Binance streeft naar AML‑naleving in Taiwan te midden van vertrek uit Europese markten

Binance vraagt om te voldoen aan de anti‑witwasregels (AML) van Taiwan; een lokale media rapporteerde deze week met bronnen die bekend zijn met de ontwikkelingen. De toonaangevende cryptobeurs is van plan zich te registreren onder de Money Laundering Control Act van het Oost‑Aziatische land, volgens de bronnen die de gang van zaken volgden van een besloten vergadering die dinsdag plaatsvond met de Taiwan Financial Supervisory Commission (FSC).

De toezichthouder van de financiële markten zou de aanwezigen, waaronder vertegenwoordigers van cryptodienstverleners voor lokale gebruikers, hebben geïnformeerd dat Binance zich registreert in overeenstemming met de AML‑richtlijnen. De FSC heeft haar AML‑wetgeving die van toepassing is op alle aanbieders van virtuele activa diensten (VASPs) in juli 2021 ingevoerd, waarbij de richtlijn tot nu toe het enige gereguleerde aspect van haar crypto‑industrie vormt.

Worth noting, Binance heeft zich uitgebreid in Azië terwijl het tegelijkertijd het grootste deel van zijn Europese markten opgeeft, hetzij via vrijwillige terugtrekkingen of afwijzingen door toezichthouders. De beurs bracht zijn Japanse eenheid, Binance Japan, begin augustus naar buiten. Binance Japan verkreeg een licentie van de Japan Financial Services Agency via de overname van Sakura Exchange BitCoin voor een niet bekendgemaakt bedrag in november vorig jaar.

Richtlijnen voor digitale activa in Taiwan

De FSC had het publiek eerder op 30 maart geïnformeerd dat zij een kader wilden opzetten voor cryptohandel en betalingen voor VASPs, met een tijdlijn om de richtlijnen vóór oktober te publiceren. Lokale industrie‑experts merkten op dat de commissie waarschijnlijk dezelfde strenge aanpak zal hanteren die traditionele financiële instellingen reguleert, ook voor digitale‑activaplatformen. Een dergelijke aanpak zou VASPs verplichten afzonderlijke reserves aan te houden voor hun crypto‑activa en die van hun cliënten.

De regels zouden waarschijnlijk ook jaarlijkse audits van deze activareserves door accountantskantoren verplichten, wat een enorme tegenvaller kan zijn voor de meeste cryptobedrijven, aangezien accountantskantoren terughoudend zijn om crypto‑klanten aan te nemen.

In april presenteerde een groep Taiwanese wetgevers een amendement om een crypto‑regulatieafdeling binnen de FSC op te richten om de crypto‑industrie verder te beteugelen. Het lokale nieuwsmedium Economic Daily meldde op 26 april dat de nieuwe eenheid zich specifiek zou bezighouden met crypto‑gerelateerde kwesties, los van die welke worden behandeld door de momenteel bestaande vier bureaus die verantwoordelijk zijn voor bankieren, effecten en futures, verzekeringen en auditing.

News outlet meldde afzonderlijk Forkast in juli 2022 dat de FSC banken en creditcardmaatschappijen had gevraagd om creditcards niet te ondersteunen als betaalmiddel voor diensten voor virtuele activa. De commissie heeft haar lokale bankensector expliciet laten weten VASPs niet als handelaren te accepteren, terwijl kaartacquirers een termijn van drie maanden kregen om te voldoen.

Voorbereidingen voor MICA‑afstemming in de EU

Ondertussen in Europa heeft de Franse effectenregelgever, de Autorité des Marchés Financiers (AMF), haar bestaande crypto‑licentiesysteem aangepast om in lijn te zijn met een breder pan‑Europees kader gebaseerd op Markets in Crypto-Assets (MiCA), dat in april werd goedgekeurd. Volgens MiCA hebben cryptobedrijven slechts één regulatoire goedkeuring nodig in één EU‑land om alle 27 landen van de interne markt te bedienen.

Desondanks kan de goedkeuring van cryptobedrijven in sommige rechtsgebieden, zoals Frankrijk en Duitsland, extra obstakels met zich meebrengen vanwege de strenge registratievereisten. Daarentegen hebben andere EU‑lidstaten, zoals Italië en Spanje, nauwelijks meer richtlijnen overwogen dan de minimale vereisten die zijn vastgelegd in de anti‑witwasrichtlijn van de EU, AMLD5.

Verbeterd registratiekader van Frankrijk voor DASPs

De bepalingen van de Algemene Regeling en het bijgewerkte beleid voor digitale activadienstverleners (DASPs) die donderdag door de AMF zijn aangekondigd, zullen vanaf januari 2024 van kracht worden, voorafgaand aan de tweede en derde niveaus van MiCA die later in 2024 en 2025 in werking treden. DASPs die volledige bewaar‑, beurs‑ en cryptohandelsactiviteiten in het land willen opzetten, moeten voldoen aan de ‘verbeterde’ eisen.

Zij zullen ook verplicht zijn om “beveiligings‑ en interne controlesystemen, systemen voor het beheer van belangenconflicten” in te stellen en “nauwkeurige en niet‑misleidende informatie, openbare prijsbeleid” openbaar te maken. Tot nu toe is slechts één bedrijf, SG‑Forge, gelicentieerd om alle cryptodiensten te leveren die wordt erkend door de belangrijkste financiële autoriteit (AMF), die fungeert als de beursregulator in Frankrijk. Hoewel Binance geregistreerd is bij de Franse toezichthouder, heeft het nog geen licentie verkregen, wat de hoogste vorm van regulatoire certificering vertegenwoordigt.