Investasi ventura
Berinvestasi di Qumulo | Cara Membeli Saham Pre-IPO
Tambahkan Securities.io ke sumber pilihan Anda di Google
Qumulo adalah perusahaan platform data swasta yang menyediakan penyimpanan file yang dapat diskalakan dan manajemen di seluruh pusat data, sistem edge, dan cloud publik.
Putaran berharga terakhir yang diungkapkan secara publik adalah Seri E senilai $125 juta pada tahun 2020 dengan valuasi di atas $1.2 miliar. Usia valuasi tersebut menjadikan kinerja operasional saat ini dan syarat transaksi sangat penting.
Apa Itu Qumulo?
Didirikan pada tahun 2012 oleh veteran industri penyimpanan, Qumulo mengembangkan sistem file terdistribusi, fabric data cloud, perangkat lunak manajemen, dan layanan untuk beban kerja intensif data termasuk media, ilmu hayat, riset, manufaktur, dan AI.
Model Bisnis dan Produk Utama
Model ini mendapat manfaat dari pertumbuhan data dan kompleksitas hybrid-cloud, sambil menghadapi persaingan dari pemain penyimpanan yang sudah mapan, layanan cloud-native, sistem open-source, dan arsitektur data AI yang berubah.
Sejarah Pendanaan dan Valuasi Qumulo
Qumulo mengungkapkan sekitar $26.8 juta dalam pendanaan awal, $40 juta Seri B, $32.5 juta Seri C, $30 juta Seri C Prime, $93 juta Seri D, dan $125 juta Seri E. Jumlah terpilih tersebut total sekitar $347.3 juta; Qumulo kemudian melaporkan $351 juta total pendanaan, mencerminkan pembulatan atau pendanaan kecil tambahan yang tidak dialokasikan secara terpisah di sini.
Kegiatan Pendanaan Terpilih Qumulo
Pembiayaan ekuitas yang diungkapkan atau teragregasi, jutaan USD.
| Tanggal | Putaran / jenis | Pendanaan yang dihimpun | Valuasi yang dilaporkan | Investor terpilih | Sumber |
|---|---|---|---|---|---|
| 16 Juli 2020 | Series E | $125M | Lebih dari $1.2B | BlackRock; Highland; Madrona; Kleiner Perkins; Amity; lainnya | TechCrunch |
| 6 Juni 2018 | Series D | $93M | Tidak diungkapkan | BlackRock; Goldman Sachs; investor yang ada | Qumulo release |
| Apr. 4, 2017 | Series C Prime | $30M | Tidak diungkapkan | Northern Light; Kleiner Perkins; Madrona; lainnya | Qumulo release |
| Juni 2016 | Series C | $32.5M | Tidak diungkapkan | Allen & Company; Top Tier; Tyche; investor yang ada | CRN |
| Feb. 2015 | Series B | $40M | Tidak diungkapkan | Kleiner Perkins; Highland; Madrona; Valhalla | Qumulo release |
| Hingga 2014 | Pendanaan ekuitas sebelumnya | Sekitar $26.8M total | Tidak diungkapkan | Highland; Madrona; Valhalla; lainnya | Konteks pendanaan kumulatif Seri B |
Metodologi: Tabel yang dipilih total sekitar $347.3 juta. Gambaran korporat Qumulo kemudian menyatakan $351 juta yang dihimpun; selisih sekitar $3.7 juta tidak dialokasikan melainkan dibiarkan tidak terpakai daripada ditetapkan ke putaran yang dibuat-buat.
Kasus Investasi
Kasus investasi bergantung pada Qumulo mengubah posisi produknya menjadi pertumbuhan yang berkelanjutan sambil mengelola pelaksanaan, persaingan, pembiayaan, dan kendala pasar privat.
Pertumbuhan Data Tidak Terstruktur
Beban kerja media, riset, simulasi, dan AI menghasilkan kumpulan data berbasis file yang besar.
Penerapan Hybrid
Platform umum di seluruh lingkungan on-premise dan cloud dapat mengurangi fragmentasi operasional.
Kinerja dan Analitik
Visibilitas waktu nyata dan skala dapat meningkatkan manajemen beban kerja file yang menuntut.
Biaya Peralihan Perusahaan
Alur kerja penyimpanan dan data dapat menjadi sangat tertanam ketika keandalan tinggi.
Risiko Utama
Pemain Besar yang Kuat
Vendor penyimpanan dan penyedia cloud memiliki skala, distribusi, dan layanan bundel.
Ekonomi Infrastruktur
Kinerja, dukungan, biaya cloud, dan kompatibilitas perangkat keras memengaruhi margin dan nilai.
Perubahan Teknologi
Penyimpanan objek dan arsitektur data AI baru dapat mengubah permintaan terhadap sistem file.
Kedaluwarsa Pendanaan
Valuasi yang diungkapkan terakhir berjarak hingga 2020.
Risiko Valuasi dan Informasi
Pembiayaan yang diungkapkan terakhir mungkin sudah kedaluwarsa, dan informasi keuangan perusahaan privat dapat terbatas. Harga yang ditawarkan dapat berbeda secara material dari putaran preferensi terakhir serta fundamental saat ini.
Risiko Likuiditas dan Transaksi
Kepemilikan di Qumulo mungkin langka, terbatas, sulit dijual kembali, dan ditawarkan melalui SPV yang biayanya dan haknya berbeda dari saham preferen langsung.
Cara Membeli Saham Pre-IPO Qumulo
- Pastikan bahwa Qumulo tetap privat. Periksa apakah ada pernyataan pendaftaran SEC, listing yang dikonfirmasi, atau transaksi korporasi material sebelum mengejar saham privat.
