En oppdatering om CBDC-utvikling – India, Tyrkia, Kasakhstan og De forente arabiske emirater

Et økende antall land ser på å lansere sine egne sentralbank digitale valutaer (CBDC-er). Disse nye formene for digital penger har vanligvis funksjoner og grunnleggende verdier som ligner på tradisjonelle sedler og mynter, som å være en verdikilde, en regneenhet og et instrument for bytte og bytteoperasjoner.

Sentralbankers adopsjon av en digital valuta forventes å kunne bidra til å fremme konkurranseevne når det gjelder transaksjonseffektivitet, støtte finansiell inkludering, spesielt i fremvoksende markeder, samt øke transparensen i transaksjoner for å bekjempe hvitvasking og svindel.

Kina ligger i front i dette CBDC-løpet, har utstedt digital yuan og tillater også utlendinger å bruke den under vinter-OL 2022. ECB og Storbritannias finansdepartement presser også sterkt på for en CBDC-sak. Mens USA ikke har bestemt om de vil forfølge en CBDC, undersøker de nøye implikasjonene og alternativene.

Tidligere i år bekreftet Bank of Tanzania at de hadde startet tiltak mot å utvikle en digital valutaplattform, som ville inkludere CBDC-er og kryptovaluta. Med utgangspunkt i den nåværende betalingsinfrastrukturen forbereder Bhutan’s Royal Monetary Authority også å pilotere detaljhandel-, grenseoverskridende- og engrosbrukstilfeller av en CBDC i faser. Nå øker også andre sine CBDC-innsatser.

India starter engros-CBDC-piloten

Indias sentralbank, Reserve Bank of India (RBI), kunngjorde lanseringen av sitt første pilotprosjekt for å bruke en engros sentralbank digital valuta (CBDC) for sekundær handel med statspapirer 1. november.

Piloten involverer ni kommersielle banker og vil fokusere på å forstå teknologien, den økonomiske virkningen og de juridiske implikasjonene av å utstede en CBDC. De deltakende bankene er SBI, Bank of Baroda (BANKBARODA.BO ), UBI, HDFC Bank (HDB ), ICICI Bank (IBN ), Kotak Mahindra, Yes Bank (YESBANK.BO ), IDFC First og HSBC.

“Bruksområdet for denne piloten forventes å gjøre interbankmarkedet mer effektivt. Oppgjør i sentralbankpenger vil redusere transaksjonskostnadene ved å forhindre behovet for oppgjørsgarantiinfrastruktur eller sikkerhet for å dempe oppgjørsrisiko,” sa RBI.

Et annet pilotprosjekt for detaljhandelsbruk av den digitale rupee vil starte innen en måned i lukkede brukergrupper.

Ifølge Anita Mishra, leder for markeder og verdipapirtjenester hos HSBC India, vil CBDC over tid “bane vei for en rekke bruksområder, både innenlands og for grenseoverskridende transaksjoner.”

RBI har studert muligheten for å utstede en CBDC en stund og opprettet også en arbeidsgruppe i januar 2019 for å undersøke fordeler og utfordringer ved et slikt tiltak. I sin rapport publisert i april 2020 konkluderte arbeidsgruppen med at det var grunnlag for å utstede en CBDC i India, men at ytterligere forskning var nødvendig.

Pilotlanseringen er et betydelig skritt fremover i RBIs planer for en bred utstedelse av CBDC.

Tyrkia lanserer CBDC i 2023

Tyrkias sentralbank har kunngjort at de vil lansere en CBDC i 2023. Kunngjøringen ble gjort på en konferanse om digital transformasjon i banksektoren, ett år etter at sentralbanken i slutten av fjoråret kunngjorde at de undersøkte CBDC for ytterligere å styrke sin eksisterende betalingsinfrastruktur.

