Perché le aziende crypto continuano a presentare domande per ‘Diventare una Banca’

Il mercato ha registrato un improvviso aumento delle società blockchain che richiedono charter bancari crypto di recente. Questa tendenza è stata generata da diversi fattori, che vanno dal desiderio di fornire maggiore trasparenza fino alla necessità di soddisfare requisiti normativi aggiuntivi per offrire determinati prodotti finanziari.

Molto è cambiato dai primi giorni delle criptovalute, quando la maggior parte degli utenti vedeva l’asset come un modo per sfuggire al sistema finanziario attuale. Oggi, le piattaforme crypto cercano di diventare parte dell’economia tradizionale più ampia, con l’obiettivo di diventare asset mainstream.

Allora, perché così tante piattaforme crypto stanno diventando banche e quali benefici porta questa mossa a questi gruppi? Ecco cosa c’è da sapere sulla recente spinta delle aziende crypto verso una maggiore chiarezza normativa e su come potrebbe influenzare il mercato in futuro.

Cosa Significa Quando un’Azienda Crypto Diventa una Banca?

Quando si dice che un’azienda crypto sta diventando una banca, può significare diverse cose. Principalmente, si riferisce all’azienda che richiede licenze bancarie. Esistono diversi tipi di licenze disponibili, ognuna delle quali offre capacità diverse all’organizzazione una volta approvata.

Indipendentemente dalla licenza, questa mossa implica che l’azienda dovrà ora rispettare rigorosi requisiti normativi basati sulla propria licenza. L’integrazione di standard simili a quelli bancari offre alle aziende crypto alcuni vantaggi in termini di offerta di prodotti, fiducia dei consumatori e protezione governativa. Ecco alcune delle opzioni di licenza bancaria più comuni.

Charter Bancario Commerciale Tradizionale

Un charter bancario tradizionale fornisce a un’azienda la capacità di offrire l’intera gamma di servizi e prodotti bancari. Il charter supporta attività cruciali che vanno dall’offerta di conti di risparmio, correnti, prestiti, strumenti di investimento e altro.

Questo è il tipo di licenza bancaria più rigido disponibile. Include aspetti vitali delle operazioni aziendali, come linee guida rigorose sul controllo del capitale e requisiti di conformità stringenti. È importante notare che nessuna società crypto ha ancora ottenuto charter bancari commerciali tradizionali, la maggior parte richiede licenze di charter fiduciario.

Charter Fiduciari vs. Charter Bancari Tradizionali (Differenze Chiave)

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Le licenze bancarie di charter fiduciario offrono alle aziende crypto l’accesso agli elementi essenziali di cui hanno bisogno per operare efficacemente. Questo livello di licenza non supporta tutte le attività bancarie, come il prestito. Il suo focus principale è sulle responsabilità fiduciari e sui servizi di custodia.

Le banche fiduciarie non sono uguali alla tua filiale locale. Di solito sono di natura digitale, il che significa che non esiste una filiale fisica da visitare. Queste banche possono operare entro i loro specifici scopi fiduciari. Pertanto, possono offrire prodotti aggiuntivi che potrebbero non essere disponibili per le organizzazioni con licenze bancarie tradizionali, come le criptovalute.

Fonte – Wall Street Mojo

Mentre le banche fiduciarie nazionali non accettano depositi assicurati FDIC e generalmente non possono impegnarsi in prestiti commerciali, possono fornire servizi fiduciari — inclusa la custodia e, se approvata, la gestione degli investimenti — nell’ambito del loro charter. Per i trust focalizzati su crypto, questo è esattamente il punto: offrire custodia regolamentata e capacità fiduciarie senza i pieni poteri bancari commerciali.

Servizi di On e Off-Ramp

In passato, è stato molto difficile per le piattaforme crypto offrire servizi di on e off-ramp. Questo termine si riferisce alla conversione tra criptovalute e valute fiat. Tradizionalmente, gli exchange si affidavano ad altre piattaforme che possedevano le licenze per abilitare la conversione.

Recentemente, questa prospettiva è cambiata con le aziende crypto che ora cercano la propria licenza fiduciaria. Ecco alcune delle licenze fiduciari attualmente disponibili e le aziende che le hanno ottenute o sono in procinto di ottenerle.

Charter SPDI del Wyoming (Istituzione Depositaria a Scopo Speciale)

Il Wyoming è emerso recentemente come uno degli stati più pro-crypto con l’emissione del suo charter SPDI (Istituzione Depositaria a Scopo Speciale). Questa licenza sfrutta il quadro normativo unico dello stato ed è stata progettata appositamente per supportare la crescente economia blockchain.

