Do Kwon’s uitleveringszaak nog steeds onopgelost

Meer dan een week na zijn arrestatie in een vreemd land blijft Terraform Labs medeoprichter Do Kwon in de krantenkoppen.

Kwon, die bij talrijke gelegenheden ontkende op de vlucht te zijn, werd op 23 maart gearresteerd door de lokale politie op de luchthaven van Podgorica in Montenegro. De in diskrediet gebrachte crypto‑ondernemer werd samen met de voormalige Chief Financial Officer van Terraform Labs, Hon Chang Joon, vastgehouden terwijl hij zich voorbereidde op een vlucht naar Dubai. Volgens een Bloomberg‑rapport werden in Kwon’s bezit een Belgische identiteitskaart en een vervalst Costa Ricaans paspoort aangetroffen. Er werd gezegd dat Kwon reisde samen met een zakenpartner uit Costa Rica. Latere rapporten geven nu aan dat de Zuid‑Koreaanse inwoner mogelijk tijd in de gevangenis in het Balkanland zal doorbrengen.

Er kunnen strafrechtelijke aanklachten worden ingesteld voor vervalste reisdocumenten

Interpol bevestigde de rapporten van vorige week die suggereerden dat Kwon op een luchthaven was gearresteerd met vervalste documenten. De internationale misdaadbestrijdingsorganisatie zei dat een vingerafdrukmatch zijn identiteit bevestigde. Het Ministerie van Justitie van Montenegro, Marko Kovac, zei in een latere verklaring deze woensdag dat de Verenigde Staten en de Zuid‑Koreaanse regering hebben verzocht om de medeoprichter van Terra uit te leveren zodat hij zich kan verantwoorden voor de aanklachten tegen hem. In Montenegro, waar hij nog steeds wordt vastgehouden, is Kwon beschuldigd van het vervalsen van officiële reisdocumenten. Pobjeda, een lokale nieuwsuitzending in Montenegro, stelde dat het Basis Staatsaanklagkantoor overwoog strafrechtelijke aanklachten tegen Do Kwon in te dienen wegens het vervalsen van reisdocumenten.

Kovac suggereerde dat uitlevering alleen in overweging zou worden genomen na de afronding van een proces over dezelfde zaak – de aanklachten dragen een maximale gevangenisstraf van drie jaar. Kwon’s juridische vertegenwoordiging in het land ontkende de tegen hem geuite beschuldigingen en voegde toe dat Kwon bereid is de claims in de rechtbank aan te vechten. Een rechtbank in Podgorica beval dat het duo 30 dagen in hechtenis wordt gehouden in afwachting van een proces wegens reizen met vervalste reisdocumenten. Vorige maand beweerde de Amerikaanse Securities and Exchange Commission (SEC) dat Kwon de autoriteiten ontweek nadat hij met 10.000 Bitcoin vertrok. Het agentschap beweerde ook dat hij $100 million van de buit had opgenomen in zijn aangediende civiele aanklachten – specifiek voor het misleiden van investeerders.

Aanklachten in de VS

Enkele uren nadat voor het eerst werd gemeld dat Do Kwon was opgespoord, gingen de staatsregulators in New York naar de rechtbank om de risicoliefhebber aan te klagen. De Amerikaanse procureur Damian Williams diende om Kwon voor de wet te brengen op acht aanklachten, waaronder draadfraude, effectenfraude, grondstoffenfraude en het bewust deelnemen aan marktmanipulatie. Volgens de aanklacht zou Kwon talloze materiële onjuiste verklaringen (geacht onwaar en misleidend) hebben verspreid via verschillende mediakanalen, waaronder Twitter‑accounts die aan Terraform Labs zijn gekoppeld en televisieoptredens, gedurende een langere periode.

In de aanklacht werd ook beweerd dat Kwon contact opnam met vertegenwoordigers van een handels‑ en investeringsfirma gevestigd in de Verenigde Staten om hulp te vragen bij het manipuleren van de marktprijs van UST.  De SEC verwees ook naar deze firma, en Jump Trading wordt verondersteld deze entiteit te zijn die bijna $1,3 billion winst behaalde door de UST stablecoin te ondersteunen.

Meer aanklachten buiten de VS

De autoriteiten in Singapore zetten ook een onderzoek in gang naar Terraform Labs eerder deze maand. Ondertussen is Kwon in Zuid‑Korea al sinds september vorig jaar een gezochte persoon, toen er een arrestatiebevel werd uitgevaardigd op aanklachten waaronder fraude. De in de problemen verzechte leidinggevende van het bedrijf achter het Terra‑ecosysteem (ondersteund door de nu beruchte algoritmische UST stablecoin) wordt ook vervolgd voor het schenden van de kapitaalmarktwetten.

Kwon is niet de enige Terraform Labs‑medewerker die mogelijk de toorn van de wet zal ondervinden met betrekking tot de ineenstorting van het Terra‑ecosysteem. Medeoprichter Shin Hyun‑Seung verscheen op 30 maart voor de Zuidelijke Districtenrechtbank van Seoul om vragen over de ondergang van Terra te beantwoorden. De rechtbank verwierp ook een tweede verzoek tot een arrestatiebevel voor Shin nadat werd geoordeeld dat hij geen vluchtgevaar vormde en de lopende onderzoeken niet kon belemmeren. Hoewel Shin erkende in 2018 medeoprichter van het bedrijf te zijn geweest, verduidelijkte hij dat hij het bedrijf in 2020 verliet, vóór de gebeurtenissen rond de ineenstorting in mei 2022.