La CFTC intraprende azioni contro Binance e il CEO dell’exchange, Changpeng Zhao ‘CZ’

Dating back to mid-2021, Binance has si è trovata under the watchful eye of United States regulatory body the Commodities Futures and Trading Commission (CFTC).  Now, it would appear as though this attention being paid to the exchange is finally rearing its head in the U.S. District Court for the Northern District of Illinois, with the CFTC having just presentato una causa based on a litany of allegations.

Le Accuse

The accuse presentate by the CFTC name Binance, its CEO Changpeng Zhao ‘CZ’, and Samuel Lim as defendants.  While the charges are various, they stem from a Binance catering to and serving U.S. based clientele, while failing to register with the appropriate regulators.
Sebbene le accuse siano varie, derivano dal fatto che Binance si rivolge e serve una clientela basata negli Stati Uniti, senza registrarsi presso gli organi regolatori competenti.

“Binance non è mai stata registrata presso la CFTC in alcuna capacità e ha ignorato le leggi federali essenziali per l’integrità e la vitalità dei mercati finanziari statunitensi,”

Come risultato di questa mancata registrazione, una varietà di servizi offerti dalla piattaforma (ad es. trading di futures, opzioni, swap, ecc.) violano direttamente diverse leggi.

“Gli imputati hanno ignorato le leggi federali applicabili mentre favorivano la base clienti statunitense di Binance perché è stato redditizio per loro farlo.”

La CFTC afferma inoltre che l’exchange ha adottato un “…approccio calcolato e graduale per aumentare la sua presenza negli Stati Uniti,” while simultaneously obfuscating the location of its operations.

Con queste azioni, la CFTC ritiene che gli imputati non solo abbiano violato la legge statunitense, ma abbiano facilitato violazioni da parte dei residenti statunitensi aiutando l’accesso alla piattaforma tramite soluzioni alternative al KYC.

Curiosamente, la CFTC indica specificamente tre asset offerti che considera commodity – Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH) e Litecoin (LTC).

Blitz Regolamentare

Questo sviluppo è l’ultimo di una recente serie di azioni legali intraprese contro i principali attori del settore degli asset digitali.  Per molti, sembra un blitz coordinato, volto a mettere l’industria sotto pressione mentre il governo degli Stati Uniti cerca simultaneamente di distogliere l’attenzione dalla crisi bancaria in corso e si prepara a promuovere la propria CBDC.

Molte cose possono essere vere, e il fatto è che numerose aziende sfruttano gli asset digitali operando su scala globale, nel tentativo di eludere la supervisione. Questo è qualcosa che deve cambiare se l’industria vuole prosperare in futuro.

Alcuni esempi di recenti azioni di enforcement intraprese contro grandi aziende coinvolte con gli asset digitali includono,

• Kraken citata in giudizio per aver offerto un programma di staking
• Coinbase ha emesso un avviso Wells ambiguo per i servizi della piattaforma
• Paxos ha emesso un avviso Wells relativo alla sua attività di stablecoin

Il crackdown va oltre le azioni di enforcement.  Recentemente la Federal Reserve ha suscitato l’ira di molti, affermando esplicitamente di aver respinto una domanda di Custodia Bank per operare come banca a riserva piena a causa della sua affiliazione con gli asset digitali.

Inoltre, dopo la chiusura forzata di Signature Bank, la sua vendita è stata effettuata a Flagstar Bank con tutti i legami con clienti ‘orientati alla cripto’ interrotti.  Ciò è avvenuto nonostante la FDIC avesse assicurato al pubblico il contrario pochi giorni prima.

Reazione del Mercato

Con Binance che è il più grande exchange del suo genere al mondo, si è verificato un rapido ma non sorprendente calo diffuso nel mercato.  Al momento della stesura, Bitcoin (BTC) scendeva di un moderato 3% nella giornata, con la maggior parte del mercato che lo seguiva da vicino.

I prossimi giorni dovrebbero far luce sulla resilienza del mercato, poiché Bitcoin in particolare è stato sempre più considerato un porto sicuro dalla turbolenza finanziaria nelle ultime settimane.  Le notizie che il più grande exchange di asset digitali al mondo sta affrontando azioni di enforcement cambieranno questa narrazione? O il mercato rimbalzerà rapidamente e continuerà la sua traiettoria ascendente?

Miopi?

Curiosamente, nonostante i reali problemi legati a frodi, pratiche scadenti, ecc. nel settore, molte delle recenti mosse dei regolatori statunitensi non sono state ben accolte dal pubblico.  C’è un consenso crescente sul fatto che il governo degli Stati Uniti si stia facendo più danno che beneficio, non riuscendo a offrire un ambiente normativo chiaro, il che sta ora portando i servizi a spostarsi offshore.

In un periodo in cui il dollaro statunitense sta vacillando e i paesi di tutto il mondo stanno lavorando duramente per ridurre la dipendenza da esso come valuta di riserva, gli Stati Uniti si stanno anche preparando a potenzialmente perdere un settore che la maggior parte ritiene fondamentale per l’economia mondiale futura.