أفضل 10 أسهم دفاعية لتجاوز تقلبات السوق

الأسهم الدفاعية هي خيار حكيم للمستثمرين الذين يسعون لتخفيف المخاطر المرتبطة بتقلبات السوق. عادةً ما تنتمي هذه الأسهم إلى شركات تقدم سلعًا أو خدمات أساسية، مما يضمن أرباحًا وعوائد توزيعات ثابتة، حتى خلال الانكماشات الاقتصادية. وبالتالي، تُعد الأسهم الدفاعية مرادفة للاستقرار وتعمل كحماية ضد الطبيعة المتقلبة أحيانًا للأسواق. وهذا يعني أنها غالبًا ما تتفوق على السوق خلال فترات الركود مع توفير عائد توزيعات ثابت​.

الخلاصة هي أن الأسهم الدفاعية تشكل حجر الأساس لتحقيق محفظة متوازنة ومتجنبة للمخاطر. يمكن أن يساعد تضمينها المستثمرين على اجتياز الفترات العصيبة، مع الحفاظ على رأس المال وتوفير تدفق دخل ثابت.  فيما يلي أفضل 10 أسهم دفاعية لتجاوز تقلبات السوق.

1. Procter & Gamble

(PG )

غالبًا ما يُعتبر Procter & Gamble (P&G) سهمًا دفاعيًا جيدًا بفضل نموذج أعماله واستقراره المالي. مع مجموعة متنوعة من المنتجات الاستهلاكية، يقدم Procter & Gamble أساسيات مقاومة للركود تكون دائمًا مطلوبة.

Procter & Gamble (P&G) هي شركة متعددة الجنسيات للسلع الاستهلاكية، متخصصة في طيف واسع من المنتجات بما في ذلك منتجات التنظيف، المنظفات، معطرات الهواء، ورق التواليت، منتجات رعاية الأطفال، ومنتجات العناية الشخصية مثل الشامبو، شفرات الحلاقة، فرش الأسنان، ومعجون الأسنان وغيرها​.

المصدر: X @ProcterGamble

المقاييس المالية (اعتبارًا من أكتوبر 2023):

القيمة السوقية: تمتلك Procter & Gamble قيمة سوقية تبلغ 344.71 مليار دولار، مما يجعلها واحدة من أكثر الشركات قيمة على مستوى العالم.

نسبة السعر إلى الأرباح (P/E): 24.05

ربحية السهم (EPS): $6.16

بعض العلامات التجارية المعروفة لديها تشمل Clorox، Tide، Mr. Clean، Charmin، Febreze، Dawn، Puffs، Swiffer، Bounty، وMicroban​.  تُساهم مجموعة Procter & Gamble القوية من السلع الاستهلاكية الأساسية، وقيمتها السوقية الكبيرة، ومقاييسها المالية المستقرة في سمعتها كسهم دفاعي. تساعد تنوع وضرورة منتجاتها في ضمان طلب ثابت، وهو سمة مميزة للسهم الدفاعي.

2. Johnson & Johnson

(JNJ )

قائد في مجال الرعاية الصحية، يوفر طيف منتجات Johnson & Johnson الواسع من الأدوية والمنتجات الصيدلانية تدفقًا إيراديًا مستقرًا، مما يجعله غالبًا يُنظر إليه كسهم دفاعي جيد.  إنها شركة أمريكية متخصصة في الأدوية، الصحة الاستهلاكية، والتقنيات الطبية، ومقرها في نيو برونزويك، نيوجيرسي.

المصدر: X @JNJNews

المقاييس المالية (اعتبارًا من أكتوبر 2023):

القيمة السوقية: Johnson & Johnson لديها قيمة سوقية تتراوح حول 395.81 مليار دولار، مما يجعلها واحدة من أكثر الشركات قيمة عالميًا.

