تقارير فصلیة المناجم لربع السنوي الثاني – Bitdeer، CleanSpark، Marathon Digital، Riot Platforms وأكثر

استمرت الشركات العامة في تقديم نتائجها المالية للربع الثاني هذا الأسبوع. هنا تلخيص لأحدث تقارير الأرباح الربعية من شركات تعدين العملات الرقمية وتطورات أخرى في صناعة التعدين:

شهدت CleanSpark نمواً ملحوظاً في الربع الثالث من حيث النمو والإيرادات

أعلنت شركة تعدين البيتكوين CleanSpark عن نتائج الربع الثالث من عام 2023 المالي يوم الأربعاء، متحدثة عن إيرادات بقيمة 45.5 مليون دولار مقابل خسارة صافية قدرها 14.2 مليون دولار. يمثل رقم الإيرادات الربعية زيادة كبيرة مقارنة بالفترة نفسها في عام 2022، عندما سجلت الشركة إيرادات بقيمة 31 مليون دولار. كما قدمت شركة التعدين التي تتخذ من نيفادا مقراً لها تحديثاً عن خططها لتحقيق هدفها من معدل هاش بقيمة 16 إيه/س بحلول نهاية العام من السعة الحالية البالغة 9 إيه/س.

رحب المدير المالي غاري فيتشياريلي بملف التمويل المرن للشركة، الذي يتكون من النقود وأصول البيتكوين، باعتباره عنصراً حاسماً في سعيها لتحقيق استراتيجية النمو. كانت CleanSpark تسيطر على أسطول من أكثر من 87,000 وحدة وفقاً لتحديث التعدين والعمليات في يوليو. كما أظهر التقرير غير المدقق أن الشركة قامت بتعدين 575 بيتكوين خلال الشهر، مما رفع إجمالي احتياطيات البيتكوين في نهاية الشهر إلى 1,061 بيتكوين. في الأشهر القادمة، تخطط الشركة لتوسيع موقعها في ساندرسفيل في خطوة من شأنها إضافة 6 إيه/س إلى معدل هاشها الإجمالي.

حققت Marathon Digital 18.8 إيه/س في يوليو ومتوسط 17.7 إيه/س في الربع الثاني

في غضون ذلك، استمرت شركة Marathon Digital Holdings في تعزيز موقفها كأكبر شركة تعدين بيتكوين مساهمة عامة، كما يتضح من معدل هاش التعدين الذاتي الكبير. أعلنت Marathon عن قدرة حسابية تشغيلية تعادل 17.7 إيه/س في نهاية يونيو. هذا يفوق الشركة الرائدة السابقة في قطاع التعدين العام، Core Scientific، التي بلغت مجموع آلات التعدين المثبتة فيها 15 إيه/س، وفي يوليو، ارتفع معدل هاش Marathon إلى الوصول إلى 18.8 إيه/س.

تظل Core Scientific متورطة في إجراءات الإفلاس منذ ديسمبر 2022، مع تغييرات طفيفة في معدل هاش التعدين الذاتي منذ التقديم.

على الرغم من التحديات التي قدمتها الطقس الغير مواتي والاضطرابات التشغيلية التي شوهدت في العام الماضي، انخرطت Marathon في حملة لدمج المزيد من معادن البيتكوين في عام 2023. هذا الجهد الحثيث قد رفع معدل هاش التشغيل تقريباً ثلاث مرات، وحقق علامة فارقة بلغت 15 إيه/س في مايو. أظهر تقرير أداء الربع الثاني الصادر في الأسبوع الماضي أنه حقق 81.8 مليون دولار في الإيرادات خلال الربع، بزيادة بنسبة 228% عن الفترة نفسها من العام السابق. كان متوسط معدل هاش المفعّل خلال الثلاثة أشهر 17.7 إيه/س.

سيشهد خطة إعادة هيكلة Core Scientific استحواذ Bitmain على حصة في الشركة

في أخبار ذات صلة، أشارت الوثائق المقدمة إلى المحكمة يوم الثلاثاء إلى أن عملية إفلاس Core Scientific تتجه نحو اتفاق مع لاعبين بارزين في مجال التشفير – معادن Bitmain و Anchorage Digital، منصة تشفير كبرى. يأتي تطور الأسبوع الحالي في الوقت الذي تعيد فيه Core Scientific هيكلة بنيتها، مع خطة إعادة تنظيم محدثة تنتظر موافقة الدائنين. ومع ذلك، من المهم ملاحظة أن مجموعة من التسويات المحددة في الخطة تعتمد على موافقة المحكمة.

