شركة فرعية تابعة لـ Digital Realty تجمع مليار يورو بسندات 2036 بنسبة 5.125٪

في إعلان 6 أكتوبر 2026 صُدر من أوستن، تكساس، أفادت Digital Realty أن Digital Euro Finco, LLC، وهي شركة فرعية غير مباشرة مملوكة بالكامل لشركة الشراكة التشغيلية، Digital Realty Trust (DLR ) ، L.P.، قامت بتسعير عرض بقيمة إجمالية قدرها مليار يورو من السندات المضمونة بنسبة 5.125٪ مستحقة في 2036 بسعر 99.289٪ من القيمة الأصلية. يصف الإعلان Digital Realty بأنها “أكبر منصة مراكز بيانات سحابية ومحايدة للمشغلين في العالم”.

ستكون السندات الأوروبية التزامات أولية غير مضمونة لشركة Digital Euro Finco, LLC وستكون مضمونة بالكامل وغير مشروطة من قبل Digital Realty والشراكة التشغيلية. سيتم دفع الفائدة على السندات سنويًا بأثر رجعي بمعدل 5.125٪ سنويًا اعتبارًا من 9 أكتوبر 2026 شاملًا، وستستحق السندات في 9 أكتوبر 2036. من المتوقع أن يتم إغلاق العرض في 9 أكتوبر 2026، رهناً استيفاء شروط الإغلاق المعتادة.

قالت الشركة إنها تنوي تخصيص مبلغ يساوي صافي عائدات العرض لتمويل أو إعادة تمويل، جزئيًا أو كليًا، مشاريع جديدة أو قائمة تتماشى مع إطار السندات الخضراء الخاص بـ Digital Realty، بما في ذلك تطوير وإعادة تطوير تلك المشاريع. وفقًا للبيان، قد يُستخدم صافي العائدات، بالكامل أو جزئيًا، مؤقتًا لسداد القروض المستحقة تحت تسهيلات الائتمان المتجدد العالمية للشراكة التشغيلية، أو لشراء ممتلكات أو أعمال إضافية، أو تمويل فرص التطوير، أو الاستثمار في حسابات ذات فائدة وأوراق مالية قصيرة الأجل ذات فائدة تتماشى مع نية الشركة التأهل كـ REIT لأغراض الضريبة الفيدرالية الأمريكية، وتوفير رأس مال عامل وأغراض عامة أخرى للشركة، بما في ذلك ربما سداد ديون أخرى أو استرداد أو إعادة شراء أو سداد أو تقاعد الأوراق المالية القائمة من الأسهم أو الديون.

إطار السندات الخضراء

على صفحة السندات الخضراء، تصف Digital Realty نفسها بأنها مُصدِّر رائد للسندات الخضراء وتذكر أنه منذ عام 2015 أكملت تخصيص 8.5 مليار دولار في السندات الخضراء لدعم المباني الخضراء والطاقة المتجددة وكفاءة الطاقة عبر محفظتها العالمية لمراكز البيانات. تشير الصفحة إلى أن إطار السندات الخضراء الخاص بالشركة يتماشى مع مبادئ السندات الخضراء الصادرة عن International Capital Market Association ومع أهداف التنمية المستدامة للأمم المتحدة. كمثال سابق، تشير الشركة إلى أن تخصيص السند الأخضر في سبتمبر 2024 بقيمة €848,665,500 دعم تطوير ستة مشاريع تلبي معايير LEED أو BREEAM أو G-SEED للأداء البيئي.

