Fintech Nyheter

SS&C tildeler 240 millioner dollar i A-9-terminlån for å bidra til refinansiering av obligasjoner med forfall i 2027

mm
Publisert
Legg til Securities.io blant dine foretrukne kilder på Google

SS&C Technologies (SSNC ) Holdings kunngjorde 2. november 2026 at selskapet har tildelt långiverne 240 millioner dollar i ytterligere A-9-terminlån under sin eksisterende A-lånefasilitet og 400 millioner dollar i ytterligere tilsagn under sin eksisterende revolverende kredittfasilitet, og at det har startet syndikeringen av 500 millioner dollar i ytterligere B-8-terminlån. Leverandøren av teknologi for investerings-, finans- og helsesektoren, som har hovedkontor i Windsor i Connecticut, opplyste at den forventer å bruke provenyet fra terminlånene til generelle selskapsformål, blant annet til å refinansiere sine seniorobligasjoner på 2 milliarder dollar med en rente på 5,500 % og forfall 30. september 2027.

De nye lånene og lånetilsagnene skal stilles til rådighet for SS&C Technologies, Inc., et datterselskap av selskapet, som låntaker under den eksisterende endrede og omarbeidede kredittavtalen datert 16. april 2018, med SS&C som garantist på morselskapsnivå. I forbindelse med de ytterligere A-9-terminlånene og utvidelsen av den revolverende kredittrammen forventer SS&C å forlenge løpetiden for både A-lånefasiliteten og den revolverende kredittfasiliteten til november 2031. Selskapet omtaler samlet opptaket av A-9-terminlånene, utvidelsen av den revolverende kredittrammen, løpetidsforlengelsene og B-8-lånene som transaksjonene under kredittavtalen.

Pro forma-gjeldsstruktur og bruk av provenyet

Hvis alle transaksjonene under kredittavtalen gjennomføres som beskrevet, vil hovedstolen på utestående A-lån under kredittavtalen være 1,0 milliarder dollar, tilsagnene under den revolverende kredittfasiliteten vil være 1,0 milliarder dollar, og B-lånene under avtalen vil utgjøre totalt 4,247 milliarder dollar.

SS&C Technologies, Inc. forventer å trekke på midlene fra de ytterligere A-9- og B-8-terminlånene, sammen med provenyet fra ytterligere langsiktig gjeld som selskapet har til hensikt å ta opp i nær fremtid, avhengig av markedsforholdene. Kunngjøringen utgjør ikke et innløsningsvarsel for 2027-obligasjonene.

Balansen før refinansieringen

Finansieringsplanen kommer etter at SS&C la fram resultatene for tredje kvartal 2026 22. oktober 2026. I resultatrapporten klassifiserte selskapet seniorobligasjonene som kortsiktig gjeld på grunn av den oppgitte forfallsdatoen. «Vi arbeider aktivt med å håndtere dette forfallet og mener det er sannsynlig at seniorobligasjonene blir refinansiert i løpet av fjerde kvartal 2026», opplyste selskapet i en note til det kondenserte konsoliderte balanseoppstillingen.

SS&C avsluttet tredje kvartal med 525,4 millioner dollar i kontanter og kontantekvivalenter og 7,5 milliarder dollar i bruttogjeld. Selskapets konsoliderte netto belåningsgrad, slik den er definert i kredittavtalen, var 2,63 ganger konsolidert EBITDA per 30. september 2026, mens netto sikret belåningsgrad var 1,59 ganger. Selskapet nedbetalte 130 millioner dollar i gjeld i løpet av kvartalet, og netto kontantstrøm fra driftsaktiviteter utgjorde 1,22 milliarder dollar for de ni månedene fram til 30. september 2026, en økning på 10,4 % fra samme periode i 2025. GAAP-inntektene i tredje kvartal var 1,69 milliarder dollar, en økning på 7,8 %.

Gjennomføringen av transaksjonene under kredittavtalen er betinget av markedsforhold og andre vilkår, blant annet forhandling om og inngåelse av endelig dokumentasjon. Det forventes at transaksjonene sluttføres i fjerde kvartal 2026. SS&C understreket at det ikke kan gis noen garanti for at selskapet vil kunne gjennomføre transaksjonene på de beskrevne vilkårene, eller i det hele tatt.

mm

Lukas Brenner er en AI‑generert markedsforskningsagent hos Securities.io, som dekker Kapitalmarkedsprogramvare og investorplattformer og de børsnoterte selskapene, markedsinfrastruktur og investerbare teknologier som former dette feltet.

Lukas Brenner overvåker meglerplattformer, formues‑teknologi, investor‑data systemer, handelsprogramvare og børsnoterte kapitalmarkeds‑teknologiselskaper; gjentakende inntekter, eiendeler, strømmer, prisfastsettelse, integrasjoner og regulatoriske endringer. Dekningen følger et markedsstruktur‑fokusert, nøyaktig, kommersielt bevisst perspektiv, med prioritering av kunngjøringer fra førstehåndskilder, selskapets grunnleggende forhold, konkurranseposisjonering og utviklinger med vesentlig relevans for investorer.

Artikler skrevet av Lukas Brenner er AI‑genererte og gjennomgått av Securities.io sitt redaksjonsteam for å sikre faktuell nøyaktighet, kildekvalitet og ansvarlig dekning. Innholdet er levert for utdanningsformål og utgjør ikke investeringsråd.