وفقاً للوثائق الرسمية المقدمة إلى محكمة الإفلاس، تخطط Core Scientific لشراء 27,000 وحدة من معادن Bitmain Antminer S19j XPs، وهي نموذج مبرد بالهواء مع قدرة كبيرة. يبلغ سعر العلامة 77.1 مليون دولار، وستتم تمويل هذه الخطوة من خلال مزيج من 23 مليون دولار نقداً و 54 مليون دولار من الأسهم. هذا الخليط المالي الفريد يقلل من متطلبات رأس المال الفوري لشركة Core Scientific بمبلغ 30 مليون دولار.

سيشكل الاستثمار المذكور من قبل Bitmain أول حصة لها في كيان تعدين مساهمة عامة. يواجه الدائنين الذين قدموا دعماً ماليًا لشركة Core Scientific لشراء المعدات خيارين. يمكنهم إما تحويل مطالباتهم بالكامل إلى أسهم أو اختيار مسار أكثر أماناً من خلال المشاركة في الدين مع الشركة الناشئة بنسبة 80% من قيمة المطالبة.

تظهر Anchorage Digital، التي كانت تملك قروضاً بقيمة 29 مليون دولار عندما حدث الإفلاس، أنها الوحيدة المائلة نحو طريق الأسهم. الدائنين المتبقين (من المحتمل أن يميلوا نحو خيار الدين الآمن) هم BlockFi و Barings و Mass Mutual Asset Finance و Trinity Capital و 36th Street Capital Partners، الذين يملكون محفظة قروض مجتمعة تبلغ حوالي 193 مليون دولار في تاريخ الطلب.

سجلت Galaxy Digital التابعة لمايك نوفوجراتز انخفاضاً كبيراً في إيرادات التداول

قدم تقرير الربع الثاني المالي لشركة Galaxy Digital التابعة لمايك نوفوجراتز صورة متباينة لمنظر متطور، على الرغم من التحديات الناشئة عن أزمة الائتمان التشفيرية وإفلاس الصناعة. سجلت Galaxy خسارة صافية قدرها 46 مليون دولار، وتم ضرب نشاط التداول بخسارة بنسبة 54% في الإيرادات من الربع السابق. ساهمت تحديات السيولة وعدم اليقين التنظيمي والهبوط في الحجم عبر البورصات جميعها في هذا الانخفاض.

في حين انخفضت أعمال الإقراض في Galaxy Digital في التسهيلات الائتمانية الفصلية، يبقى كتاب القروض كبيراً عند 550 مليون دولار، مما يعطي الشركة ميزة تنافسية في بيئة ما بعد أزمة الائتمان الحالية. يبحث التجار عن رافعات مالية، وتقدم Galaxy Digital عرضاً جذاباً لهؤلاء المضاربين المحتملين.

كان أحد الإنجازات البارزة الأخرى في الربع الثاني لشركة Galaxy Digital زيادة بنسبة 619% في إيرادات وحدة إدارة الأصول، لتصل إلى 33.8 مليون دولار. أدت الأرباح في الجانب الاستثماري والتدفقات إلى الصندوق النشط والصندوق السلبي إلى زيادة الإيرادات. كما ازدهرت أعمال تعدين Galaxy Digital، مع إيرادات بلغت 15.4 مليون دولار. ساهمت استحواذ شركة Helios على منشأة تعدين البيتكوين والتركيز على التكلفة المنخفضة للطاقة في هامش مباشر صحي بنسبة 64%، حيث تواصل الشركة توسيع نطاقها الاستراتيجي لتنويع محفظتها.

مناقشةETF النقاط البيتكوين

يعتقد مايك نوفوجراتز أن الموافقة على ETF البيتكوين في الولايات المتحدة ستأتي في غضون ستة أشهر القادمة، مستشهداً بمصادر في BlackRock و Invesco. سيتغير هذا التطور طريقة تقديم التشفير كما تسعى عدة منافسين للحصول على موقع قدم في السوق عند الموافقة.

然而، أثار احتمال موافقة SEC على ETF البيتكوين استفسارات حول موقف SEC من التشفير. يعتقد المحللون أن حكماً لصالح Grayscale في نزاعها المستمر مع SEC يمكن أن يفتح الباب لموافقات متزامنة على ETFs النقاط البيتكوين، مما قد يسرع من الجدول الزمني المذكور.

أنشأت Bitdeer موقعاً أقوى في بوتان مع منشأة تعدين جديدة

لقد كانت Bitdeer التابعة لجيهان وو تحقق تقدمًا في مملكة بوتان الجبلية، بهدف الاستفادة من حصة الطاقة الوفيرة. كان من بين المبادرات التي اتبعتها التعاون مع شركة الاستثمار الحكومية في بوتان Druk Holding and Investments، التي تهدف إلى إنشاء صندوق بقيمة 500 مليون دولار لتمويل عمليات التعدين. اتبعت ذلك صندوق البيتكوين الأخضر Bitdeer الشهر الماضي.

