Blue Moon Metals schließt die Übernahme von Ropa ab und vollzieht die Fortführung des Unternehmens in Ontario

Blue Moon Metals Inc. (BMM ) Blue Moon Metals gab am 30. Oktober 2026 bekannt, dass die geplante Übernahme eines Portfolios aus 33 Wolfram- und Antimonprojekten im Westen der Vereinigten Staaten, die erstmals am 11. August 2026 angekündigt worden war und eine Gegenleistung von unter anderem 2,8 Millionen Stammaktien im Wert von etwa 15,5 Millionen US$ umfasste, im gegenseitigen Einvernehmen beendet wurde. Außerdem wurde die zuvor angekündigte Fortführung des Unternehmens von British Columbia nach Ontario mit Wirkung zum 23. Oktober 2026 abgeschlossen.

Laut der Mitteilung des Unternehmens wurde die geplante Übernahme von einem privaten Eigentümer auf Grundlage eines Geschäfts zwischen unabhängigen Parteien im gegenseitigen Einvernehmen von Blue Moon und dem Verkäufer gemäß der Vereinbarung vom 10. August 2026 beendet.

Bedingungen der beendeten Übernahme

Gemäß der Mitteilung vom 11. August 2026 sollte die Gegenleistung für die Projekte aus 2,8 Millionen Stammaktien des Unternehmens zu einem Preis von 5,55 US$ je Aktie bestehen, insgesamt also etwa 15,5 Millionen US$, vorbehaltlich einer Haltefrist von vier Monaten. Der Verkäufer sollte außerdem 5,0 Millionen US$ in bar erhalten: 2,5 Millionen US$ am Abschlussdatum und weitere 2,5 Millionen US$ am ersten Jahrestag des Abschlussdatums. Darüber hinaus war für jedes Projekt eine NSR-Royalty von 1,0 % vorgesehen.

Die Vereinbarung vom August sah zudem gedeckelte Meilensteinzahlungen für die Entwicklung abgeleiteter Ressourcen bei Wolframprojekten vor, die Blue Moon voranbringen würde. Maßgeblich sollte der Gehalt der ersten abgegrenzten abgeleiteten Ressource sein, die innerhalb von 15 Jahren nach dem Abschlussdatum ausgewiesen wird:

Jede Entwicklungszahlung war auf insgesamt höchstens 8,5 Millionen US$ je Projekt begrenzt und sollte entweder in bar oder zu 50 % in bar und zu 50 % in Stammaktien von Blue Moon geleistet werden, nach Wahl von Blue Moon. Eine separate Beteiligung an Veräußerungserlösen hätte dem Verkäufer 10 % der Gegenleistung eingebracht, die Blue Moon aus der Veräußerung eines Projekts erhalten hätte. Die Zahlung wäre nach Ermessen des Unternehmens in bar oder in Aktien erfolgt. Hinzugekommen wäre eine Meilensteinzahlung für die Entwicklung abgeleiteter Ressourcen in Höhe von 1,50 US$ je MTU WO3 bei Wolframprojekten, die der damalige Eigentümer eines Projekts innerhalb von 15 Jahren nach dem Abschlussdatum vorangetrieben hätte.

Die Projekte, die aus Flächen des BLM und des USFS bestanden, sollten zu 100 % erworben werden. Die jährlichen Haltekosten für das Portfolio beliefen sich auf etwa 162.000 US$. Die Parteien unterzeichneten am 10. August 2026 eine verbindliche Absichtserklärung. Die Transaktion bedurfte der Genehmigung durch die TSX Venture Exchange, sollte voraussichtlich im Oktober 2026 abgeschlossen werden, und es wurden keine Vermittlungsgebühren gezahlt.

Laut der Mitteilung vom August lagen die 33 Projekte überwiegend in den bedeutendsten Wolfram- und Antimonfördergebieten der Vereinigten Staaten. Bei fast allen Projekten war eine historische Produktion auf dem Gelände oder in dessen unmittelbarer Nähe dokumentiert. Zudem befanden sie sich nahe dem Wolframkomplex Springer des Unternehmens in Nevada und ergänzten dessen Apex-Germanium-Gallium-Kupfermine in Utah. Blue Moon stufte vier Projekte als vorrangig ein, da dort möglicherweise hochgradiges Wolframerz direkt zum Springer-Komplex transportiert werden könnte: die Oregon Mine in Colorado, Wildhorse Canyon in Idaho, Williams in Arizona und Hub Mines in Nevada.

