5 Saham Pertumbuhan Tinggi Teratas untuk Dipantau di Pasar Berkembang (2026)

Jika Anda ingin mendiversifikasi portofolio investasi Anda dengan saham menarik yang menawarkan potensi pengembalian tinggi, Anda harus melihat ke pasar berkembang, dan begitu di sana, fokus pada saham pertumbuhan tinggi.

Sebelum kami mengeksplorasi pilihan teratas kami, mari terlebih dahulu memahami mengapa jalur ini menjanjikan pengembalian besar bagi portofolio Anda.

Pasar Berkembang Menawarkan Potensi Pengembalian Tinggi 

Sebagai permulaan, pasar berkembang adalah ekonomi yang sedang mengalami pertumbuhan ekonomi, beralih dari status berkembang ke maju. 

Berbeda dengan ekonomi berkembang ini, negara “maju” seperti AS, meskipun lebih kaya dan lebih stabil, tumbuh lebih lambat, sehingga menarik minat pada yang pertama. Seiring pertumbuhan ekonomi berkembang ini, mereka menjadi semakin penting dan lebih terintegrasi ke dalam ekonomi global.

Menariknya, pasar berkembang telah menunjukkan ketahanan terhadap tantangan global, seperti inflasi dan kenaikan suku bunga, serta masalah makroekonomi lain yang memengaruhi pasar maju.

Sekarang, pasar berkembang menawarkan potensi investasi yang menarik karena beberapa faktor, termasuk titik masuk yang rendah, pertumbuhan kuat, peningkatan produksi dan manufaktur, serta investasi asing. 

Namun, potensi pertumbuhan yang kuat ini datang dengan risiko volatilitas signifikan akibat berbagai faktor, termasuk ketidakstabilan politik, fluktuasi mata uang, likuiditas yang lebih rendah, dan masalah infrastruktur domestik. 

Jadi, sebagai investor, penting bagi Anda untuk menimbang dengan cermat potensi risiko dan imbalan sebelum melakukan investasi apa pun di pasar berkembang yang tumbuh cepat ini.

Beberapa ekonomi berkembang paling menonjol meliputi China, India, Brasil, Meksiko, Polandia, Rusia, Indonesia, Iran, Malaysia, Taiwan, Thailand, Uni Emirat Arab, dan Arab Saudi.

Saham Pertumbuhan Tinggi Menjanjikan 

Ketika berbicara tentang saham pertumbuhan tinggi, mereka adalah saham perusahaan yang diperkirakan akan tumbuh pada tingkat yang jauh lebih cepat daripada rata-rata saham. 

Umumnya, perusahaan-perusahaan ini tidak membayar dividen. Jadi, apa yang dilakukan dengan keuntungan? Perusahaan pertumbuhan tinggi memilih untuk menginvestasikan kembali pendapatan mereka untuk ekspansi, yang menghasilkan peningkatan pendapatan dan keuntungan seiring waktu. 

Karena harapan investor akan keuntungan masa depan yang lebih tinggi, Anda mungkin menemukan saham-saham ini dinilai dengan premi, yang dapat diterjemahkan menjadi rasio harga terhadap laba (P/E) yang tinggi.

Meskipun saham pertumbuhan menawarkan peluang investasi yang luar biasa, mereka merupakan usaha yang cukup berisiko. Tidak hanya memiliki dividen yang sangat rendah atau tidak ada, yang berarti investor memperoleh keuntungan dari investasi mereka dalam jangka panjang, asalkan perusahaan berkinerja baik, tetapi saham-saham ini juga cenderung lebih volatil dibandingkan saham rata-rata.

Namun, menghadapi fluktuasi nilai yang signifikan memberikan manfaat berinvestasi pada perusahaan yang memiliki lini produk unik, teknologi inovatif, dan basis pelanggan yang setia.

Berinvestasi dalam Saham Pertumbuhan Tinggi di Pasar Berkembang

Ketika berinvestasi dalam saham pertumbuhan tinggi di berbagai pasar berkembang, seseorang dapat melakukannya melalui ETF. Di sini, alih-alih berinvestasi pada satu saham atau negara, Anda berinvestasi pada beberapa pasar berkembang sekaligus. Misalnya: Vanguard FTSE Emerging Markets ETF (VWO).

