Ontario Bancorporation Menandatangani Perjanjian Tertulis dengan Federal Reserve Chicago

Dewan Federal Reserve mengumumkan pada 2 Oktober 2026, pelaksanaan Perjanjian Tertulis, tertanggal 24 September 2026, antara Ontario Bancorporation, Inc., yang berlokasi di Ontario, Wisconsin, dan Federal Reserve Bank of Chicago. Perjanjian tersebut segera memerlukan persetujuan regulatori sebelumnya untuk dividen, pembelian kembali saham, dan distribusi modal lainnya, serta memberikan perusahaan induk waktu 60 hari untuk mengajukan rencana modal yang dapat diterima. Perjanjian ini memuat Nomor Docket 26-051-WA/RB-HC, dan Dewan menugaskan pengumuman tersebut untuk dirilis pada pukul 11:00 a.m. EDT.

Ontario adalah perusahaan induk bank terdaftar yang memiliki dan mengendalikan Bank of Ontario, sebuah bank nonanggota berkarakteristik negara bagian yang berlokasi di Ontario, Wisconsin, yang diatur oleh Federal Deposit Insurance Corporation dan Wisconsin Department of Financial Institutions. Dewan Gubernur Sistem Federal Reserve merupakan pengawas federal yang tepat bagi Ontario.

Perjanjian tersebut menyatakan bahwa tinjauan luar situs terbaru terhadap Ontario yang dilakukan oleh Federal Reserve Bank of Chicago mengidentifikasi sejumlah kekurangan pada perusahaan induk. Selain itu, perjanjian menyebutkan bahwa pada 6 Agustus 2026, FDIC dan Wisconsin Department of Financial Institutions menandatangani Perintah Persetujuan dengan Bank of Ontario untuk mengatasi praktik yang tidak aman atau tidak sehat, termasuk yang terkait dengan kualitas aset, modal, pendapatan, dan likuiditas. Penjelasan tersebut menggambarkan tujuan bersama untuk mempertahankan kesehatan keuangan Ontario sehingga dapat menjadi sumber kekuatan bagi bank, dan menyatakan bahwa dewan direksi Ontario memberi wewenang kepada perusahaan untuk menandatangani perjanjian serta menyetujui kepatuhan terhadap setiap ketentuannya.

Berdasarkan perjanjian tersebut, dewan direksi Ontario harus mengambil langkah yang tepat untuk memanfaatkan sepenuhnya sumber daya keuangan dan manajerialnya, sesuai dengan bagian 38A dari Federal Deposit Insurance Act (12 U.S.C. § 1831o-1) dan bagian 225.4(a) dari Regulation Y Dewan (12 C.F.R. § 225.4(a)), guna menjadi sumber kekuatan keuangan dan manajerial bagi Bank of Ontario. Kewajiban itu mencakup menunjukkan kemampuan untuk memberikan bantuan keuangan kepada bank, misalnya dengan mengumpulkan modal tambahan atau mengambil langkah lain untuk memperbaiki kondisi keuangannya bila terjadi kesulitan keuangan, serta mengambil langkah untuk memastikan bank mematuhi Perintah Persetujuan dan tindakan pengawasan lain yang diambil oleh regulator federal atau negara bagian.

Rencana Modal dan Proyeksi Arus Kas

Dalam waktu 60 hari sejak tanggal efektif perjanjian, Ontario harus menyerahkan rencana modal tertulis yang dapat diterima oleh Reserve Bank untuk mempertahankan kecukupan modal secara konsolidasi dan memberikan bantuan keuangan kepada Bank of Ontario. Rencana tersebut harus mencakup empat hal: penilaian kecukupan modal bank yang mempertimbangkan sumber modal saat ini dan yang diperkirakan; analisis kecukupan tersebut dengan memperhitungkan volume kredit yang diklasifikasikan buruk, kecukupan cadangan kerugian kredit, pertumbuhan aset saat ini dan yang diproyeksikan, pendapatan yang diproyeksikan, serta profil risiko bank; rencana aksi untuk mengumpulkan modal tambahan atau meningkatkan kondisi keuangan bank, yang dapat mencakup kontribusi aset ke bank hingga jumlah modal Ontario; dan rencana kontinjensi modal yang ditingkatkan yang sepenuhnya menangani kebutuhan modal jangka pendek dan jangka panjang baik bagi Ontario maupun bank.

Dalam waktu 30 hari sejak tanggal efektif, Ontario harus menyerahkan pernyataan tertulis tentang sumber dan penggunaan kas yang direncanakan untuk pembayaran utang, biaya operasional, dan keperluan lain yang mencakup sisa tahun 2026. Proyeksi Arus Kas untuk setiap tahun kalender setelah 2026 harus diserahkan kepada Reserve Bank setidaknya satu bulan sebelum tahun tersebut dimulai.

