Expertise des letzteren in globaler Industrialisierung kombiniert.

Im Rahmen dieser Zusammenarbeit soll PowerCo jährlich etwa 40 GWh mit der Technologie von QuantumScape produzieren, mit der Option, auf 80 GWh zu erweitern, was potenziell ein Millionen Fahrzeuge pro Jahr versorgen könnte.

Anfang dieses Jahres berichtete PowerCo über die Leistung der Festkörperzelle von QuantumScape, die den Ausdauertest bestanden mit mehr als 1.000 Ladezyklen, was den Industriestandard von 700 übertrifft. Gleichzeitig konnten sie den Zustand der Zelle über 95 % halten, was laut QuantumScapes Principal Product Lead Chris Dekmezian „ziemlich verrückt“ ist.

Damit kann ein Elektrofahrzeug über 500.000 km (über 310.000 Meilen) fahren, ohne einen spürbaren Reichweitenverlust zu erleiden. PowerCo‑CEO Frank Blome nannte dies „einen Meilenstein auf dem Weg zur Serienproduktion der Festkörperzelle“, die letztlich zu einer Batteriezelle führen könnte, die schnell aufgeladen werden kann, lange Reichweiten ermöglicht und praktisch nicht altert. 

Obwohl die Testergebnisse die Fähigkeit von Festkörperbatterien zeigen, „außergewöhnliche Leistung“ zu bieten, sind sie noch nicht marktreif und erfordern weitere Arbeit.

Neben PowerCo hat QuantumScape auch Vereinbarungen mit zwei weiteren großen globalen Automobilherstellern und hat seine Präsenz in Japan etabliert, mit einem hochmodernen Labor für Batterieforschung und -entwicklung, um sein Geschäft in Asien‑Pazifik auszubauen.

Das ist nicht alles. Als eines der führenden Unternehmen in der Entwicklung von Festkörperbatterien hat QuantumScape zudem den Status eines „Unicorn“-Start‑ups erreicht, mit einer Marktkapitalisierung von über 2,813 Mrd. $. Die Aktien des Unternehmens (QS:NYSE) werden derzeit bei 5,49 $ gehandelt, ein Rückgang von 21,01 % im Jahr 2024 aufgrund der marktweiten Volatilität. Es hat ein EPS (TTM) von -0,95 und ein KGV (TTM) von -5,75.

Die Finanzdaten des Unternehmens zeigen hingegen ein gemischtes Bild. Das dritte Quartal 2024 endete mit 841 Mio. $ Liquidität und 130 Mio. $ Vorauszahlung von PowerCo, um die QSE‑5‑Technologie in die Massenproduktion zu überführen. Gleichzeitig betrug der GAAP‑Nettogewinnverlust 119,7 Mio. $, und der bereinigte EBITDA‑Verlust lag bei 71,6 Mio. $, was für 2024 aufgrund höherer Anwaltskosten und Rückstellungen für Vergleiche nach oben korrigiert wurde.

Das Gute ist, dass das Unternehmen bereits mit der Produktion geringer Stückzahlen seiner ersten B‑Musterzellen begonnen hat und an der Implementierung der Festkörpertechnologie in Elektrofahrzeugen in niedrigen Stückzahlen in den nächsten Jahren arbeitet.

2. Solid Power (SLDP )  

Der nächste in unserer Liste hochpotenzieller Festkörperbatterie‑Aktien ist Solid Power, deren Aktien im letzten Jahr um 47,59 % gestiegen sind. Zum Zeitpunkt des Schreibens haben die Aktien des Unternehmens mit einer Marktkapitalisierung von 386,03 Mio. $ einen Kurs von 2,14 $. Interessanterweise wurden ein Großteil dieser Gewinne gesichert in den letzten Dezembertagen, wobei der SLDP‑Preis bis zu $2.69 erreichte.

