الاستثمار في التعدين السحابي – كل ما تحتاج إلى معرفته

كمستثمر ذكي في العملات الرقمية، من الحكمة أن تفهم التعدين السحابي وكيف يمكنه تعزيز أهداف استثمارك. مفهوم التعدين السحابي قديم تقريبًا مثل البيتكوين نفسه. اليوم، يتمتع التعدين السحابي بسمعة مختلطة حيث يعتبر قطاعًا مربحًا لكنه مليء بالاحتيال. إليك ما تحتاج إلى معرفته قبل أن تستثمر في أي بروتوكولات للتعدين السحابي.

ما هو التعدين السحابي؟

لفهم التعدين السحابي، تحتاج أولاً إلى فهم كيفية عمل البيتكوين. في شبكة البيتكوين، توجد عقد تقوم بالتحقق من المعاملات. تُعرف هذه العقد المُتحققة بـ “المُعَدِّنين” في الصناعة. حصلوا على هذا اللقب بسبب الطاقة التي يبذلونها للحفاظ على صحة سلسلة الكتل. يأتي استهلاك هذه الطاقة مع تكلفة. بهذه الطريقة، يشبه تعدين البيتكوين تعدين الأصول الثمينة الأخرى. تحتاج إلى استثمار الوقت والموارد مما يضيف إلى القيمة الإجمالية للأصل.
يتنافس مُعَدِّنُو البيتكوين ضد بعضهم البعض لحل معادلة رياضية معقدة تُعرف باسم SHA-256 (خوارزمية التجزئة الآمنة-256). هذه المعادلة صعبة لدرجة أن حاسوبك ينظر إليها ويقرر أن التخمينات المدروسة أسرع من إجراء الحسابات مباشرة. يُشار إلى هذا الجهد الحوسبي بمعدل التجزئة (hash rate) لشبكة البيتكوين.

الإمداد التنبؤي

من الجدير بالذكر أن مُنشئ البيتكوين المجهول، ساتوشي ناكاموتو، أدرج بعض البروتوكولات المثيرة لضمان أن يُكمل مُعَدِّنُو البيتكوين هذه المعادلة ويضيفوا كتلًا إلى الشبكة على فترات كل 10 دقائق. كان هذا الإطار الزمني حاسمًا لاستراتيجية البيتكوين لأن مكافآت التعدين هي الطريقة الوحيدة التي يدخل بها بيتكوين جديد إلى السوق. وبالتالي، تساعد فترات الـ10 دقائق البيتكوين على الحفاظ على آلية إمداد تنبؤية.

في الأيام الأولى للبيتكوين، كان بإمكان أي شخص التعدين على الشبكة باستخدام حاسوب شخصي بسيط. بحكمة، قدم ناكاموتو خوارزمية لزيادة صعوبة معادلة SHA-256 بناءً على معدل التجزئة الكلي للشبكة. كلما زاد عدد الأشخاص الذين يَعدين البيتكوين، أصبحت المعادلة أكثر صعوبة. تعمل هذه التعديلات بالتزامن مع جدول مكافآت يتقلص تلقائيًا.

مكافآت التعدين

حصل أول مُعَدِّنِي البيتكوين على 50 بيتكوين عن كل كتلة يضيفونها إلى سلسلة الكتل. تم تقليل هذا المبلغ إلى النصف كل 210,000 كتلة مُعَدَّة. المكافأة الحالية هي 6.25 بيتكوين لكل كتلة مُعَدَّة. من المقرر أن تُقسم هذه المكافأة مرة أخرى إلى النصف في عام 2024. ومن الجدير بالذكر أن آخر بيتكوين سيُعَدَّ في حوالي عام 2140 وفقًا لهذا المعدل الحالي.

الندرة تدفع الابتكار

حقيقة أن هناك فقط 21 مليون بيتكوين ستدخل السوق على الإطلاق، إلى جانب ارتفاع أسعار هذه العملة الرقمية، تستمر في دفع المُعَدِّنِين إلى ابتكارات جديدة. كان التعدين يقتصر في السابق على حاسوب شخصي منزلي. ومع ذلك، لم يمض وقت طويل قبل أن يبدأ المُعَدِّنُون في بناء أجهزة تعدين خاصة مكوّنة من بطاقات GPU. بطاقات GPU أكثر كفاءة بكثير من وحدات المعالجة المركزية (CPU) في أداء المهام المتكررة مثل تخمين إجابة معادلة SHA-256.
أدى إدخال بطاقات GPU إلى تغيير كل شيء في السوق. أولاً، ارتفع معدل التجزئة للشبكة إلى مستويات جديدة. كما أشار إلى بداية نهاية المُعَدِّنِين الذين يستخدمون CPU العادي. جهاز تعدين GPU أسرع بمئات المرات في حل معادلة SHA-256 مقارنةً بـ CPU القياسي.

