I 10 migliori titoli difensivi per affrontare la volatilità del mercato

Le azioni difensive sono una scelta prudente per gli investitori che cercano di mitigare i rischi associati alle fluttuazioni del mercato. Queste azioni tipicamente appartengono a società che forniscono beni o servizi essenziali, garantendo guadagni e dividendi costanti, anche durante le recessioni economiche. Di conseguenza, le azioni difensive sono sinonimo di stabilità e fungono da protezione contro la natura talvolta erratica dei mercati. Ciò significa che possono spesso sovraperformare il mercato durante le recessioni offrendo un rendimento da dividendo costante​.

In sintesi, le azioni difensive sono una pietra angolare per ottenere un portafoglio equilibrato e avverso al rischio. La loro inclusione può aiutare gli investitori a navigare attraverso periodi turbolenti, preservando il capitale e fornendo un flusso di reddito costante.  I seguenti sono i 10 migliori titoli difensivi per affrontare la volatilità del mercato.

1. Procter & Gamble

PG Grafico dei prezzi

Procter & Gamble (PG ) (P&G) è spesso considerata un’azione difensiva valida grazie al suo modello di business e alla stabilità finanziaria. Con una gamma diversificata di prodotti di consumo, Procter & Gamble offre beni essenziali a prova di recessione che sono sempre richiesti.

Procter & Gamble (P&G) è una multinazionale di beni di consumo, specializzata in un ampio spettro di prodotti tra cui prodotti per la pulizia, detergenti, deodoranti per ambienti, carta igienica, prodotti per la cura del bambino e articoli per la cura personale come shampoo, rasoi, spazzolini da denti e dentifricio, tra gli altri​.

Fonte: X @ProcterGamble

Metriche finanziarie (a ottobre 2023):

Capitalizzazione di mercato: Procter & Gamble ha una capitalizzazione di mercato di $344,71 Miliardi, rendendola una delle aziende più preziose al mondo.

Rapporto prezzo/utili (P/E) Ratio: 24.05

Utile per azione (EPS): $6.16

Alcuni dei suoi marchi più noti includono Clorox, Tide, Mr. Clean, Charmin, Febreze, Dawn, Puffs, Swiffer, Bounty e Microban​.

Il robusto portafoglio di beni di consumo essenziali di Procter & Gamble, la sua significativa capitalizzazione di mercato e le metriche finanziarie stabili contribuiscono alla sua reputazione di titolo difensivo. La diversità e la necessità della sua offerta di prodotti garantiscono una domanda costante, caratteristica distintiva di un titolo difensivo.

2. Johnson & Johnson

JNJ Grafico dei prezzi

Leader nel settore sanitario, la vasta gamma di prodotti e farmaci di Johnson & Johnson (JNJ ) fornisce un flusso di entrate stabile, motivo per cui è spesso considerata un’azione difensiva valida. È un’azienda americana specializzata in farmaceutici, salute dei consumatori e tecnologie mediche, con sede a New Brunswick, New Jersey.

Fonte: X @JNJNews

Metriche finanziarie (a ottobre 2023):

Capitalizzazione di mercato: Johnson & Johnson ha una capitalizzazione di mercato che varia da $395,81 Miliardi, rendendola una delle aziende più preziose al mondo.

Rapporto prezzo/utili (P/E) Ratio: 11.32

Utile per azione (EPS): $13.47

Johnson & Johnson è stata fondata nel 1886 da tre fratelli ed è impegnata nella produzione e vendita di prodotti in diverse aree terapeutiche come immunologia, oncologia, malattie infettive, oltre a prodotti per la cura orale, cura del bambino, bellezza, farmaci da banco, salute femminile e cura delle ferite. L’azienda distribuisce i suoi prodotti a rivenditori, grossisti, professionisti sanitari, ospedali e consumatori.

L’ampia gamma di prodotti e servizi sanitari offerti da Johnson & Johnson la rende un’azione difensiva poiché questi prodotti e servizi sono sempre richiesti, indipendentemente dalla situazione economica.

3. Walmart

WMT Grafico dei prezzi

Walmart (WMT ) (WMT) è considerata un’azione difensiva valida grazie alla sua performance costante, alla vasta rete di vendita al dettaglio e alla natura essenziale dei prodotti offerti. Walmart è anche la più grande azienda al mondo per fatturato, con US$ 548,743 miliardi riportati nel 2020. È inoltre il più grande datore di lavoro privato a livello globale, con 2,2 milioni di dipendenti. L’azienda è quotata in borsa ma controllata dalla famiglia Walton.