- Pastikan kelayakan Anda. Banyak penawaran sekunder tahap akhir menggunakan Regulation D dan terbatas pada investor terakreditasi. Individu dapat memenuhi syarat melalui kekayaan bersih, pendapatan, atau kriteria profesional tertentu.
- Temukan peluang yang aktif. Cari platform pasar privat terdaftar atau bekerja dengan broker yang memenuhi syarat. Pencantuman platform di sini tidak berarti bahwa platform tersebut saat ini mencantumkan Qumulo.
- Tinjau sekuritas dan kendaraan. Tentukan apakah penawaran memberikan saham perusahaan langsung atau kepemilikan dalam SPV. Tinjau kelas saham, preferensi likuidasi, hak suara, hak informasi, dan manajer investasi.
- Evaluasi harga dan biaya. Bandingkan harga yang ditawarkan dan valuasi implisit dengan pembiayaan terbaru sambil memperhitungkan biaya platform, carried interest, biaya SPV, dan hak sekuritas.
- Tinjau pembatasan transfer dan keluar. Periksa persyaratan persetujuan perusahaan, hak penolakan pertama, periode kepemilikan, dan apa yang terjadi jika IPO atau akuisisi tidak pernah terjadi.
Kriteria investor terakreditasi: Berdasarkan kriteria SEC saat ini, seorang individu dapat memenuhi syarat melalui kekayaan bersih di atas $1 juta tidak termasuk tempat tinggal utama; pendapatan di atas $200,000 secara individu atau $300,000 bersama pasangan dalam masing-masing dua tahun sebelumnya dengan harapan yang wajar akan tetap sama; atau kriteria profesional tertentu. Tinjau kriteria SEC.
Di Mana Membeli Saham Pre-IPO Qumulo
Ketersediaan di pasar privat berubah seiring pasokan penjual, pembatasan transfer perusahaan, yurisdiksi, dan kelayakan investor. Selalu verifikasi penawaran yang aktif daripada mengasumsikan bahwa saham Qumulo tersedia.
MicroVentures
MicroVentures memfasilitasi penawaran perusahaan privat primer dan sekunder. Kelayakan, minimum, biaya, struktur investasi, dan ketersediaan bervariasi per penawaran; peluang Regulation D terbatas pada investor terakreditasi.
Lihat Peluang Pasar Privat yang Tersedia
Ketersediaan Qumulo tidak dijamin. Tinjau dokumen penawaran spesifik sebelum berinvestasi.
| Platform | Model akses tipikal | Apa yang harus diverifikasi |
|---|---|---|
| StartEngine Private | Penawaran perusahaan privat tahap akhir | Ketersediaan penerbit saat ini, kelayakan, minimum, biaya, dan struktur kendaraan |
| Forge Global | Marketplace sekunder perusahaan privat dan broker | Ketersediaan penjual, akreditasi, harga, kelas saham, dan biaya transaksi |
| EquityZen | Penawaran perusahaan privat yang mungkin menggunakan kendaraan pooled | Syarat SPV, biaya, minimum, hak ekonomi, dan kondisi transfer |
| Rainmaker Securities | Transaksi perusahaan privat dibantu broker | Sumber sekuritas, biaya broker, penyelesaian, dan persetujuan perusahaan |
| Hiive | Penawaran, permintaan, dan perdagangan yang difasilitasi di pasar privat | Harga indikatif vs eksekusi, biaya, dan pembatasan transfer |
| EquityBee | Pembiayaan opsi saham karyawan dan eksposur terkait | Struktur kontrak, ketentuan pembayaran, biaya, dan apakah eksposur langsung atau tidak langsung |
| Augment | Platform transaksi pasar privat | Pihak lawan, harga, kelas saham, biaya, dan ketentuan penyelesaian |
Valuasi Qumulo dan Outlook IPO
Qumulo tetap privat. Tidak ditemukan pembiayaan berharga yang dikonfirmasi perusahaan atau tanggal listing publik yang lebih baru.
Investor harus meminta data pendapatan berulang saat ini, campuran cloud, retensi bersih, margin kotor, arus kas, konsentrasi pelanggan, dan kapitalisasi.
Berinvestasi di Saham Pre-IPO Qumulo | Kesimpulan
Qumulo menawarkan eksposur yang berbeda terhadap data file perusahaan dan perangkat lunak penyimpanan hybrid-cloud.
Peluang ini harus dipertimbangkan terhadap pelaksanaan, persaingan, valuasi, informasi, dilusi, dan risiko likuiditas. Investor harus memverifikasi data operasional saat ini dan menanggung sekuritas yang tepat daripada mengandalkan IPO yang diasumsikan.
Jelajahi peluang investasi pre-IPO lainnya.
Sumber Primer dan Pendukung
- Situs perusahaan Qumulo
- Pelaporan Seri E Qumulo dan valuasi
- Pengumuman Seri D Qumulo
- Pengumuman Seri C Prime Qumulo
Disclaimer: Artikel ini hanya untuk tujuan informasi dan tidak merupakan nasihat keuangan, investasi, hukum, atau pajak. Sekuritas privat dapat mengakibatkan hilangnya seluruh investasi dan mungkin tetap tidak likuid secara tak terbatas. Ketersediaan perusahaan dan pasar dapat berubah tanpa pemberitahuan. Verifikasi semua ketentuan dalam dokumen penawaran yang berlaku dan konsultasikan penasihat profesional yang berkualifikasi bila perlu.
