VAE plant uitgifte van CBDC terwijl Amerikaanse toezichthouders strengere maatregelen opleggen

De elite van Wall Street heeft al geruime tijd de digitale activa bespot, maar hun afkeuring heeft nauwelijks een belemmering gevormd voor instellingen in de traditionele financiële sector om deze volatiele activaklasse te verkennen. Terwijl sommigen de speculatieve beleggingsaanpak verkiezen, hebben de meeste financiële dienstverleners lange termijn inzetten op de sector geplaatst.

Regulatoire aanpak in de VS

Cryptovriendelijke banken, zelfs federaal gereguleerde zoals Signature Bank, hebben recentelijk toenemende controle ondervonden vanwege hun associatie met de inmiddels failliete FTX-groep. In een opinie‑post van 9 februari post die deze ogenschijnlijke aanscherping van crypto‑bedrijven onderzoekt, waarschuwde Castle Island Ventures‑algemeen partner Nic Carter dat de Amerikaanse regering agressief tracht de toegang tot bankdiensten te beperken. De Bitcoin‑pleitbezorger verwees naar een reeks ‘toezicht’‑activiteiten in de afgelopen drie maanden die volgens hem een plan vormen om de bankensector los te maken van de cryptowereld.

De anti‑authoritaire tech‑investeerder wees specifiek “de administratie zelf, invloedrijke leden van het Congres, de Fed, de FDIC, de OCC en het DOJ” aan als enkele van de instanties die de digitale‑activa‑sector willen afkoelen. Carter meende dat de implicaties van de pogingen van de regering om de ‘Operation Choke Point’ uit het Obama‑tijdperk nieuw leven in te blazen, mogelijk kunnen leiden tot een beperkt zakelijk klimaat voor banken.

IMF adviseert El Salvador om de reikwijdte van zijn Bitcoin‑beleid niet uit te breiden

Ondertussen herhaalde het Internationaal Monetair Fonds (IMF) in het weekend haar standpunt tegen het Bitcoin‑adoptiebeleid van El Salvador, en waarschuwde dat de risico’s die voortvloeien uit de exposure zich kunnen manifesteren als het gebruik van de cryptovaluta als wettig betaalmiddel wordt opgeschaald. De monetaire toezichthouder riep het land opnieuw op om de beslissing te heroverwegen, met verwijzing naar de heersende volatiliteit op de markt. In het nieuwste waarschuwingsadvies drong het IMF er bij het Centraal-Amerikaanse land aan te doen om het beleid om te keren om haar burgers te beschermen en de financiële integriteit en fiscale duurzaamheid te waarborgen.

“Gezien de juridische risico’s, fiscale kwetsbaarheid en de grotendeels speculatieve aard van de cryptomarkten, zouden de autoriteiten hun plannen om de overheidsblootstelling aan Bitcoin uit te breiden, inclusief het uitgeven van getokeniseerde obligaties, moeten heroverwegen,” schreef het IMF in een verklaring van 10 februari statement.

President Nayib Bukele van El Salvador keurde de maatregel in september 2021 goed, ondanks lokale weerstand, kritiek van economen en aanbevelingen van wereldwijde financiële instellingen, waaronder de Wereldbank. De internationale financiële autoriteit riep ook op tot transparantie van Bukele’s regering over het initiatief, inclusief de staats‑eigen Bitcoin‑portemonnee Chivo.

Om meer te weten te komen over Bitcoin, bekijk onze Investing in Bitcoin gids.

Brazilië omarmt digitale activa, een van de grootste banken van het land accepteert belasting in crypto

Banco do Brasil kondigde vrijdag aan dat haar gebruikers nu belastingen kunnen afrekenen in crypto via een exclusief programma dat is gestart in een gezamenlijke samenwerking met Bitfy. Laatstgenoemde zal fungeren als incassopartner van de bank en maakt de directe omzetting van crypto op de rekening van een gebruiker naar de lokale valuta mogelijk om hun belastingaanslag te voldoen. Deze belastingbetalingsservice is alleen beschikbaar voor gebruikers van de Bitfy‑app.

“Deze samenwerking maakt het mogelijk om het gebruik en de toegang tot het ecosysteem van digitale activa met nationale dekking uit te breiden,” merkte Bitfy‑CEO Lucas Schoch op in een verklaring van 10 februari.

De ontwikkeling is de nieuwste in Brazilië, waar het financiële landschap relatief gunstig is gebleken voor digitale betaalinnovaties.