أجهزة التعدين ASIC تحدد المعيار الجديد

شهد قطاع التعدين بأكمله اضطرابًا كبيرًا آخر عندما قدمت Bitmain، أكبر شركة تصنيع أجهزة التعدين ومشغّل أحواض التعدين في العالم، أجهزة التعدين ASIC إلى السوق. هذه الشرائح القوية المصممة خصيصًا دمرت أداء بطاقات GPU. ASIC (دوائر متكاملة مخصصة لتطبيق معين) أسرع بآلاف المرات في حل معادلة SHA-256 مقارنةً ببطاقات GPU.
كانت أجهزة ASIC أيضًا أغلى بكثير من أجهزة التعدين GPU. يمكن أن تكلف هذه الأجهزة أكثر من 2000 دولار للنماذج منخفضة المستوى وحوالي 8000 دولار أو أكثر للوحدات ذات الجودة العالية. بما أن أجهزة ASIC زادت من معدل التجزئة للشكة، فقد دفعت صعوبة معادلة SHA-256 إلى حد أن وحدات CPU العادية أصبحت عمليًا لا قيمة لها. في الأساس، لا يزال بإمكانك التعدين باستخدام حاسوبك المنزلي اليوم، لكن في تلك الحالة تكون فرصك تقريبًا مثل الفوز باليانصيب، بالإضافة إلى تكاليف كهربائية أعلى بكثير.

باهظة الثمن بالنسبة للمستثمر العادي

بمجرد أن أصبح قطاع التعدين مكانًا حصريًا للاعبين الكبار، شهد أيضًا تركيزًا كبيرًا. بدأت مزارع التعدين الضخمة في حجز حصص كبيرة من معدل تجزئة شبكة البيتكوين. أدى هذا التركيز إلى احتجاج في المجتمع. تم بناء البيتكوين حول مفهوم مشاركة أي شخص في شبكته، والآن أصبح هذا بعيدًا عن الواقع. لحسن الحظ، ساعدت أحواض التعدين في تحقيق توازن مؤقت في الساحة، لفترة قصيرة.

أحواض التعدين

أحواض التعدين هي بروتوكولات تجمع كامل قوة التجزئة الخاصة بالحوض للتنافس في خوارزمية تعدين البيتكوين. تسمح أحواض التعدين لأي شخص بالمساهمة بأفضل ما يستطيع، وتلقي عوائد منتظمة. يحصل أي مشارك في حوض التعدين على مكافآت تعادل نسبته من قوة التجزئة المساهمة.
اليوم، أصبحت أحواض التعدين هي القاعدة. حتى أكبر مزارع تعدين البيتكوين التي كانت تهيمن على القطاع أصبحت الآن جزءًا من أحواض تعدين أكبر. الانضمام إلى هذه الأحواض منطقي لأنه يتيح لك الحصول على مكافآت يومية بدلاً من استراتيجية النجاح أو الفشل المستخدمة في التعدين التقليدي.

التعدين السحابي

التعدين السحابي هو تطور مفهوم حوض التعدين. لم يمض وقت طويل قبل أن تدرك مراكز البيانات أن هناك الكثير من الأشخاص الذين يرغبون في المشاركة في الحوض لكنهم يفتقرون إلى أجهزة التعدين اللازمة. لتصحيح هذا الوضع، بدأت مراكز البيانات في تأجير قوة التجزئة الخاصة بها في الحوض. كان هذا المفهوم ثوريًا لأنه يعني للمرة الأولى وجود آلية لتعدين عملة رقمية، مثل البيتكوين، باستخدام قوة حوسبة سحابية مستأجرة.

ما المشكلات التي يحاول التعدين السحابي حلها؟

يسعى التعدين السحابي إلى حل بعض أهم المشكلات التي تواجه مُعَدِّنِي البيتكوين. توفير القدرة للمستخدمين على استئجار أو شراء معدات التعدين من مزود سحابي طرف ثالث فتح الباب للمشاركة الشاملة. أي شخص، في أي مكان، يمكنه الاستفادة من مركز بيانات بعيد يشارك قوة المعالجة لكسب بعض البيتكوين المجانية.