نسبة السعر إلى الأرباح (P/E): 11.32

ربحية السهم (EPS): $13.47

تأسست Johnson & Johnson في الأصل عام 1886 على يد ثلاثة أخوة وتشارك في إنتاج وبيع منتجات عبر مجالات علاجية مختلفة مثل المناعة، الأورام، الأمراض المعدية، بالإضافة إلى منتجات العناية بالفم، رعاية الأطفال، الجمال، الأدوية التي تُصرف دون وصفة طبية، صحة المرأة، والعناية بالجروح. توزع الشركة منتجاتها على تجار التجزئة، الجملة، المتخصصين في الرعاية الصحية، المستشفيات، والمستهلكين.

النطاق المتنوع من منتجات وخدمات الرعاية الصحية التي تقدمها Johnson & Johnson يجعلها سهمًا دفاعيًا لأن هذه المنتجات والخدمات تكون دائمًا مطلوبة، بغض النظر عن الوضع الاقتصادي.

3. Walmart

(WMT )

تُعتبر Walmart (WMT) سهمًا دفاعيًا جيدًا بفضل أدائها المستمر، شبكة التجزئة الضخمة، وطبيعة منتجاتها الأساسية المعروضة.  Walmart هي أيضًا أكبر شركة في العالم من حيث الإيرادات، حيث بلغت 548.743 مليار دولار أمريكي في عام 2020. كما أنها أكبر صاحب عمل خاص عالميًا، بوجود 2.2 مليون موظف. الشركة مدرجة في البورصة لكنها تحت سيطرة عائلة Walton.

المصدر: X @Walmart

المقاييس المالية (اعتبارًا من أكتوبر 2023):

القيمة السوقية: Walmart لديها قيمة سوقية تبلغ 432.80 مليار دولار، مما يجعلها واحدة من أكثر الشركات قيمة على مستوى العالم.

نسبة السعر إلى الأرباح (P/E): 30.94

ربحية السهم (EPS): $5.20

تعمل عملاق التجزئة عبر عدة صيغ، بما في ذلك محلات البقالة، السوبرماركت، الهايبرماركت، المتاجر الكبرى والمتاجر المخفضة، وأسواق الحي. تقدم متاجرها مجموعة متنوعة من المنتجات بأسعار منخفضة يوميًا تشمل البقالة، الصحة والعافية، التكنولوجيا، مستلزمات المكاتب، الملابس، والسلع المنزلية وغيرها.

شبكة متاجر Walmart واسعة، حيث تتجاوز 4,700 متجر في الولايات المتحدة (5,300 بما في ذلك Sam’s Club) وأكثر من 10,000 متجر عالميًا، مما يساهم بشكل كبير في وضعها كسهم دفاعي بفضل انتشارها الواسع في السوق. يضيف هذا الشبكة التجزئة الواسعة، إلى جانب تنوع العروض والآداء المالي المستقر، إلى سمعتها كسهم دفاعي.

4. PepsiCo

(PEP )

تُعتبر PepsiCo (PEP) سهمًا دفاعيًا قويًا، نظرًا لمحفظتها المتنوعة من منتجات الطعام والمشروبات التي تحظى بطلب مستمر.  PepsiCo هي شركة متعددة الجنسيات للغذاء والمشروبات تعمل في أكثر من 200 دولة وتضم عدة علامات تجارية معروفة مثل Pepsi-Cola، Frito-Lay، Gatorade، Quaker، وTropicana.

تأسست في عام 1965 من خلال دمج شركة Pepsi-Cola وشركة Frito-Lay، Inc.، ونمت PepsiCo لتصبح واحدة من أكبر شركات المنتجات الاستهلاكية عالميًا، مع حصة كبيرة في سوق المشروبات الغازية. تمتلك الشركة سبعة قطاعات تغطي مناطق ومنتجات مختلفة مثل الوجبات الخفيفة، الصلصات، الوجبات الخفيفة بنكهة الجبن، والمشروبات الغازية.

المصدر: x @pepsi

المقاييس المالية (اعتبارًا من أكتوبر 2023):

القيمة السوقية: قيمة سوقية PepsiCo تبلغ 221.41 مليار دولار، مما يضعها بين الشركات ذات القيمة العالية في العالم.

