الاستثمار في tZERO – كل ما تحتاج إلى معرفته

tZERO هي سوق ثانوي وتقنية البلوك تشين بيئة تركز أساسًا على الاستثمارات غير السائلة تقليديًا. هذه الاستثمارات، مثل الأسهم الخاصة في الشركات الخاصة الكبيرة أو العقارات التجارية، توفر للمستثمرين خيارات محدودة للسيولة الثانوية.

حتى عندما يجد المستثمر منصة تداول ثانوية، تكون العملية بطيئة ومكلفة بشكل مشهور. بالإضافة إلى ذلك، يفتقر هذا النوع من الاستثمارات إلى الشفافية مقارنة بالاستثمارات التقليدية في الأوراق المالية. هذه الأسباب تركت المستثمرين دون ثقة في السوق. تسعى tZERO لاستعادة هذه الثقة عبر نهج مفتوح قائم على البلوك تشين يضع احتياجات المستثمرين أولاً.

وفقًا لمؤسس الشركة والرئيس التنفيذي السابق، Patrick Byrne، كان هدف tZERO هو تمكين المستخدمين من عدم الاعتماد بعد الآن على هياكل السوق المؤسسية التقليدية. بل، تخيل منصة تداول جديدة تعتمد على دفاتر الأستاذ اللامركزية المشفرة التي توفر نزاهة سوق محسنة.

نقص السيولة في السوق

السيولة الخاصة هي سوق آخر يمكن لـ tZERO أن تحدث فيه ثورة. اليوم، هناك نصف عدد الشركات العامة مقارنةً بعام 2000. تستمر الشركات في البقاء خاصة وتتركز على حملات جمع الأموال التي تقتصر على المستثمرين المعتمدين. المستثمرون المعتمدون هم المستثمرون الذين يمتلكون أكثر من مليون دولار من الأصول السائلة. تُعرف هذه الفعاليات بجولات تمويل السلسلة أ الخاصة، وهي غير متاحة لمعظم المستثمرين.

tZERO إضافة مثالية للصناعة لأنها توفر للسوق طريقة سهلة لتشفير وتداول الأوراق المالية عالية الجودة عبر مجموعة متنوعة من الصناعات. 

. بهذه الطريقة، كانت tZERO رائدة في الجهد الرامي إلى جلب كفاءة وشفافية أكبر إلى أسواق رأس المال من خلال منصة التداول من الجيل التالي الخاصة بها.

كيف يعمل نظام tZERO ATS

tZERO ATS هو نظام التداول البديل الرائد لإصدار وتداول رموز الأمان. كان tZERO ATS رائدًا في أول صفقة موثقة لتأمين أمان قائم على البلوك تشين في عام 2016. كانت هذه المنصة من أوائل المنصات التي حصلت على موافقة من هيئة الأوراق المالية والبورصات الأمريكية (SEC) لتشغيلها. وبالتالي، يُعد tZERO ATS أكبر منصة تداول ثانوية لـ الأوراق المالية الرقمية في العالم. 

نظام TZERO

يغير tZERO ATS قواعد اللعبة لأنه يمكّن المستثمرين العاديين، من خلال المشتركين فيه، من تداول أسهم الشركات الخاصة بسهولة. على وجه التحديد، يتداول عملاء المشتركين في tZERO ATS الأوراق المالية غير المصدقة التقليدية. في نظام tZERO ATS، تعمل الأوراق المالية الرقمية كوسيلة لتوفير شفافية أكبر للمستثمرين بدلاً من أن تكون أمانًا مشفرًا فعليًا. وبالتالي، لا تزال جميع السجلات تُحفظ بنفس الطريقة التي تُحفظ بها الأوراق المالية التقليدية.

في نظام tZERO ATS، يتداول جميع المشترين والبائعين من خلال مجموعة مظلمة. تسمح هذه الاستراتيجية لـ tZERO ATS بأن تكون وسيطًا في المعاملات. 

تاريخ tZERO

tZERO ATS هي شركة فرعية مملوكة بالكامل لمجموعة tZERO Group, Inc. (tZERO). تبدأ رحلة tZERO إلى القمة في عام 2014. في ذلك الوقت، بدأ الرئيس التنفيذي للشركة العمل مع مشروع Medici للبلوك تشين التابع لـ Overstock. كان هدف Medici هو تمكين Overstock من تعزيز تقنية البلوك تشين.  tZERO هي شركة فرعية لـ Medici Ventures، الشركة الفرعية المملوكة بالكامل والتي تركز على البلوك تشين التابعة للشركة المتداولة علنًا Overstock.com (BBBY ) Inc. (NASDAQ:OSTK). في عام 2016، استحوذت tZERO على tZERO ATS. 