Fonte: X @Walmart

Metriche finanziarie (a ottobre 2023):

Capitalizzazione di mercato: Walmart ha una capitalizzazione di mercato di $432,80 Miliardi, rendendola una delle aziende più preziose al mondo.

Rapporto prezzo/utili (P/E) Ratio: 30.94

Utile per azione (EPS): $5.20

Il gigante della vendita al dettaglio opera attraverso diversi formati, tra cui negozi di alimentari, supermercati, ipermercati, grandi magazzini e discount, e mercati di quartiere. I suoi negozi offrono una varietà di prodotti a prezzi bassi quotidiani, spaziando tra generi alimentari, salute e benessere, tecnologia, forniture per ufficio, abbigliamento e articoli per la casa, tra gli altri.

La rete di negozi di Walmart è vasta, con oltre 4.700 punti vendita negli Stati Uniti (5.300 includendo Sam’s Club) e oltre 10.000 punti vendita a livello globale, il che contribuisce significativamente al suo status di titolo difensivo grazie alla presenza capillare sul mercato. Questa rete di vendita al dettaglio estesa, insieme a un’offerta di prodotti diversificata e a una performance finanziaria costante, rafforzano la sua reputazione di titolo difensivo.

4. PepsiCo

PEP Grafico dei prezzi

PepsiCo (PEP ) (PEP) è considerata un’azione difensiva solida, data la sua ampia gamma di prodotti alimentari e bevande che sono in continua domanda. PepsiCo è una multinazionale del settore alimentare e delle bevande che opera in oltre 200 paesi e possiede diversi marchi noti tra cui Pepsi-Cola, Frito-Lay, Gatorade, Quaker e Tropicana.

Formata nel 1965 dalla fusione della Pepsi-Cola Company e di Frito-Lay, Inc., PepsiCo è cresciuta fino a diventare una delle più grandi aziende di prodotti di consumo al mondo, con una quota significativa nel mercato delle bevande gassate. L’azienda ha sette segmenti che coprono varie regioni e prodotti come snack, salse, snack al formaggio e bevande gassate.

Fonte: x @pepsi

Metriche finanziarie (a ottobre 2023):

Capitalizzazione di mercato: La capitalizzazione di mercato di PepsiCo è di $221,41 Miliardi, collocandola tra le aziende più valutate al mondo.

Rapporto prezzo/utili (P/E) Ratio: 26.86

Utile per azione (EPS): $6.00

Come società, PepsiCo comprende tutti gli aspetti del mercato alimentare e delle bevande, inclusi la produzione, la distribuzione e il marketing dei suoi prodotti. Le sue operazioni sono diffuse a livello globale e il suo portafoglio di prodotti è molto diversificato, rendendola un attore di primo piano nel settore alimentare e delle bevande​.

La diversità del portafoglio di prodotti di PepsiCo, unita alla sua ampia presenza globale, garantisce una domanda costante per i suoi prodotti. Questo, insieme alla sua notevole capitalizzazione di mercato e a metriche finanziarie favorevoli come un ragionevole rapporto P/E e EPS, contribuisce al suo status di titolo difensivo.

5. The Coca-Cola Company

KO Grafico dei prezzi

The Coca-Cola Company (CCC3.DE ) (KO ) è una multinazionale americana fondata nel 1892, nota principalmente per il suo prodotto di punta, Coca-Cola. Produce e vende sciroppi e concentrati per Coca-Cola, che è diventato un’istituzione culturale negli Stati Uniti e un simbolo globale dei gusti del paese.

The Coca-Cola Company (KO) è considerata un’azione difensiva grazie alla sua lunga presenza nell’industria delle bevande e alla domanda costante per la sua ampia gamma di prodotti. Con sede ad Atlanta, GA, e oltre 200 partner imbottigliatori in tutto il mondo, Coca-Cola è un attore globale chiave nel settore delle bevande.

Fonte: X @CocaCola

Metriche finanziarie (a ottobre 2023):

Capitalizzazione di mercato: La capitalizzazione di mercato di The Coca-Cola Company è di $235,24 Miliardi, evidenziando la sua notevole dimensione e valore sul mercato.

Rapporto prezzo/utili (P/E) Ratio: 22.4

Utile per azione (EPS): $2.43

Oltre a Coca-Cola, l’azienda produce, vende e commercializza altri concentrati di bevande analcoliche, sciroppi e bevande alcoliche. È una società di bevande totale con prodotti venduti in oltre 200 paesi e territori, ospitando numerosi marchi da miliardi di dollari in varie categorie di bevande a livello mondiale.