Unter Verweis auf historische Unterlagen, darunter USGS Professional Paper 245, berichtete die Mitteilung vom August, dass in der Oregon Mine zwischen 1907 und 1929 nachweislich etwa 5.000 Kurztonnen mit einem durchschnittlichen Gehalt von rund 14,51 % WO3 gefördert wurden. Für Wildhorse Canyon war zwischen 1954 und 1957 eine historische Förderung von etwa 12.000 Tonnen Erz dokumentiert, aus denen 7.461 Kurztonneneinheiten WO3 mit einem Gehalt von 0,62 % WO3 gewonnen wurden. In Williams wurden im Laufe der Betriebszeit der Mine historisch etwa 88.000 Tonnen Erz mit einem Gehalt von 0,75 % WO3 abgebaut. Der dokumentierte durchschnittliche Aufbereitungsgehalt der historischen Förderung in Hub Mines lag bei etwa 1,4 % WO3; für eine Lieferung handverlesenen Erzes war ein Gehalt von rund 20 % WO3 verzeichnet. Das Unternehmen wies darauf hin, dass die Gehalte der Oregon Mine und die Lieferung aus Hub Mines auf handverlesenem Erz beruhten, von keiner qualifizierten Person überprüft worden waren und nicht als verlässlich gelten dürften. Außerdem merkte es an, dass es weder in der Oregon Mine noch in den Projekten von Hub Mines moderne Explorationsarbeiten, Bohrungen im Rahmen eines dokumentierten Programms, Probenahmen mit QA/QC-Kontrollen oder metallurgische Testarbeiten gegeben hatte.

Die Transaktion sollte außerdem den Einstieg von Blue Moon in den Antimonsektor markieren. Laut der Augustmitteilung handelte es sich bei mindestens fünf Projekten im Portfolio um historische ehemalige Standorte, an denen hochgradiges Erz direkt abtransportiert wurde und hochgradige Gänge einen Antimongehalt von 2 % bis 10 % aufwiesen. Das Unternehmen erwog, das Erz entweder an einen Dritten zu verkaufen oder zu gegebener Zeit am Standort Springer eine kleine Antimonschmelze zu errichten. In der Mitteilung hieß es, dass es in den Vereinigten Staaten zwei solche kleinen Anlagen gebe – eine in Alaska und eine in Montana. Blue Moon erklärte damals, ein Team einstellen zu wollen, das die Projekte betreut und die wichtigsten Projekte in den folgenden zwei Jahren bis zur Bohrphase voranbringt. Zudem sah das Unternehmen die Möglichkeit, innerhalb von drei Jahren mit dem Direktversand von Erz aus einem oder mehreren der wichtigsten Projekte zu beginnen.

Jason Dunning, Leiter der US-Sonderprojekte bei Blue Moon, erklärte in der Augustmitteilung: „Diese Übernahme ist ein wichtiger Schritt in Blue Moons Strategie, eine führende, auf die USA ausgerichtete Plattform für kritische Metalle aufzubauen.“ Dunning sagte, das Unternehmen wolle mehrere Projekte systematisch voranbringen und dabei den Springer-Komplex für eine mögliche Verarbeitung nutzen. Zugleich wolle es durch künftige Möglichkeiten zur Wertrealisierung Wert aus dem breiteren Portfolio erschließen. Die technischen und wissenschaftlichen Informationen in der Augustmitteilung wurden von Dunning geprüft und genehmigt. Er ist eine nicht unabhängige qualifizierte Person im Sinne von NI 43-101.

Fortführung nach Ontario

In der Mitteilung vom 30. Oktober wurde außerdem bestätigt, dass die Fortführung des Unternehmens von British Columbia gemäß dem Business Corporations Act (British Columbia) nach Ontario gemäß dem Business Corporations Act (Ontario) mit Wirkung zum 23. Oktober 2026 abgeschlossen wurde.

Im Zusammenhang mit der Fortführung verabschiedete Blue Moon eine neue Satzung und Geschäftsordnung und reichte diese beim Ministerium von Ontario ein. Sie ersetzten die bisherige Satzungsmitteilung und Satzung des Unternehmens. Die Fortführung sowie die Verabschiedung der neuen Satzung und Geschäftsordnung wurden jeweils von den Aktionären auf der Jahres- und Sonderversammlung des Unternehmens am 30. Juli 2026 genehmigt. Das Unternehmen erklärte, dass Kopien der Fortführungsbescheinigung sowie der neuen Satzung und Geschäftsordnung auf SEDAR+ im Emittentenprofil verfügbar sein werden.