نسبة السعر إلى الأرباح (P/E): 26.86

ربحية السهم (EPS): $6.00

كشركة، تشمل PepsiCo جميع جوانب سوق الطعام والمشروبات بما في ذلك التصنيع، التوزيع، وتسويق منتجاتها. عملياتها موزعة عالميًا ومحفظة منتجاتها متنوعة إلى حد كبير، مما يجعلها لاعبًا رائدًا في قطاع الطعام والمشروبات​.

تساعد تنوع محفظة منتجات PepsiCo مع وجودها العالمي الواسع على ضمان طلب ثابت على منتجاتها. يساهم ذلك، إلى جانب قيمتها السوقية الكبيرة ومقاييسها المالية المواتية مثل نسبة P/E المعقولة وربحية السهم، في وضعها كسهم دفاعي.

5. The Coca-Cola Company

(KO )

The Coca-Cola Company هي شركة أمريكية متعددة الجنسيات تأسست عام 1892، معروفة أساسًا بمنتجها الرئيسي، Coca-Cola. تقوم بتصنيع وبيع الشراب والتركيزات لـ Coca-Cola، التي أصبحت مؤسسة ثقافية في الولايات المتحدة ورمزًا عالميًا لأذواق البلاد.

تُعتبر The Coca-Cola Company (KO) سهمًا دفاعيًا بفضل وجودها الطويل في صناعة المشروبات والطلب المستمر على مجموعة واسعة من منتجاتها. مع مقرها في أتلانتا، جورجيا، وأكثر من 200 شريك تعبئة حول العالم، تُعد Coca-Cola لاعبًا عالميًا رئيسيًا في صناعة المشروبات.

المصدر: X @CocaCola

المقاييس المالية (اعتبارًا من أكتوبر 2023):

القيمة السوقية: قيمة سوقية The Coca-Cola Company تبلغ 235.24 مليار دولار، مما يبرز حجمها وقيمتها الكبيرة في السوق.

نسبة السعر إلى الأرباح (P/E): 22.4

ربحية السهم (EPS): $2.43

إلى جانب Coca-Cola، تصنع الشركة وتبيع وتسوّق تركيزات المشروبات غير الكحولية الأخرى، الشراب، ومشروبات كحولية. إنها شركة مشروبات شاملة تُباع منتجاتها في أكثر من 200 دولة وإقليم، وتضم عدة علامات تجارية بمليارات الدولارات عبر فئات المشروبات المختلفة عالميًا.

تُسهم الوجود العالمي القوي لشركة Coca-Cola، محفظتها المتنوعة من المشروبات، ومقاييسها المالية الصلبة في وضعها كسهم دفاعي. تحظى منتجاتها بطلب مستمر، مما يساعد على ضمان تدفق إيرادات ثابت.

6. Verizon Communications

(VZ )

تُعرف Verizon Communications (VZ) بنموذج أعمالها المرن والطلب المستمر على خدماتها، وهذا ما يجعلها غالبًا تُصنف كسهم دفاعي.  تأسست Verizon Communications في 30 يونيو 2000، وهي واحدة من أبرز مزودي التكنولوجيا وخدمات الاتصالات في العالم. يقع مقر الشركة في مدينة نيويورك وتتمتع بحضور عالمي. في عام 2022، حققت Verizon إيرادات قدرها 136.8 مليار دولار.

المصدر: X @Verizon

المقاييس المالية (اعتبارًا من أكتوبر 2023):

القيمة السوقية: قيمة سوقية Verizon Communications تبلغ 133.73 مليار دولار.

نسبة السعر إلى الأرباح (P/E): 6.36

ربحية السهم (EPS): $5.00

تعمل الشركة في قطاعين رئيسيين: مجموعة Verizon Consumer ومجموعة Verizon Business. تقدم منتجات وخدمات الاتصالات، التكنولوجيا، المعلومات، والترفيه للمستهلكين، الشركات، والجهات الحكومية. تشمل عروضها خدمات الصوت، البيانات، والفيديو والحلول المقدمة عبر الشبكات اللاسلكية والسلكية.

تُساهم قوة موقع Verizon في السوق، تنوع عروض الخدمات، والأداء المالي الصلب في وضعها كسهم دفاعي. تُعد هذه العوامل مثالًا على السهم الدفاعي، الذي يُصمم لتوفير دخل توزيعات ثابت والحفاظ على قيمته خلال اضطرابات السوق.

