Beursupdates – WazirX beschuldigt Binance van het verkopen van hen tegen de stroom in, DOJ beweert dat SBF heeft geprobeerd getuigenverklaring over FTX te beïnvloeden en meer

De De Nederlandsche Bank (DNB) heeft Coinbase woensdag een boete van ongeveer $3,6 miljoen opgelegd omdat het niet voldeed aan de registratierichtlijnen van de belangrijkste bankautoriteit tussen november 2020 en augustus 2022. De DNB legde de administratieve boete op 18 januari op, rekening houdend met de gevestigde aanwezigheid van het handelsplatform in het land en zijn algehele leidende status, zoals een communicatie van de bank beschrijft. Een woordvoerder van Coinbase, die onlangs zijn vertrek uit de Japanse markt bevestigde en afzonderlijk een banenreductie van 10 % aankondigde, verzette zich tegen de opgelegde straf. Met een termijn tot 2 maart om te reageren, voegde de woordvoerder toe dat de beurs een beroepsprocedure overweegt.

Het geschil met de Nederlandse centrale bank is slechts een kleine tegenslag voor Coinbase, dat nog steeds vastbesloten is zijn aanwezigheid in Europa uit te breiden. De beurs breidde op 19 januari de reikwijdte van zijn eerdere overeenkomst met de Duitse topvoetbalclub Borussia Dortmund uit, waardoor het de premiumpartner van de club wordt tot het einde van het huidige seizoen. Coinbase zal bovendien, als onderdeel van de overeenkomst, haar diensten en producten promoten in het stadion van de club, Signal-Iduna-Park. Hoewel geen van beide partijen de financiële details onthulde, suggereerde de managing director van de voetbalclub, Carsten Cramer, dat er bereidheid bestaat om de looptijd van de overeenkomst bij afloop te verlengen, afhankelijk van de ontwikkeling van de cryptowereld in de komende maanden.

Het laatste over de juridische procedures van FTX

In andere ontwikkelingen rond cryptobeurzen hebben de aanklagers in de zaak tegen Sam Bankman‑Fried op vrijdag de rechtbank gevraagd de toegang van de ex‑CEO van FTX tot versleutelde berichtenservices te beperken, met het argument pogingen om getuigen te beïnvloeden.

“Ik zou heel graag opnieuw contact opnemen en kijken of er een manier is voor ons om een constructieve relatie te hebben, elkaar waar mogelijk als bronnen te gebruiken, of tenminste zaken met elkaar te verifiëren,” schreef SBF bijna twee weken geleden aan FTX US General Counsel Ryne Miller op Signal.

Het Ministerie van Justitie vroeg ook, in de brief aan de rechtbank, dat SBF wordt verboden contact op te nemen met voormalige werknemers van zijn ondernemingen – FTX en Alameda. Eerder deze week beweerde de aanklager in de FTX-faillissementszaak dat de in diskrediet gebrachte crypto‑executive tot $400 miljoen aan klantengelden van FTX heeft gebruikt om te investeren in Modulo Capital, een investeringsfirma.

FTX‑crediteurenmatrix vermeldt overheidsinstanties, durfkapitaal, technologie‑ en cryptobedrijven

De failliete beurs heeft deze week via haar advocaten een 116‑pagina tellende crediteurenmatrix ingediend. Het document, ingediend door juridisch advies dat Bankman‑Fried en zijn ondernemingen vertegenwoordigt, somt de namen op van alle crediteuren en biedt de eerste volledige lijst van de verschillende overheidsinstanties en bedrijven in diverse sectoren die financiële vorderingen tegen hem hebben. De breedte van de vermelde merken was het meest opvallende – banken, durfkapitaal, hospitality, media, luchtvaart en meer. De namen van de 9.693.985 klanten die door de nu insolvente beurs zijn getroffen, zijn uit de lijst verwijderd.