Beberapa saham pasar berkembang ini bahkan dapat ditemukan langsung terdaftar dan diperdagangkan di bursa AS. Misalnya, bank terbesar India, HDFC Bank (HDB ), diperdagangkan di New York Stock Exchange (NYSE) dengan ticker “HDB.”

Lainnya tersedia di pasar over-the-counter (OTC), tetapi pastikan memeriksa volume terlebih dahulu. Misalnya, produsen kendaraan listrik (EV) terkemuka BYD diperdagangkan OTC (BYDDF:OTCPK).

Cara lain untuk berinvestasi pada saham pasar berkembang individu adalah melalui broker yang memungkinkan Anda berdagang langsung di bursa saham asing. Hanya sedikit broker yang menawarkan fitur ini, dan mereka mungkin memiliki persyaratan khusus. Sekarang, berikut adalah pilihan teratas kami untuk saham pertumbuhan tinggi di pasar berkembang:

1. Full Truck Alliance Co. Ltd.

FTA adalah platform kargo digital berbasis China yang menghubungkan pengirim dengan pengemudi truk untuk memfasilitasi pengiriman. Layanannya meliputi pencatatan dan perantara kargo, serta dukungan transaksi, bersama dengan layanan nilai tambah untuk lembaga keuangan, otoritas jalan raya, dan operator stasiun bensin.

Perusahaan bertujuan membuat logistik lebih cerdas dengan bantuan komputasi awan, data besar, internet seluler, dan AI.

Pada saat penulisan, saham FTA diperdagangkan pada $11,32, naik 3,6% tahun ini. Ini menempatkan kapitalisasi pasar menjadi $11,72 miliar, dengan EPS (TTM) 0,40 dan P/E (TTM) 27,86. FTA juga membayar dividen sebesar 0,86%.

“Uber untuk truk” China ini mengalami pertumbuhan tinggi dalam industri yang sudah booming. Tahun lalu, perusahaan menyelesaikan total 197,2 juta pesanan, 24,1% lebih banyak dibandingkan 2022. Sementara itu, rata-rata MAU pengirim naik lebih dari 30% menjadi 2,64 juta.

“Dengan memanfaatkan efek jaringan yang kuat dan efisiensi transaksi yang tiada tanding, kami mempertahankan momentum pertumbuhan yang kuat, secara efektif mempercepat roda pertumbuhan kami,” kata pendiri dan CEO Peter Hui Zhang sambil mencatat komitmen FTA untuk “mengadopsi inovasi berbasis AI yang akan meningkatkan efisiensi dan pendapatan pengemudi truk sekaligus mengurangi biaya logistik bagi pengirim.” Sistem berbasis AI nasional ini diperkirakan akan diterapkan pada akhir tahun ini untuk meningkatkan tingkat pemenuhan pesanan.

Sementara perdagangan global dan aktivitas ekonomi mendorong permintaan layanan kargo, ketidakstabilan geopolitik dan gangguan rantai pasokan menimbulkan beberapa masalah serius.

Didukung oleh investor terkemuka seperti Tencent Holdings dan SoftBank’s Vision Fund, FTA dilaporkan sedang mempertimbangkan kembali rencana untuk pencatatan kedua di Hong Kong “untuk melindungi dari risiko AS,” dengan manfaat tambahan, seperti penilaian dan likuiditas yang lebih baik, menjadi poin bonus.

Untuk saat ini, perusahaan mempertahankan posisi dominan di pasar logistik dan terus memperluasnya melalui inovasi berkelanjutan. Ia juga melihat aliran modal signifikan dengan Fidelity, BlackRock (BLK ), dan Norges Bank Investment Management dari Norwegia meningkatkan posisi mereka di perusahaan.

Kinerja keuangan FTA yang kuat sudah menunjukkan profitabilitas yang tinggi. Untuk 2024, FTA melaporkan total pendapatan bersih sebesar RMB11.238,6 juta (hampir $1,54 miliar) dan laba bersih sebesar RMB3.123,4 juta ($427,8 juta), meningkat masing-masing 33,2% dan 40,2% dibandingkan tahun sebelumnya.

“Hasil keuangan rekor” ini didukung oleh “basis pengguna yang terus tumbuh, strategi komisi yang canggih, dan peningkatan efisiensi operasional yang berkelanjutan,” menurut CFO Simon Cai.

