암호화폐 하락장의 조사와 위험 관리 — 2022년 분석

이 글은 2022년 암호화폐 시장의 하락을 다룹니다. 하락장에서는 초보자와 경험 많은 투자자 모두 큰 손실을 볼 수 있습니다. 다음 상승을 당연하게 여기기보다 생활에 필요한 자금을 확보하고 감당할 수 있는 위험을 이해하는 것이 중요합니다. 아래의 조사 및 위험 관리 방법은 당시의 맥락을 설명하며 투자 성공을 보장하지 않습니다.

2022년 Terra 붕괴와 Three Arrows Capital, 즉 3AC의 경영 위기가 시장의 혼란을 키웠습니다. 다음 링크는 Voyager의 파산보호 신청을 다루며, 3AC의 문제 자체와는 다른 사건입니다. 가격이 떨어졌을 때 사라는 권유를 따르기 전에 손실을 감당할 수 있는지 살펴야 합니다. 암호화폐와 NFT가 장기적으로 반드시 오르는 것은 아니며, 운영을 중단하거나 가치를 잃는 프로젝트도 있습니다. 위험 감수 수준을 정하는 것은 출발점이지 원금 보호가 아닙니다.

크리시오스(@krissyos)의 암호화폐 위험 전략 유형

비트코인이나 이더를 하락할 때 사라는 주변의 압박은 성급한 판단으로 이어질 수 있습니다. 일정 금액을 정기적으로 매수하는 적립식 투자, 즉 dollar-cost averaging은 한 가지 방법입니다. 링크된 기사에 의견을 밝힌 The Crypto Company의 CEO Ron Levy는 2010년부터의 비트코인 매수와 당시 직전 1년 동안의 매수를 비교했습니다. 과거 성과가 몇 달 뒤의 수익을 보장하지는 않습니다. 자동 매수를 지원하는 거래소도 있지만, 매수 시점을 나누어도 자산 가격이 계속 하락하면 손실이 납니다. Wendy O는 장기적으로 비트코인을 선호하며 알트코인은 더 위험하다는 개인적 견해를 제시했습니다. 비트코인의 안정성이나 안전성이 입증됐다는 뜻은 아닙니다.

조사와 데이터는 프로젝트 평가에 도움이 되지만 다음 상승장의 승자를 찾아준다는 보장은 없습니다. 기술, 이용 현황, 자금, 보안, 거버넌스와 토큰 공급을 함께 이해해야 합니다. 암호화폐에 블루칩이라는 이름을 붙여도 원금은 보호되지 않습니다. 다음 자료는 2022년 글의 사례이며 현재 서비스의 순위나 추천 목록은 아닙니다.

DappRadar — DeFi, NFT, 게임과 탈중앙화 애플리케이션 데이터를 모읍니다. 당시 소개에는 2018년 설립, 월간 이용자 150만 명 이상, 애플리케이션 9,000개 이상과 약 30개 블록체인이 언급됐습니다. 이는 당시 설명의 수치로, 현재 이용 현황을 독립적으로 검증한 값이 아닙니다. RADAR는 2021년 12월 도입됐으며 기능 이용과 DAO 거버넌스 등의 용도를 담은 백서가 공개되었습니다. 기록된 활동 수가 곧 실제 사람 수나 투자 가치를 뜻하지는 않습니다.

Bankless — 팟캐스트와 뉴스레터를 통해 DeFi와 암호화폐에 관한 인터뷰 및 업계 의견을 전달합니다. 이해를 넓히는 자료이지만 출연자는 논의하는 자산에 이해관계가 있을 수 있습니다. 경험 많은 투자자의 견해와 검증 가능한 사실 및 분석은 구분해야 합니다.

인용된 대화에서 Bankless 공동 진행자 Ryan Sean Adams는 자신의 생각을 설명했습니다. 자신과 David의 말을 그대로 따르기보다 스스로 이해하고 판단하라는 취지였습니다. 여기서 확신은 독자적인 검토를 뜻하며 가격 상승의 확실성을 의미하지 않습니다.

CoinMarketCap — 수천 개 암호화폐의 데이터를 모으는 사이트입니다. 가장 인기 있다는 평가는 회사 자체의 설명입니다. 전체 시장 지표와 시장 탭은 상황 및 특정 자산의 거래를 보고하는 거래소를 살펴보는 자료가 됩니다. 그러나 목록의 완전성, 가격 정확성이나 각 거래소의 안전성을 보장하지 않으며 데이터가 지연될 수도 있습니다.

출처: CoinMarketCap 사용법: 알아두면 좋은 17가지 팁 [2022년 안내]

Nansen: 온체인 데이터를 분석하고 지갑 주소에 라벨을 붙이는 서비스입니다. 큰 보유자인 고래가 반드시 가장 수익성 높은 투자자는 아닙니다. 주소만으로 전체 자산, 체인 밖의 거래나 소유자의 의도를 알 수 없으므로 거래를 모방하는 데에도 위험이 따릅니다. Martin Lee는 프로젝트 조사와 활동 알림에 분석을 활용하는 방법을 설명합니다. 분석은 수익을 보장하지 않습니다. 현재 확인되는 페이지에는 2023년 3월 날짜가 표시되어 있어, 갱신된 내용을 그대로 2022년 당시의 자료로 간주할 수는 없습니다.

암호화폐 미디어와 인물 — 2022년 글에는 YouTube, Twitter 등에서 활동하는 콘텐츠 제작자와 기자가 언급됐습니다. 다음 이름은 당시의 사례로 남겨둔 것이며 지지 표명이나 거래 모방을 권하는 것이 아닙니다: Bitboy Crypto, ZachXBT, 그리고 Laura Shin이 있습니다.

하락장에서는 다음 상승장을 주도한다는 자산을 쫓기보다 자신의 재정, 필요한 유동성과 위험 부담을 점검하는 편이 유용할 수 있습니다. 데이터와 조사는 기술과 활동을 이해하는 자료이지만 성공을 보장하지 않습니다. 글은 시장 심리 도구의 사례로 LunarCrush도 언급했지만, 이는 자동 매수 신호가 아닙니다. 기술과 사회에 대한 이해를 넓히고, 가족 및 친구와 관계를 유지하며, NFT나 토큰 이외의 블록체인 활용을 배우는 것도 투자를 넓은 관점에서 보는 데 도움이 됩니다.