7. McDonald’s Corporation

(MCD )

تُعد McDonald’s Corporation (MCD) مثالًا جيدًا على السهم الدفاعي بفضل علامتها التجارية الراسخة، وجودها العالمي، وأدائها المستمر على مر السنين. تعود جذور McDonald’s Corporation إلى مطعم صغير اكتشفه رэй كروك في عام 1954 في كاليفورنيا، وقد نمت لتصبح واحدة من أبرز العلامات التجارية لخدمات الطعام في العالم.

المصدر: X @McDonalds

المقاييس المالية (اعتبارًا من أكتوبر 2023):

القيمة السوقية: قيمة سوقية McDonald’s تبلغ تقريبًا 189.54 مليار دولار، مما يضعها في المرتبة الـ58 عالميًا من حيث القيمة السوقية.

نسبة السعر إلى الأرباح (P/E): 23.92

ربحية السهم (EPS): $10.87

تشتهر الشركة بسلسلة الوجبات السريعة المتخصصة في البرغر، إلى جانب عناصر أخرى شائعة مثل Egg McMuffins، Happy Meals، وChicken McNuggets.  تدير أكثر من 36,000 مطعم في أكثر من 100 دولة، وتقدم قائمة طعام محلية ذات جودة عالية من الطعام والمشروبات.

تُسهم العلامة التجارية الراسخة لشركة McDonald’s، انتشارها العالمي الواسع، وأدائها المالي المستقر في وضعها كسهم دفاعي.

8. Merck & Co., Inc.

(MRK )

Merck & Co., Inc. هي شركة أمريكية متعددة الجنسيات للأدوية معروفة بتطوير وإنتاج الأدوية، اللقاحات، العلاجات البيولوجية، ومنتجات صحة الحيوان.  تُعتبر Merck & Co., Inc. (MRK) سهمًا دفاعيًا بفضل مكانتها البارزة في قطاع الصيدلة، الطلب المستمر على منتجاتها الصحية، والأساس المالي القوي.

كواحدة من أكبر شركات الأدوية عالميًا، تعمل في أكثر من 140 دولة وتوظف حوالي 69,000 موظف حول العالم. تمتلك الشركة عدة أدوية رائدة أو منتجات، بما في ذلك العلاج المناعي للسرطان، أدوية مضادة للسكري، ولقاحات ضد فيروس الورم الحليمي وفيروس الجدري.

المصدر: X @Merck

المقاييس المالية (اعتبارًا من أكتوبر 2023):

القيمة السوقية: قيمة سوقية Merck & Co., Inc. تقارب 254.92 مليار دولار.

نسبة السعر إلى الأرباح (P/E): 82.35

ربحية السهم (EPS): $1.22

تلتزم Merck بتقديم حلول صحية مبتكرة من خلال مجموعة منتجاتها المتنوعة، مع خط أنابيب قوي عبر مراحل تطوير مختلفة، مما يبرز جهودها المستمرة في الابتكار ومعالجة مختلف القضايا الصحية.

تعمل الشركة في قطاعين رئيسيين: الصيدلة وصحة الحيوان، مع التركيز على اكتشاف، تطوير، تصنيع، وتسويق الأدوية الموصوفة، العلاجات البيولوجية، اللقاحات، ومنتجات صحة الحيوان عبر مجالات علاجية تشمل القلب والأوعية الدموية، السرطان، اضطرابات المناعة، الأمراض المعدية، الجهاز التنفسي، والسكري.

تُظهر منتجات الشركة، التي تعالج مجموعة واسعة من الحالات الصحية، طلبًا ثابتًا، مما يساعد على ضمان تدفق إيرادات ثابت. علاوة على ذلك، تُعد المقاييس المالية المذكورة—القيمة السوقية، نسبة P/E، وربحية السهم—سمات مميزة للسهم الدفاعي.