Dieser Kursanstieg liegt jedoch weit entfernt vom Höchststand im Dezember 2021 von 14,80 $, der kurz nach dem Börsengang an der Nasdaq erreicht wurde. Was die jüngste Kursentwicklung betrifft, so verzeichnen die Unternehmensaktien ein ungewöhnlich hohes Optionsvolumen. Diese ungewöhnliche Aktivität ist auf die Tatsache zurückzuführen, dass SLDP Gegenstand verschiedener Forschungsberichte ist.

Vor einigen Monaten berichtete Wolfe Research über Solid Power in seinem Bericht, wobei das für Makroforschung und quantitative Analyse bekannte Unternehmen SLDP mit einem „Underperform“-Rating und einem Kursziel von 1,00 $ bewertete. Einige Monate später setzte die Vermögensverwaltung Needham & Company ebenfalls ein „Buy“-Rating für SLDP in einer Forschungsnotiz, während sie ihr Kursziel von 3,00 $ auf 2,00 $ senkten.

Ein weiterer Marktdynamik, die die Ereignisse beeinflusste, war der Verkauf von Aktien durch die leitenden Angestellten des Unternehmens. Dies hat dazu geführt, dass Unternehmensinsider nun 7,20 % der Solid‑Power‑Aktien besitzen. Große Investoren haben ebenfalls ihre Beteiligungen am Unternehmen erhöht oder reduziert, sodass institutionelle Investoren jetzt 33,66 % der SLDP‑Aktien halten.

Was seine Geldgeber betrifft, wurde es zunächst finanziert von Unternehmen wie Hyundai, Volta Energy Technologies, Solvay, A123 Systems, Umicore, und Sanoh. Solid Power hat außerdem die Unterstützung des zweitgrößten US‑Automobilherstellers, Ford (F ), der zunächst 2019 in das Unternehmen investierte und später eine zusätzliche Eigenkapitalinvestition tätigte, um die weitere Entwicklung von Festkörperfahrzeugbatterien zu beschleunigen. 

Solid Power zählt außerdem SK Innovation und die BMW Group zu seinen Partnern für die Prüfung und Produktion seiner ersten EV‑Zellen, wobei der deutsche Automobilhersteller Solid Power 20 Millionen $ zahlt.

In diesem Jahr erzielte Solid Power einen großen Erfolg, da es einen Zuschuss von 50 Millionen $ vom US-Energieministerium erhielt, um die Produktion von sulfidbasierten Festelektrolytmaterialien voranzutreiben. Die All‑Solid‑State‑Zellen des Unternehmens haben die Fähigkeit eine Steigerung der Energiedichte um 50‑75 % zu ermöglichen.

Was die Finanzdaten betrifft, so hat Solid Power, das ein EPS (TTM) von -0,47 und ein KGV (TTM) von -4,51 aufweist, meldete einen Nettoverlust von 22,4 Millionen $ für das letzte Quartal. Dies war ein Anstieg von 47,93 % im Jahresvergleich, was, obwohl es kein starkes Bild des Unternehmens zeichnet, auf die kontinuierliche Entwicklung von Zellen und Elektrolyten zurückzuführen ist, was ebenfalls zu höheren Kosten führte.

Während die operativen Ausgaben des Unternehmens ebenfalls steigen, zeigt dies, dass es tatsächlich Fortschritte bei seiner Technologie macht. Tatsächlich erwartet Solid Power, Phase 1 seines Fertigungsprojekts bis 2026 abzuschließen, mit einer geplanten Kapazität von 75 metrischen Tonnen Elektrolyten pro Jahr, die in weiteren zwei Jahren auf 140 metrische Tonnen pro Jahr steigen wird. In der Zwischenzeit beginnt die Prüfung der A‑2‑Zellen Anfang nächsten Jahres. Außerdem hält Solid Power weiterhin eine starke Liquiditätsposition von 348,1 Millionen $.

