Fintech Wise suunnittelee suoran listauksen

Wise, fintech-yritys, joka tunnetaan myös nimellä TransferWise, on ilmoittanut aikomuksestaan suoralle listaukselle Lontoon pörssissä (LSE). Arvioiden mukaan yrityksen arvo voi olla 6-7 miljardin dollarin välillä. Wise valitsee perinteisen listautumisreitin sijaan suoran listauksen, josta tulee LSE:n historian suurin. Listautuminen odotetaan valmistuvan 5. heinäkuuta mennessä, ja yrityksen tavoitteena on noin 25 prosentin vapaan pääoman osuus.

Matalakustannuksinen rahansiirtovaihtoehto

Wise perustettiin vuonna 2011, ja se on erikoistunut rahansiirtoihin. Perinteiset pankit veloittavat korkeita transaktiokustannuksia ja valuutanvaihtopalkkioita, mutta Wise tarjoaa matalakustannuksisen vaihtoehdon. Avoimen hinnoittelurakenteen ansiosta Wise on osoittautunut kannattavaksi yritykseksi hyvin kilpailukkuuden alalla, jossa toimivat suuret toimijat kuten Western Union ja MoneyGram. Yrityksen liikevaihto kasvoi 422 miljoonasta 586 miljoonaan edellisen tilikauden aikana. Keskimäärin 10 miljoonaa asiakasta siirtää yli 7 miljardia dollaria kuukaudessa Wise-järjestelmän kautta.

Wisen lisäksi rahansiirtoihin, yritys on laajentanut palvelujaan viime vuosina. Wise on lisännyt mahdollisuuden pitää 56 eri valuuttaa. Tämän ominaisuuden ansiosta Wise on houkutellut uusia käyttäjiä, jotka haluavat hyödyntää tätä ominaisuutta. Tämä ominaisuus on ollut hyödyllinen ryhmille, kuten freelancerille, jotka työskentelevät asiakkaiden kanssa eri alueilla tai ovat jatkuvasti liikkeellä uusissa maissa. Lisäksi yritys on aloittanut Wise Business -palvelun. Vaikka Wise ei ole rekisteröity pankkina Yhdistyneessä kuningaskunnassa, yritys on pystynyt tarjoamaan tilejä liiketoiminnan omistajille ja myöntämään Business Debit Mastercard -kortteja. Kuitenkin yrityksen aseman vuoksi, yritys ei ole vakuutettu Financial Services Compensation -scheman kautta.

Suoran listauksen päätös

Päätös suorasta listauksesta tuli yllätyksenä potentiaalisille sijoittajille, koska useimmat pörssiin listautuvat yritykset valitsevat IPO-reitin. Pääasiallinen ero näiden kahden vaihtoehtoisen välillä on, että IPO:ssa luodaan uusia osakkeita ja myydään niitä avoimilla markkinoilla. Sen sijaan suorassa listauksessa ei luoda uusia osakkeita, ja vain olemassa olevat osakkeet myydään. Yritykset usein valitsevat suoran listauksen, kun ne eivät koeta tarpeelliseksi kerätä lisää rahaa. Koska Wise on ollut kannattava yritys vuodesta 2017, kasvurahoituksen kerääminen ei ole Wise:n ensisijainen tavoite.

Viimeaikaiset yritykset, jotka ovat valinneet suoran listauksen, ovat Spotify, Coinbase ja Slack. Yritys aikoo ottaa käyttöön kaksiluokkaisen osakejärjestelmän, jossa olemassa olevilla osakkeenomistajilla on enemmän äänivaltaa lyhyellä aikavälillä. Olemassa olevien osakkeenomistajien luetteloon kuuluvat yrityksen työntekijät sekä tunnetut sijoittajat, kuten Virgin Groupin perustaja Richard Branson ja PayPalin perustaja Peter Thiel. Päätös oli yllättävä myös siksi, että yritys oli alun perin suunnitellut IPO:n tammikuussa 2020.

Toinen yllättävä asia tässä uutisessa on se, että yritys on valinnut listautumispaikaksi LSE:n. Teknologisen sijoituksen kasvattaminen maassa on ollut Britannian hallituksen tavoitteena, ja Wisen päätös on askel oikeaan suuntaan maan fintech-alalla.