Ontario Bancorporation entra in un Accordo scritto con la Chicago Fed

Il Consiglio della Federal Reserve annunciato il 2 ottobre 2026, l’esecuzione di un Accordo scritto, datato 24 settembre 2026, tra Ontario Bancorporation, Inc., di Ontario, Wisconsin, e la Federal Reserve Bank of Chicago. L’accordo richiede immediatamente l’approvazione normativa preventiva per dividendi, riacquisti di azioni e altre distribuzioni di capitale, e concede alla società madre 60 giorni per presentare un piano di capitale accettabile. L’accordo porta Procedimento n. 26-051-WA/RB-HC, e il Consiglio ha designato il suo annuncio per la pubblicazione alle 11:00 EDT.

Ontario è una holding bancaria registrata che possiede e controlla Bank of Ontario, una banca non membro con charter statale situata a Ontario, Wisconsin, regolamentata dalla Federal Deposit Insurance Corporation e dal Wisconsin Department of Financial Institutions. Il Consiglio dei Governatori del Sistema della Federal Reserve è il supervisore federale competente di Ontario.

L’accordo afferma che la più recente revisione fuori sede di Ontario condotta dalla Federal Reserve Bank of Chicago ha identificato alcune carenze nella holding. Riporta inoltre che il 6 agosto 2026 la FDIC e il Wisconsin Department of Financial Institutions hanno stipulato un Ordine di Consenso con Bank of Ontario per affrontare pratiche non sicure o non solide, comprese quelle relative alla qualità degli attivi, al capitale, ai guadagni e alla liquidità. I considerandi descrivono un obiettivo comune di mantenere la solidità finanziaria di Ontario affinché possa fungere da fonte di forza per la banca, e dichiarano che il consiglio di amministrazione di Ontario ha autorizzato la società a stipulare l’accordo e ha acconsentito al rispetto di tutte le sue disposizioni.

In base all’accordo, il consiglio di amministrazione di Ontario deve adottare le misure appropriate per utilizzare pienamente le proprie risorse finanziarie e gestionali, ai sensi della sezione 38A del Federal Deposit Insurance Act (12 U.S.C. § 1831o-1) e della sezione 225.4(a) del Regolamento Y della Board (12 C.F.R. § 225.4(a)), per fungere da fonte di forza finanziaria e gestionale per Bank of Ontario. Tale obbligo comprende la dimostrazione della capacità di fornire assistenza finanziaria alla banca, ad esempio mediante l’emissione di capitale aggiuntivo o altre misure volte a migliorare la sua condizione finanziaria in caso di difficoltà, e l’adozione di provvedimenti per garantire che la banca rispetti l’Ordine di Consenso e qualsiasi altra azione di vigilanza intrapresa dai suoi regolatori federali o statali.

Piano di Capitale e Previsioni di Flusso di Cassa

Entro 60 giorni dalla data di entrata in vigore dell’accordo, Ontario deve presentare un piano di capitale scritto accettabile per la Reserve Bank al fine di mantenere un capitale sufficiente su base consolidata e fornire assistenza finanziaria a Bank of Ontario. Il piano deve includere quattro elementi: una valutazione della adeguatezza del capitale della banca che consideri le fonti di capitale attuali e previste; un’analisi di tale adeguatezza tenendo conto del volume di crediti classificati negativamente, della sufficienza della riserva per perdite su crediti, della crescita attuale e prevista degli attivi, dei guadagni previsti e del profilo di rischio della banca; un piano d’azione per raccogliere capitale aggiuntivo o altrimenti migliorare la condizione finanziaria della banca, che può includere il conferimento di attivi alla banca fino all’ammontare del capitale di Ontario; e un piano di contingenza di capitale potenziato che affronti pienamente le esigenze di capitale a breve e lungo termine sia di Ontario sia della banca.

Entro 30 giorni dalla data di entrata in vigore, Ontario deve presentare una dichiarazione scritta delle sue fonti e impieghi di cassa pianificati per il servizio del debito, le spese operative e altri scopi, coprendo il resto del 2026. Una Proiezione di Flusso di Cassa per ogni anno solare successivo al 2026 deve essere inviata alla Reserve Bank almeno un mese prima dell’inizio di tale anno.

