2022 – En mardröm på Crypto Street

2022 var inte ett bra år för globalt bekämpande av penningtvätt. Böterna steg med mer än hälften jämfört med föregående år och översteg £4 bn, enligt färska data. Och om det inte var ett bra år för finansiella institutioner över hela linjen, hade kryptovärlden en absolut mardröm. Inom kryptovärlden ökade de finansiella påföljderna med 90 procent, branschen förlorade ett enormt marknadsvärde på 1 triljon dollar på bara några månader, och året avslutades med FTX:s julkollaps och den efterföljande kaoset.

Med allt detta pågående, du har rätt att fråga om kryptovärlden som helhet stod på skärbrädan.

Det är det inte. Trots alla problem kvarstår kryptons revolutionerande löfte. Två tredjedelar av centralbankerna planerar att utfärda egna digitala valutor inom det kommande decenniet. Men något måste göras, annars kan det värsta ännu ligga framför för kryptobranschen. 

Följ pengarna, det är vad brott gör

Som böterna för exempelvis Santander visar, pågår penningtvättskampen fortfarande över hela finanssektorn, men kryptovärlden har ett särskilt allvarligt problem.

Den bristande regulatoriska granskning som kryptobörser och företag opererar under har möjliggjort en lättillgänglig men svårspårad lekplats för bedragare och penningtvättare – vilket ger anonymitet för kriminella. Sofistikerade kryptovalutasvindlar används för att lura människor på deras livsbesparingar och pensioner, och lämnar dem utan hopp om återbetalning.  

Ännu mer oroande, som FTX‑katastrofen visar, kan bedrägeri och skumt kapital tränga in även i de organisationer som verkar mest trovärdiga för utsidan. Trots nedskärningar är Coinbase fortfarande en respekterad ledande börs. Ändå fick den en böter på 50 miljoner dollar i början av denna månad på grund av påståenden om att den bröt AML‑lagar och lämnade sig öppen för allvarlig kriminell verksamhet. 

Om Storbritannien är seriöst med att skapa en kryptotillgångssupermakt och är engagerat i innovation och att skapa en ny Silicon Valley som Jeremy Hunt beskrev i sina ekonomiska planer, måste första steget vara att integrera reglering för att säkerställa att krypton faktiskt inte blir ett bara hypotetiskt scenario.

Vems jobb är det att fixa?

Den nyligen antagna lagen om ekonomisk brottslighet och företagsöppenhet var ett steg i rätt riktning. Lagen lägger upp planer för att skydda landets finansiella system mot missbruk och driva bort bedrägliga pengar från Storbritannien. Inom kryptovärlden kommer införandet av den specifika befogenheten för civilt tvångsövertagande av kryptotillgångar att ge regulatorn mer makt att beslagta kryptotillgångar, vilket säkerställer att de inte kan användas för kriminella eller terroristiska ändamål.

Men förutom reglering måste företagen också göra sin del. Kryptoföretag måste förbättra sin due diligence; företag måste inte bara vara mer försiktiga med vem som använder deras webbplatser, utan även genomföra kontroller av medelursprunget för att följa pengarnas spår. För att detta ska ske behöver de dock experthjälp.

Lyckligtvis finns hjälp tillgänglig, och det är ofta fallet att tekniken är nyckeln till att möjliggöra att företag kan prestera bättre utan att dränera dem på dyrbar tid och pengar. Snabbare teknik för medelursprungs‑analys låter företag samla och analysera en kunds allt mer diversifierade och komplexa finansiella data och presentera dem för en institution i ett lättläst format, vilket möjliggör snabbare beslut. 

I slutändan ger dessa bredare AML‑ och medelursprungs‑teknologier företag förtroende för att deras AML‑efterlevnad hanteras i bakgrunden och låter dem fokusera på de värdeskapande aktiviteter de är mest intresserade av, samtidigt som deras risk minskar. 

Om krypton kan få kontroll över sin bedrägliga verksamhet och kan samarbeta med den kommande regleringen, kan kryptons revolutionerande löfte som en ny betalningsmetod uppnås, och krypton kan bli av med de spöken som fortsätter att hemsöka den.