3. Toyota Motor Corporation (TM )

Dieses japanische Unternehmen stellt nicht nur Automobile her und ist im Finanzwesen tätig, sondern ist auch stark in die Forschung an Festkörperbatterien eingebunden. Toyota Motor Corp. hat die Festkörperrevolution bereits vor mehr als einem Jahrzehnt begonnen. Obwohl Toyota diesen technologischen Fortschritt anführt, war das Vorankommen dieses Giganten äußerst langsam. 

Dennoch bleibt Toyota von dem Potenzial der Technologie überzeugt. Dies ist nachvollziehbar, da das Unternehmen mehr als 1.000 Patente im Zusammenhang mit Festkörperbatterien vorweisen kann. Toyota plant tatsächlich, bis zum Ende dieses Jahrzehnts 13,5 Mrd. $ in Batterien, einschließlich Festkörperbatterien, zu investieren. 

„Da Festkörperbatterien kleiner und leistungsfähiger sind, werden sie batteriebetriebene Elektrofahrzeuge in die Lage versetzen, ein breites Spektrum an Anforderungen zu erfüllen, von Sportwagen, die hohe Leistungsfähigkeit benötigen, bis hin zu Nutzfahrzeugen, die häufiges schnelles Aufladen erfordern.“

– Präsident und CEO Koji Sato sagte Ende 2023

Toyota beabsichtigt, die Batteriekosten um 30 % oder mehr zu senken, indem es die Zellstruktur und die verwendeten Materialien verbessert. Dafür hat es die Unterstützung der japanischen Regierung erhalten, die ihm die Zertifizierung für Forschung und Entwicklung sowie die Produktion von All‑Solid‑State‑Batterien im Land erteilt hat.

Die Genehmigung ist Teil der Regierungsinitiative „Supply Assurance Plan for Batteries“, die darauf abzielt, die Produktionsinfrastruktur für Batterien zu stärken. Toyota plant, eine Produktionskapazität von 9 GWh pro Jahr zu erreichen, und sein Batteriekonzept wird ab 2026 schrittweise umgesetzt.

Um die Herausforderungen im Zusammenhang mit Festkörperbatterien weiter anzugehen und sie kommerziell zu machen, arbeitet Toyota mit den chinesischen EV‑Herstellern BYD, Panasonic und Idemitsu zusammen.

All diese Bemühungen tragen endlich Früchte, wobei Toyota plant, bereits ab 2027 Fahrzeuge mit Festkörper‑EV‑Batterien anzubieten, gefolgt von einer Massenproduktion kurz darauf, gemäß seiner Roadmap. Der Einsatz dieser Batterien wird zunächst bei Hybridfahrzeugen beginnen. 

Die Pläne des Unternehmens umfassen zudem, eine Reichweite von 750 Meilen (ca. 1.200 km) mit einer einzigen Ladung zu erreichen, wobei die Ladezeit ebenfalls nur 10 Minuten betragen soll. Mit diesem Ansatz wird Toyota zwei zentrale Bedenken von EV‑Käufern adressieren und damit möglicherweise die Akzeptanz dieser Fahrzeuge steigern.

Betrachten wir nun Toyotas Finanzdaten; mit einer Marktkapitalisierung von über 309,045 Mrd. $ werden die Aktien des Unternehmens derzeit bei 195,66 $ gehandelt, ein Anstieg von 6,7 % im letzten Jahr. Es hat ein EPS (TTM) von 22,04 und ein KGV (TTM) von 8,88 bei einer Dividendenrendite von 2,79 %.

Für das dritte Quartal 2024 meldete das Unternehmen einen operativen Gewinn von 7,55 Mrd. $, was einem Rückgang von 20 % gegenüber dem Vorjahr entspricht. Dies war der erste Quartalsgewinnrückgang, den Toyota seit zwei Jahren aufgrund schwächerer Produktion und Verkäufe erlebte. 