Rusland’s Sberbank werkt aan een op Ethereum gebaseerd DeFi‑platform

Vorige week meldde het lokale persbureau Interfax dat Rusland’s grootste bank en financiële dienstverlener Sberbank werkt aan de lancering van een gedecentraliseerd financieel platform. De bankapplicatie zal gebaseerd zijn op de blockchain‑infrastructuur van Ethereum en wordt naar verwachting in mei uitgebracht. Konstantin Klimenko, die de blockchain‑eenheid van de bank leidt, zei dat het Ethereum‑compatibele platform in de bètafase zit en intern wordt getest vóór de openbare test in maart. Bankklanten zullen bij de lancering het platform kunnen gebruiken via de MetaMask‑walletextensie.

In een vergelijkbare ontwikkeling vorige maand kondigde de National Australia Bank (NAB.AX ) (NAB) haar plannen aan om een stablecoin te minten op Ethereum en Algorand in de zomer. Deze AUD‑gepaarde [1:1] stablecoin zal institutionele cliënten – de beoogde doelgroep – in staat stellen om transacties op de keten bijna onmiddellijk af te wikkelen. Met de naam AUDN en volledig gedekt door het kapitaal van de bank, zal het grensoverschrijdende geldoverdrachten vergemakkelijken. Het in Perth gevestigde technologie‑ en digitale‑activa‑investeringsbedrijf Digital X heeft al plannen bekendgemaakt om de AUDN, waarvan de eerste mint op Ethereum in december 2022 plaatsvond, te gebruiken om haar reserves te bewijzen.

De stablecoin van NAB, een van de vier grote banken in Australië, zou de tweede zijn in het binnenlandse financiële landschap. De New Zealand Bank (ANZ) bracht eerder haar A$DC‑stablecoin uit, waarvan de eerste transactie in maart 2022 werd voltooid. De vier grootste banken wilden samenwerken aan een landelijke stablecoin. De plannen liepen echter niet van de grond omdat er volgens berichten discrepanties waren in de geavanceerde niveaus van de individuele crypto‑strategieën van de banken en zorgen vanuit een concurrentieperspectief. Het is vermeldenswaard dat de Australische centrale bank werkt aan de introductie van haar eigen centrale bank digitale valuta later dit jaar.

Om meer te weten te komen over Ethereum of Algorand, bezoek onze Investing in Ethereum en Investing in Algorand gidsen.

Centrale bank van de VAE lanceert CBDC als onderdeel van haar financiële transformatieprogramma

Initiatieven rond centrale bank digitale valuta’s (CBDC’s) hebben de afgelopen maanden aan momentum gewonnen nu bancaire autoriteiten werken aan het vereenvoudigen van grensoverschrijdende transacties en het stimuleren van innovatie in de betalingsindustrie. Regelgevers in Azië, Europa en Zuid‑Amerikaanse regio’s tonen steeds meer interesse in het inzetten van door soevereine staten uitgegeven virtuele valuta’s.

De Centrale Bank van de VAE is de nieuwste die een dergelijk programma introduceert om transformatie in de financiële sector te bevorderen. Het initiatief, opgezet onder een breder Financial Infrastructure Transformation-programma, streeft ernaar een uitgebreid systeem te ontwikkelen dat zowel nationaal als grensoverschrijdend zal worden toegepast.

“[FIT] belichaamt de richtingen en ambities van ons wijze leiderschap om de economie te digitaliseren en de financiële sector te ontwikkelen […] We zijn er trots op een infrastructuur te bouwen die een bloeiend VAE‑financieel ecosysteem en toekomstige groei zal ondersteunen,” prees Khaled Balama, de gouverneur van de Centrale Bank, het project dat negen initiatieven omvat, waaronder een CBDC.

Het is bedoeld om “de problemen en inefficiëntie van grensoverschrijdende betalingen te overwinnen en respectievelijk innovatie voor binnenlandse betalingen te stimuleren,” zal het geïntegreerde platform een binnenlands kaartsysteem, een instant‑betalingsplatform en cloudondersteuning omvatten, volgens de aankondiging van de bank. Begin deze maand heeft de virtuele‑activa‑regelgevende autoriteit van Dubai (VARA) gelanceerd het Full Market Product Regulations‑kader dat richtlijnen biedt voor virtuele‑activa‑activiteiten in de regio.

Deutsche Bank zet stap in crypto met plannen om te investeren in een duo van lokale bedrijven

DWS Group, de vermogensbeheerdivisie van investeringsbank Deutsche Bank (DB ), onderzoekt nieuwe kansen in cryptocurrency terwijl ze groei willen herstellen en het vertrouwen van beleggers willen terugwinnen. Een recent rapport van Bloomberg heeft gedetailleerd dat DWS, onder leiding van CEO Stefan Hoops, in gesprek is om een minderheidsbelang te verwerven in twee Duitse crypto‑bedrijven, waarvan één Deutsche Digital Assets is. De tweede is Tradias, de fintech‑tak van market‑maker en specialist van de Frankfurt Stock Exchange, Bankhaus Scheich. Beide zijn goed gevestigd op de lokale markt – de eerste levert crypto‑exchange‑traded producten, terwijl Tradias een market‑maker is met een sterke reputatie voor haar innovatieve handelsaanpak.