2. Sea Limited

Sea Limited (SE ), perusahaan internet konsumen, mengoperasikan tiga bisnis inti: e-commerce melalui Shopee, fintech melalui Sea Money, dan game melalui Garena. Model bisnis yang beragam ini menawarkan peluang menarik untuk berinvestasi di berbagai sektor pertumbuhan tinggi melalui satu saham.

Selain itu, perusahaan beroperasi di Indonesia, Singapura, Malaysia, Thailand, Taiwan, dan Filipina, di mana Sea Limited telah menjadi platform e-commerce terkemuka. Ini menawarkan pasar besar untuk ekspansi dan pertumbuhan dengan risiko regulasi yang lebih rendah, meskipun juga secara signifikan meningkatkan persaingan.

Perusahaan dengan kapitalisasi pasar $75,6 miliar ini sahamnya naik 20,4% tahun ini (YTD) dengan SE diperdagangkan pada $128. Dengan itu, EPS (TTM)nya 0,72 dan P/E (TTM) 176,61.

Mengenai profitabilitas, Sea Limited berbasis Singapura telah positif selama dua tahun terakhir. Situasi tidak terlihat baik bagi Sea Limited untuk sementara setelah perusahaan terlalu memaksakan diri selama boom era pandemi, yang menghasilkan kerugian besar. Namun tahun lalu, perusahaan sepenuhnya mengubah dinamika dan memperoleh momentum kuat.

Pada 2024, total pendapatan GAAP-nya sebesar $16,8 miliar, naik 28,8% tahun ke tahun, sementara laba kotor $7,2 miliar dan laba bersih $447,8 juta.

Bisnis e-commerce-nya (Shopee) khususnya mencatat 10,9 miliar pesanan bruto, sementara total nilai semua barang yang dijual melalui pasar tahun lalu meningkat 28% melewati $100 miliar. Setelah mencapai profitabilitas EBITDA yang disesuaikan di Asia dan Brasil, CEO Forrest Li memperkirakan pertumbuhan volume barang kotor (GMV) Shopee pada 2025 sekitar 20%, dengan profitabilitas yang membaik.

Layanan keuangan digitalnya juga mengalami tahun yang bagus karena buku pinjaman melebihi $5 miliar, menjadikannya salah satu bisnis pinjaman konsumen terbesar di wilayah tersebut. Tahun ini, perusahaan memperkirakan ukuran buku pinjaman akan tumbuh jauh lebih cepat seiring peningkatan penetrasi kredit baik di dalam maupun di luar Shopee.

Selain itu, pemesanan pada Garena naik 18,7% tahun ke tahun menjadi $2,1 miliar. Pertumbuhan di segmen hiburan digital ini ditandai dengan kembalinya Free Fire, game battle royale seluler unggulan mereka, yang pemesanan tahunan meningkat 34%. Tahun ini, selain terus memperluas basis pengguna, Sea Limited juga akan memperluas penawaran kontennya.

Dengan $10,4 miliar dalam kas, setara kas, dan investasi, serta risiko keuangan jangka panjang yang berkurang, Sea Limited menantikan hal-hal yang lebih baik ke depan.

3. Li Auto

Li Auto (LI ) dengan kapitalisasi pasar $25,13 miliar adalah produsen EV pintar yang produk utamanya meliputi EV baterai bertegangan tinggi Li MEGA, serta rangkaian SUV keluarga Li L9, Li L8, Li L7, dan Li L6. Selain itu, perusahaan menyediakan layanan seperti paket data berkecepatan tinggi tak terbatas, instalasi stasiun pengisian, layanan perawatan rutin berbayar, dan layanan koneksi internet kendaraan.

Di Li Auto, lebih dari 30.000 karyawan bekerja bersama untuk mencapai misi perusahaan ‘Menciptakan Rumah Bergerak, Menciptakan Kebahagiaan’ dengan berhasil mengkomersialkan EV jarak jauh di China, di mana dukungan pemerintah yang kuat dan permintaan konsumen memberikan peluang yang melimpah.

Pada 2024, perusahaan sebenarnya mengirimkan lebih dari 500.000 kendaraan, 33,1% lebih banyak dibandingkan tahun sebelumnya. Meskipun pengiriman kendaraan meningkat, harga jual rata-rata menurun terutama karena perubahan dalam kombinasi produk dan strategi penetapan harga. Margin kendaraan tahun lalu sebesar 19,8%, turun dari 21,5% pada 2023.

