Digitala värdepapper
Apollo avslutar €3 miljardinvestering i Bayers LARC‑enhet när KKR går med
Lägg till Securities.io bland dina föredragna källor på Google
Apollo Global Management (N7I.DE ) uppgav den 16 september 2026 att Apollo‑förvaltade fonder och bolag har avslutat en kapitallösning på €3 miljarder för Bayer, vilket fullbordade en transaktion som först tillkännagavs den 10 juli 2026. KKR har gått med Apollo som en betydande minoritetsdeltagare i investeringen, enligt Apollos avslutningsmeddelande, som distribuerades via GlobeNewswire med en datumstämpel från New York och Leverkusen, Tyskland. Meddelandet refererar till de Apollo‑förvaltade fonderna och bolagen gemensamt som Apollo. Bayers juli‑meddelande om avtalet nämnde inte KKR som deltagare. Apollo är noterat på New York Stock Exchange under ticker‑symbolen APO.
Enligt meddelandet investerade Apollo, tillsammans med KKR, eget kapital i en nyetablerad enhet som innehar Bayers verksamhet för långtidsverkande reversibla preventivmedel (LARC). Bayer behåller majoritetsandel i enheten och fortsätter att utöva full operativ kontroll över verksamheten, och investeringen medför inga förändringar av LARC‑strategin.
Apollo‑partner Jamshid Ehsani sade: “Vi är stolta över att fungera som kapitalpartner till Bayer, initiera och leda en multi‑miljard‑euro kapitallösning skräddarsydd efter deras behov. Bayer, en global ledare inom life sciences och ett ikoniskt tyskt företag, representerar den typ av stora, blue‑chip‑bolag som vi betjänar genom vår verksamhet High Grade Capital Solutions.”
Ehsani tillade att Apollo har åtagit sig att investera mer än 100 miljarder dollar i Tyskland under det kommande decenniet. Han sade att Bayer exemplifierar den typ av strategiskt, långsiktigt partnerskap som Apollo strävar efter att bygga med landets viktigaste företag.
Struktur som överenskommits i juli
Bayers 10 juli 2026‑meddelande anger att företaget hade säkrat 3,0 miljarder euro i eget kapital för att förbättra sin kapitalstruktur och hade undertecknat avtalet på fredagen i Leverkusen med Apollo, det globala kapitalförvaltningsföretaget. Enligt avtalet skulle Apollo‑förvaltade fonder och bolag erhålla en minoritets‑ och icke‑kontrollerande andel i den nyetablerade LARC‑enheten.
Bayer uppgav att de skulle behålla en majoritetsandel i enheten och fortsätta att utöva full operativ kontroll över verksamheten, utan några förändringar av LARC‑strategin eller affärsaktiviteterna till följd av investeringen. LARC‑aktiviteterna kommer fortsatt att utgöra en del av Bayer Pharmaceuticals Divisions kärnverksamhet, och enheten kommer att förbli fullt konsoliderad i Bayer‑koncernens konsoliderade finansiella rapporter. Pressmeddelandet hade en tidsstämpel på 07:55 f.m. i tidszonen Europe/Amsterdam.
“Denna transaktion utgör en strategisk finansieringslösning som stärker vår kapitalstruktur samtidigt som den bevarar full operativ kontroll över denna kärnverksamhet inom läkemedel,” sade Bayer CFO Dr. Judith Hartmann i juli‑meddelandet. “Den ökar vår finansiella flexibilitet när vi hanterar ökade likviditetsbehov i år relaterade till obligationsförfall och rättsliga förfaranden, samtidigt som vi fortsätter att genomföra våra långsiktiga prioriteringar.”
Ehsani sade vid undertecknandet att Apollo var stolt över att investera i Bayers LARC‑verksamhet. Han påpekade att transaktionen speglade huvudsyftet med Apollos High Grade Capital Solutions‑plattform, som tillhandahåller stora, flexibla och skräddarsydda kapital till blue‑chip‑bolag, och att den gjorde det möjligt för Bayer att stärka sin balansräkning samtidigt som de behöll full operativ kontroll över en kärnverksamhet.
Villkor och rådgivare
Bayer uppgav i juli att transaktionen förväntades slutföras under tredje kvartalet 2026, under förutsättning att den godkänns av konkurrensmyndigheter och vanliga avslutsvillkor. Apollos 16 september‑meddelande, som utfärdades inom den tredje kvartalsperioden, bekräftar att de Apollo‑förvaltade fonderna och bolagen har avslutat kapitallösningen framgångsrikt.
Bayer fick rådgivning av BofA Securities och Deutsche Bank (DB ) som finansiella rådgivare och av Linklaters LLP som juridisk rådgivare, enligt juli‑meddelandet. Centerview Partners fungerade som finansiell rådgivare till Apollo‑fonderna. Latham & Watkins LLP, Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison LLP och NautaDutilh N.V. är juridiska ombud till Apollo‑fonderna; Bayer‑juli‑meddelandet identifierade samma tre firmor i den rollen vid undertecknandet.