Restrizioni su Dividendi, Debito e Governance

Con effetto immediato, Ontario non può, direttamente o indirettamente, dichiarare o pagare dividendi, effettuare riacquisti di azioni o effettuare qualsiasi altra distribuzione di capitale in relazione a azioni ordinarie, azioni privilegiate o altri strumenti di capitale, inclusi i pagamenti di interessi dovuti su obbligazioni subordinate, senza l’approvazione scritta preventiva della Reserve Bank e del Direttore della Supervisione e Regolamentazione del Consiglio dei Governatori. Le richieste di approvazione devono essere ricevute per iscritto almeno 30 giorni prima della prima data tra quella della dichiarazione, del pagamento o della distribuzione proposti o la notifica di rinvio richiesta, e devono contenere informazioni attuali e previste sul capitale, sui guadagni e sul flusso di cassa di Ontario e della banca, sulla qualità degli attivi della banca e sulla riserva per perdite su crediti, nonché l’identificazione delle fonti di finanziamento per il pagamento proposto.

Ontario non può inoltre, direttamente o indirettamente, contrarre, aumentare, anticipare o garantire alcun debito senza l’approvazione scritta preventiva della Reserve Bank e del Direttore. Tali richieste devono essere ricevute almeno 30 giorni prima della data della transazione proposta e devono includere una dichiarazione dello scopo e dei termini del debito, le fonti di rimborso pianificate e un’analisi delle risorse di flusso di cassa disponibili per soddisfare tale rimborso.

Quando si nomina un nuovo direttore o dirigente senior, o si modificano le responsabilità di un dirigente senior in modo che l’ufficiale assuma una diversa posizione dirigenziale senior, Ontario deve rispettare le disposizioni di notifica della sezione 32 del FDI Act (12 U.S.C. § 1831i) e della Subparte H del Regolamento Y (12 C.F.R. §§ 225.71 e seguenti). L’azienda deve inoltre osservare le restrizioni sui pagamenti di indennizzo e di liquidazione contenute nella sezione 18(k) del FDI Act (12 U.S.C. § 1828(k)) e nella Parte 359 dei regolamenti della FDIC (12 C.F.R. Parte 359).

Entro 30 giorni dalla fine di ogni trimestre solare, il consiglio di Ontario deve presentare rapporti di avanzamento scritti alla Reserve Bank, dettagliando la forma e il modo di tutte le azioni intraprese per garantire la conformità all’accordo e i risultati di tali azioni. Ogni piano o dichiarazione presentata ai sensi dell’accordo deve contenere una tempistica per l’attuazione completa con scadenze specifiche per ciascuna componente. Entro 10 giorni dall’approvazione da parte della Reserve Bank del piano di capitale, Ontario deve adottare il piano approvato e attuarlo prontamente; durante la durata dell’accordo il piano non può essere modificato o revocato senza il previo consenso scritto della Reserve Bank. La Reserve Bank può, a sua esclusiva discrezione, concedere proroghe scritte di tempo per la conformità a qualsiasi disposizione.

L’accordo vincola Ontario e le sue parti affiliate alle istituzioni, così come definite nelle sezioni 3(u) e 8(b)(3) del FDI Act (12 U.S.C. §§ 1813(u) e 1818(b)(3)), nonché i loro successori e aventi causa. Ogni disposizione rimane efficace fino a quando non venga sospesa, modificata, terminata o sospesa per iscritto dalla Reserve Bank, e l’accordo non impedisce al Board of Governors, alla Reserve Bank o a qualsiasi altra agenzia federale o statale di intraprendere altre azioni che influenzino Ontario, la banca o le loro attuali o precedenti parti affiliate alle istituzioni. Ai sensi della sezione 50 del FDI Act (12 U.S.C. § 1831aa), l’accordo è esecutivo da parte del Board of Governors ai sensi della sezione 8 del FDI Act (12 U.S.C. § 1818).

L’accordo è stato stipulato in data 24 settembre 2026 ed è stato firmato da Doreen M. Dahl, presidente di Ontario Bancorporation, e da Jennifer L. Barney, senior vice president della Federal Reserve Bank of Chicago. Le comunicazioni relative all’accordo sono indirizzate a Craig Priebe, assistant vice president della Reserve Bank, al 230 South LaSalle Street a Chicago, e a Dahl presso Ontario Bancorporation, Inc., 315 Main Street, Ontario, Wisconsin.