Di pasar EV pertumbuhan tinggi ini, Li Auto berinvestasi dalam teknologi mengemudi otonom dan fitur pintar untuk meningkatkan keunggulan kompetitifnya.

Dengan memanfaatkan teknologi full-stack milik sendiri, end-to-end (E2E) dan model visi-bahasa (VLM), Li Auto baru-baru ini meluncurkan fitur mengemudi otonom satu-klik titik-ke-titik kepada semua pengguna Li AD Max dan meningkatkan NOA jalan raya untuk lebih memungkinkan pengalaman mengemudi otonom yang mulus di semua skenario mengemudi.

Pembaruan OTA terbaru menawarkan kinerja yang lebih halus saat menavigasi kondisi jalan yang kompleks, memperkenalkan fitur seperti Peringatan Keluar Penumpang Depan dan Pratinjau Video Jarak Jauh Mode Sentry Tingkat Risiko Tinggi, serta meningkatkan efisiensi pengisian.

Saham perusahaan saat ini diperdagangkan pada $23,83, turun 2,13% tahun ini (YTD), dengan EPS (dua belas bulan terakhir) 1,04 dan P/E (dua belas bulan terakhir) 22,63.

Mengenai keuangan perusahaan, pendapatannya mencapai $19,8 miliar pada 2024, dengan penjualan kendaraan sebesar $19 miliar dan $811,3 juta dari layanan lainnya. Perusahaan juga telah melampaui 500 toko ritel di China. Selain itu, 1.727 stasiun supercharging beroperasi, dilengkapi dengan 9.100 stasiun pengisian.

Posisi kas Li Auto juga kuat, sebesar $15,5 miliar, yang akan membantu meluncurkan model BEV baru, meningkatkan fitur cerdas, dan menjadi merek EV murni teratas. Namun, persaingan yang semakin intens dan penurunan generasi kas menjadi masalah utama bagi perusahaan.

Klik di sini untuk daftar saham EV teratas.

4. Nubank/NU Holdings Ltd.

Dengan latar belakang digitalisasi global yang cepat, Nubank dengan cepat menjadi salah satu bank digital terbesar di dunia berdasarkan jumlah nasabah, melampaui 114 juta di Brazil, Meksiko, dan Kolombia. Pada tahun 2024 saja, mereka menambah 20,4 juta nasabah baru.
Ekspansi di luar kartu kredit untuk menawarkan pinjaman pribadi, asuransi, dan produk investasi serta memperluas layanan ke seluruh Amerika Latin telah membantu Nubank menarik lebih banyak pengguna dan meningkatkan aliran pendapatan. Menurut pendiri dan CEO David Vélez:

“2024 adalah tahun transformasi bagi Nu karena kami mengembangkan misi kami untuk memberdayakan jutaan orang di seluruh Amerika Latin dengan layanan keuangan yang mudah diakses, transparan, dan berbiaya rendah.” 

Nubank yang didukung oleh Berkshire Hathaway (BRK.A ) (BRK-B ) dan Sequoia Capital tidak hanya menawarkan layanan perbankan tradisional tetapi juga fungsi transfer cryptocurrency. Ini memungkinkan pengguna mengirim dan menerima aset kripto seperti Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH), dan Solana (SOL) langsung dari dompet mereka.

Dalam hal kinerja pasar, perusahaan berbasis Brazil dengan kapitalisasi pasar $57,8 miliar telah menikmati pertumbuhan yang baik selama beberapa tahun terakhir, dengan sahamnya kini diperdagangkan pada $ 12,05, naik 16% tahun ini. Dengan itu, EPS (TTM)nya 0,40 dan P/E (TTM) 29,79.

Secara finansial, perusahaan menguntungkan dengan laba bersih hampir dua kali lipat menjadi hampir $2 miliar, menghasilkan pengembalian ekuitas tahunan sebesar 28%.

Selain itu, pendapatan meningkat 58% tahun ke tahun menjadi $11,5 miliar. Pertumbuhan ini didorong oleh kenaikan 23% rata-rata pendapatan per klien aktif, yang mencapai $10,70. Sementara itu, tingkat aktivitas bulanan di atas 83%, dan biaya rata-rata untuk melayani setiap pelanggan aktif tetap di bawah $1.