Groei nastreven

Het nieuws volgde op opmerkingen van Hoops aan investeerders vorige week, waarin hij toelichtte dat DWS een systematische beoordeling is gestart om strategische partners en potentiële overnamekandidaten te identificeren in gebieden waar het bedrijf zijn capaciteiten wil uitbreiden, met name op het gebied van digitale activa – wat kansen kan bieden voor DWS om strategische investeringen te doen. Hoops is een fervent pleitbezorger van innovatieve technologieën; in december presenteerde hij een uitgebreide strategie die blockchain en digitale valuta’s omvatte.

De discussies over investeringen in deze bedrijven maken deel uit van de algehele strategie van DWS Group om in te spelen op de groeiende vraag naar digitale activa en haar cliënten een uitgebreid scala aan beleggingsopties te bieden. De focus van het bedrijf op digitale activa en blockchain weerspiegelt bovendien de bredere trend onder traditionele financiële instellingen, zoals Bank of New York Mellon (BN9.DE ) (BNY ) en BlackRock (BLK ), om te investeren in de crypto‑industrie nu deze bloeit.

Herwinnen van gebruikersvertrouwen

Dit nieuws is ook een belangrijke ontwikkeling voor DWS Group in haar inspanningen om haar bedrijfsvoering te revitaliseren en haar reputatie te herstellen na recente beschuldigingen van greenwashing die de naam van het bedrijf hebben bevlekt. Deze beschuldigingen hebben zelfs geleid tot regelgevende onderzoeken door Amerikaanse en Duitse autoriteiten.

Robinhood’s crypto‑handelsomzet daalde met 24% in Q4 2022

Technologie‑ en andere financiële bedrijven brachten vorige week hun Q4‑ en einde‑jaarverslagen uit, waarbij de meerderheid zware verliezen bekendmaakte die verband hielden met de marktcrash, die in november werd verergerd door verontrustende onthullingen over de financiële problemen van de FTX‑beurs. De online discount‑brokerage‑ en handelsplatform Robinhood deelde haar Q4‑2022‑ en volledige jaarresultaten in een winstverslag van 8 februari. De mobiel‑gerichte broker miste de omzetverwachtingen door een daling in de opbrengsten van crypto‑handel.

Robinhood noteerde $380 miljoen aan omzet in het laatste kwartaal van het jaar, aanzienlijk lager dan de analistenraming van $396 miljoen. De schaal van crypto‑handelsactiviteit op het platform werd beïnvloed door de bearmarktcyclus, waardoor de omzet die werd gegenereerd uit gebruikershandels van digitale activa sterk daalde tot $39 miljoen. Dit cijfer vertegenwoordigde een daling van 24% ten opzichte van het derde kwartaal en 19% lager dan dezelfde periode in 2021. Het online beleggingsplatform rapporteerde een aangepaste nettoverschuiving per aandeel van $0,19, wat hoger was dan de consensusraming van een verlies van $0,15 per aandeel die analisten voorspelden. De verliezen werden met meer dan $250 miljoen verminderd, en de totale omzet steeg ten opzichte van Q4 2021. Bovendien annuleerden de mede‑oprichters bijna $500 miljoen aan aandelengerelateerde betalingen.

Vooruitkijken

In een recente communicatie bevestigde Robinhood dat haar bestuur gemachtigd had om het merendeel, zo niet alle, van de 55 miljoen aandelen terug te kopen die eerder waren gekocht door de problematische FTX‑medeoprichters Sam Bankman‑Fried en Gary Wang via een houdstermaatschappij, Emergent Fidelity Technologies, in mei vorig jaar. Deze situatie is echter niet eenduidig, aangezien er verschillende claimants op de aandelen zijn, ter waarde van ongeveer $500 miljoen op het moment van inbeslagname door het Ministerie van Justitie, waaronder BlockFi, FTX‑schuldeiser Yonathan Ben Shimon en SBF zelf.

Tijdens een winstrapportage gaf Robinhood‑CEO Vlad Tenev aan dat het bedrijf gelooft dat de terugkoop van haar aandelen op de lange termijn waarde zal toevoegen en afleidingen voor de belanghebbenden zal verminderen. Tenev zei dat, gezien de uitzonderlijke aard van de situatie, het onrealistisch is de duur van de aandeleninkoop te voorspellen, maar hij beloofde regelmatige updates aan investeerders te verstrekken over hetzelfde.