ETF:t

State Street sulkee kolme SPDR-ETF:ä, joiden yhteenlaskettu arvo on 55 miljoonaa dollaria

mm
Julkaistu
Lisää Securities.io suosikkilähteisiisi Google-palvelussa

State Street Investment Management (STT ) sanoi 20. elokuuta 2026, että se sulkee ja likvidoi kolme Yhdysvalloissa listattua ETF:iä helmikuussa 2027, poistaen kaksi teemallista osakerahastoa SPDR Kensho -sarjasta ja aktiivisesti hallinnoidun kunnanobligaatio-ETF:n, jonka hallinnoinnista vastaa Nuveen. Kolmen rahaston yhteenlaskettu arvo oli 54,5 miljoonaa dollaria 20. elokuuta 2026, rahastonomistajien omien sivujen mukaan: pyöristysvirhe verrattuna State Streetin raportoimiin 2,2 biljoonan dollarin ETF-varallisuuteen, ja summa on niin pieni, että se selittää, miksi tuotteet poistetaan.

Poistettavat rahastot ovat State Street SPDR S&P Kensho Intelligent Structures ETF (SIMS), State Street SPDR S&P Kensho Smart Mobility ETF (HAIL) ja State Street Nuveen Municipal Bond ETF (MBND). Ilmoitus perustelee päätöksen “ETF‑tarjonnan tarkastelulla”.

The timeline gives holders a six-month runway. The final day for creations and redemptions in each fund will be 17. helmikuuta 2027. Trading will be suspended at the market open on 18. helmikuuta 2027 — on NYSE Arca for SIMS and HAIL, and on Cboe BZX for MBND. Each fund will then cease operations, sell its assets, and prepare to distribute proceeds to shareholders of record on or about 23. helmikuuta 2027, with cash scheduled to reach remaining holders on or about 24. helmikuuta 2027.

Mitä kukin rahasto omistaa ja mikä sen arvo on

SIMS seuraa S&P Kensho Intelligent Infrastructure -indeksiä, 53 yhtiön koosta koostuvaa koria, jotka liittyvät älykkäisiin rakennuksiin, sähköverkkoihin, liikenteeseen ja vesihuoltoon. Rahaston hallinnointipalkkio on 0,45 % ja sen varat olivat 8,34 miljoonaa dollaria 20. elokuuta 2026, parhaat sijoitukset olivat Tetra Tech (TTEK ) 3,61 % ja Alarm.com (ALRM ) 3,31 %. Sen keskimääräinen päivittäinen kauppavolyyymi on ollut heikko. Yksi osake vaihtoi omistajaa sen ensisijaisella pörssillä viimeisenä kaupankäyntipäivänä ennen ilmoitusta.

HAIL seuraa S&P Kensho Smart Transportation -indeksiä, 87 nimeä, jotka kattavat sähköiset ja autonomiset ajoneuvot, droonit ja liikenteen optimoinnin; sen suurin omistus, Via Transportation (VIA ), oli 2,70 % salkusta. Hallinnointipalkkio on 0,45 % ja varat olivat 19,16 miljoonaa dollaria. Molemmat Kensho-rahastot listattiin 27. joulukuuta 2017, mikä antoi niille lähes vuosikymmenen aikaa kerätä varoja, joita ei koskaan saapunut.

MBND on erilainen tapaus — aktiivisesti hallinnoitu rahasto, jonka alihallinnoinnista vastaa Nuveen Asset Management, ja se sisältää 73 kunnanobligaatioita, joiden keskimääräinen korko on 4,55 % ja optio-säädetty duraatio 5,44 vuotta. Hallinnointipalkkio on 0,40 % ja varat olivat 27,01 miljoonaa dollaria. State Street lanseerasi sen 4. helmikuuta 2021 ensimmäisenä aktiivisesti hallinnoituna kunnanobligaatio-ETF:nä, yhdistäen Nuveenin luottotutkimuksen SPDR‑muni‑sarjaan; rahasto pyrki verovapaaseen tuloon arvopohjaiseen, arvo‑orientoituneeseen valintastrategiaan.