9. Colgate-Palmolive Company

(CL )

Colgate-Palmolive Company هي شركة متعددة الجنسيات متخصصة في إنتاج وتوزيع منتجات المنزل، الرعاية الصحية، العناية الشخصية، والمنتجات البيطرية. يعود تاريخها إلى عام 1806 عندما بدأت كعمل لصناعة الصابون والشموع في مدينة نيويورك. على مر السنين، وسعت الشركة نطاق منتجاتها وحضورها العالمي، وتعمل الآن في أكثر من 200 دولة، حيث يُولد حوالي 70٪ من إيراداتها خارج الولايات المتحدة.

المصدر: X @CP_News

المقاييس المالية (اعتبارًا من أكتوبر 2023):

القيمة السوقية: قيمة سوقية Colgate-Palmolive تقارب 60.71 مليار دولار.

نسبة السعر إلى الأرباح (P/E): 40.78

ربحية السهم (EPS): $1.8

تُعد Colgate-Palmolive Company (CL) لاعبًا راسخًا في قطاع السلع الاستهلاكية، معروفة بمحفظتها المستقرة والمتنوعة من المنتجات، مما يجعلها خيارًا جيدًا للسهم الدفاعي.  تشمل بعض علاماتها التجارية المعروفة معجون أسنان Colgate، سائل غسيل الأطباق Palmolive وAjax، صابون Irish Spring، وطعام الحيوانات الأليفة Hill’s Science Diet.

تنقسم محفظة منتجات الشركة إلى أربعة قطاعات أساسية: العناية بالفم، تغذية الحيوانات الأليفة، العناية الشخصية، والعناية بالمنزل. في عام 2019، حققت Colgate-Palmolive مبيعات صافية عالمية بقيمة 15.7 مليار دولار، مع توزيع متساوٍ تقريبًا بين الأسواق المتقدمة والناشئة.

10. AT&T Inc.

(T )

AT&T Inc. هي شركة راسخة تقدم خدمات الاتصالات، الإعلام، والتكنولوجيا. تقدم اتصالات لاسلكية، خدمات بيانات/نطاق عريض وإنترنت، خدمات هاتف محلي وطويل المسافة، معدات اتصالات، شبكات مُدارة، وخدمات جملة. كما تتدخل الشركة في إنتاج وتوزيع الأفلام عبر subsidiaries الخاصة بها. يُعد عملها اللاسلكي مصدرًا رئيسيًا للإيرادات، حيث يمثل حوالي ثلثي إيراداتها، خاصة بعد انقسام Warner Media.

المصدر: X @ATT

المقاييس المالية (اعتبارًا من أكتوبر 2023):

القيمة السوقية: AT&T لديها قيمة سوقية تبلغ حوالي 109.42 مليار دولار

نسبة السعر إلى الأرباح المتوقعة (سنة واحدة): 5.87

ربحية السهم (EPS): $-1.22

الشركة هي ثالث أكبر مشغل لاسلكي في الولايات المتحدة، تربط عددًا كبيرًا من عملاء الهاتف ما بعد الدفع وما قبل الدفع. تُساهم خدمات المؤسسات الثابتة بحوالي 18٪ من الإيرادات، وتشمل الوصول إلى الإنترنت وغيرها من الخدمات.  يُعتبر عمل AT&T الأساسي في تقديم خدمات الاتصالات أمرًا أساسيًا، مما يجعله ثابتًا بغض النظر عن التقلبات الاقتصادية. تُعطي هذه الاستقرار في الطلب AT&T استثمارًا أكثر أمانًا نسبيًا خلال ظروف السوق المتقلبة.

الخلاصة

يُعد الاستثمار في الأسهم الدفاعية نهجًا استراتيجيًا لحماية المحفظة من عدم اليقين الاقتصادي. توفر استقرارها الفطري وتوزيعات الأرباح المستمرة أساسًا ماليًا، مما يضمن مستوى من الأمان والعائد على الاستثمار وسط ديناميكيات السوق غير المتوقعة.  ليس من المستغرب أن كلًا من الأمثلة المذكورة أعلاه هي شركات راسخة تتعامل مع مجموعة واسعة من المنتجات والخدمات، مما يسمح لها بالأداء الجيد بغض النظر عن الضغوط الاقتصادية الكلية.