Pembatasan Dividen, Utang, dan Tata Kelola

Berlaku segera, Ontario tidak boleh, secara langsung atau tidak langsung, mengumumkan atau membayar dividen, melakukan pembelian kembali saham, atau melakukan distribusi modal lainnya terkait saham biasa, saham preferen, atau instrumen modal lain, termasuk pembayaran bunga atas obligasi subordinasi, tanpa persetujuan tertulis sebelumnya dari Reserve Bank dan Direktur Pengawasan dan Regulasi Dewan Gubernur. Permohonan persetujuan harus diterima secara tertulis setidaknya 30 hari sebelum tanggal paling awal antara pengumuman, pembayaran, atau distribusi yang diusulkan atau pemberitahuan penundaan yang diperlukan, dan harus memuat informasi terkini dan proyeksi tentang modal, pendapatan, dan arus kas Ontario serta bank, kualitas aset bank dan cadangan kerugian kredit, serta identifikasi sumber pendanaan untuk pembayaran yang diusulkan.

Ontario juga tidak boleh, secara langsung atau tidak langsung, menimbulkan, meningkatkan, membayar lebih awal, atau menjamin utang apa pun tanpa persetujuan tertulis sebelumnya dari Reserve Bank dan Direktur. Permohonan tersebut harus diterima setidaknya 30 hari sebelum tanggal transaksi yang diusulkan dan harus mencakup pernyataan tujuan dan ketentuan utang, sumber pembayaran yang direncanakan, serta analisis sumber daya arus kas yang tersedia untuk memenuhi pembayaran tersebut.

Saat menunjuk direktur baru atau pejabat eksekutif senior, atau mengubah tanggung jawab pejabat eksekutif senior sehingga pejabat tersebut mengambil posisi pejabat eksekutif senior yang berbeda, Ontario harus mematuhi ketentuan pemberitahuan pada bagian 32 dari FDI Act (12 U.S.C. § 1831i) dan Subbagian H dari Regulation Y (12 C.F.R. §§ 225.71 et seq.). Perusahaan juga harus mematuhi pembatasan pada ganti rugi dan pembayaran pesangon yang terdapat dalam bagian 18(k) dari FDI Act (12 U.S.C. § 1828(k)) dan Bagian 359 dari peraturan FDIC (12 C.F.R. Part 359).

Dalam waktu 30 hari setelah akhir setiap kuartal kalender, dewan Ontario harus mengirimkan laporan kemajuan tertulis kepada Reserve Bank yang merinci bentuk dan cara semua tindakan yang diambil untuk memastikan kepatuhan terhadap perjanjian serta hasil dari tindakan tersebut. Setiap rencana atau pernyataan yang diserahkan berdasarkan perjanjian harus memuat jadwal pelaksanaan penuh dengan tenggat waktu spesifik untuk setiap komponen. Dalam waktu 10 hari setelah Reserve Bank menyetujui rencana modal, Ontario harus mengadopsi rencana yang disetujui dan segera melaksanakannya, dan selama masa perjanjian rencana tersebut tidak boleh diubah atau dibatalkan tanpa persetujuan tertulis sebelumnya dari Reserve Bank. Reserve Bank dapat, atas kebijakannya sendiri, memberikan perpanjangan waktu tertulis untuk kepatuhan terhadap ketentuan apa pun.

Perjanjian ini mengikat Ontario dan pihak-pihak yang berafiliasi dengan institusinya, sebagaimana didefinisikan dalam bagian 3(u) dan 8(b)(3) dari FDI Act (12 U.S.C. §§ 1813(u) dan 1818(b)(3)), serta penerus dan penerima hak mereka. Setiap ketentuan tetap berlaku sampai ditangguhkan, diubah, dihentikan, atau ditangguhkan secara tertulis oleh Reserve Bank, dan perjanjian ini tidak menghalangi Board of Governors, Reserve Bank, atau agensi federal atau negara bagian lainnya untuk mengambil tindakan lain yang memengaruhi Ontario, bank, atau pihak-pihak yang berafiliasi dengan institusinya saat ini atau sebelumnya. Berdasarkan bagian 50 dari FDI Act (12 U.S.C. § 1831aa), perjanjian ini dapat ditegakkan oleh Board of Governors berdasarkan bagian 8 dari FDI Act (12 U.S.C. § 1818).

Perjanjian ini ditandatangani pada 24 September 2026, dan ditandatangani oleh Doreen M. Dahl, presiden Ontario Bancorporation, serta Jennifer L. Barney, wakil presiden senior Federal Reserve Bank of Chicago. Komunikasi berdasarkan perjanjian ditujukan kepada Craig Priebe, asisten wakil presiden di Reserve Bank, di 230 South LaSalle Street, Chicago, dan kepada Dahl di Ontario Bancorporation, Inc., 315 Main Street, Ontario, Wisconsin.