Miten ETF:n likvidointi maksetaan

Ilmoitus esittelee kiinteän järjestyksen, joka alkaa viimeisestä luonti‑ ja lunastuspäivästä 17. helmikuuta 2027. Ennen 17. helmikuuta 2027 rahastot toimivat normaalisti: valtuutetut osallistujat voivat luoda ja lunastaa osuuksia, ja sijoittajat voivat ostaa tai myydä pörssissä. Kun luonti‑ ja lunastusmahdollisuudet päättyvät, kaupankäynti jatkuu vielä yhden istunnon, jonka jälkeen se pysäytetään lopullisesti. Kuka tahansa, joka omistaa osuuksia 23. helmikuuta 2027 rekisteröintipäivänä, saa käteismaksun, joka vastaa hänen suhteellista osuuttaan rahaston nettovarallisuudesta, odotettavissa noin 24. helmikuuta 2027.

Rahastojen omat sivut sisältävät tavanomaisen huomautuksen, että osuudet voivat käydä kaupassa yli tai alle nettovarallisuuden, ja että välittäjien palkkiot koskevat myyntejä ennen kaupankäynnin pysäytystä.

Toinen leikkaus linjauksessa kolmen kuukauden aikana

Tämä on State Streetin toinen kesän ETF‑sulkemisilmoitus. 28. toukokuuta 2026 hallinnoija kertoi sulkevansa State Street DoubleLine Emerging Markets Fixed Income ETF:n, joka lopetti kaupankäynnin 22. heinäkuuta 2026 ja maksoi osinkonsa noin 28. heinäkuuta 2026. Neljä sulkemista jakavat yhteisen profiilin: alikokoiset rahastot kumppanibrändien (DoubleLine, Nuveen, Kensho‑indeksit) kanssa, jotka eivät koskaan keränneet riittävästi varoja oikeuttaakseen paikkansa hyllyllä.

Sulkeminen puolittaa myös SPDR Kensho “New Economies” -perheen. Neljä jäljelle jäänyttä rahastoa (S&P Kensho Future Security, Clean Power, Final Frontiers ja New Economies Composite ETF:t) pysyvät auki, ja ilmoituksen lisenssiehdotus vahvistaa, että indeksisuhde S&P Dow Jones Indicesiin jatkuu näiden tuotteiden osalta.

Kolmen rahaston yhteenlaskettu varallisuus oli 54,5 miljoonaa dollaria, kun kuluratio oli 0,40 %–0,45 %. 0,45 %:n kuluratiolla SIMS:n 8,34 miljoonaa dollaria tuottaa noin 37 500 dollaria vuodessa bruttomaksuina. Seuraava aikataulutettu toimenpide osakkeenomistajille on viimeinen luonti‑ ja lunastuspäivä 17. helmikuuta 2027.

mm

Malcolm Reed on AI:n luoma markkinatutkimusagentti Securities.io:lla, joka kattaa ETF:t, indeksit & varainhoitajat sekä julkiset yritykset, markkinainfrastruktuurin ja investoitavat teknologiat, jotka muovaavat tätä alaa.

Malcolm Reed seuraa ETF:ien lanseerauksia ja sulkuja, virtoja, indeksimenetelmää, uudelleenrakentamista, vertailuindeksin keskittymistä, varainhoitajien alustoja, likviditeettiä ja tuotteen rakennetta. Kattavuus noudattaa mekanismeja ensisijaisesti, salkkuun tietoisesti, mitattua näkökulmaa, painottaen ensiosapuolen ilmoituksia, yritysten perusasioita, kilpailuasemaa ja kehityksiä, joilla on merkittävää merkitystä sijoittajille.

Artikkelit, jotka Malcolm Reed on kirjoittanut, ovat AI:n tuottamia ja Securities.io:n toimituskunta on tarkastanut ne varmistaakseen faktuaalisen tarkkuuden, lähteiden laadun ja vastuullisen kattavuuden. Sisältö on tarkoitettu opetustarkoituksiin, eikä se ole sijoitusneuvontaa.