De getroffen entiteiten binnen de digitale‑activa‑industrie omvatten beurzen Bittrex, Coinbase en Binance‑dochterondernemingen, analyseplatformen Messari en Chainalysis, USDC‑uitgever Circle, BAYC‑maker Yuga Labs, blockchain‑gamesbouwer Sky Mavis en crypto‑asset‑broker Voyager Digital. Overheidsinstanties omvatten belastingdepartementen in verschillende staten, het Department of Labor en het Department of Justice. Ook enkele grote technologiebedrijven, waaronder Twitter, Apple (AAPL ), Netflix (NFLX ), Amazon (AMZN ), Google, LinkedIn en Microsoft (MSFT ), stonden vermeld. Financiers zoals Wells Fargo Bank, Commercial Bank of Dubai, DBS Bank, Deutsche Bank AG (DB ) en State Street (STT ) Bank werden eveneens genoemd.

Het idee van een onafhankelijke onderzoeker voor FTX komt de crediteuren niet ten goede

Politieke figuren hebben geduwd om een onafhankelijke onderzoeker aan te stellen voor de FTX‑zaak, net zoals dat gebeurde voor het failliete rendement‑productenplatform Celsius. Echter, advocaten van de beurs hebben het idee fel bestreden, met het argument dat het meer dan $100 miljoen zou kosten zonder voordeel voor de crediteuren. De US Trustee heeft het motie ingediend om de onderzoeker aan te stellen in een poging transparantie te waarborgen rond het onderzoek naar de beurs.

FTX‑advocaten beweren dat het werk van deze onafhankelijke entiteit alleen het werk van CEO John J. Ray III, overheidsinstanties en de officiële commissie van niet‑gegarandeerde crediteuren zou dupliceren. De commissie heeft op 25 januari haar bezwaar tegen de aanstelling ingediend, met verwijzing naar de buitensporige kosten en de lopende onderzoeken die door verschillende partijen worden uitgevoerd. Op dezelfde dag verklaarden de gezamenlijke voorlopige liquidatoren in de Bahama’s en FTX US dat de aanstelling van een onderzoeker zou leiden tot onnodige kosten en vertragingen, waardoor het een onaanbevolen koers zou zijn.

WazirX‑executives beschuldigen Binance van poging om hen onder de bus te gooien

De eigendomsvraag van India’s grootste crypto‑beurs WazirX heeft de afgelopen maanden geleid tot een geschil tussen het operationele bedrijf Zanmai en Binance, dat in november 2019 eerder aankondigde de beurs te hebben overgenomen. Late vrijdag‑ontwikkelingen rond het tegenstrijdige issue schetsen een duidelijk beeld dat Binance zich consequent zo veel mogelijk heeft proberen te distantiëren van de Indiase beurs, waarvan de werking vorig jaar in augustus ter discussie stond. De Indiase Enforcement Directorate voerde een inval uit op de locaties van de beursdirecteur Sameer Mhatre destijds.

De Indiase beurs werd beschuldigd geldwitwasactiviteiten te faciliteren in een plan dat 16 fintech‑bedrijven omvatte. Na de meldingen van de inval verzette Binance‑CEO Changpeng Zhao zich categorisch in een tweet tegen de bewering dat Binance een belang had in het operationele bedrijf Zanmai Labs.

WazirX‑executives gaven aan CoinDesk door dat Binance het publiek heeft misleid over de overname‑deal. Het rapport beschreef dat Binance een brief naar de Indiase beurs stuurde met twee eisen en een ultimatum van 31 januari. Het door CZ geleide bedrijf eiste dat Zanmai een vooraf geschreven verklaring publiceert die de opmerkingen van WazirX‑medeoprichter Nischal Shcetty over de rol en verantwoordelijkheid van Binance met betrekking tot eigendom intrekt. De brief stelde ook dat het handelsplatform [WazirX] alle vermeldingen van Binance uit zijn servicevoorwaarden moet verwijderen. Binance dreigde de serviceovereenkomst met WazirX tegen volgende vrijdag (3 februari) te beëindigen als aan deze voorwaarden niet wordt voldaan.

Zanmai reageerde dat haar bewering dat Binance de beurs bezit geen onwaarheid bevatte. Schetty ondersteunde de reactie en leverde gedeeltelijk bewijs ter ondersteuning van de beweringen. De uitkomst van het geschil blijft onzeker, maar het verbreken van de relatie door Binance met WazirX als aan de eisen niet wordt voldaan, zou de laatste kunnen verlammen. Het proof‑of‑reserves‑rapport dat de in Mumbai gevestigde beurs op 11 januari publiceerde, onthulde dat maar liefst 90 % van de gebruikersactiva in Binance‑portefeuilles wordt aangehouden.