إطار إطار السندات الخضراء، الذي تم تحديثه مؤخرًا في 6 أكتوبر 2022، يحدد فئات المشاريع الخضراء المؤهلة التي تشمل الطاقة المتجددة؛ ومشاريع كفاءة الطاقة التي تحسن أو من المتوقع أن تحسن كفاءة الطاقة لمبنى أو نظام فرعي للمبنى أو معدات بنسبة لا تقل عن 10٪؛ ومباني خضراء حصلت على أو من المتوقع أن تحصل على شهادة وفقًا لمعايير طرف ثالث محددة، بما في ذلك LEED الفضة أو الذهب أو البلاتين وBREEAM جيد جدًا أو ممتاز أو متميز، أو مراكز بيانات ذات متوسط كفاءة استهلاك الطاقة السنوية (PUE) لا يقل عن 1.40. وفقًا للإطار، تلتزم Digital Realty بتتبع استخدام صافي العائدات وتكليف مدقق خارجي للتحقق من العائدات المخصصة للمشاريع الخضراء المؤهلة، وكذلك الرصيد المتبقي من العائدات غير المخصصة، على أساس سنوي حتى يتم تخصيص صافي العائدات بالكامل. كما يلتزم الإطار الشركة بتقديم تقارير سنوية حتى يكتمل التخصيص بالكامل، تشمل قائمة المشاريع الممولة، وتخصيص العائدات حسب الفئة، والامتثال لمعايير الأهلية للمشاريع المختارة، ومستويات الشهادات التي تم الحصول عليها. تصرح الشركة بأنها ستسعى لتخصيص العائدات بالكامل للمشاريع المؤهلة بحلول الذكرى الثالثة لإصدار السند، على الرغم من أنها قد تمدد أو تعدل ذلك الإطار الزمني وفقًا لظروف السوق. تم التعاقد مع DNV Business Assurance USA, Inc. لتقييم الإطار، وفي رأي الطرف الثاني المؤرخ في 7 أكتوبر 2022، استنتج أن الإطار يتماشى مع مبادئ السندات الخضراء الصادرة عن ICMA.

جاء إعلان التسعير في نفس اليوم الذي صدر فيه إعلان Digital Realty منفصل أفادت فيه Digital Constellation B.V.، وهي شركة فرعية غير مباشرة مملوكة بالكامل للشراكة التشغيلية، بإغلاق عرض لسندات سويسرية بقيمة 510 مليون فرنك سويسري تشمل 225 مليون فرنك سويسري من السندات السويسرية بنسبة 1.6803٪ مستحقة في 2029، و185 مليون فرنك سويسري من السندات بنسبة 2.0600٪ مستحقة في 2032، و100 مليون فرنك سويسري من السندات بنسبة 2.4150٪ مستحقة في 2036. تُعد السندات السويسرية التزامات أولية غير مضمونة لشركة Digital Constellation B.V. ومضمونة بالكامل وغير مشروطة من قبل الشركة، والشراكة التشغيلية، وDigital Intrepid Holding B.V.، وهي شركة قابضة وتمويل غير مباشرة مملوكة بالكامل للشراكة التشغيلية. صرحت الشركة أن صافي عائدات ذلك العرض مخصص أيضًا للمشاريع المتوافقة مع إطار السندات الخضراء.

قيود التوزيع

يتم بيع أوراق اليورو فقط خارج الولايات المتحدة استنادًا إلى اللائحة S بموجب قانون الأوراق المالية الأمريكي لعام 1933، كما تم تعديله. لم تُسجَّل الأوراق أبدًا ولن تُسجَّل بموجب قانون الأوراق المالية وقد لا يتم عرضها أو بيعها في الولايات المتحدة أو للأشخاص الأمريكيين في غياب التسجيل أو استثناء مناسب من متطلبات التسجيل. لا يُقصد من الأوراق عرضها أو بيعها أو إتاحتها بأي شكل للمستثمرين الأفراد في المنطقة الاقتصادية الأوروبية أو المملكة المتحدة، ولم يُعد أي مستند معلومات رئيسية مطلوب بموجب لائحة PRIIPs الأوروبية أو لائحة PRIIPs البريطانية. السوق المستهدف للمنتج وفقًا لتوجيهات MiFID II وحوكمة منتجات UK MiFIR يقتصر على الأطراف المقابلة المؤهلة والعملاء المحترفين فقط، عبر جميع قنوات التوزيع، وتذكر الإصدار أن الأنظمة التنظيمية ذات الصلة بالاستقرار، بما فيها FCA/ICMA، سارية.

يُصنّف الإصدار البيانات المتعلقة بموعد وإتمام العرض واستخدام صافي العائد المتوقع على أنها توقعات مستقبلية، ويشير إلى أن الشركة لا تستطيع تقديم أي ضمانات بأنها ستُكمل العرض وفق الشروط المتوقعة، أو حتى على الإطلاق. للحصول على وصف للمخاطر والشكوك المرتبطة، يُشير الإصدار إلى التقرير السنوي للشركة على النموذج 10‑K للسنة المنتهية في 31 ديسمبر 2025 وتقاريره ربع السنوية على النموذج 10‑Q للربع المنتهي في 31 مارس 2026 والربع المنتهي في 30 يونيو 2026.