FTX:n lähes romahdus ravistelee markkinoita: Bitcoin laskee ennennäkemättömiin mataliin tasoihin, kun Solana näyttää ‘Väkivaltainen’ pudotus

Digitaalisten omaisuuserien markkinat ovat menettäneet rauhallisuutensa ja ovat keskiviikkona punaisen meren kaltaiset, kun suurten kryptovaluuttojen hinnat ovat pudonneet kahden vuoden pohjiin. Tämä laaja puoliviikon lasku on saanut Bitcoinin kirjauttamaan noin 10 % tappion viimeisen 24 tunnin aikana, laskiessaan $17 730 tasolle kirjoitushetkellä – alimmalle tasolle yli kahden vuoden aikana. Lippulaivakolikko alkoi näyttää heikkouksia jo tämän viikon alussa ennen tiistain Yhdysvaltain välikirjoituksia, ja lopulta luopui $20 000 tasosta eilen, kun sijoittajat panikoivat Binance‑FTX‑draaman vuoksi.

Viimeisimmät kehitykset FTX:n ympärillä laukaisevat mustan joutsenen tapahtuman

Viimeisten 24 tunnin aikana asiat ovat menneet FTX-pörssissä pahasta pahemmaksi, huolimatta perustajansa Sam Bankman-Friedin antamista vakuutuksista. Tiistaina myöhään FTX:n toimitusjohtaja Sam Bankman-Fried jakoi uutisen ‘strategisesta sopimuksesta’, jonka mukaan Binance ostaa pörssin, samalla vakuuttaen, että kaikki asiakkaiden varat ovat kunnossa. Binance‑toimitusjohtaja CZ vahvisti, että hänen pörssinsä on allekirjoittanut aieskirjeen pörssin ostamisesta lähitulevaisuudessa, korostaen, että ensisijainen tavoite on suojella käyttäjiä.
Binance, joka oli varhaisenä sijoittajana FTX:ssä ennen kuin kaksi tahoa katkaisi yhteytensä viime vuonna, voi silti vetäytyä sopimuksesta riippuen tulevien päivien aikana toteuttamansa due diligence -tarkastuksen tuloksesta. Ennen ‘merkittävää likviditeettikriisiä’ FTX oli kokenut valtavaa kasvua, jonka taustalla olivat sen perustajan Sam Bankman-Friedin edistämät useat rohkeat ja strategiset liiketoimintastrategiat.
On vielä nähtävissä, mikä CZ:n seuraava siirto on, ja ketkä joidenkin mielestä loivat optimaaliset olosuhteet hänen pörssinsä hankkia kilpailija. Vaikka Alameda Research/FTX -huhut eivät ole vielä virallisesti vahvistettuja, Binance‑toimitusjohtajan ‘jälkilähdön riskienhallintastrategia’ FTT‑omistusten myymiseksi vahvisti jo heikentynyttä käyttäjäluottamusta FTX:ään. Tästä syystä ei ollut yllättävää nähdä sijoittajien panikoivan ja massiivisten rahavirtojen alkavan kaikkialla.
CZ, kutsuen päätöstä myydä FTT:n “oppiminen LUNAlta“, on lähes varmistanut, että FTX kohtasi mahdollisen tartuntariskin Alamedan todennäköisestä maksukyvyttömyydestä. Binance‑johtaja vaikuttaa nyt keskittyvän täyteen läpinäkyvyyteen, ehdottaen, että kryptopörssit omaksuvat Merkle-puun varannon todistuksen sen sijaan, että ne käyttäisivät pankkien kaltaisia murto-osavaranomuksia, joissa vain osa talletuksista on likvideillä varoilla, jotka käyttäjät voivat nostaa. CZ totesi, että Binance on matkalla sisällyttämään varannon todistuksen.

FTX:n sisaryrityksen yhteydet Alameda Researchiin vahingoittivat Solanaa

Solana (SOL) on kirjannut suurimman päivittäisen punaisen kynttilän kymmenen suurimman kryptovaluutan joukossa, laskiessaan noin 20 % päivän aikana ja 36 % viime viikon aikana, huolimatta nyt haalistuneesta noususignaalista, joka liittyi sen äskettäin pidettyyn vuotuiseen Breakpoint-konferenssiin Lissabossa. Solana-kolikko kärsii lisää tappioita pääasiassa sen yhteyksien vuoksi Alameda Researchiin, jonka on perustanut Bankman-Fried.

“Alameda myy $SOL:ta ostaakseen $FTT:tä, koska CZ myy $FTT:tä ostaakseen $BNB:n,” pseudonyymi markkina-analyytikko Immortal Crypto totesi.

On syytä huomata, että $SOL:n hinta nousi vasta äskettäin kahden kuukauden huippuun, $38,50 viikonlopun aikana.
Ethereum (ETH) ja Cardano (ADA) ovat myös saaneet kovat iskut. Edellinen on menettänyt kaikki marraskuun voitot ja käy nyt kauppaa noin lokakuun alimmilla tasoilla.

ETH:n hintakehitys muita altcoineja vastaan

Reaktiot vähittäis- ja institutionaalisilta tahoilta

Tarkkailijat ja analyytikot ovat vetäneet rinnastuksia viimeaikaisten tapahtumien ja Terran romahduksen välillä toukokuussa. Reagoidessaan äskettäin tapahtuneisiin tapahtumiin Yhdysvaltain senaattori ja kryptovaltuutettu Cynthia Lummis korosti tarvetta parempaan digitaalisten omaisuuserien sääntelyyn Yhdysvalloissa.
Useat kryptoyritykset ovat myös pyrkineet nopeasti kieltämään altistuksensa ahdistetulle pörssille ja sen ongelmalliselle sisaryritykselle Alameda. Kilpailija pörssi Coinbase sekä stablecoinin liikkeellelaskijat Tether ja Circle ovat toistaiseksi eristäytyneet. Markkinatoimijoiden näkökulmasta viimeisin lasku lisää painetta sijoittajille, saaden heidät hermostumaan. Toisaalta jotkut kauppiaat ovat kokeneet vielä kovempia iskut.
Coinglassin tiedot osoittavat, että viimeisen 24 tunnin aikana lähes 400 000 kauppiasta on menettänyt pakotetusti vipuvaikutteisen position, mikä vastaa lähes $858 miljoonaa kokonaislikvidaatiota.

Liu’utukset markkinoilla. Source: CoinGlass

“Kymmenen vuoden kryptokokemuksellani tämä pörssihuijaus on mielestäni kauaskantoisin koskaan. Lähes ei ole aikaa reagoida ja paljon pitkäaikaisia ja älykkäitä kryptohenkilöitä on vaikuttanut […] Menneiden suurimmat pörssihuijaukset johtuvat epäosaamisesta tai teknisistä virheistä. Tämä näyttää vain…… varastavan asiakkaiden talletuksia?” Cobie, Up Only -kryptopodcastein isäntä, kirjoitti.

Toisesta näkökulmasta Binance‑FTX:n oletettu riita ei voisi tulla huonompaan aikaan markkinatoimijoille. Viimeisimmässä Week On-chain -uutiskirjeessä Glassnode‑analyytikot arvioivat, että markkinat toipuvat hitaasti, viitaten “markkinoiden hankintahintojen konvergenssiin” ja positiiviseen Bitcoinin kysynnän muutokseen katalysaattoreina. Keskiviikon tapahtumat painavat tätä vasten. Samaan aikaan huomisen CPI‑tulostus näyttää muodostuvan makrotason markkinavaikuttajaksi, joka voi tuoda lisää yllätyksiä.