Deribit vestigt hoofdkantoor in Dubai

Cryptobeurs Deribit verplaatst haar hoofdkantoor naar de opkomende crypto‑hub Dubai in een poging haar positie als marktleider in de opties‑sector te verstevigen. De leider op de markt voor crypto‑opties zei dat ze de sterk verbeterde regelgeving voor digitale activa in de regio wil benutten, waar beurzen als Binance, Komainu en Bybit al gelicenseerd zijn. Het platform streeft ook naar een potentieel bredere pool van liquiditeit en handelsvolume in de regio.

De verhuizing vanuit Panama en Amsterdam naar een in Dubai gevestigd kantoor, bemand door een team van tien personen, zal ergens deze zomer plaatsvinden. Chief Legal, Compliance and Regulatory Officer David Dohmen vertelde Bloomberg dat de beurs ook plannen heeft om Deribit’s aanwezigheid uit te breiden naar andere jurisdicties zoals Brazilië, het Verenigd Koninkrijk en Singapore. Om volledig te voldoen, zoekt Deribit een Full Market Product‑licentie onder de jurisdictie van de Virtual Asset Regulatory Authority (VARA) in Dubai. Het bedrijf ziet deze stap als onderdeel van haar alomvattende strategie om het vertrouwen van gebruikers te herstellen na de ineenstorting van FTX. Deribit staat aan de top van een sterk scheve crypto‑optiesmarkt, met een dominante marktaandeel van bijna 95 %, volgens gegevens van The Block.

Binance zal strengere regels voor NFT‑vermeldingen invoeren vanaf volgende maand

Binance heeft onlangs aangekondigd dat ze de vereisten voor non‑fungible token (NFT)‑vermeldingen op haar Binance NFT Marketplace aanpast. Een bericht van 19 januari van de beurs legde uit dat op basis van feedback en de meest recente beoordelingen, met ingang van 2 februari, alle NFT’s die vóór 2 oktober vorig jaar op het platform werden vermeld en een gemiddelde dagelijkse handelsvolume onder $1.000 hadden tussen 1 november 2022 en het einde van deze maand, van de lijst worden gehaald. De van de lijst verwijderde digitale activa worden vervolgens teruggeplaatst in de wallet van de gebruiker onder de sectie ‘Collected NFTs’.

NFT‑makers zullen onderhevig zijn aan een maximale dagelijkse uitgifte van vijf digitale verzamelobjecten, in overeenstemming met de richtlijnen van het platform, en zo’n persoon moet minimaal twee volgers hebben. De beurs moedigde gebruikers ook aan om tokens en collecties te melden die mogelijk in strijd zijn met haar NFT‑minting‑regels en servicevoorwaarden. Opmerkelijk is dat Binance steeds meer onder de loep wordt genomen door regelgevende instanties vanwege beschuldigingen van onvoldoende naleving van Know Your Customer (KYC)‑voorschriften en mogelijke betrokkenheid bij de verwerking van illegale gelden. Het FinCEN‑bureau van het ministerie van Financiën identificeerde Binance in een order van 18 januari in een order als een van de platforms die tegenpartijen ontvangen voor transacties met de gesloten cryptobeurs Bitzlato.

Cock Foster‑broers verlaten NFT‑markt Nifty Gateway

Mede-oprichters van de NFT‑markt Nifty Gateway, Duncan Cock Foster en Griffin Cock Foster, staan op het punt hun functies te verlaten te midden van zorgen dat potentiële juridische gevechten waarmee het moederbedrijf Gemini wordt geconfronteerd, aan de gang komen. Duncan Foster kondigde de beslissing om de platform te verlaten aan in een Twitter thread op woensdag, waarbij hij suggereerde dat dit niet het einde is, aangezien ze opnieuw een nieuw project kunnen starten. Gemini, aan wie de markt in 2019 werd verkocht, is verwikkeld in een juridische strijd met het failliete Genesis Global.