في عام 2018، أكملت tZERO إصدار رموز الأسهم المفضلة، السلسلة أ (TZROP). تم إصدار TZROP في طرح خاص للمستثمرين الذين وقعوا اتفاقيات لأسهم مستقبلية قبل 6 أغسطس 2018، وتم تمويله بالكامل حتى 8 أغسطس 2018، وهو إغلاق عرض TZROP.

المشروع المشترك مع BSTX

المشروع المشترك بين tZERO وBOX Digital الذي أعلن في يونيو 2018، Boston Security Token Exchange LLC (BSTX)، يهدف إلى تشغيل مرفق تبادل أوراق مالية وطنية أمريكي تابع لـ BOX Exchange LLC ودعم التداول في رموز الأمان. تعمل tZERO على إنشاء التقنية اللازمة وستدير تنفيذ التقنية المستمر، والإدارة، والصيانة، والدعم. تقدم BOX Digital القيادة التنفيذية والخبرة التنظيمية. لا يزال بدء عمليات BSTX خاضعًا للموافقات من SEC بخصوص قواعد التداول المقترحة لـ BSTX والمسائل الأخرى المتعلقة بتشغيله.

tZERO Crypto

تطبيق tZERO

اعتبارًا من 1 يناير 2019، استحوذت tZERO على 100٪ من حصة الملكية في tZERO Crypto, Inc.، التي كانت تُعرف سابقًا باسم Bitsy, Inc. (tZERO Crypto)، وهي شركة ناشئة تأسست لإنشاء جسر متوافق تنظيميًا بين العملات المشفرة والعملات الورقية للعملاء الأفراد. بدأت tZERO Crypto عمليات محدودة في عام 2018 وقامت tZERO بتوسيع قدرات محفظة العملات المشفرة طوال عام 2019. الآن توفر tZERO Crypto خدمات محفظة وتبادل عملات مشفرة غير حافظة، مما يتيح للعملاء القدرة على تخزين وشراء وبيع بعض العملات المشفرة عبر تطبيق tZERO Crypto المحمول.

نمو قياسي

في يونيو 2020، سجلت tZERO نموًا قياسيًا على المنصة. اليوم، يمثل tZERO ATS أكثر من 90٪ من إجمالي حجم تداول رموز الأمان العالمية. بالإضافة إلى ذلك، تتحمل المنصة مسؤولية أكثر من 80٪ من إجمالي قيمة الدولار الرمزي للقطاع. ومن الجدير بالذكر أن أخبار هذه الإنجازات دفعت أسهم Overstock للارتفاع بنسبة 8٪.

كيفية التداول على tZERO ATS

للتداول على tZERO ATS تحتاج إلى التسجيل للحصول على حساب وساطة. تتطلب هذه العملية إكمال تسجيل كامل بما في ذلك الامتثال لـ KYC/AML. من الضروري أن يكون وسيطك مشتركًا في tZERO ATS. خيارك الآخر هو فتح حساب مع وسيط-تاجر يمتلك حساب تسوية مع مشترك في tZERO ATS.

TZROP

TZROP مبني على معيار ERC-20 وهو أمان أسهم مفضلة يتداول حصريًا على tZERO ATS. يحصل حاملو رموز tZERO على توزيعات أرباح ربع سنوية تعادل 10٪ من إيرادات tZERO المعدلة. بهذه الطريقة، يوفر TZROP للمستثمرين تعرضًا مباشرًا لنمو الإيرادات.

كيفية الحصول على TZROP

ستحتاج إلى حساب وساطة في Dinosaur Financial, LLC للحصول على بعض رموز TZROP. في الأصل، كان هذا الرمز يُتداول حصريًا من قبل المستثمرين المعتمدين. ومع ذلك، أعلنت tZERO أن TZROP أصبح الآن متاحًا لإعادة البيع للمستثمرين غير المعتمدين بموجب القاعدة 144 من قانون الأوراق المالية لعام 1933.

tZERO ATS – رائد السوق

يكفي مجرد إلقاء نظرة سريعة على هيمنة tZERO ATS في السوق لتحديد الدور الحيوي الذي تلعبه هذه المنصة في السوق. tZERO ATS رائد حقيقي في قطاع رموز الأمان. وبالتالي، ستظل هذه المنصة هي المكان التجاري المهيمن في سوق الأوراق المالية الثانوية لسنوات قادمة.