Perkembangan kunci lainnya meliputi: portofolio pinjaman terjamin di Brazil tumbuh 615% YoY menjadi $1,4 miliar, dan simpanan di Nubank melonjak 438% menjadi $5,5 miliar di Meksiko. Bulan ini saja, anak perusahaan Nubank, Nu Mexico, menerima persetujuan lisensi perbankan dari Komisi Nasional Perbankan dan Sekuritas Meksiko, yang akan memungkinkan mereka memperluas portofolio produk.

Tahun lalu, bank digital tersebut juga meluncurkan NuTravel dan memperkenalkan NuCel untuk lebih mendiversifikasi penawaran, memperkuat ekosistem, dan memperluas pasar yang dapat dijangkau.

5. Taiwan Semiconductor Manufacturing Company

Semikonduktor adalah fondasi teknologi modern, dan berada di garis depan manufaktur semikonduktor menjadikan TSMC pilihan saham pertumbuhan tinggi yang menjanjikan. Perusahaan ini melayani klien seperti Nvidia (NVDA ), Apple (AAPL ), Advanced Micro Devices (AMD ), Qualcomm (QCOM ), Intel (INTC ), Broadcom (AVGO ), MediaTek, dan Marvell.

Baru-baru ini, TSMC meluncurkan teknologi chip A14, berbasis proses 1,4nm, yang menawarkan kecepatan pemrosesan 15% lebih cepat atau konsumsi daya 30% lebih rendah dibandingkan chip N2-nya. Teknologi manufaktur ini diperkirakan akan masuk produksi massal pada 2028. Namun sebelum itu, proses A16 akan dirilis tahun depan sebagai penyangga antara periode ini.

Saham TSMC sebenarnya mengalami masa sulit tahun ini, kehilangan 16,4% nilai mereka sejauh ini pada 2025. Namun, penurunan saat ini hanyalah gangguan kecil dalam perjalanan hampir tiga dekade di NYSE. Hambatan terbesar bagi TSMC tetap risiko geopolitik.

Saat ini, EPS (TTM)nya 7,59 dan P/E (TTM) 21,66 sementara dividen yang dibayarkan sebesar 1,49%.

Mengenai keuangan, produsen chip kontrak terbesar di dunia melaporkan pendapatan bersih $90,08 miliar pada 2023, naik 30% dibandingkan tahun sebelumnya. Di sini, proses 3nm menyumbang 18% total pendapatan wafer, sementara teknologi proses 5nm dan 7nm menyumbang masing-masing 34% dan 17%.

Dari segi platform, pendapatan dari High-Performance Computing (HPC) meningkat paling tinggi, sebesar 58%, diikuti oleh Smartphone sebesar 23%. Pendapatan otomotif naik 4%, sementara IoT dan DCE masing-masing melihat peningkatan pendapatan 2% dari 2023. Berdasarkan wilayah, pendapatan dari pelanggan di Amerika Utara menyumbang 70% total pendapatan bersih, diikuti China (11%), Asia Pasifik (10%), Jepang (5%), dan EMEA (4%).

Permintaan tinggi untuk chip AI, yang “melebihi ekspektasi,” memainkan peran utama dalam angka-angka kuat ini dan diperkirakan akan mendorong keuangan TSMC tahun ini juga.

“Meskipun setelah lebih dari tiga kali lipat pada 2024, kami memperkirakan pendapatan kami dari akselerator AI akan dua kali lipat pada 2025 seiring lonjakan kuat permintaan terkait AI yang terus menjadi pendorong utama aplikasi AI.”

– CEO C.C. Wei.

Pada akhir 2024, posisi kasnya sebesar NT$2.127,63 miliar.
Klik di sini untuk mempelajari apa yang membuat TSMC menjadi foundry emas abad ke-21.

Kesimpulan

Jadi, inilah perusahaan-perusahaan yang menawarkan opsi investasi menarik yang dapat menghasilkan keuntungan substansial dalam jangka panjang. Mereka beroperasi di sektor dengan trajektori pertumbuhan kuat dan menunjukkan inisiatif strategis untuk memanfaatkan peluang pasar berkembang. Meskipun berisiko, fokus mereka pada inovasi, ekspansi pasar, dan efisiensi operasional menjadikan mereka saham pertumbuhan tinggi yang menarik dalam lanskap ekonomi saat ini.

Klik di sini untuk daftar saham teratas untuk diversifikasi global.