حواجز التكلفة

مع ارتفاع متوسط تكلفة جهاز التعدين ASIC إلى مستويات عالية، تُرك العديد من المُعَدِّنِين في وضع صعب. يتفق معظم المحللين على أن حواجز التكلفة تمثل أحد العوائق الرئيسية أمام تبني البيتكوين على نطاق واسع. تستثمر خدمات التعدين السحابي في معدات باهظة الثمن نيابةً عنك. تُلغي هذه الاستراتيجية الحاجة إلى أي عتاد باستثناء هاتف ذكي للتحقق من رصيدك.

حواجز التقنية

إلى جانب إلغاء الحواجز المالية أمام الاعتماد، يزيل التعدين السحابي أيضًا الحواجز التقنية. كان على المُعَدِّنِين الأوائل فهم شفرة البيتكوين لتحميل سلسلة الكتل والبدء في التحقق من المعاملات. ازدادت هذه المتطلبات عندما ظهرت أجهزة التعدين GPU وASIC. الآن، هناك مصنعون محترفون يساهمون في هذا القطاع.

فوائد التعدين السحابي

لا يستغرق الأمر وقتًا طويلاً لتدرك الفوائد الضخمة التي يحصل عليها من استراتيجية التعدين السحابي. أساسًا، الإعداد سهل. ما عليك سوى تسجيل الدخول إلى منصة التعدين السحابي ومراقبة عوائدك. بالطبع، هناك فوائد أكثر من مجرد البساطة. إليك بعض الجوانب الجذابة الأخرى لقطاع التعدين السحابي.

بدون كهرباء

إحدى أكبر الشكاوى الموجهة ضد البيتكوين هي متطلبات استهلاك الطاقة. حاليًا، تستخدم شبكة البيتكوين طاقة أكثر من العديد من الدول الأوروبية المتقدمة. على الرغم من أن جزءًا كبيرًا من كهرباء التعدين السحابي يأتي من مصادر متجددة، إلا أنه لا يزال يضع عبئًا كبيرًا على الشبكة الحالية. وبالتالي، تتحول هذه الكهرباء مباشرة إلى تكاليف تشغيلية.
يلغي التعدين السحابي المخاوف المتعلقة بالكهرباء من معادلة التعدين. يعني هذا الإلغاء أن الأشخاص الذين يعيشون في مناطق ذات تكلفة كهرباء مرتفعة للغاية، مثل بعض الجزر في الكاريبي، يمكنهم تعدين البيتكوين بفعالية. وبشكل واضح، يقلل التعدين السحابي من بصمتك الكربونية.

كيف يعمل التعدين السحابي؟

في صميم استراتيجية التعدين السحابي توجد مراكز بيانات ضخمة. تم بناء هذه المزارع العملاقة لتوفير الطاقة وتوفير القوة الحوسبية المطلوبة. في سيناريو التعدين السحابي، تستأجر قوة التجزئة الخاصة بك وفي المقابل تتلقى مقدارًا معينًا من المكافآت لكل كتلة. نظرًا لعدم وصولك إلى معدات التعدين، فإن مركز البيانات هو المسؤول الوحيد عن صيانة المعدات.

اختيار العملة

في الوقت الحاضر، توجد منصات تعدين سحابية لمجموعة واسعة من العملات. بالإضافة إلى العملات التي تُعَدَّ باستخدام SHA-256 من الجيل الأول مثل BTC و ETH، هناك الآن العشرات من العملات البديلة التي يمكن تعدينها سحابيًا. وما هو أكثر إثارة هو أن بعض المنصات توفر بروتوكولات تقوم تلقائيًا بتبديل جهودك التعدينية بناءً على صعوبة الشبكة وربحية المشروع بشكل عام.

تاريخ التعدين السحابي

بدأ أول حوض تعدين سحابي في الخدمة في نوفمبر 2010 تحت الاسم الذي تغير الآن، Bitcoin (BTC ) Pooled Mining Server. اليوم، تُعرف المنصة باسم Slush. من المثير للإعجاب أن Slush قامت بتعدين أكثر من مليون بيتكوين منذ تأسيسها. في عام 2013، دخل منافس رئيسي آخر السوق – F2Pool. في الأصل، كان لهذا الحوض اسم مختلف – Discus Fish. اليوم، تحتل F2Pool موقعًا بارزًا في السوق كأقدم حوض تعدين بيتكوين في الصين، وثاني أكبر حوض بيتكوين في العالم.

