Hvad er Crypto-Asset Reporting Framework (CARF) & hvad betyder det for fremtiden for kryptovaluta?

Denne måned offentliggjorde Organisationen for Økonomisk Samarbejde og Udvikling (OECD) sin nye skatterapporteringsramme, kaldet Crypto-Asset Reporting Framework (CARF).

Godkendt i august sikrer CARF “indsamling og automatisk udveksling af information om transaktioner for relevante kryptovalutaer,” ifølge rapporten. 

Motivet

Som en del af den seneste OECD-generalsekretærs skatterapport skulle CARF diskuteres under G20’s møde med finansministre og centralbankchefer.  Efter alt, blev CARF udviklet sammen med G20-landene på grund af den hurtige vækst i kryptobranchens, som nåede en enorm markedsværdi på $3 trillion market capitalization i 2021. 

Udover den voksende markedsværdi bemærker den officielle pressemeddelelse “en hurtig adoption af brugen af crypto‑assets til en bred vifte af investerings‑ og finansielle formål” som en motivation bag udarbejdelsen af CARF.

Overraskende nok er disse udviklinger også i overensstemmelse med den seneste udvikling foretaget af Financial Action Task Force (FATF), som fastsætter de globale standarder for bekæmpelse af hvidvask og bekæmpelse af terrorfinansiering (AML/CFT).

Som fremhævet i en OECD‑kommentar til CARF har en bemærkelsesværdig teknologi, nemlig kryptering, gjort det muligt at skabe en helt ny type aktiv, nemlig kryptovalutaer, som kan overføres og opbevares uden involvering af traditionelle mellemled; og uden at nogen central administrator har fuld indsigt i, hvor transaktionerne udføres, og hvor kryptovalutaerne opbevares.

Traditionelle finansielle mellemled som banker fungerer typisk som informationsleverandører under tredjeparts skatterapporteringsordninger. Disse mellemled erstattes dog af kryptobørser og tegnebogsudbydere, som “i øjeblikket forbliver uregulerede,” bemærker rapporten.

Derfor har OECD også offentliggjort et globalt skattegennemsigtighedsrammeværk i udkastet, som muliggør automatisk deling af skatteinformation om transaktioner med crypto‑assets på standardiserede måder. 

Definition af Crypto‑aktiver

Naturligvis er det mest indlysende spørgsmål, hvilke typer af crypto‑aktiver og transaktioner der er omfattet, hvem der skal indsamle og rapportere oplysningerne, og hvordan en ny rapporteringsramme fra OECD vil blive anvendt?

Til dette dækker CARF et bredt sæt af digitale aktiver, herunder crypto‑assets, stablecoins, tokeniserede finansielle instrumenter og nogle NFTs.

Rapporten, udgivet den 10. oktober, definerer crypto som de “aktiver, der kan holdes og overføres på en decentraliseret måde, uden indblanding fra traditionelle finansielle mellemled, herunder stablecoins, derivater udstedt i form af et crypto‑asset og visse non‑fungible tokens.”

For dem, der undrer sig over non‑fungible tokens, omfatter udtrykket “Crypto‑Asset” også NFTs, der repræsenterer rettigheder til samlerobjekter, kunstværker, spil, fysisk ejendom eller finansielle dokumenter, som kan handles eller overføres til andre personer/enheder digitalt, siger rapporten.

Omfanget af definitionen vil også omfatte mellemled og andre tjenesteudbydere, der faciliterer udveksling af crypto‑aktiver.  På denne måde vil OECD’s forslag placere de mellemled, der leverer tjenester til at handle transaktioner for relevante kryptovalutaer, fuldt ud ansvarlige for rapportering under CARF.  Mellemled, der faciliterer udvekslingstransaktioner af crypto‑assets, enten som en kommerciel tjeneste eller på vegne af kunder, vil derefter være forpligtet til at rapportere under det foreslåede CARF. 

Stræben efter skattegennemsigtighed

Overraskende ser det ud til, at den rapportering, der kræves under det foreslåede CARF, overstiger den under CRS, som gælder for traditionelle finansielle institutioner. Implementering af de nødvendige procedurer for at muliggøre rapportering af disse transaktioner vil sandsynligvis være ressourcekrævende for mange kryptovaluta‑tjenesteudbydere.   

Ifølge rapporten er kryptovalutaer og tilknyttede transaktioner ikke fuldt dækket af Common Reporting Standard (CRS), hvilket øger deres potentiale for skatteunddragelse og underminerer den fremgang, der er opnået på skattegennemsigtighed ved at anvende CRS. Derfor har OECD oprettet denne nye crypto‑ramme.