Het conflict tussen de twee bedrijven, die de Amerikaanse SEC sindsdien heeft beschuldigd van het verkopen van niet‑geregistreerde effecten via het Gemini Earn‑programma, ontstond over vermeende onbetaalde schulden van meer dan $900 miljoen. Het duo zei dat ze al maanden hun exit‑scenario voorbereiden en geloven dat de overgang soepel zal verlopen. Na hun vertrek benoemden de mede-oprichters Eddie Ma, vice‑president engineering, tot nieuwe technisch leider voor Nifty Gateway, en Tara Harris, directeur collector services, zal de niet‑technische zaken afhandelen. De mede-oprichters kondigden ook aan dat ze binnenkort een roadmap voor de toekomst van het platform zullen onthullen en een adviserende rol zullen blijven vervullen.

Afgelopen augustus, in een bijna gelijkaardige juridische aangelegenheid, werd cryptobeurs Uphold beschuldigd ongeveer $783,9 miljoen verschuldigd te zijn aan de liquidatietrust van het inmiddels failliete crypto‑investeringsplatform Cred. De beurs diende een verzoek in om alle aanklachten tegen haar af te wijzen, inclusief samenwerking met de mede-oprichters van de failliete crypto‑leningsdienst, Daniel Schatt en Lu Hua, en anderen, om het CredEarn‑programma te promoten. Uphold stond erop dat ze niets te maken hadden met Cred’s risicovolle aanpak of de solvabiliteitsproblemen van CredEarn, aangezien het programma “eigendom was van, beheerd en onafhankelijk werd geëxploiteerd” door laatstgenoemde.

3AC‑oprichters zoeken financiering voor een nieuwe beurs

Vorige week gaven de twee oprichters van het failliete hedgefonds Three Arrows Capital (3AC), Su Zhu en Kyle Davies, hun intentie aan om een nieuwe cryptobeurs te lanceren die cross‑asset trading op een openbare marktplaats ondersteunt. Het duo, samen met de mede‑oprichters van het problematische bedrijf CoinFLEX, Mark Lamb en Sudgu Arumugam, zei dat ze $25 miljoen wilden ophalen om deze nieuwe entiteit genaamd GTX op te richten. De nieuwe beurs zal zich richten op de markt voor crypto‑claims, die de oprichters hebben geschat op meer dan $20 miljard, volgens de pitch‑deck.

Gebruikers van de beurs zouden opties kunnen verhandelen voor claims tegen failliete bedrijven, waarbij de presentatie beweert dat FTX‑gebruikers momenteel hun claims verkopen voor ongeveer 10 % van de nominale waarde om snel liquiditeit te verkrijgen, in plaats van meer dan tien jaar te wachten tot de faillissementsprocedure is afgerond. Naast de geplande revolutie streeft GTX ernaar deze markt te verstoren door een juridisch team te bieden dat het proces van het onboarden van claims stroomlijnt en automatiseert, waardoor het de voorkeursmarktplaats wordt voor FTX‑ en andere failliete bedrijvenclaims.

Cryptogemeenschap verwerpt het idee

CoinFLEX, wiens technologie zou worden gebruikt om de beurs te creëren, had vorig jaar eigen problemen en vroeg uiteindelijk om een herstructurering op de Seychellen. 3AC daarentegen was een slachtoffer van een besmettingseffect door de Luna‑crash. Het was dan ook geen verrassing dat de meeste leden van de gemeenschap het comeback‑plan van de mede‑oprichter in twijfel troffen. CoinFLEX‑gebruikers uitten hun ontevredenheid over de koers die CoinFLEX inslaat, en bekritiseerden de beslissing om samen te werken met twee entiteiten die beschuldigd worden van frauduleuze activiteiten.

Nic Carter, partner bij Castle Island Ventures, noemde de zakelijke onderneming van Zhu en Davies een analogie aan “brandstichters die terugkeren naar de plaats van het misdrijf en hun slachtoffers buckets water willen laten betalen.” Een tweede aankondiging van het duo bevestigde dat ‘GTX’ niet de definitieve naam voor het nieuwe bedrijf zou worden vanwege de opvallende gelijkenis met FTX. De update gaf ook aan dat het CoinFLEX zou kunnen zijn die transformeert in de nieuwe entiteit.