La solida presenza globale di The Coca-Cola Company, il portafoglio diversificato di bevande e le solide metriche finanziarie contribuiscono al suo status di titolo difensivo. I suoi prodotti godono di una domanda costante, il che aiuta a garantire un flusso di entrate stabile.

6. Verizon Communications

VZ Grafico dei prezzi

Verizon Communications (VZ ) (VZ) è nota per il suo modello di business resiliente e la domanda costante per i suoi servizi, motivo per cui è spesso considerata un’azione difensiva. Verizon Communications è stata fondata il 30 giugno 2000 ed è uno dei principali fornitori mondiali di servizi tecnologici e di comunicazione. L’azienda ha sede a New York City con una presenza globale. Nel 2022, Verizon ha generato ricavi per $136,8 miliardi.

Fonte: X @Verizon

Metriche finanziarie (a ottobre 2023):

Capitalizzazione di mercato: La capitalizzazione di mercato di Verizon Communications è di $133,73 Miliardi.

Rapporto prezzo/utili (P/E) Ratio: 6.36

Utile per azione (EPS): $5.00

L’azienda opera in due segmenti principali: Verizon Consumer Group e Verizon Business Group. Fornisce prodotti e servizi di comunicazione, tecnologia, informazione e intrattenimento a consumatori, imprese e enti governativi. Le sue offerte includono servizi e soluzioni voce, dati e video erogati tramite reti wireless e cablate.

La forte posizione di mercato di Verizon, la diversità dell’offerta di servizi e la solida performance finanziaria contribuiscono al suo status di titolo difensivo. Questi fattori sono emblematici di un titolo difensivo, progettato per fornire un reddito da dividendo costante e mantenere il valore durante le turbolenze di mercato.

7. McDonald’s Corporation

MCD Grafico dei prezzi

McDonald’s Corporation (MCD ) (MCD) è un esempio di titolo difensivo grazie al suo marchio consolidato, presenza globale e performance costante nel corso degli anni. McDonald’s Corporation, le cui radici risalgono a un piccolo ristorante scoperto da Ray Kroc nel 1954 in California, è cresciuta fino a diventare uno dei principali marchi di servizi alimentari al mondo.

Fonte: X @McDonalds

Metriche finanziarie (a ottobre 2023):

Capitalizzazione di mercato: La capitalizzazione di mercato di McDonald’s è di circa $189,54 Miliardi, posizionandola al 58° posto tra le aziende più preziose al mondo per capitalizzazione.

Rapporto prezzo/utili (P/E) Ratio: 23.92

Utile per azione (EPS): $10.87

L’azienda è rinomata per la sua catena di fast food specializzata in hamburger, oltre ad altri prodotti popolari come Egg McMuffins, Happy Meals e Chicken McNuggets.  Opera con più di 36.000 ristoranti in oltre 100 paesi, offrendo un menù locale di cibi e bevande di qualità.

Il marchio consolidato di McDonald’s, la sua ampia presenza globale e la performance finanziaria costante contribuiscono al suo status di titolo difensivo.

8. Merck & Co., Inc.

MRK Grafico dei prezzi

Merck & Co., Inc. è una multinazionale farmaceutica americana nota per lo sviluppo e la produzione di medicinali, vaccini, terapie biologiche e prodotti per la salute animale.  Merck & Co., Inc. (MRK) è considerata un’azione difensiva grazie alla sua posizione di rilievo nel settore farmaceutico, alla domanda costante per i suoi prodotti sanitari e a una solida base finanziaria.

Essendo una delle più grandi aziende farmaceutiche al mondo, opera in oltre 140 paesi con circa 69.000 dipendenti a livello globale. L’azienda possiede diversi farmaci di grande successo, tra cui immunoterapie oncologiche, farmaci antidiabetici e vaccini contro HPV e varicella.

Fonte: X @Merck

Metriche finanziarie (a ottobre 2023):

Capitalizzazione di mercato: La capitalizzazione di mercato di Merck & Co., Inc. è di circa $254,92 Miliardi.

Rapporto prezzo/utili (P/E) Ratio: 82.35

Utile per azione (EPS): $1.22

Merck è impegnata a fornire soluzioni sanitarie innovative attraverso la sua ampia gamma di prodotti, con un robusto portafoglio di progetti in diverse fasi di sviluppo, sottolineando i suoi continui sforzi nell’innovazione e nella risposta a varie problematiche sanitarie.