Il Wyoming SPDI consente alle aziende di semplificare le conversioni crypto‑to‑fiat e viceversa. Queste aziende possono fornire servizi di custodia per depositi digitali e fiat. Tutte le aziende che possiedono questa licenza devono seguire un modello bancario a riserva piena, il che significa che il 100% dei depositi deve essere coperto da attività liquide. Questo requisito deriva dalla mancanza di accesso all’assicurazione FDIC, inclusa nelle licenze bancarie tradizionali.

Le disposizioni del Wyoming SPDI sono state progettate per fornire maggiore trasparenza e supervisione normativa alle aziende crypto, ma senza ostacolare la loro capacità di offrire prodotti blockchain. Come parte di questa licenza, la società accetta diverse normative su sicurezza, trasparenza e gestione aziendale, inclusa la supervisione da parte della Divisione Bancaria del Wyoming.

La licenza supporta la conservazione delle partecipazioni dei clienti in attività liquide e consente agli exchange di offrire servizi bancari limitati ai clienti. Tuttavia, non supporta pratiche di prestito. L’obiettivo di questa decisione era ridurre le preoccupazioni di insolvenza.

Kraken Bank

Kraken Financial è stata la prima azienda a ottenere un Wyoming SPDI nel 2020. Questa mossa ha aiutato l’azienda a espandere la sua penetrazione di mercato e le sue offerte. Ha contribuito a costruire la fiducia dei consumatori garantendo una rigorosa supervisione normativa, una sicurezza stringente e che la società aderisse agli standard di protezione dei dati e di conservazione delle crypto.

Custodia Bank

Nel 2022, Custodia Bank ha richiesto e ottenuto un Wyoming SPDI. Custodia è una piattaforma bancaria ibrida che supporta servizi crypto e fiat per semplificare la loro interoperabilità. L’azienda ha ottenuto il suo SPDI ma le è stato negato un conto master della Federal Reserve perché i suoi prodotti crypto erano considerati ancora troppo rischiosi. È importante notare che l’azienda ha chiesto chiarimenti e ha promesso di ripresentare la domanda.

Charter Fiduciario OCC (Ufficio del Controllore della Moneta)

Un’altra licenza bancaria popolare che le aziende crypto continuano a cercare è il National Trust Bank Charter o un charter fiduciario OCC (Ufficio del Controllore della Moneta). Questa licenza consente alle imprese di offrire servizi di custodia e fiduciari. Tuttavia, non supporta la concessione di prestiti o l’accesso ad altre opzioni di investimento bancario.

È importante notare che le organizzazioni che intendono emettere stablecoin dovranno ora soddisfare nuovi requisiti di licenza man mano che la legislazione continua a progredire riguardo alle pratiche del settore. I charter fiduciari OCC supportano gli emittenti di stablecoin.

Un charter fiduciario OCC migliora la posizione normativa per i servizi di custodia e fiduciari, ma non concede automaticamente l’accesso diretto ai sistemi di pagamento Fed; le imprese tipicamente si affidano a banche corrispondenti o devono ottenere un conto master della Federal Reserve per l’accesso diretto — approvazione discrezionale che si è dimostrata difficile per alcuni richiedenti. Sebbene un charter fiduciario possa semplificare l’onboarding chiarendo lo status normativo di un’azienda, l’accesso diretto a Fed richiede ancora una relazione con una banca corrispondente o un conto master. È stato progettato specificamente per supportare l’espansione dell’economia digitale garantendo che le imprese aderiscano alle rigide linee guida del National Bank (NBHC ) Act.

Anchorage Digital

Anchorage Digital è stata la prima azienda crypto a ottenere un Trust charter OCC nel 2021. Questa decisione è stata elogiata dagli sostenitori delle crypto ma ha incontrato alcune resistenze sotto forma di una dissidenza pubblicata nel 2022. La dissidenza ha messo in dubbio la decisione, evidenziando apparenti carenze nella conformità AML.

Coinbase

Questa settimana, Coinbase ha annunciato che cercherà una licenza trust OCC. I dirigenti che hanno parlato della decisione hanno dichiarato di non avere alcuna intenzione di diventare una banca, ma hanno riconosciuto che la sua licenza potrebbe “aprire diverse opportunità” per il più grande exchange del Nord America.

Ripple

Ripple Labs ha annunciato che richiederà una licenza OCC nell’ambito della sua campagna stablecoin RLUSD. Questa stablecoin autoemessa è destinata all’uso interno del sistema. È progettata per ridurre i costi di conversione e invio per gli utenti di RippleNet. In modo strategico, Ripple spera di anticipare qualsiasi legislazione ottenendo il loro charter trust OCC prima che nuove normative entrino in vigore.

Perché le Aziende Crypto Vogliono Diventare Banche

Potrebbe sembrare controproducente richiedere licenze per prodotti che potrebbero non rientrare nel campo della normativa attuale. Tuttavia, diventare una banca fiduciaria aiuta a risolvere diversi problemi per i fornitori di servizi e prodotti crypto, inclusa l’espansione delle soluzioni di custodia e pagamento.