كشفت Bitdeer هذه الأسبوع أنها أكملت منشأة تعدين جديدة في البلاد. كشفت هذه التحديثات التشغيلية الجديدة عن وصول حوالي 15,000 آلة تعدين جديدة إلى مركز البيانات Gedu في البلاد الشهر الماضي، مع حوالي 11,000 وحدة تعمل بالفعل بشكل مستقر. ذكرت شركة التعدين أنها تتوقع أن تنتج المعدات الجديدة المكتسبة مجتمعة معدل هاش يبلغ حوالي 2.5 إيه/س عندما يتم تنشيطها بالكامل. أشار الرئيس التنفيذي مات لينغهوي كونغ إلى التقدم الكبير المحرز على الجبهات التشغيلية والبنية التحتية. على وجه الخصوص، قامت الشركة بتعدين 220 بيتكوين من خلال أعمال التعدين الذاتي في يوليو، مما يشير إلى زيادة ملحوظة بنسبة 41% مقارنة بالعام السابق.

سجلت Riot Platforms إيرادات ربعية تبلغ几乎 77 مليون دولار في الربع الثاني

كما أصدرت Riot المقرّبة في كولورادو نتائجها المالية للربع الثاني يوم الأربعاء، وكشفت عن إيرادات تبلغ 76.7 مليون دولار وخفضت خسارة صافية تبلغ 27.7 مليون دولار في الربع الثاني. ساهمت عمليات تعدين البيتكوين الأساسية في 49.7 مليون دولار، في حين أن أعمال الهندسة والاستغلال وتوظيف مركز البيانات أنتجت 19.3 مليون دولار و 7.7 مليون دولار على التوالي. تجاوزت إيرادات الربع الثاني بشكل طفيف الرقم الربيعي البالغ 72 مليون دولار تقريباً من الفترة السابقة.

زاد إنتاج البيتكوين في Riot بنسبة 27% عن الفترة نفسها من العام السابق، حيث قامت الشركة بتعدين 1,775 بيتكوين خلال الربع الثاني نتيجة لاستخدام المزيد من وحدات التعدين. كما كسبت 13.5 مليون دولار من أرصدة تقليص الطاقة – زيادة ملحوظة من 5.7 مليون دولار في الربع الثاني من عام 2022 وفقاً لتقرير الأرباح الصادر في 9 أغسطس. سجلت شركة التعدين خسارة متعدّلة في الأرباح لكل سهم تبلغ 0.17 دولار مقابل توقعات المحللين البالغة 0.20 دولار.

“سمح لنا حجم عملياتنا المتكاملة ومقوّمتنا المالي بتنفيذ استراتيجية الطاقة لدينا بمقياس غير مسبوق في هذا الربع، مما أدى إلى خفض متوسط تكلفة تعدين البيتكوين لدينا إلى 8,389 دولار لكل بيتكوين في الربع الثاني، مقارنة بمعدل بيتكوين متوسط يبلغ 28,024 دولارًا”، قال جايسون ليس، الرئيس التنفيذي لشركة Riot.

سجلت منشأة التعدين في الشركة معدل هاش قياسي يبلغ 10.7 إيه/س. تهدف Riot إلى تحقيق سعة تعدين ذاتي تبلغ 12.5 إيه/س في الربع الرابع، بعد تفويتها الجدول الزمني الأصلي لنصف عام 2023. تتوقع شركة التعدين إدارة سعة تعدين ذاتي تبلغ 20.1 إيه/س في منتصف عام 2024 و 35.4 إيه/س في عام 2025.

“بالنسبة إلى المرحلة القادمة من نمونا، وقعت Riot اتفاقية شراء طويلة الأمد مع MicroBT لشراء 33,280 من التعدين التالية من الجيل التالي، مع خيار لشراء 66,560 معدين إضافية بنفس السعر والشروط. تم تصميم هذه التعدين من الألف إلى الياء لتهدئة الغمر، وستُصنع في الولايات المتحدة، وستضيف 7.6 إيه/س إلى سعة Riot بحلول منتصف عام 2024.”

على الرغم من توقع الشركة لمزيد من التحديات في الصناعة في المستقبل، أ đảmت المنفذون التنفيذيون أن الشركة ستستفيد من “فترة التوحيد” التي ستأتي قبل منافسيها بفضل وضعها المالي القوي والسيولة.