Der Grund dafür war der harte Wettbewerb durch chinesische Marken und Qualitätsprobleme bei Hino Motors. Gleichzeitig wurden die Verkäufe in Japan, Toyotas profitabelstem Markt, durch Sicherheitsprobleme bei rund zwei Dutzend Modellen beeinträchtigt.

Die Dinge wenden sich jedoch endlich positiv für den führenden Automobilhersteller, da das Problem der Produktionsunterbrechung seiner beiden Modelle in den USA gelöst wurde, was voraussichtlich Toyotas jährliche globale Produktionsrate auf 10 Millionen Einheiten bringen wird. Zusätzlich hat Toyota versprochen, die Produktion zu verbessern und die Anreize im nächsten Jahr zu reduzieren.

4. SES AI Corporation (SES )  

Dieses Unternehmen nutzt einen hybriden Ansatz, um die Vorteile einer Festkörperbatterie zu erreichen, ohne vollständig auf Festkörper umzusteigen.

Ähnlich wie bei SLDP-Aktien hat der Aktienkurs von SES im letzten Monat 2024 einen starken Aufschwung erlebt, wobei er von etwa $0,30 auf $2,50 gestiegen ist, trotz eines Abwärtstrends seit dem Börsengang im Jahr 2022, als es seinen Namen von Solid Energy zu SES AI änderte.

Diese jüngsten Gewinne kamen, als SES ankündigte, dass es seine neue KI‑verbesserte Zelle für Drohnen und Robotik auf der CES 2025 vorstellen wird. Es wird die „erste Batterie der Welt sein, die Materialien enthält, die durch die Molecular‑Universe‑Initiative von SES AI entdeckt wurden.“ SES plant zudem, seine hochenergetischen Li‑Metal‑Zellen für EV‑ und UAM‑Anwendungen zu demonstrieren.

Obwohl das noch aussteht, hat das Unternehmen bereits die globalen EV‑Industriesicherheitstests GB38031‑2020 für seine 100 Ah Li‑Metal‑Zellen bestanden, was einen weiteren Schritt zur Serienproduktion für EVs bedeutet. Weitere wichtige Entwicklungen waren die Unterzeichnung von Zelllieferverträgen mit SoftBank und die Ausrichtung von Battery World 2024. 

Wichtiger ist, dass das Unternehmen voraussichtlich in diesem Jahr erstmals Einnahmen durch die Entdeckung seines KI‑beschleunigten Batteriematerials erzielen wird. Der Mittelverbrauch für das Geschäftsjahr 2024 wird laut dem neuesten berichteten Finanzbericht voraussichtlich im Bereich von 80 Mio. $ bis 95 Mio. $ liegen.

Derzeit werden die Aktien des Unternehmens bei 2,42 $ gehandelt, was eine Performance von 32,24 % im Jahr 2024 bedeutet. Damit hat SES eine Marktkapitalisierung von über 872,615 Mio. $. Das EPS (TTM) liegt bei -0,24 und das KGV (TTM) bei -10,15. 

Der Fokus von SES, das aus dem MIT hervorgegangen ist, liegt auf der Entwicklung und Produktion von wiederaufladbaren Li‑Metal‑Batterietechnologien. Diese Batterien sind integriert mit KI‑gestützten Sicherheitsalgorithmen und Recycling. Generative KI, der heißeste Trend 2024, bildet den Kern von SES’ Wertschöpfung und wurde erst kürzlich angekündigt, um eine Hochleistungsbatterie mit verbesserter Sicherheit bereitzustellen.

Für seine Bemühungen hat SES AI die Unterstützung einiger namhafter Unternehmen erhalten, darunter General Motors (GM ), Fidelity Canada, Applied Materials (AMAT ), Temasek Holdings, Honda Motor (HMC ), SAIC Motor, SK, Hyundai Motor Company, Kia Motors und Tianqi Lithium.