Accesso all’Infrastruttura di Pagamento

Uno dei motivi principali per cui le aziende crypto si rivolgono a queste licenze su misura è garantire di poter supportare la loro infrastruttura di pagamento. In passato, le aziende crypto sono state negate l’accesso bancario tradizionale a causa di preoccupazioni per possibili ripercussioni normative legate alle restrizioni AML.

Di conseguenza, le banche tradizionali sono state riluttanti a offrire servizi a società legate a asset digitali. Ottenere direttamente una licenza bancaria è un modo intelligente per le aziende crypto di semplificare le proprie operazioni e avere maggiore controllo sul modello di business, fornendo alle aziende accesso diretto a Fedwire, ACH e altro.

Problemi di On e Off Ramp

Alcuni sostengono che grandi CEX come Coinbase non avrebbero mai raggiunto il loro livello di successo se non avessero fornito servizi di on e off-ramp. In passato, queste grandi piattaforme centralizzate erano le uniche in grado di convertire in modo affidabile le tue crypto in fiat e viceversa.

Queste aziende non hanno raggiunto questa capacità da sole. Invece, hanno dovuto collaborare con intermediari che possedevano una licenza per effettuare la conversione. Questo passaggio aggiuntivo ha rallentato il processo, aumentato i costi e introdotto passaggi complicati.

Inoltre, l’uso di intermediari apre il mercato a censura non necessaria. Per esempio, ci sono stati numerosi casi in cui un exchange non poteva fornire l’accesso perché un fornitore di on-ramp con licenza di terze parti bloccava il trasferimento.

Problemi di Fiducia e Credibilità

Un altro fattore motivante per il repentino orientamento verso la trasformazione in banca è che fornisce maggiore trasparenza al settore. Questa mossa, a sua volta, aumenta la credibilità di queste piattaforme. Per ottenere questa licenza, le aziende accettano di aderire a rigorose linee guida di conformità, garantendo che gli aspetti vitali della loro attività siano in ordine, inclusi audit regolari, monitoraggio dei flussi di capitale e altro.

Introduzione di Nuovi Prodotti Finanziari

Molti exchange hanno deciso di richiedere licenze bancarie come parte della loro strategia per offrire nuovi prodotti e servizi legati alle crypto. Per esempio, le stablecoin sono ora più popolari che mai. Tuttavia, recenti legislazioni come i progetti di legge STABLE Act e GENIUS Act potrebbero far sì che solo le aziende licenziate possano fornire questi servizi.

Limiti e Idee Sbagliate Comuni sui Charter Fiduciari

Ottenere una licenza bancaria trust OCC non significa che l’azienda possa ora offrire tutto ciò che fa una banca. Significa semplicemente che accetta di aderire a determinate linee guida e pratiche operative. Pertanto, è fondamentale capire che molti servizi sono disponibili solo con licenze bancarie tradizionali, come il prestito in valuta fiat.

La principale confusione riguarda le capacità di una banca fiduciaria. Queste imprese hanno accesso ad attività simili a depositi ma non possono gestire i fondi dei loro clienti come le banche tradizionali. Non possono nemmeno concedere prestiti con tali fondi.

Come il Banking Crypto Cambierà la Finanza Tradizionale

Secondo molti analisti, l’ascesa del banking trust potrebbe avere un impatto significativo sul settore bancario tradizionale. In primo luogo, si prevede che l’introduzione di queste piattaforme bancarie ridurrà il livello di integrazione con le banche tradizionali fisiche.

Per quanto riguarda l’industria crypto. I charter delle banche fiduciarie possono essere considerati positivi. Segnalano una maggiore maturità del mercato e l’accettazione nell’economia mainstream. Inoltre, questi requisiti di licenza aiuteranno a migliorare l’industria crypto riducendo i rischi.

Queste banche crypto aiuteranno a incrementare la consapevolezza pubblica dei benefici degli asset digitali e delle stablecoin. Forniranno anche un modo semplice per convertire fondi fiat e crypto in modo fluido. Alla fine, le banche fiduciarie crypto dovrebbero collaborare con le banche tradizionali, creando un impulso sinergico che potrebbe stimolare l’innovazione di mercato e la legittimazione degli asset blockchain in futuro.

Una Banca Crypto in Ogni Tasca

L’economia digitale non mostra segni di rallentamento, e questa ultima spinta delle piattaforme crypto consolidate a diventare banche fiduciarie licenziate è un altro segno che il settore sta ancora crescendo. Queste aziende potranno ora supportare conversioni fiat dirette e altro, riducendo i costi e i tempi per entrare nel mercato. Di conseguenza, questa mossa dovrebbe favorire l’adozione.

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