Iridium 주주, 특별 회의에서 Rocket Lab 인수 승인

Iridium Communications Inc. (IRDM ) 2026년 9월 24일 주주들은 이전에 발표된 합병 계약 및 계획을 채택했으며, 그에 따라 Rocket Lab (RKLB ) 기업은 위성 서비스 제공자를 인수할 것이며, 거래에 찬성한 투표는 약 99.6%에 달했다고 양사는 맥클린, 버지니아와 캘리포니아 주 롱비치에서 공동 발표에서 밝혔다.

같은 날 개최된 Iridium 주주들의 특별 회의 결과에 따르면, 찬성 투표는 Iridium의 발행 주식 중 약 81.0%를 차지했습니다. 전체 투표 결과는 Iridium이 미국 증권거래위원회에 제출할 Form 8-K 현재 보고서에 보고될 예정이며, 양사는 이를 밝혔습니다.

“우리는 주주들의 강력한 지지와 Rocket Lab과 함께 구축하고 있는 밝은 미래에 감사드립니다,” 라고 Iridium 최고경영자 Matt Desch가 말했습니다. “오늘 투표는 상호 보완적인 역량, 혁신에 대한 공동 약속, 그리고 세계에서 가장 중요한 임무들을 지원한 풍부한 경험을 가진 두 회사를 결합하는 중요한 이정표입니다.”

“Rocket Lab과 Iridium을 결합하여 차세대 우주 파워하우스를 만들기 위한 중요한 이정표”라고 Sir Peter Beck가 투표를 평가했습니다. Beck는 이번 결합이 Iridium의 글로벌 네트워크, 스펙트럼 및 수십 년에 걸친 운영 경험을 Rocket Lab의 발사 및 우주 시스템 역량과 결합할 것이라고 말했습니다.

거래 조건

거래 조건에 따라 Iridium 주주들은 현금 $27.00와 교환 비율에 따라 계산된 Rocket Lab 보통주 주식을 받게 되며, 이는 콜러에 따라 조정됩니다. 이는 클로징 시 발행된 Iridium 보통주 1주당 적용됩니다. 이 거래의 명목 가치는 Iridium 보통주 1주당 $54.00이며, 모든 수치는 미국 달러 기준입니다.

기업들이 2026년 6월 29일에 최종 계약을 발표했을 때, 교환 비율 콜러가 $67.50에서 $112.50 사이이며, 이 거래가 Iridium의 기업 가치를 약 $80억으로 의미한다는 점을 밝혔습니다.

투표까지의 과정

6월 29일 합의는 양사 이사회가 만장일치로 승인했으며, Iridium 보통주를 보유한 각 Iridium 이사는 거래를 지원하기 위한 투표 계약을 체결했다고 발표되었습니다. 서명 시점에 Rocket Lab은 Deutsche Bank (DB ) 로부터 364일 만기, 36억 달러 규모의 선순위 담보 브리지 기간 대출 시설에 대한 약정을 보유하고 있었습니다. 그리고 Wells Fargo와 함께, 거래의 현금 부분을 재무제표 현금과 기타 부채 및 자본 조달원을 결합하여 조달할 의향을 밝혔습니다. Deutsche Bank Securities는 Rocket Lab의 주된 재무 자문사였으며, Wells Fargo와 PJT Partners (PJT ) 가 공동으로 참여했습니다. Evercore는 Iridium의 전속 재무 자문사였습니다.

6월 발표에서는 Iridium이 공개한 2025년 실적을 인용하며, Iridium이 매출 8억 7,170만 달러와 영업 EBITDA 4억 9,500만 달러, 즉 57%의 OEBITDA 마진을 기록했으며, 전 세계에서 255만 명 이상의 활성 가입자를 지원한다고 밝혔습니다. OEBITDA는 이자, 소득세, 감가상각비, 지분법 투자 손익, 거래 관련 비용 및 주식 기반 보상 비용을 차감하기 전의 이익으로 정의됩니다.

Rocket Lab의 Form S-4 등록 성명서는 2026년 8월 26일에 효력이 발생했습니다. Iridium은 최종 대리인 성명서를 제출했으며, Rocket Lab도 같은 날 최종 안내서를 제출했으며, 최종 대리인 성명서/최종 안내서는 해당 날짜를 기준으로 Iridium 주주들에게 발송되어 거래 관련 제안에 대한 승인을 요청했습니다.

2026년 9월 15일, Rocket Lab은 보류 중인 인수를 전액 자금 조달했습니다라고 밝혔습니다. 이 회사는 시장 직접 매각 프로그램을 완료하여 2,930만 주 발행을 통해 약 19억 4,400만 달러의 총 수익을 얻었으며, 이는 수수료 및 발행 비용 차감 전 금액입니다. Iridium은 같은 날, 2026년 6월 30일 현재 17억 7,500만 달러 규모의 미상환 기간 대출을 포함하는 신용 시설을 수정하여, 신용 계약의 지배구조 변경 정의에서 보류 중인 인수를 제외하도록 하였으며, Rocket Lab USA, Inc., Rocket Lab의 주요 운영 자회사가 클로징 시 기간 대출에 대한 무담보 보증을 제공하도록 했습니다. Rocket Lab은 또한 2026년 6월 28일에 체결한 36억 달러 규모의 브리지 약정을 종료했습니다.

양사는 이번 거래가 남은 필수 규제 승인과 기타 일반적인 클로징 조건이 충족되는 것을 전제로 2027년 중반까지 완료될 것으로 예상된다고 밝혔습니다.