5. Honda (HMC )  

Da das globale Marktvolumen für Elektrofahrzeuge voraussichtlich bis 2032 auf $1,891.08 billion by 2032 wachsen wird und die begrenzte Reichweite das am häufigsten genannte Hindernis für die Akzeptanz von EVs darstellt, wetteifern führende Automobilhersteller um die Entwicklung fortschrittlicher Batterietechnologien, wobei Honda Motor das neueste Unternehmen ist, das sich anschließt.

Honda geht über reine Investitionen in Unternehmen wie SES AI hinaus und übernimmt selbst die Aufgabe, Fortschritte in der Festkörperbatterietechnologie zu erzielen.

Ende letzten Jahres kündigte eines der größten Automobilunternehmen mit einer Marktkapitalisierung von 50,248 Mrd. $ an, seine Pläne an, Festkörperbatterien zu entwickeln, um bis 2030 die Fahrreichweite zu verdoppeln und bis in die 2040er Jahre um das 2,5‑fache zu erhöhen. 

Honda wirbt für Festkörperbatterien als Schlüsseltechnologie, um günstigere, sicherere und langlebigere EVs zu produzieren. Die Technologie kann dem Unternehmen helfen, seine Pläne zu verwirklichen, die jährliche EV‑Produktion bis zum Ende dieses Jahrzehnts auf über 2 Millionen Einheiten zu steigern und seine Präsenz im boomenden EV‑Sektor zu festigen.

„Es ist ein Wendepunkt der EV-Ära“, sagte Keiji Otsu, Präsident von Honda R&D, als das Unternehmen seine Produktionslinie in Tokio präsentierte, in die Honda 277 Millionen $ investiert, von denen etwa die Hälfte von der japanischen Regierung finanziert wird.

Die Pilotlinie wird diesen Monat in Betrieb genommen, mit dem Ziel, die Batteriekosten um 25 %, das Gewicht um 35 % und die Größe um die Hälfte gegenüber dem aktuellen Stand innerhalb der nächsten fünf Jahre zu reduzieren. Auch Hondas strategischer Partner Nissan Motor entwickelt All‑Solid‑State‑Batterien, und die Pilotlinie wird im März in Betrieb gehen. Sie erwarten, gemeinsam an der Materialbeschaffung zu arbeiten.

Betrachten wir die Aktien des Unternehmens, so werden sie derzeit bei 28,64 $ gehandelt, bei einem EPS (TTM) von 4,26 und einem KGV (TTM) von 6,70. Ein Investor findet die Dividendenrendite von 4,97 % besonders attraktiv, die deutlich über dem Marktdurchschnitt liegt und die volatilen Aktienkurse ausgleicht, die bei Kauf in einer Korrektur gute Renditen bieten können. 

Bezüglich des operativen Gewinns von Honda Motor betrug dieser für das erste Halbjahr bis September 2024 742,6 Mrd. Yen (4,72 Mrd. $) bei einer operativen Marge von 6,9 %. Der operative Cashflow blieb nach F&E bei über 8 Mrd. $ konstant, was auf eine starke finanzielle Position hinweist.

Fazit

Heute untersuchen die meisten großen Automobilhersteller den Einsatz von Festkörperbatterien in ihren Fahrzeugen durch Forschung, Partnerschaften und Investitionen. Da der Markt für Festkörperbatterien voraussichtlich mit einer CAGR von 38.2% über acht Jahre auf 14,74 Mrd. $ bis 2032 wachsen wird, ist dieses Interesse durchaus nachvollziehbar. Allerdings müssen für eine massenhafte Kommerzialisierung dieser Batterien noch die noch vorhandenen Probleme gelöst werden.

Sobald die Herausforderungen von Kosten und Skalierbarkeit gelöst werden durch Forschung & Entwicklung, Innovation, Zusammenarbeit und staatliche Unterstützung, kann das Versprechen von Festkörperbatterien verwirklicht werden und möglicherweise in den kommenden Jahren zu einem Schlüsselbestandteil der Batterietechnologie der nächsten Generation werden.