Presidentens strategi- og budsjettdirektorat presenterte Tyrkias presidentielle årsprogram for 2023. Under underoverskriften Politikker og tiltak, i betalingsbalanse-delen, ble det oppgitt at en “blockchain-basert sentralbank digital valuta vil bli satt i praksis.”

Tyrkias sentralbank vil være den ansvarlige institusjonen som samarbeider med det lokale finansdepartementet og instituttet for vitenskapelig og teknologisk forskning. Sentralbanken vil også gjennomføre forsknings- og utviklingsarbeidet samt testing av CBDC i samarbeid med andre banker, ifølge banken.

“Det digitale tyrkiske lira-systemet vil bli integrert med digital identitet og FAST,” et betalingssystem drevet av den tyrkiske sentralbanken, oppga den offisielle rapporten.

Lanseringen av CBDC er en del av sentralbankens bredere digitale transformasjonsstrategi. Banken har jobbet med et CBDC-pilotprosjekt siden 2018.

Kasakhstan skal bygge på BNB Chain

Kasakhstan skal bygge på BNB Chain, en blokkjedeplattform utviklet av Binance. Dette trekket er en del av landets bredere innsats for å omfavne blokkjede-teknologi og dens potensielle anvendelser.

Kasakhstans minister for digital utvikling, Bagdat Mussin, sa at landet utforsker ulike måter å bruke blokkjede-teknologi på, inkludert innen digital identitet, digital økonomi og smarte byer.

Mussin sa at bygging på BNB Chain vil gjøre det mulig for Kasakhstan å “utnytte de beste praksisene fra verdens ledende blokkjedeplattform.” Han la til at landet er forpliktet til å skape et “vennlig miljø” for blokkjedevirksomheter og -prosjekter.

BNB Chain er en høyytelses blokkjedeplattform som har et bredt spekter av bruksområder, inkludert kapitalforvaltning, desentraliserte børser og betalinger. Den ledende kryptobørsen i handelsvolum, Binance, lanserte BNB Chain i april 2019.

(Image Source)

Binance‑administrerende direktør Changpeng Zhao bekreftet også at nasjonalbanken i Kasakhstan vil integrere en digital versjon av sin valuta, den kasakhstanske tenge, på Binances blokkjedenettverk.

Binance introduserte banken for BNB Chain, Zhao twitret og delte deretter at banken fokuserte på deres blokkjedenettverk for å teste bruksområdene for sin CBDC.

Interessant nok skjer disse utviklingene mens landet har slått ned på gruvedrift av virtuelle eiendeler. Landet tiltrekker også kryptobørser til sitt Astana International Financial Centre (AIFC). For eksempel kunngjorde Binance i forrige måned at de hadde fått lisens til å operere i Kasakhstan gjennom Astana Financial Services Authority.

BIS mBridge fullført

Bank for International Settlements (BIS) og fire sentralbanker har med suksess fullført pilotprosjektet for transaksjoner med reell verdi på den grenseoverskridende CBDC-plattformen som en del av Project mBridge.

Den seksukers lange piloten er et samarbeid mellom den internasjonale finansinstitusjonen og sentralbankene for å studere CBDC-er og deres rolle i grenseoverskridende betalinger og multi‑CBDC‑transaksjoner.

I en rapport avslørte BIS at prosjektet for å vurdere om CBDC ville være nyttig for valutatransaksjoner hadde 20 ulike kommersielle banker i Hong Kong SAR, Thailand, fastlands‑Kina og De forente arabiske emirater, som samlet gjennomførte over 160 betalinger til en verdi på omtrent 22 millioner dollar via mBridge‑plattformen.

Basert på lærdommen fra piloten, i form av likviditetsstyring, valutaprissetting, juridiske rammeverk, dataprivatliv, desentraliserte distribusjoner og andre forretningsbrukstilfeller, vil Project mBridge “fortsette sitt arbeid” for å gå fra den nåværende pilotfasen mot en MVP og deretter til slutt et produksjonsklart system.