في عام 2014، دخل أكبر مصنع لأجهزة التعدين في العالم السوق بشكل كبير بإطلاق Antpool. أصبحت Antpool واحدة من أكبر أحواض التعدين في القطاع خلال أقل من عام. أدى هذا النمو إلى مخاوف بشأن المركزية. ازدادت هذه المخاوف بعد أن استحوذت Bitmain على حوض تعدين سحابي رئيسي آخر وهو BTC.com في عام 2015.

مخاطر التعدين السحابي

كما هو الحال مع جميع الأمور المتعلقة بالعملات الرقمية، هناك بعض التحذيرات والمخاطر التي يجب أن تكون على علم بها قبل أن تستثمر في عملية تعدين سحابية. أساسًا، يجب عليك التعامل فقط مع أحواض تعدين سحابية ذات سمعة طيبة لتجنب الاحتيال.

التعدين السحابي غالبًا ما يُحاط بسمعة سيئة بسبب وجود عدد لا يحصى من أحواض الاحتيال وسحب الأموال في هذا القطاع. حقيقة أنك لا ترى أو تتعامل مع معدات التعدين الخاصة بك تجعل الأمر سهلًا للجهات الخبيثة للسرقة بأموالك.

في بعض الحالات، تستخدم هذه الشركات الأموال التي تجمعها من المستثمرين الجدد لدفع المكافآت للمستثمرين الأوائل. تشبه هذه الاستراتيجية مخطط بونزي. يعتقد المستثمرون القدامى أنهم يحققون الأرباح المتوقعة لذا يستثمرون بجهد أكبر. يدفع هذا الزخم استثمارات جديدة إلى المنصة. ثم، فجأةً، يختفي الحوض مع عملاتك المشفرة.

احتيالات التعدين السحابي الحديثة

مثال مثالي على احتيال تعدين سحابي حدث هذا العام. فقط هذا الأسبوع، تم تسليم مؤسس مشارك في احتيال تعدين مزعوم من بنما لمواجهة تهم في نيويورك. وفقًا للوثائق القضائية، وعد غوتيمبورغ دوس سانتوس بمكافآت هائلة لأعضاء نادي AirBit الخاص به. بالطبع، للحصول على أفضل المكافآت، كان عليك ببساطة شراء حزمة نادي التعدين مدى الحياة مقابل 1000 دولار.

الكشف عن احتيالات التعدين السحابي

لحسن الحظ، أصبح من الأسهل كثيرًا اكتشاف احتيالات التعدين السحابي مقارنةً بالماضي. في الأيام الأولى للبيتكوين، كان هناك الكثير من الارتباك في السوق. كما كان من الصعب جدًا العثور على معلومات موثوقة عبر الإنترنت، خاصةً فيما يتعلق بالتقنيات الجديدة مثل أحواض التعدين السحابي. ومع ذلك، ليس هذا هو الحال اليوم.
يجب عليك دائمًا إجراء البحث الخاص بك (DYOR) قبل أن تستثمر في أي تقنية جديدة. التعدين السحابي مربح، ولكن فقط إذا قمت به بشكل صحيح. إذا وعدك شخص بمكافآت تبدو غير عادية، فذلك لأنهم يحاولون احتيالك وسرقة بيتكوينك المكتسب بجهد. في هذه الحالات، لا تدع الخوف من الفقدان (FOMO) يتحكم فيك. كن حازمًا وانسحب. سيتشكر محفظتك لك في وقت لاحق.

التعدين السحابي هو المستقبل

على الرغم من خطر المحتالين، فإن قطاع تعدين الحوض السحابي ضروري في المجتمع. سيظل هناك دائمًا طلب على قوة تجزئة شبكة البيتكوين. في العديد من الحالات، يكون استخدام هذه الشبكات أكثر كفاءة من حيث التكلفة مقارنةً بشراء أو تشغيل جهازك الخاص. حتى إذا كان جهازك جزءًا من حوض التعدين، لا يزال بإمكانك زيادة مكافآتك عن طريق شراء المزيد من قوة التجزئة. لهذه الأسباب، من المتوقع أن يظل التعدين السحابي منتجًا أساسيًا في الصناعة في المستقبل القريب.