Derudover bemærker rapporten, at det nuværende omfang af aktiver og de forpligtede enheder, som dækkes af de nuværende CRS‑standarder, “ikke giver skattemyndighederne tilstrækkelig indsigt i, hvornår skatteydere foretager skatterelaterede transaktioner i eller holder relevante crypto‑aktiver.”

Men denne nye rapporteringsramme for crypto‑aktiver og ændringerne til CRS “…vil sikre, at arkitekturen for skattegennemsigtighed forbliver opdateret og effektiv,” sagde OECD Secretary-General Mathias Cormann.

Ud over kryptovalutaer tilbyder nogle nye betalingsprodukter (dvs. digitale valuta‑produkter, herunder både kryptovaluta‑baserede og andre elektroniske kontantprodukter samt centralbankens digitale valutaer) også elektronisk lagring og betalingsfunktioner, der svarer til kontanter opbevaret på traditionelle bankkonti; og de tilbydes ofte af aktører, der ikke er omfattet af CRS.

Der blev foretaget ændringer for at inkludere CBDC i CRS. Nu er indirekte investeringer i crypto via investeringsinstrumenter og derivater også dækket af CRS.

Ligesom OECD’s CRS‑ramme kræver CARF en due diligence‑proces, hvor både individuelle og juridiske kunder samt kontrollerende personer skal identificere sig.

Indarbejdelse i nationale love

Med hensyn til rapportering fastsætter CARF regler om, at kryptovirksomheder først skal rapportere i det land, hvor de driver forretning.

Grundlæggende vil de rapporterede kryptovaluta‑tjenesteudbydere være underlagt reglerne i de rapporterede jurisdiktioner, hvor de er skatteborger, organiseret i overensstemmelse med nationale love, og er underlagt skatterapporteringskrav, hvor de ledes og opererer fra en almindelig forretningsadresse, og hvor de udfører relaterede transaktioner gennem datterselskaber etableret i den jurisdiktion, der vedtager reglerne.   

Her skal de rapportere om crypto‑overførsler, herunder detailbetalningstransaktioner, udvekslinger mellem relevante crypto‑aktiver og fiat‑valutaer, samt udvekslinger mellem en eller flere typer af crypto og crypto‑overførsler.

For lande, der faktisk vedtager OECD’s nye rapporteringsramme, kan CARF indarbejdes i nationale love, så de deltagende lande får beføjelse til at indsamle oplysninger fra de mellemled, der er bosat i kryptovalutaer.

Med hensyn til decentraliserede børser eller decentraliserede finansielle protokoller indikerer rapporten, at enheder, der påvirker eller kontrollerer, men ikke nødvendigvis ejer, decentraliserede børser eller decentraliserede finansielle protokoller, også vil blive omfattet af definitionen af en crypto‑asset service provider og vil være forpligtet til at indsamle og rapportere de nødvendige oplysninger.   

For rapportering af detailbetalningstransaktioner vil OECD kræve, at crypto‑asset service providers, der håndterer betalinger på vegne af en forhandler, der accepterer crypto‑assets som betaling for varer eller tjenester.

Arbejde på bredere implementering

I løbet af de kommende måneder vil OECD fremme arbejdet med juridiske og operationelle instrumenter, der muliggør international deling af de oplysninger, der indsamles på dette grundlag af CARF. Agenturet vil også sikre, at det implementeres effektivt og bredt, herunder tidsplanen for at begynde at udveksle oplysninger under CARF. 

OECD bemærkede også, at de vil fortsætte med at udvikle retningslinjer, der understøtter ensartet anvendelse af CARF, herunder med hensyn til definitioner af berettigede crypto‑aktiver og specifikke kriterier for passende at definere, om et crypto‑asset kan eller ikke kan bruges til betalings‑ eller investeringsformål, med fokus på udvikling af decentraliseret finans.

Efterhånden som det regulatoriske landskab for crypto opvarmes, kan vi se visse produkter og tjenester, der tilbydes af en registreret enhed, som er undtaget fra regulatorisk tilsyn eller kun er underlagt specifikke regulatoriske ordninger, såsom børser og tegnebøger, blive underlagt nye og yderligere former for regulatorisk kontrol.    

Det er uklart, hvordan den nye OECD‑rapporteringsramme vil påvirke USA, da de allerede har eksisterende krav til informationsrapportering, som blev yderligere afklaret vedrørende digitale aktiver under Infrastructure Investment and Jobs Act (IIJA). Derfor forventes det, at Treasury snart offentliggør detaljerede regler om denne rapportering.