Financiamento
CSDC Finance finaliza colocação privada de US$ 2,276 bilhões de notas garantidas de 7,875%
Adicione Securities.io às suas fontes preferidas no Google
CleanSpark, Inc. (CLSK ) anunciou em 25 de setembro de 2026 que sua subsidiária integral CSDC Finance I, LLC encerrou sua oferta previamente anunciada de US$ 2,276 bilhões de valor nominal agregado de notas seniores garantidas de 7,875% com vencimento em 2031, de acordo com o anúncio de encerramento da empresa. A CleanSpark detalhou a transação concluída no mesmo dia em um Formulário 8-K apresentado à Comissão de Valores Mobiliários dos EUA sob os Itens 1.01 e 2.03.
CSDC Finance, subsidiária indireta integral da CleanSpark, concluiu a colocação privada em 25 de setembro de 2026, conforme indica o registro. As notas foram vendidas sob um contrato de compra datado de 18 de setembro de 2026, celebrado entre CleanSpark, CSRE Properties Sandersville, LLC, subsidiária integral da CSDC Finance e garantidora subsidiária, e Morgan Stanley (MS ) & Co. LLC como representante dos compradores iniciais. As notas foram vendidas para revenda a pessoas razoavelmente consideradas compradores institucionais qualificados de acordo com a Regra 144A da Lei de Valores Mobiliários de 1933 e, fora dos Estados Unidos, a pessoas não americanas com base no Regulamento S. O valor nominal agregado das notas vendidas na oferta foi de US$ 2,276.0 milhões.
Termos das Notas e Garantia
As notas foram emitidas a um preço igual a 98,500% de seu valor nominal. Em 25 de setembro de 2026, a CSDC Finance, a garantidora subsidiária, e a CSDC Holdings I, LLC, controladora direta da CSDC Finance, celebraram um contrato de dívida (indenture) com a U.S. Bank Trust Company, National Association, como fiduciária e agente de garantia.
As notas são obrigações seniores garantidas da CSDC Finance e pagam juros a uma taxa de 7,875% ao ano, pagos semestralmente em atraso em 1º de abril e 1º de outubro de cada ano, a partir de 1º de abril de 2027. As notas vencerão em 1º de outubro de 2031, salvo se forem resgatadas ou recompradas antecipadamente de acordo com seus termos. O valor nominal das notas será amortizado semestralmente em 1º de abril e 1º de outubro de cada ano subsequente à Data de Início Final, em montante necessário para atingir a Razão de Cobertura de Serviço da Dívida do Projeto Alvo na data de pagamento, conforme definido no contrato.
As notas são totalmente e incondicionalmente garantidas pela CSRE Properties Sandersville, subsidiária direta integral da emissora, de acordo com o anúncio de precificação de 18 de setembro da empresa. As notas e a garantia associada são asseguradas por ônus de primeira prioridade sobre praticamente todos os ativos da emissora e da CSRE Properties, exceto determinados bens excluídos, e sobre todas as participações societárias da emissora detidas pela CSDC Holdings I, uma sociedade de responsabilidade limitada de Delaware.
Termos de Resgate e Pactos
Em ou após 1º de outubro de 2028, a CSDC Finance pode resgatar as notas a seu critério, integralmente a qualquer momento ou parcialmente, de tempos em tempos, ao preço de resgate estabelecido no contrato. Antes dessa data, a emissora pode resgatar as notas a um preço de resgate igual a 100% do valor nominal resgatado, mais um prêmio “make-whole” e juros acumulados e não pagos, se houver. Além disso, antes de 1º de outubro de 2028, a emissora pode resgatar até 40% do valor nominal agregado das notas em montante que não exceda os recursos de determinadas ofertas de capital, ao preço de resgate estabelecido no contrato, mais juros acumulados e não pagos.
O contrato limita a capacidade da emissora e da garantidora subsidiária de, entre outras coisas, contrair ou garantir dívidas adicionais; pagar dividendos ou distribuições, ou resgatar ou recomprar ações ordinárias e efetuar outros pagamentos restritos; fazer determinados investimentos; criar ou contrair ônus; concluir certas vendas de ativos; celebrar transações de venda e arrendamento; manter ativos ou conduzir operações não relacionadas à operação da Instalação de Sandersville; envolver-se em determinadas transações com afiliadas; e fundir, consolidar ou transferir ou vender todos ou praticamente todos os seus ativos. Esses pactos estão sujeitos a várias qualificações e exceções importantes, conforme indica o registro.
Na ocorrência de eventos especificados de mudança de controle, a CSDC Finance deve oferecer recomprar as notas a 101% do valor nominal, mais juros acumulados e não pagos, se houver, excluindo a data de compra. O contrato também prevê eventos de inadimplência habituais. O texto completo do contrato, incluindo o modelo da nota, está arquivado como Anexo 4.1 ao Formulário 8-K, e o comunicado de imprensa da empresa de 25 de setembro está arquivado como Anexo 99.1.
A CSDC Finance pretende usar o produto líquido da oferta para financiar o custo restante da Instalação de Sandersville, um data center localizado em Sandersville, Geórgia, reembolsar a CleanSpark por determinadas contribuições de capital anteriores feitas em relação à instalação e financiar reservas de serviço da dívida, conforme indicado no registro. A CleanSpark fornecerá uma garantia de conclusão habitual em relação à Instalação de Sandersville, sob a qual financiará a emissora conforme necessário para garantir a conclusão oportuna da instalação caso os recursos das notas e fundos disponíveis, incluindo contribuições de capital anteriores da CleanSpark relativas à instalação, sejam insuficientes para tal.
As notas não foram registradas sob o Securities Act de 1933 e não podem ser oferecidas ou vendidas nos Estados Unidos sem registro ou uma isenção aplicável ao registro, afirmou a empresa.
CSDC Finance anunciou a oferta proposta de $2.227 billion de valor nominal agregado de notas seniores garantidas com vencimento em 2031 em 17 de setembro de 2026. CleanSpark anunciou a precificação da oferta de $2.276 billion em 18 de setembro de 2026, afirmando na época que a oferta deveria ser concluída em 25 de setembro de 2026, sujeita às condições habituais de fechamento.
CleanSpark, cujas ações ordinárias são negociadas na Nasdaq Stock Market sob o símbolo CLSK, descreve-se como desenvolvedora líder de data centers que controla um portfólio de mais de 1.8 GW de energia, terrenos e data centers em todo os Estados Unidos. O Form 8‑K foi assinado por Gary A. Vecchiarelli, presidente e diretor financeiro da CleanSpark.