L’azienda opera in due segmenti principali, Pharmaceutical e Animal Health, concentrandosi sulla scoperta, sviluppo, produzione e commercializzazione di medicinali prescritti, terapie biologiche, vaccini e prodotti per la salute animale in aree terapeutiche legate a cardiovascolare, oncologia, disturbi immunitari, malattie infettive, respiratorio e diabete.

I suoi prodotti, che affrontano una vasta gamma di condizioni di salute, godono di una domanda stabile, garantendo un flusso di entrate costante. Inoltre, le metriche finanziarie sopra citate — capitalizzazione di mercato, rapporto P/E e EPS — sono tutti tratti distintivi di un titolo difensivo.

9. Colgate-Palmolive Company

CL Grafico dei prezzi

Colgate-Palmolive Company (CL ) è una multinazionale specializzata nella produzione e distribuzione di prodotti per la casa, la salute, la cura personale e veterinari. La sua storia risale al 1806, quando iniziò come azienda di sapone e candele a New York City. Nel corso degli anni, l’azienda ha ampliato la sua gamma di prodotti e la sua presenza globale, operando oggi in più di 200 paesi, con circa il 70% dei ricavi generati al di fuori degli Stati Uniti.

Fonte: X @CP_News

Metriche finanziarie (a ottobre 2023):

Capitalizzazione di mercato: La capitalizzazione di mercato di Colgate-Palmolive è di circa $60,71 Miliardi.

Rapporto prezzo/utili (P/E) Ratio: 40.78

Utile per azione (EPS): $1.8

Colgate-Palmolive Company (CL) è un attore consolidato nel settore dei beni di consumo, noto per il suo portafoglio di prodotti stabile e diversificato, che la rende una buona opzione di titolo difensivo.  Alcuni dei suoi marchi più noti includono il dentifricio Colgate, il detergente per piatti Palmolive e Ajax, il sapone Irish Spring e i cibi per animali Hill’s Science Diet.

Il portafoglio di prodotti dell’azienda è ampiamente suddiviso in quattro segmenti principali: Cura orale, Nutrizione per animali, Cura personale e Cura della casa. Nel 2019, Colgate-Palmolive ha generato $15,7 miliardi di vendite nette globali, con una distribuzione approssimativamente equilibrata tra mercati sviluppati ed emergenti.

10. AT&T Inc.

T Grafico dei prezzi

AT&T Inc. (T ) è una società ben consolidata che fornisce servizi di telecomunicazioni, media e tecnologia. Offre comunicazioni wireless, servizi dati/broadband e internet, servizi telefonici locali e a lunga distanza, apparecchiature di telecomunicazione, networking gestito e servizi all’ingrosso. L’azienda è anche attiva nella produzione e distribuzione di film attraverso le sue controllate. Il suo business wireless è una fonte di ricavi significativa, rappresentando circa due terzi del fatturato, soprattutto dopo lo spin‑off di Warner Media.

Fonte: X @ATT

Metriche finanziarie (a ottobre 2023):

Capitalizzazione di mercato: AT&T ha una capitalizzazione di mercato di circa $109,42 Miliardi

Forward Price to Earnings (P/E) Ratio 1Yr.: 5.87

Utile per azione (EPS): $-1.22

L’azienda è il terzo operatore wireless più grande degli Stati Uniti, collegando un numero consistente di clienti postpagati e prepagati. I servizi aziendali di linea fissa contribuiscono a circa il 18% dei ricavi e includono l’accesso a internet tra gli altri servizi.  Il core business di AT&T, fornire servizi di telecomunicazioni, è considerato essenziale, tendendo a rimanere stabile indipendentemente dalle fluttuazioni economiche. Questa stabilità nella domanda rende AT&T un investimento relativamente più sicuro durante periodi di volatilità del mercato.

Considerazioni finali

Investire in titoli difensivi è un approccio strategico per proteggere il proprio portafoglio dall’incertezza economica. La loro stabilità intrinseca e i dividendi costanti possono fornire una base finanziaria solida, garantendo un certo livello di sicurezza e rendimento sull’investimento in mezzo a dinamiche di mercato imprevedibili.  Non sorprende che ciascuno degli esempi sopra citati sia un’azienda consolidata che opera in una vasta gamma di prodotti e servizi, consentendo loro di performare bene indipendentemente dagli stress macroeconomici.